30.05 – 03.06 Обзор рынка США
❗️По итогам недельных торгов на фондовом рынке:
Индексы завершают неделю снижением. Сильный отчет по рынку труда показал, что Федрезерв может продолжать ужесточение денежно-кредитной политики.
Композитный индекс деловой активности (PMI) от Markit (май): 53,6 (Прогноз. 53,8, пред. 56)
Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг (май): 53,4 (Прогноз. 53,5, пред. 55,6)
Уровень безработицы (май): 3,6% (Прогноз. 3,5%, пред. 3,6%)
Уровень безработицы в США не изменился и составил 3,6 процента в мае 2022 года, как и в предыдущие два месяца, оставаясь самым низким с февраля 2020 года и по сравнению с рыночными ожиданиями в 3,5 процента. Число безработных увеличилось на 9 тысяч до 5,950 миллиона человек, а уровень занятости вырос на 321 тысячу до 158,426 миллиона человек. Между тем, уровень участия в рабочей силе вырос до 62,3 процента в мае с 3-месячного минимума в 62,2 процента в апреле.
Доля экономически активного населения (май): 62,3 (Пред. 62,2)
Индекс деловой активности PMI от S&P ЕС (май): 56,1 (Прогноз. 56,3, пред. 56,3)
- Увеличение импорта энергоресурсов за счет снижения потребления российских.
- Стабильные данные по рынку труда.
- Инфляционное давление остается высоким из-за проблем с поставками и пандемии.
- Последствия конфликта на Украине для экономики США крайне неопределенны. В краткосрочной перспективе ожидается, что конфликта и связанные с ним события усугубят инфляционное давление и снизят экономическую активность.
- Медианный прогноз ФРС предусматривает инфляцию на уровне 4,3% на конец 2022 года и 2,7% на конец 2023 года.
- Большинство чиновников ФРС видят целых семь повышений ставок в 2022 году.
- ФРС понизила прогноз роста ВВП США на 2022 г до 2,8% с 4%, в 2023 г – сохранила на уровне в 2,2%
- Безработица на конец года в США ожидается на уровне 3,5% в 2022 году, 3,5% в 2023 году и 3,6% в 2024 году, медианный долгосрочный прогноз составляет 4,0%.
- Потребительские настроения в США упали до самого низкого уровня за более чем десятилетие.
Нисходящий тренд не сломлен. Нужен сильный выход с ретестом для подтверждения смены тренды.
Защитные активы и индикаторы риска:
🏛 Доходность 10-летних казначейских облигаций: вернулась к росту.
💵 Индекс доллара DXY: наблюдали попытку коррекции.
📉 «Индикатор страха» VIX: остается на повышенных значениях.
- Котировки Тesla снизились из-за опубликованного письма Маска к сотрудникам о необходимости сокрашения штата из-за "крайне плохих предчувствиях" Илона.
- Microsoft Corp снизила прогнозы прибыли и выручки на четвертый финансовый квартал из-за укрепления доллара США.
- Twitter: компания заявила о завершении 30-дневного "периода ожидания", в течение которого регуляторы имели возможность заблокировать ее сделку с Маском. В соответствии с действующим законодательствам, Маск и Twitter должны были уведомить Федеральную торговую комиссию (FTC) и министерство юстиции США о планируемой сделке, чтобы регуляторы могли оценить ее с точки зрения потенциальных нарушений антимонопольного законодательства.
- Bristol Myers покупает Turning Point Therapeutics Inc., разработчика препаратов для лечения онкологических заболеваний. Сумма сделки $4,1 млрд. Согласно условиям сделки, Bristol Myers заплатит $76 за акцию Turning Point, что более чем в два раза выше цены бумаг на рынке.