Не угадайка, а стратегия
Суть проекта
Composer — это платформа, помогающая частным инвесторам покупать/продавать акции «так, как это делают хедж-фонды».
Основатели утверждают, что вся суть в том, что большинство частных инвесторов пытаются угадать перспективные акции, а хедж-фонды вырабатывают стратегии инвестирования, которым потом следуют, покупая и продавая акции.
Проблема в том, что построение, проверка и следование стратегии включает много ручной работы. Если стратегий несколько — количество ручной работы увеличивается.
Главная фишка, которую предлагает стартап — nocode визуальный редактор для создания и редактирования стратегий.
Стратегия в терминах платформы называется «симфонией» (ведь платформа называется «композитор» — Composer). Для составления симфонии вы выбираете акции компаний или ETF, присваиваете им определённые веса, используете логические выражения «если-то» (например, «если текущая цена индексного ETF S&P 500 выше, чем скользящая средняя за последние 200 дней, то выбираем его, иначе выбираем индексный фонд NASDAQ») или выбираете первые N акций, отвечающих определённому критерию.
В результате может получиться, например, вот такая стратегия
Каждую стратегию можно тестировать на исторических данных, чтобы посмотреть, какие результаты у неё получаются по сравнению с другими стратегиями или индексными фондами.
Получившейся стратегией можно поделиться с другими участниками сервиса — ведь основатели утверждают, что хорошие стратегии появляются в результате коллективных обсуждений и обратной связи.
Внутри сервиса есть целый каталог стратегий, созданных как участниками, так и специально привлечёнными экспертами. Все стратегии делятся по категориям — «использование текущего момента», «переключение внутри пар», «балансирование по рискам» и так далее.
Если кликнуть на стратегию, то её описание открывается в визуальном редакторе в простом для понимания виде вместе с её текущими результатами.
Новую стратегию не обязательно создавать с нуля — можно брать и модифицировать существующие стратегии. Интересная фишка в том, что редактор платформы поддерживает версионность (в стиле GitHub). Если мы модифицируем чужую стратегию — сохраняется информация об оригинальном авторе и всех последующих контрибуторах, так что все участники коллективного разума могут претендовать на свою часть лавров
Если мы построили стратегию, мы можем подключить её к своему брокерскому счёту (пока это только Alpaca) — и тогда покупка и продажа акций будет производиться автоматически в соответствии с указанной стратегии. А мы можем наблюдать в реальном времени за тем, как роботы торгуют за нас.
При всех 10 миллионах долларов уже полученных инвестиций Composer вышел в закрытую бету только в марте этого года, а два дня назад (15 ноября) вышел в открытую бету. Это показывает интерес венчурных инвесторов к новым продуктам для растущего рынка частных биржевых инвесторов.
Что интересного
Во-первых, просто отлично, что эта платформа построена вокруг стратегий, а не угадаек по поводу того, на акции какой компании нужно делать ставку.
Проблема в том, что на биржу хлынуло огромное количество малоквалифицированных неподготовленных по теме инвесторов — у которых даже что-то получается на фоне глобального роста биржевого рынка. Но, как говорил легендарный инвестор Уоррен Баффетт: «только отлив покажет, кто купался без трусов».
Если есть платформа, которая вынуждает инвестировать «от стратегии» — это хорошее ограничение, приучающее к дисциплинированным инвестициям.
Добавление к платформе автоматической торговли в рамках выбранной стратегии — это вообще песня. На фоне которой существующие механизмы стоп-лоссов (автоматической продажи акций при заданном падении) и аналогичных «маячков» кажутся грубым упрощением.
Забавно, что на первом же экране главной страницы стартап пишет про «nocode». Это направление сейчас достаточно популярно — и среди инвесторов тоже
Главным преимуществом nocode-платформ для программирования специалисты считают не то, что программисты смогут создавать код быстрее. А то, что специалисты в своей предметной области (не-программисты) смогут писать инструкции для автоматизации своей работы без дополнительных затрат времени и денег на программистов и возникающего в результате возникновения дополнительной «прокладки» эффекта испорченного телефона.
Тут мы видим аналогичный подход — как, не умея программировать, научиться программировать роботов для выполнения торговых операций за нас. И заодно выпрямить свои мозги, применяя системный подход к инвестициям
Очень интересно, что стартап пока не планирует вводить монетизацию платформы по модели подписки участников. В одном из интервью основатель заявил, что они «видят богатые возможности в организации двустороннего маркетплейса, по одну сторону которого можно создавать стратегии, а по другую — их покупать [или брать в аренду?]».
Куда бежать
Популярность биржи растёт на всех географических рынках. Причём сильнее всего — в развивающихся странах (и России, в том числе), то есть там, где до этого уровень проникновения биржевой торговли в массовую аудиторию находился на очень низких уровнях.
А это значит, что уже востребованы и ещё будут востребованы простые инструменты, заточенные как раз на массового потребителя.
Сейчас, конечно, неквалифицированным инвесторам можно продать почти всё, что угодно
Но по мере накопления опыта и роста квалификации на смену «чему угодно» должны прийти более разумные платформы, но не увеличивающие сложность их использования.
В этом смысле node-платформа с подходом, ориентированным на выбор и реализацию стратегии, как у сегодняшнего стартапа — кажется мне логичным вариантом вот такой вот «разумной» платформы.
Я не утверждаю, что она единственная и уникальная в своём роде, но как пример для вдохновения (и копирования) — вполне может подойти.
О компании
Composer
- Сайт: composer.trade
- Последний раунд: $5.35M, 12.11.2021
- Всего инвестиций: $10.65M, раундов: 3