Forbes опубликовал «Список Мидаса»: какие инвесторы получили 1900-кратную доходность в 2019.
Forbes представил ежегодный рейтинг самых успешных венчурных капиталистов мира, подготовленный в партнерстве с инвесткомпанией TrueBridge Capital Partners. В 19-й «список Мидаса» вошли 100 лучших венчурных капиталистов мира.
Первую строчку рейтинга занял основатель и управляющий партнер Sequoia Capital China Нил Шэнь. Ранее он сам был предпринимателем, а затем стал инвестором ведущих компаний мира от интернет-гиганта Alibaba до компании ByteDance, которой принадлежит популярное приложение TikTok. Нил Шэнь уже в третий раз подряд становится лидером рейтинга самых успешных венчурных инвесторов мира по версии Forbes.
Нил Шэнь, партнер фонда Sequoia Capital: «Нас не заменит компьютерный интеллект»
В новый «список Мидаса» вошло рекордное число инвесторов из Китая — 22 человека. При этом только четверти лучших инвесторов 2020 года удается попадать в «список Мидаса» на протяжении восьми лет. В этом году в рейтинге 12 новичков. Еще шесть инвесторов вернулись в топ-100 после непродолжительного отсутствия. Что позволило всем им войти в «список Мидаса»? Инвестиции в устойчивые и давно публичные компании, вроде Dropbox, Spotify и Xiaomi. Вложения в новичков на бирже вроде Slack, Uber и Zoom. Инвестиции в непубличных «единорогов» вроде Airbnb и Robinhood. В 2020 году в «список Мидаса» вошло лишь 11 женщин. В прошлом же году в числе лучших инвесторов мира были 12 женщин.
Новички и выдающиеся инвесторы в «списке Мидаса»
Ниса Лэун
Место в рейтинге: 33
Компания: Qiming Venture Partners
Значимая сделка: китайская биофармацевтическая компания Zai Lab
«Зачастую компаниям не нужно привлекать крупное финансирование», — считает инвестор Ниса Лэун из Гонконга. Она возглавляет отдел инвестиций в здравоохранение компании Qiming Venture Partners. Поэтому она не работает с предпринимателями, которым хочется «как можно быстрее привлечь побольше денег». Ниса Лэун делает ставку на новые компании с долгосрочными целями. Эта стратегия оправдала себя. Недавно три компании, в которые она вложилась, успешно провели IPO. В их числе был и китайский производитель вакцин CanSino Biologics.
Брайан Робертс
Место в рейтинге: 39
Компания: Venrock
Значимая сделка: американская биотехнологическая компания 10X Genomics
В сентябре 2019 года Брайану Робертсу принесла удачу пятница, выпавшая на 13-е число. Две компании из его инвестиционного портфеля в один день провели IPO. Главы Cloudflare и 10x Genomics дали сигнал к открытию торгов на двух разных биржах. Робертс занимается инвестициями в здравоохранение и считает, что в мире инвестиций нужно начинать с малого. «Лучше сначала дать компании время на то, чтобы добиться определенного прогресса. Лишь затем стоит начать поиск инвесторов. Это гораздо лучше, чем привлечь крупное финансирование в самом начале пути», — советует Робертс предпринимателям.
Рик Хайцман
Место в рейтинге: 50
Компания: FirstMark Capital
Значимая сделка: американский фотохостинг Pinterest
Во время кризиса 2008 года Рик Хайцман основал венчурный фонд FirstMark Capital. Вскоре после этого инвестор познакомился с двумя молодыми предпринимателями на конкурсе бизнес-планов в Нью-Йоркском университете. Им удалось предсказать популярность фотохостингов и уход текстовых форматов на второй план. Эти предприниматели стали основателями Pinterest, а Рик Хайцман — их главным инвестором на стадии посевного финансирования. После выхода Pinterest на биржу его вложения окупились в 1900-кратном объеме.
Фрэнк Ротман
Место в рейтинге: 66
Компания: QED Investors
Значимая сделка: американский финтех-стартап Credit Karma
После основания фонда QED Investors в 2007 году венчурный капиталист из Вирджинии приобрел славу одного из лучших инвесторов в области финансовых технологий. Самая значимая сделка бывшего топ-менеджера банка Capital One — вложение в финтех-стартап Credit Karma. В феврале 2020 года компания Intuit Inc. объявила о планах поглотить Credit Karma более чем за $7 млрд. В том же месяце QED Investors закрыл фонд на $350 млн. Это большой шаг для бывшей семейной инвестиционной компании. «К началу столь непростого периода для мировой экономики мы запаслись высоколиквидными активами и создали приличный резерв», — рассказывает венчурный капиталист, в портфель которого также входят финтех-стартапы Avant и SoFi.
Терезия Гоу
Место в рейтинге: 72
Компания: Acrew Capital
Значимая сделка: американская облачная компания Cato Networks
В новом фонде Терезии Гоу любой партнер может наложить вето на те или иные сделки. Терезия Гоу основала Acrew Capital в сентябре 2019 года. В ее команду входят шесть инвесторов, которые принадлежат к разным поколениям, известным как X, Y и Z. «Все мы видели, насколько опасная ситуация может возникнуть, если члены команды инвесторов принадлежат к одному и тому же поколению», — рассказывает Гоу. Ожидается, что вскоре одна из компаний ее инвестиционного портфеля — поставщик автоматизированных решений по управлению безопасностью Forescout Technologies — будет продана за $1,9 млрд.
Пэт Грейди
Место в рейтинге: 97
Компания: Sequoia Capital
Значимая сделка: американский сервис видеосвязи Zoom
Три года назад Пэт Грейди встретился с основателем сервиса видеоконференций Zoom Эриком Юанем, чтобы выпить кофе на миндальном молоке и обсудить возможность финансирования. Грейди и его партнер из Sequoia Capital вложились в потенциально прибыльный стартап, даже не взглянув на отчетность. «Мы так сильно доверяли Эрику, что без каких-либо сомнений инвестировали в его компанию $100 млн», — вспоминает венчурный капиталист. Прошлой весной Zoom успешно провел IPO.
Методология
Для того чтобы попасть в «список Мидаса», в инвестиционном портфеле претендента на звание одного из лучших венчурных капиталистов мира должны быть компании, которые за последние пять лет провели IPO, или были поглощены более чем за $200 млн, или как минимум удвоили свою оценку после первоначального вложения инвестора. При составлении рейтинга специалисты Forbes и TrueBridge Capital Partners начисляли инвесторам дополнительные баллы за продажу доли в компании при нереализованной прибыли, а также за то, что они многократно приумножили вложенные средств или получили большой возврат инвестиций к марту 2020 года, то есть к тому моменту, когда пандемия коронавируса охватила практически весь мир. «Список Мидаса» составляется в соответствии с данными из заявок, ежегодно подаваемых сотнями претендентов из десятков инвестиционных компаний.
В случае ухода из инвестиционной компании или увольнения в связи с каким-либо проступком венчурные капиталисты немедленно подлежат исключению из «списка Мидаса».
Полностью рейтинг самых успешных венчурных капиталистов мира смотрите на сайте Forbes USA.
Будущие «единороги»: Первая 10 самых перспективных стартапов по версии Forbes
CHAINALYSIS
1 из 25
Основатели: Майкл Гронагер (гендиректор), Джонатан Левин, Ян Моллер
Привлеченные инвестиции: $53 млн
Выручка за 2018 год: $8 млн
Ведущие инвесторы: Accel, Benchmark
Нью-йоркский стартап Chainalysis создает программное обеспечение для исследования криптовалют, которое может пролить свет на то, как люди используют биткоины, эфириум, лайткоины и другие цифровые деньги. Финансовые организации используют эту технологию для проверки клиентов и соблюдения требований регуляторов, направленных на предотвращение отмывания денег. Правительственные учреждения, такие как Налоговое управление США и Федеральное бюро расследований, с ее помощью могут выявить незаконные операции и навести справки о предполагаемых преступниках. Прежде чем объединиться и основать Chainalysis, 49-летний гендиректор Майкл Гронагер участвовал в создании криптобиржи Kraken, а 47-летний технический директор Ян Моллер разработал кошелек для криптовалюты Mycelium.
CONTRAST SECURITY
2 из 25
Основатели: Аршан Дабирсиаги, Джефф Уильямс, Алан Науманн (гендиректор)
Привлеченные инвестиции: $122 млн
Выручка за 2018 год: $25 млн
Ведущие инвесторы: Acero Capital, Battery Ventures, General Catalyst, Warburg Pincus
В 2010 году 52-летний Джефф Уильямс в рамках собственной консалтинговой компании Aspect начал разрабатывать программу, которая позволила бы автоматизировать мониторинг безопасности программного обеспечения. В 2014-м вместе с бывшим сотрудником Aspect, 36-летним Аршаном Дабирсиаги, он основал в Лос-Альтосе (Калифорния) компанию Contrast Security. Разработанная ими технология проверяет код работающих мобильных приложений и уведомляет разработчиков о потенциальных уязвимостях. «Данные, которые раньше должны были проходить через экспертов по безопасности, теперь идут напрямую разработчикам», — говорит Дабирсиаги, отвечающий в компании за исследования. В 2016 году для расширения бизнеса Contrast Security наняла в качества исполнительного директора Алана Науманна, бывшего гендиректора 41st Parameter — стартапа, помогающего обнаружить интернет-мошенников.
CYBEREASON
3 из 25
Основатели: Лиор Див (гендиректор), Йосси Наар, Йонатан Стрим-Амит
Привлеченные инвестиции: $189 млн
Выручка за 2018 год: $50 млн
Ведущие инвесторы: CRV, Lockheed Martin, Softbank, Spark Capital
Сооснователи Лиор Див, Йосси Наар и Йонатан Стрим-Амит познакомились во время службы в израильской армии. Все они служили в элитном разведывательном подразделении 8200, где зародился не один высокотехнологичный стартап. Занимаясь кибербезопасностью в армии, программисты придумали Cybereason — облачную платформу, которая постоянно мониторит и реагирует на угрозы. Компания была основана в Израиле в 2012 году, а годом позднее переведена в Бостон. «Можно приносить пользу, помогая большим организациям не попасть в новости о том, как кого-то взломали», — говорит 41-летний Лиор Див.
Dave
4 из 25
Основатели: Парас Читракар, Джейсон Уилк (гендиректор), Джон Воланин
Привлеченные инвестиции: $13 млн
Выручка за 2018 год: $19 млн
Ведущие инвесторы: Марк Кьюбан, Section 32
Будучи студентом Университета Лойолы Мэримаунт, Джейсон Уилк, которому сейчас 34 года, постоянно уходил в минус по банковским картам. Заядлый пользователь сайта Reddit, он часто видел жалобы на комиссии, которые банки берут за овердрафт. Так в 2016 году он запустил стартап Dave, взяв для названия краткую версию имени победившего Голиафа Давида (под «Голиафом» Уилк подразумевает крупные банки). Приложение Dave отслеживает расходы пользователей и предупреждает их, когда баланс на картах приближается к нулю. Уилк ударил по больному месту: в апреле 2017 года Dave стал «приложением дня» в AppStore. Всего за два года его скачали почти 10 млн раз. «Предпринимателям надо смотреть в оба в поисках новой идеи, — говорит Уилк. — Любая идея, которую можно проверить на Reddit, — неплохой старт».
Divvy
5 из 25
Основатели: Блейк Мюррей (гендиректор), Алекс Бин
Привлеченные инвестиции: $257 млн
Выручка за 2018 год: $8 млн
Ведущие инвесторы: Insight Partners, New Enterprise Associates, Pelion Venture Partners
Сервис Divvy, конкурирующий с Concur и Expensify, предлагает бизнесу инструменты бюджетирования, предотвращения мошенничества и управления расходами совершенно бесплатно. Вместо взимания платы с клиентов стартап, который находится в городе Лихай (штат Юта), предоставляет компаниям карты Mastercard и берет с банков комиссии, когда они расплачиваются за покупки. Основателям (и приятелям со времен старшей школы) Алексу Бину и Блейку Мюррею удалось привлечь более 3000 корпоративных клиентов, включая WordPress, Evernote и Qualtrics.
DUOLINGO
6 из 25
Основатели: Луис фон Ан (гендиректор), Сэверин Хэкер
Привлеченные инвестиции: $108 млн
Выручка за 2018 год: $36 млн
Ведущие инвесторы: CapitalG, Kleiner Perkins, Union Square Ventures
Duolingo — одна из самых популярных в мире платформ для изучения иностранных языков и краудсорсинговых переводов. Ей пользуются более 28 млн человек в месяц. Большинство из них использует бесплатную версию приложения. Но компания надеется удвоить выручку в 2019 году за счет абонентской платы за версию без рекламы.
Гендиректор Duolingo в свои 39 лет успел побывать профессором компьютерных наук Карнеги-Меллона и стать в 2006 году лауреатом стипендии Мак-Артура, присуждаемой гражданам США от 20 до 40 лет за «исключительные достижения и потенциал для долгой и плодотворной творческой работы». Прежде чем основать компанию в Питтсбурге, Луис фон Ан продал Google два изобретения, одно из которых мы знаем не понаслышке — это reCAPTCHA, которая помогает сайту понять, что вы не робот.
Луис фон Ан — иммигрант из Гватемалы. Он утверждает, что знание английского языка кардинально изменило его жизнь, поэтому он сам теперь предлагает бесплатное языковое обучение для всех желающих.
Faire
7 из 25
Основатели: Марсело Кортес, Даниэле Перито, Макс Родс (гендиректор)
Привлеченные инвестиции: $116 млн
Выручка за 2018 год: $100 млн
Ведущие инвесторы: Forerunner Ventures, Khosla Ventures, Венчурные партнеры Lightspeed, Y Combinator
В стремлении помочь малому бизнесу Faire решила рискнуть и избавиться от оптовых закупок как явления. Эта компания из Сан-Франциско помогает розничным продавцам находить и покупать через интернет товары, а также готова бесплатно забрать все, что не продалось за 60 дней. Сейчас сайт Faire предлагает 35 000 товаров от 5000 брендов.
Генеральному директору и бывшему сотруднику Square Максу Родсу 32 года. Идея Faire пришла ему в голову после того, как он начал работать в компании-производителе зонтиков в Новой Зеландии. Родс потратил тысячи долларов, сидя на стенде компании на выставке и убеждая владельцев магазинов в США продавать высококачественные зонтики.
Firgma
8 из 25
Основатели: Дилан Филд (генеральный директор), Эван Уоллес
Привлеченные инвестиции: $83 млн
Выручка за 2018 год: $3 млн
Ведущие инвесторы: Greylock, Index Ventures, Kleiner Perkins, Sequoia
Figma хочет полностью перенести весь процесс дизайна в онлайн, чтобы специалистам больше не приходилось скачивать специальный софт и изолированно друг от друга разрабатывать графику. Компания предлагает работать дизайнерам вместе, пользуясь ее платформой прямо в браузере.
Эвану Уоллесу 29 лет, Дилану Филду — 27. Они встретились в Брауновском университете — Уоллес тогда только окончил обучение, а Филд бросил учебу ради получения стипендии Питера Тиля и в 2012 году основал в Сан-Франциско собственную компанию. Через 5 лет Figma представила свою платформу профессиональным дизайнерам.
Пакет для непрофессионального пользования до сих пор остается бесплатным. Абонентская плата за версию для профессионалов составляет $12 в месяц, если вы занимаетесь дизайном частно. Редактор для юрлиц обойдется в $45. Продутом Figma сегодня пользуются более 5000 дизайнерских команд, в том числе из Microsoft, Volvo, Uber, Square и других компаний.
«Дизайн похож на вирусную инфекцию: если у твоего конкурента отличный дизайн, то и у тебя он должен быть отличный, иначе ты разоришься», — говорит Филд.
FOURKITES
9 из 25
Основатели: Арун Чандрасекаран, Мэтт Эленджикал (гендиректор)
Привлеченные инвестиции: $101 млн
Выручка за 2018 год: $16 млн
Ведущие инвесторы: August Capital, Bain Capital Ventures, Hyde Park Venture Partners
Мэтту Эленджикалу 37 лет. Он получил магистерскую степень в Школе управления им. Келлога Северо-Западного университета и в 2014 году начал собственный бизнес. Его проект FourKites призван помочь компаниям узнать, где находятся их заказы, когда они прибудут к месту назначения и что происходит на всем пути доставки. Сегодня это интеллектуальное ПО для управления поставками используют более 260 ведущих мировых грузоотправителей, которые высылают свыше 500 000 грузов в день. Среди них — Best Buy, Kraft Heinz, Nestlé и Smithfield Foods.
«Если вы грузоотправитель, то как только грузовик покинул точку отправления с вашим товаром, вы не представляете, что происходит дальше. Именно так работают поставки без FourKites, — говорит Эленджикал. — Вы не сможете конкурировать с Amazon без нашей технологии».
FRONT
10 из 25
Основатели: Матильда Коллин (генеральный директор), Лоран Перрен
Привлеченные инвестиции: $79 млн
Выручка за 2018 год: $16 млн
Ведущие инвесторы: Sequoia, Uncork Capital
Матильда Коллин уже вошла в список Forbes «30 до 30». Впервые мысль о создании Front пришла ей после окончания школы. «Я видела, как много времени люди тратят на то, чтобы отсортировать письма в своей почте», — говорит она. Поэтому в 2013 года Матильда Коллин основала Front, чтобы помочь компаниям повысить продуктивность благодаря подключению к общему почтовому ящику, который агрегирует сообщения в Facebook, Twitter и SMS.
У Front 5000 клиентов, включая крупных Shopify, MailChimp и Stripe.