Power Player

Как заработать и потерять 20 000$ за две с половиной недели

2019-06-07T15:25:26.354Z

Я разберу несколько последних трейдов, расскажу о прибыли и, конечно же, убытках за последний месяц

У нас было 2 трейдера, 34 тысячи долларов США, 70% мощнейшей маржи, пол солонки Amoveo и гора ордеров, заявок и всего такого, всех цветов, а ещё литры эфира и две дюжины евростазиса. Не то, чтобы это всё было нужно во время сопровождения сделки, но раз начал маржинально торговать крипту, то иди в своём увлечении до конца. Единственное, что меня беспокоило — это эфир. В мире нет никого более беспомощного, безответственного и безнравственного, чем человек в эфирном запое. И я знал, что довольно скоро мы в это окунёмся

Начальный баланс ~34 361 $ (плавающий pnl)

Баланс и открытые позиции на счете в тот момент, когда я получил к нему доступ. На скрине ниже не указаны - там только те сделки, которые открывал я.

Разрисуем график биржи BitMEX (жмякай сюда, чтобы получить 10% скидку на комиссию на 6 месяцев)

Зеленая стрелка - покупка, красная - продажа, крестик - закрыто в убыток:

Хайрез

Мы договорились, что я торгую только биток, и на эфир особо не лезу. Поэтому почти все скрины сделок на битке.

Теперь конкретно по сделкам

Сделка 1

Лонг от зоны покупателя

Объем 3 BTC

Средняя цена входа 7737$

Стоп под 7300$

Средняя цена входа 7737$, pnl на 21.05 (следующий день после момента на скрине)

Суть в том, что покупатель возобновился из своей зоны, нарисовал бар останавливающего действия (SA) с хорошим, как я думаю, возобновлением. До кучи я увидел там ТВ с целью на ~8800. Однако, мне показалось, что будет еще одно обновление локального лоя и спрингом этого SA. Поэтому выставил заявки, фактически, до самого стопа - заявки и стоп отмечены на скрине:

Реализовался зеленый сценарий - зацепили и ушли в положительную зону

В итоге я нарастил объем, практически не сдвинув цену - последнюю заявку на покупку забрали с самых лоев

Позиция тогда выглядела вот так - объем вырос до 10 BTC

Далее я рассчитывал на быстрое V-образное движение с пробоем хаев

однако, этого не произошло, нарисовался SOT, я закрыл позицию с планами докупиться все же по ~7950

42 800 $ - 34 300 $ = 8 500 $

В итоге трейд принес примерно 8.5к$ менее, чем за 5 дней.

Дада, мы все видим, что потом все выстрелило. Именно этого я и ждал, и поэтому стояла заявка по 7950

Точнее, 8.5к - это два трейда, но с одной, фактически, идеей - одновременно висела аналогичная сделка еще и по эфиру, которая была закрыта в то же время, что и биток.

Хоть этот трейд и дал 25% к депозиту, я был не особо удовлетворен - цель на 8800 еще не была выполнена, фактическое соотношение риск\реворд было примерно 1:2.5 на тот момент, и я хотел как можно быстрее докупить лонги обратно, причем увеличить позицию именно по битку.

Почему?

Судя по графику ETHBTC эфир был слабее, а зачем покупать то, что будет расти медленнее, чем биток, когда можно купить биток?

После обсуждения данной идеи

Коллегиально было принято решение шортить.

Сделка 2

Ну штош. Шортить - значит шортить, я начал искать место для входа в шорт. Поставил заявки на 8200-8500, на перехай. Явно с текущих не айс было заходить.

Как раз в этой ситуации я исходил из того, что по ТВ биток выполнил свою цель и должен был в скором времени развернуться. То есть мыслил не по факту, а от предположений. Именно поэтому я открыл позицию на 3 BTC, а не сразу на 10 - чтобы можно было допродать повыше (по 8800-9000) и закрыться как минимум в безубыток, как максимум - в хорошую прибыль.

Если бы это был резкий прокол вверх и возврат к 8к - допродался бы ниже или на тесте. Однако, это случилось несколько позднее, а на тот момент:

Объем -3 BTC

Средняя цена входа 8350$

Вместо стопа - планы по добавлению объема

Момент взятия позиции в шорт

Жаль конечно, что шорт сразу вошел в отрицательную зону, но это было не критично

Потом случилось нечто странное - позиция закрылась, более того, открылся лонг. Я хз, почему так получилось, но, на всякий случай написал владельцу счета:

"Странное дело" - подумал я

Возможно, нас замаржинколили - на этой бирже есть такая фигня, что когда твоя маржа более 100%, они имеют право (но не обязанность) начать сокращать твою позицию. У нас было порядка 150% в среднем и нас не закрывали, однако, в тот момент, маржа не доходила даже до 130%.

Я решил посмотреть объем трейда:

Был открыт лонг на 3 BTC, а позиция на закрытие - 4.2 btc

Как так? Почему покупка на 4.2? Лонг был открыт на 3 битка же. Даже если это биржа закрывала наш шорт по марже - они нам что, еще и лонгов добавили лол?

Короче эта сделка оставила после себя убыток около 1.5к$ и вопросы о таинственном закрывальщике лонгов.

В итоге весь оставшийся объем этого темного лонга на 1.2 битка был закрыт примерно по тем же ценам в безубыток.

Сделка 3

Я сижу без позиции, курс начал приближаться к ценам открытия того шорта. Убыток уже был зафиксирован, но, я подумал, что хотя бы часть потерянного можно вернуть - продавец себя еще не показал, на локальных лоях вышли объемы, маржи на докупы еще хватило бы с лихвой и какое-то движение к хаям должно было быть. С текущих решил взять 0.5 битка - примерно такой объем должен был перекрыть большую часть убытка в результате шорта в том случае, если цель по лонгу все же будет достигнута. Если уйдет в отрицательную зону - не страшно. Во-первых - критическая цена 8к, и при входе около 8.5к просадка была бы всего 250$, что составляло менее 1% от депозита

Объем 0.5 BTC

Средняя цена входа 8475$

Стоп около 8к$ с докупами по 8300 и 8150

Выход тут был достаточно очевидный - при ложном пробое хаев вышел объем. До 9.5к еще не дотянули, жаль. Можно было даже зайти в шорт, но мысль о 10к как-то не давала это сделать. Да и такие штуки лучше брать на тесте.

Идея отработала, большая часть убытка была компенсирована, баланс незадолго до закрытия позиции выглядел так:

В итоге в момент закрытия было около 41к$

Пошли по синему сценарию

Сделка 4

Ордера от прошлой сделки еще стояли, я не стал их убирать.

В конце концов - это же все еще зона покупателя, а 8к - круглое число, которое усиливает мои ожидания. Как минимум, должны были сходить на тест аптраста на 8800. На всякий случай сразу не стал ставить ордера на полное закрытие позиции.

Объем 9.5 BTC

Средняя цена входа 8229$

Стоп около 8к$

Момент исполнения последнего ордера

В тот же момент коллега набирал позицию по эфиру

Короче загрузились мы нехило. Эфир не помню, но битка 9.5, практически на самых лоях.

Толер к риску

Один из приятных моментов этой работы - высокий уровень толера к риску у владельца счета. Я, например, начинаю нервничать от значений маржи выше 90%

Сверхриски = сверхдоходы, я понимаю.

Кстати, мекс пробил тогда 8к. Но курс на бирже, на которой торговали, ниже 8к не опускался. Как-то техничнее все это выглядело именно там.

Контекстно все еще был ТАшный треугольник

Скрин сделан еще до странного закрытия шорта

А локально - ложный пробой нижней границы канала. Так что все предрасполагало держать лонг

Момент открытия последней сделки по TW

Хоть цель и была около 8800, все равно я накидал пару вариантов:

Дьявольский пентакль

Пояснения по картинке

Немного забыв про контекст, и оценивая локальную ситуацию, я пришел к выводу, что тест будет чуть выше. Однако, я обратил внимание, что коллега закрывает мою позицию до достижения цели и переворачивается в шорт.

В итоге шорт, кстати, отработаел охуенно, но на тот момент продавца еще не было - поэтому я был против такого поворота.

Я отменил этот ордер и закрылся вручную чуть выше.

Коллегиально решили не держать шорт. Даже немного посрались из-за этого

Даже не смотря на то, что цена ударила практически ровно в цель (8830 максимум), и большую часть позиции мы закрыли по этой цене, шорт был закрыт в 0.

Закрытие шорта было ошибкой. Нужно исходить из контекста. А контекст - тест аптраста с хорошим возобновлением продавца, которое началось сразу после закрытие лонга. Конкретно тут я протупил и упустил сделку, факт.

Почему? Думаю, банально - человеческий фактор. Я сам этого не осознавал, но, возможно я был слегка деморализован большими рисками, нагрузкой на маржу и попыткой закрытия позиции до цели. К тому же эта сделка вместе с лонгом эфира принесла около 12 000 $ менее, чем за 3 дня, что способствовало возникновению положительного эмоционального стресса. А стресс, даже положительный - он затуманивает разум.

Баланс изменился вот так:

Состояние счета перед закрытием позиций. 1 биток уже скинут до таргета

В итоге на счете после закрытия всех позиций было что-то в районе 53 000 $.

Ух ребятки, чет заебался я писать. Давайте про самую жесть во второй части уже напишу, и так долго пишется.

Уже не могу по клавишам стучать, это пиздец. Жара, вообще делать нихуя не хочется.

Алсо, привет от Лучезарной Дельты и +30 за счет заведения

С вами был Godlike Powerplayer (@Godlike_Powerplayer), автор текста выше и по совместительству создатель телеграмм-канала 0.01฿TCtrader

Подписывайтесь, будем покупать в хай вместе!

До скорых встреч, друзья!

Собираем спред!

2019-05-09T11:28:52.543Z

О чем пойдет речь?

Спредом называют продукт, в основе которого лежат растительные и молочные жиры. Это основной конкурент сливочного масла, который не содержит холестерина. Этот пастообразный продукт... а нет, стоп, это что-то другое. Тут не про него.

Q: Что мы будем делать?

A: Все как всегда - покупать дешевле, продавать дороже

Q: Что будем продавать и покупать?

A: Биток. Я буду разбирать на примере биржи СЕХ

Q: Можно ли проебаться?

A: Да, но сложно. Максимум можно недозаработать

Q: Сколько можно делать в месяц?

A: Такая тактика торговли рассчитана на вялый рынок без определенного движения, 10-20% в месяц от депозита можно вполне. По факту выходит больше, но я укажу именно такие значения, чтобы никого особо не смущать и не подогревать вашу фантазию.

Q: Что для этого нужно?

A: Нужен хотя бы телефон с интернетом, хотя бы 5000 р на депозите и верификация на бирже СЕХ, приложение от них же. В этом мануале я показываю скрины из этого приложения, однако, стакан заявок везде одинаковый, можно торговать на любой бирже. Главное выбрать нужный инструмент.

Подготовка

Регистрируемся на этой бирже. Почему тут? Потому что именно на примере их приложения я буду разбирать метод. Ну и эту биржу удобно использовать в качестве обменника. Для активной торговли по другим методам она не подходит, имхо, есть варианты лучше - Bitmex, Bitstamp, Bitfinex - что на слуху.
Проходим верификацию. Это нужно для того, чтобы можно было пополнять депозит фиатом, рублями в частности. Верификация проходит достаточно быстро, и в этом определенно есть смысл. Как минимум можно будет быстро купить битки прямо с карты, минуя всякие бестчейнджи с их комиссией, даже если вы не будете собирать спред по этому мануалу.
Качаем приложение и привязываем его к аккаунту на бирже. Для этого нужно нажать "профиль">"приложение">"сгенерировать ключ". Ключ потом нужно будет вписать в приложуху, там все просто.

4.Пополняем депозит. Без разницы, с приложения или с веб-версии. Но лично мне удобнее делать с приложения - не нужно потом лезть в почту и подтверждать действие, так же, как и с выводом.

Q: Так, падажжи, а приложение ставить обязательно? Можно ли пользоваться только веб-версией?

A: Да можно, конечно. Только приложуха удобнее, там есть уведомления об исполнении твоей сделки, можно оперативнее реагировать. К тому же я скрины с приложения делал. Что как бы говорит о том, что "телефона вполне достаточно".

Стакан везде одинаковый, суть одна, что в приложении, что в веб-версии:

Немного теории

Как известно, при торгах на любом инструменте существует 2 цены - цена покупки и цена продажи. Где цена пассивной покупки - бид, цена пассивной продажи - аск. Разница между ними, как мы знаем, называется спредом. Активные, "рыночные" покупатели покупают по цене аск, у пассивных продавцов. Активные продавцы продают по бидам, пассивным покупателям.

В результате мы имеем такую ситуацию - отложенный (лимитный) ордер пассивного участника торгов всегда сводится с рыночным (маркет) ордером активного участника торгов.

Более подробно можно прочитать это тут, повторяться не будем.

Именно на спреде то мы и будем зарабатывать, подставляя заявки внутрь него и добавляя инструменту ликвидность. С небольшой доработкой.

Для того, чтобы заработать на спреде, он, как минимум, должен покрывать комиссию за сделку. Например, если я плачу 1% комиссии за сделку, спред должен быть как минимум 2% от инструмента. Условно - по 100р купил, по 102р продал, заплатил 1р комиссии и еще 1р - чистая прибыль. При меньшем значении спреда эта методика работает, но теряет смысл, т.к. комиссия больше потенциальной прибыли.

Поэтому, для того, чтобы собирать спред подойдут далеко не все инструменты. Нам нужно что-то относительно низколиквидное, что-то, что не очень быстро двигается и что-то, где достаточно широкий спред.

Идеально для этого подходит курс BTCRUB на этой бирже, как я уже говорил. Ниже 5% спред опускается редко, то есть, как минимум 5% к депозиту с каждой сделки нам обеспечено, при условии, что выставлять заявку мы будем на все средства.

Кстати говоря. Один из минусов СЕХ - комиссия за предоставление ликвидности. Например на BitMEX в случае, когда ты заходишь лимитной заявкой, платят тебе, а не ты. Это называется "комиссия мейкера". Если бы на СЕХ была такая комиссия - было бы вообще шикарно. Но на нет и суда нет.

На графике отображается цена последней сделки, вне зависимости от того, по бидам она была совершена, или по аскам. Так что график, особенно такой уебищный, для нас не представляет интереса, в отличии от стакана заявок.

Практика

По логике вещей, раз уж мы собираем спред и видим в стакане такую вот картинку:

нужно ставить заявку на покупку по цене бид 381111.10 или выше, в спред (381112 например, чтобы нас исполнили быстрее). Верно?

Верно, да не совсем.

Дело в том, что нужно еще учитывать объем, который стоит на бидах. По цене 381111.10 стоит всего 0,014 btc на покупку, это мало. Вероятнее всего такую заявку, при наличии продавца, исполнят достаточно быстро и продавят цену ниже. Куда ниже?

Эмпирическим путем установлено, что заявки более 0.1 btc (конкретно на этом инструменте, конкретно на этой бирже, при средней волатильности) пробиваются достаточно тяжело. Значит, нам интересны заявки более 0.1 btc, именно перед ними мы и будем выставлять свои ордера. Ищем такую заявку на бидах, то же самое повторяем на асках:

Получаем 2 цены - 380999 (стоит заявка на покупку 0.25 btc) и 424444,40 (стоит заявка на продажу 0.17 btc). Именно от этих цен мы и будем строить свои рассуждения. Покупаем выше 380999 (например по 381000), продаем ниже 424444 (например по 423999). Выставляем заявку на покупку, и, ради интереса отмечаем эти цены на графике:

То есть, по факту, на графике отмечено расстояние между ближайшими крупными заявками в стакане, и составляет оно около 10-11%. Именно это расстояние и является нашей целью.

Спустя несколько часов смотрим, что из этого вышло:

Как видим, в конкретном примере нам удалось взять свои 10% менее, чем за су��ки. Это неплохо, однако ж, бывает так, что ждешь исполнения заявки несколько дней - не нужно нервничать, нужно просто спокойно ждать, мониторя ситуацию в стакане, но об этом ниже.

Нюансы

Убытки

Может быть так, что цена уходит ниже нашей покупки. Скажем, купили п�� 350 000, хотим продать по 360 000, а цена сейчас 340 000. То есть, мы терпим убыток. Есть четыре варианта действия:

Поставить заявку на продажу по 350 000. Таким образом выходим в 0, ничего не теряя. Самый простой и менее прибыльный вариант
Переждать. Просто ничего не делать, пересиживать убыток и ждать свою цену 360 000. Учитывая низкую волатильность и относительную безопасность такого стиля торговли, я в этом ничего страшного не вижу
Усредниться. То есть поставить еще одну заявку на покупку по цене ниже первой покупки. Купили первый раз по 350 000, второй по 340 000, средняя цена покупки получается 345 000. Далее смотрим по ситуации - либо закрываемся в 0, если рынок явно против нас, либо закрываем по цели 360 000 и выходим в плюс.
Закрыть позицию в минус по рынку. Если уверен, что можно будет купить еще ниже по ценам лучше. Я так делал всего один раз, когда биток ливанул на 30% за сутки, и это была моя единственная убыточная сделка по этому методу. В итоге правда рынок дал возможность купить по ценам еще лучше, так что, везде есть свои плюсы. С таким же успехом я мог тогда и усредниться, и пересидеть. Но, такой вариант тоже нужно рассматривать, он есть.

Ахтунг, я ни в коем случае не призываю усредняться и пересиживать убыток при другом стиле торговли. Всегда, ВСЕГДА, сука, используй стоп-лосс и рассчитывай риск-реворд. Эти 4 варианта относятся ТОЛЬКО и ИСКЛЮЧИТЕЛЬНО к тому, что написано ЗДЕСЬ

Фронтраннинг

То, что описано в этом мануале, носит название фронтраннинг, "бег перед [крупной заявкой]". Мы не одни такие умные, и техника известна давно.

Для примера вот "Руснефть" на Московской бирже, спред можно собирать на активах такого типа:

Спред меньше и больше фейковых заявок. Короче, чтобы не вдаваться в подробности, там это делать сложнее, чем на СЕХ

Бывает так, что после выставления заявки, кто-то выставляется на пару рублей выше тебя. То есть, сначала исполнят его заявку, а потом уже твою. Итак, большой бид 349 000, большой аск 360 000, смоделируем ситуацию:

Если я выставляюсь по цене 350 000 на 0.05 btc, и кто-то лезет передо мной по цене, скажем, 351 000 на 0.01 btc - меня зафронтранили. Ничего страшного, его заявка достаточно небольшая, можно не реагировать на нее.

Если передо мной появляется заявка бОльшим объемом, например 0.06 btc и выше - есть смысл снять свою заявку и зафронтранить уебка по 351 010 например. И тут может вступить в игру жадность. Как правило, так и происходит. Конкурент переставляет свою заявку еще выше, на 351 020, опять лезет вперед. Можно поиграть с ним в догонялки, загнав его в зону, которая нас не интересует, ближе к аскам, куда-нибудь в район 360 000. Сделать лицо вида "ладно, ты выиграл", и... выставиться опять по 350 000. Таким образом мы выдавили конкурента ближе к аскам, он исполнится первым, базару ноль, но по более высокой, не выгодной цене. Мы же получим ту цену, на которую рассчитывали изначально, хоть и с небольшой задержкой в исполнении.

Манименеджмент

Я не рекомендую торговать тут депозитом более 50 000р. В этом нет особого смысла - слишком заметна будет в стакане такая заявка. Так что, делим свой депозит на несколько частей, выставляем в стакане несколько заявок перед крупными "котлетами" и спокойно сидим. Если исполнится только одна - хорошо, мы взяли нужную цену. Если исполнятся все - хорошо, у нас хорошая средняя цена))

Максимизация прибыли

Можно взять плечи, СЕХ дает такую возможность. Но в этом случае есть вероятность полного слива депозита при резких движениях. Не советую так делать от слова "совсем". Я так не делал, однако, каждому свое, может кто-то из вас бесстрашный.

Также можно смотреть на корреляцию BTCRUB и BTCUSD, выявлять уровни на BTCUSD, сравнивать их с крупными заявками на BTCRUB и торговать только от них. Но это уже чуть сложнее и для этого нужен опыт. Возможно потом расскажу, если спросишь.

Эмоциональные ловушки

Всегда помните, что цель - те самые 10%, именно это и нужно взять. Бывает так, что ты взял спред, а биток делает движение еще на 30%. "Бля, зачем закрылся, сидел бы" - выброси из головы. Цель была, цель достигнута. Взял больше цели - хорошо, повезло, закрылся - тоже хорошо, все сделал, как надо.

Вот, вкратце, и все, что я хотел сегодня донести до вас. Если есть какие-то вопросы - обращайтесь.

Подписывайтесь, будем играть в догонялки в стакане.

До скорых встреч, друзья!

Такс такс такс

2019-01-09T13:00:14.904Z

Нуштош

Биток на 09.01.2019

Накидываем канал на дневной график - чтобы все как положено, через два последних хая, параллельная линия - через лой между ними:

Круто, да? Ровно. Красиво. Как по учебнику прямо.

Даже слишком.

Надо значит что?

Правильно, проманипулировать верхнюю границу. Зачем?

Чтобы воодушевить лонгустов и загнать их в позиции, обеспечивая топливо для движения вниз их стопами в будущем, и отстопить шортистов, чтобы продать крупную позицию в их стопы (рыночные покупки, т.е.)

Как это будет выглядеть на меньших таймфреймах?

Как тест аптраста от 24.12 с перехаем локального UT. Как раз самое то, чтобы сейчас ослабить это уровень для туземуна, который будет скоро, нужно только подождать.

Однако ж, не смотря на это все, брать во внимание 4080 смысл еще имеет - локальный уровень еще актуален, какая-то реакция на него быть должна.

НО

Пока не затестим 4170 - откладывается туземун, который будет скоро, нужно только подождать.

Пробиваются же ослабленные уровни, а 4080 и 4170 пока еще сильные. Поэтому даже при тесте и ослаблении 4080 с отработкой аптраста и последующим движением вниз, остается еще 4170, который встанет на пути священного туземуна, который будет скоро, нужно только подождать.

Посмотрим вниз, в бездну.

Внизу все уровни затестированные и ослабленные, в зоне покупателя - покупателя забивают ногами. Так что если будем падать - это будет больно.

Кстати, про лонгустов, которых нужно воодушевить. Посмотри на уровни на графике и скажи, могут ли там стоять их (лонгольеров) стопы?

А вот еще ниже как раз есть зона покупателя, внутри нее creek. Она сформирована локальным JOCом, который тоже еще не тестировался. Вот оттуда уже можно ожидать туземун.

Который будет скоро, нужно только подождать.

А пока ждем туземун - подпишись на канал 0.01฿TCtrader

Будем ждать вместе, ага.

@Godlike_Powerplayer

Такс значт

2018-11-22T20:30:06.042Z

Эфир

Он спросил про ETHUSD на coinbaise, так что по нему и смотрел.

Простите за очепятки и кривой слог, я сегодня заебался.

Лоу обновили старый, значит какую-то ликвидность собрали

По дневкам пробили айс, уперлись в уровень прошлого лоу, вышел объем

Значит, есть вероятность того, что движение закончено локально

Значит есть смысл ждать BTI и шортить уже с него

Или, если ломается BTI и рисуем спринг, ака V-образный разворот в данном случае - тогда лонгуем со спринга или на тесте

Это все было по дневкам

Ну а локально то же что и биток, по сути. Сейчас никого нету, нужно ждать манипуляции какой-то

Если уж шортить прямщяс по какой-то причине - то тогда уж с целями 110, 105 и 100. Стоп я хз куда, нужно, повторюсь, немного подождать. Но я эфир не торгую и за 10 минут это все нарисовал, так что могу ошибаться.

Вот как-то так.

В теории, конечно, можем и сейчас пролиться до 1$ минутной свечой, я хз. Но пока входа я лично не вижу тут.

А на этом у меня пока все. С вами был Godlike Powerplayer, автор текста выше и по совместительству создатель телеграмм-канала 0.01฿TCtrader

Маркетмейкер. Его величество?

2018-11-10T17:00:59.648Z

Кто это такой есть?

Маркетмейкер, он же Крупный Игрок, он же Кукловод, он же Кит, он же Невидимая Рука Рынка - таинственный персонаж, практически божество. Его никто никогда не видел, никто не знает, кто он такой и чем занимается. Известно только то, что он имеет какое-то отношение к масонам и, возможно, иллюминатам. Говорят, что он носит шляпу-цилиндр, курит сигары с морфием и от его взгляда умирают птицы...

Астанавитес!

Давайте вместо того, чтобы писать этот бред, разберемся все же в вопросе.

Не стоит путать Маркетмейкера и Крупного игрока - это два разных персонажа, у них разные цели и разные задачи.

Начнем, как обычно, с начала.

Крупный игрокхарактеризуется тем, что у него, внезапно, очень много денег. Это профессиональный участник торгов. Все.

Помните, в прошлой статье мы разбирали понятие ликвидности? Говорили о ее поглощении, о том почему цена движется и все такое? Тогда мы поняли, что чем больше ты хочешь продать или купить в моменте, тем большее влияние на рынок ты оказываешь.

То есть, крупный игрок - такой участник торгов, который имеет достаточно средств, чтобы оказывать какое-то влияние на курс актива. Как правило это 1-40% от объема торгов.

Три тезиса про крупного игрока:

1. Профессиональные участники не могут зайти в рынок одномоментно, как и выйти из него, в отличии от ритейла.

2. Профессиональные участники работают в основном лимитными ордерами, ритейл - рыночными

3. Профессиональные участники защищают свои позиции

Маркетмейкер(market maker)- "создающий рынок".

Рынок - это спрос и предложение, представленные в виде лимитных заявок покупателей и продавцов. Соответственно, маркетмейкинг - стратегия, основанная на постановке заявок и на бид, и на аск одновременно. Маркетмейкер - тот, кто обеспечивает ликвидность.

Например, на российском рынке, работа ММ заключается в предоставлении ликвидности. Когда все продают, они будут скупать по невыгодным ценам. Когда все покупают - они будут продавать по невыгодным ценам. Все для того, чтобы держать курс в узде. В чем же их прибыль тогда?

Да все очень просто.

Им платит биржа за предоставление ликвидности. Стратегия маркетмейкинга может быть убыточна сама по себе, однако, убытки, полученные в ходе торгов, компенсируются "зарплатой" маркетмейкера, льготами на комиссионный сбор и прочими ништяками. Корыстная цель маркетмейкера, задача максимум - торговать в 0. Конечно, если по пути можно получить некую "премию" и развести пару тысяч трейдеров на шекели - они будут этим пользоваться.

При всем этом маркетмейкер даже не обязан заходить в рынок или дожидаться исполнения своей заявки. ММ может выставить какую нибудь крупную заявку, просто для того чтобы припугнуть толпу.
Причем чем дольше он стоит в стакане (даже без факта исполнения своей заявки), тем больше он получает. Т.е это не сдельная работа, это, скорее, дежурство.

В целях поддержания цен ценных бумаг Маркет-мейкер обязан поддерживать двусторонние котировки с установленным минимально допустимым объемом МДО и ценовыми условиями, при которых величина фактического спрэда меньше или равна величине предельного спрэда и/или иного установленного значения спрэда, в течение установленного периода поддержания котировок

Про маркетмейкера на МОЕХ можно почитать тут.

То есть, ММ, по сути, держит спред. Все, разобрались.

На NYSE, кстати, ММ назывались специалистами. На каждые 2-3 акции был свой специалист. Еще тогда, когда трейдеры торговали в яме и машины не захватили мир.

~~Вот так сейчас выглядит специалист или маркетмейкер~~

Конечно, сейчас специалисты и маркетмейкеры представлены в виде алгоритмов, которые, все же, контролируются людьми. За каждым тиком цены стоит человек. Это нужно понимать.

И еще раз. Маркетмейкер ≠ крупный игрок. КИ хочет заработать на курсовой разнице. ММ хочет поддержать ликвидность и получить зарплатку. Если основной ММ, как правило, один на весь актив (ну либо несколько, но их можно пересчитать по пальцам одной руки, при наличии на ней пяти пальцев), то количество КИ может варьироваться в зависимости от многих факторов - сезона, таймфрейма, ажиотажа и прочих. Разница принципиальна.

При этом, выше я написал, что крупный игрок хочет заработать на курсовой разнице. По правде говоря, это не всегда так. Например хедж-фонд не будет зарабатывать на проданном фьючерсе на нефть, при падающем рынке нефти. Он будет по фьючерсу в плюсе, да. Но зато он будет сидеть по споту (базовому активу) в убытках, ну потому что он сука хедж-фонд, и его задача, среди всего прочего - хеджировать рыночные риски на нефтяном рынке для какой-нибудь крупной нефедобывающей компании, обладающей большими запасами стремительно дешевеющей черной жижи. Это справедливо и в обратную сторону, понятное дело.

А я могу стать маркетмейкером?

Да, можешь, мой друг. Маретмейкером, в полном смысле слова, стать не очень просто (да это и не то, к чему нужно стремиться, так-то), но использовать базовые элементы стратегии маркетмейкинга вполне возможно. Более того, даже получать от этого прибыль. Для этого тебе даже не нужно много денег. Ты можешь просто зарегистрироваться на фондовой бирже, лучше московской, найти какой-нибудь всеми забытый неликвид, и поставить лимитные заявки, сужающие спред. Вуаля! Теперь ты мелкий маркетмейкер местного разлива, мои поздравления. Это есть стратегия "сбор спреда". На самом деле, там все тоже не все так просто, есть и особые критерии отбора актива, и определенные риски, и злоебучий фронтраннинг. Но об этом как-нибудь потом.

Собственно, прочитав все написанное, ты понимаешь, почему у меня бомбит от фраз типа "Маркетмейкеры сдвинули курс, ололо, маркетмейкер набирает позицию".

И раз уж мы начали говорить о маркетмейкерах, я тут вот что вспомнил. Как
то я спросил у одного авторитетного трейдера, мол, скажи, как ты думаешь, кто является маркетмейкером на криптобирже? Кто-то же держит курс, правильно? Есть же крупные маркетмейкерские заявки в стакане, это видно.

На что он мне ответил, что маркетмейкер на бирже, (например) Bitmex - это сама биржа Bitmex. Звучит логично. И если так - то условный Артур Хейс сам решает, когда держать курс, а когда не держать курс.

Мне кажется, что это может быть одной из причин того, почему на BTC порой не очень хорошо отрабатывают, казалось бы, типовые ситуации - потому что с рынка в моменте уходит маркетмейкер. В периоды паники или эйфории волатильность увеличивается, а ликвидности на всех не хватает. И в моменте времени рынок маркетмейкера превращается в рынок толпы, причем на конкретной бирже.

Да, крупные игроки на нем остаются. Но, в отличии от традиционного рынка, КИ на крипте совершают (пока что) больше ошибок, и больше подвержены эмоциям. Поэтому бывает сложно следовать за крупным игроком, который сам не ведает, что творит.

А на этом у меня пока все. С вами был Johnny Godlike, автор текста выше и по совместительству создатель телеграмм-канала XBT

Подписывайтесь, будем сужать спред вместе.

До скорых встреч!

* * *

2018-10-21T13:53:04.742Z

Если бы я захотел создать свою биржу, ничего не зная о биржах - что бы я сделал?

Часть II

Если ты пропустил первую часть - настоятельно рекомендую начать с нее.

Так на чем мы остановились? Ах, да.

Мы выяснили, что покупателей и продавцов можно разделить на пассивных и активных. Пассивные - добавляют ликвидность и ждут, активные - действуют в моменте и удаляют ликвидность с рынка.

Первое, что бросается в глаза, когда ты открываешь терминал - это график. Он показывает изменение цены во времени. Виды графиков бывают разными, но пока пропустим это.

График - это история. То, что было.

Все понятно - покупать ~~на хаях~~ дешевле, продавать дороже, все очень просто. Давай попробуем ответить на вопрос, какие механизмы заставляют цену двигаться вверх или вниз? Как именно это происходит?

Кто скрывается за графиком?

Добавление ликвидности. Объем.

У пассивных участников торгов есть не просто желание купить или продать что-то, у них есть определенный объем "товара" и определенная цена, по которой они хотят это сделать. Время, как мы договорились в прошлой части, особого значения для пассивных участников не имеет - они просто ждут. То есть не просто "Вася хочет продать яблоки", а

"Вася хочет продать 1 килограмм яблок по цене 50 рублей за килограмм"

Не "Петя хочет купить яблоки" а

"Петя хочет купить 5 килограмм яблок по цене 45 рублей за килограмм"

Сейчас у нас есть два пассивных участника торгов - в конкретном примере у них разный объем, разные цели, и разные цены. Давайте отобразим это в виде таблицы:

Во, заебись.

Мы графически отобразили ликвидность в виде таблицы - теперь Петя и Вася видят друг друга, но не спешат заключать сделку. Вася не хочет продавать дешевле, а Петя не хочет покупать дороже - разрыв между ценой продавца и ценой покупателя слишком велик, а торговаться они не хотят.

Они так бы и стояли, и смотрели друг на друга, если бы не конкуренция и Теория Аукциона.

Про Теорию Аукциона поговорим потом, ок? А сейчас давай заострим внимание на конкуренции.

Пусть придут еще Юля, Таня и Андрей.

Что мы видим из таблицы ниже?

Сначала подумай сам, потом листай вниз

Да, тут все просто:

xxxxxxxxxxxxxxx

Юля хочет продать 100 килограмм яблок по цене 51 рублей за килограмм

Вася хочет продать 1 килограмм яблок по цене 50 рублей за килограмм

Таня хочет продать 2 килограмма яблок по цене 48 рублей за килограмм

xxxxxxxxxxxxxxx

Андрей хочет купить 10 килограмм яблок по цене 46 рублей за килограмм

Петя хочет купить 5 килограмм яблок по цене 45 рублей за килограмм

xxxxxxxxxxxxxxx

Какие можно сделать выводы из этих данных? Ликвидность актива "яблоки" повысилась - пришли новые участники, повысилась конкуренция, и теперь мы видим глубину рынка.

У Васи появился конкурент в лице Тани - Таня предлагает цену ниже. Поскольку покупатель будет выбирать лучшую, наиболее выгодную для себя цену, он сначала купит у Тани, потом у Васи, а потом уже у Юли - в том случае, если у него возникнет такая потребность.

У Пети появился конкурент в лице Андрея, который согласен покупать по более высокой цене.

Запомним это.

Удаление ликвидности. Активный участник.

Для того, чтобы лучше понять действия активного участника, давай смоделируем ситуацию на примере Пети - сейчас он пассивный покупатель яблок с объемом 5кг.

Предположим, Петя видит, что предлагаемая им цена уже не самая приятная для продавцов - Петя начинает нервничать - он очень хочет яблок, но Андрей согласен купить их дороже, сначала пойдут к нему. Причем, мы знаем, что Пете нужно 5 кг. ~~Ебать обжора.~~

Это внезапно возникшее желание заставляет пассивного Петю действовать более активно - для него теперь больший приоритет имеет факт обладания яблоками прямо сейчас, чем факт приобретения яблок по установленной цене. То есть время уже начинает играть роль.

Тут я хотел привести пример про героинщика, но моя женщина и коллеги сказали, что это не корректно, так что не буду.

Петя начинает удалять ликвидность продавцов. Какая самая лучшая цена продавца сейчас на рынке, судя по таблице?

Верно, у Тани, по 48 р - сначала он подойдет к ней, и постарается удовлетворить свой спрос о ее предложение. Однако, Таня не может продать Пете больше, чем 2 кг - это все, что у нее есть по этой цене. Потом Петя заберет всю ликвидность Васи - 1 кг, и, наконец, подойдет к Юле, и купит у нее оставшиеся 2 кг. Всего 5 шагов сделал Петя:

Таким образом, Петя потратил 2*48 + 50*1 + 2*51 = 248 рублей, и его средняя цена получилась 248р / 5кг = 49,6 рублей за 1 кг. Вася и Таня ушли с рынка - их предложение было удовлетворено спросом Пети, Петя тоже ушел с рынка - он удовлетворил свой спрос, поглотив ликвидность Васи и Тани. Остались только Андрей, который предлагает лучшую цену для продавцов, и Юля, которая предлагает лучшую цену для покупателей.

Поскольку Петя вел себя активно, мы можем оценить его активность по времени, и запишем в специальном реестре строки вида:

Петя купил 2 по 48 в 12:00

Петя купил 1 по 50 в 12:01

Петя купил 2 по 51 в 12:02

Мог ли Петя поставить свою заявку на покупку на цену, скажем, 48, убрав только ликвидность Тани? Мог. В этом случае получится такая картина - Петя покупает 2кг у Тани по 48р, ставит туда свою заявку на покупку, формируя тем самым новую лучшую цену для продавцов

Ну, вроде как тут все понятно?

И вот еще что.

В том случае, если на одной цене стоят две или более заявки, больший приоритет исполнения имеет та, которая выставлена раньше. Как в примере ниже - если сначала пришел Вася, и поставил заявку на продажу 1кг по 50, то исполнится сначала он, а потом уже Яна с 3кг - порядок "живой очереди".

А теперь к терминологии.

Цены, которые заявили пассивные продавцы, называются ценами ask, самая минимальная цена, на которую согласны продавцы - best ask. Именно по ней будет проходить сделка, в случае появления активного покупателя.

Цены, которые заявили пассивные покупатели, называются ценами bid, самая максимальная цена, на которую согласны покупатели - best bid. Именно по ней будет проходить сделка, в случае появления активного продавца.

Разница между ценами b.ASK �� b.BID называется spread. Величина спреда (на большинстве рынков) вариативна и зависит от многих факторов - в том числе от ликвидности актива.

Стакан

Таблица, в которой отображаются заявки, носит название Level II, либо стакан заявок, либо DOM (Depth Of Market), либо Market Depth.

Фонд золотых цитат

Стакан заявок показывает "будущее" - это всего лишь намерения участников торгов. Заявку можно поставить, а можно и убрать. Будь осторожен, глядя на стакан - там очень много блефа.

Level I показывает лишь best ask и best bid, как в таблице в начале статьи, то есть отсутствует depth - глубина. Есть еще Level III ака full orderbook - это стакан маркетмейкера, книга ордеров, в которой отображаются скрытые, полускрытые, и прочие ордера, условно не видимые для остальных участников рынка. Но об этом мы поговорим в другой раз.

Стаканы, не смотря на схожие функции, каждый рисует в меру своей фантазии. Конечно, в Level II никто не пишет имена трейдеров, поставивших заявки, так делать нельзя. На фьючерсных рынках, а так же на биржах с одной ECN, ориентация стакана, как правило, вертикальная - сверху аски, снизу биды.

3 стакана на срочной секции МОЕХ в Приводе Бондаря. Слева от стаканов - кластеры, объем заключенных сделок по каждой цене.

Например на американской фондовой бирже, ориентация стакана горизонтальная - справа цены аск, слева цены бид, лучшие - наверху. Лево и право можно поменять местами - кому как удобнее. Это связано с тем, что там есть несколько конкурирующих ECN-узлов (NSDQ, BATS, ARCA, NSDQSСAN и прочие) - у каждого из этих ECN-узлов свои комиссии и свой приоритет исполнения. Если развернуть такой стакан вертикально он занимает слишком много места, но, при желании, можно ~~сменить ориентацию~~ поменять режим отображения.

Акции Apple Inc. (AAPL) в стакане терминала Arche. Графа ММ - это ECN, Bid/Ask - цены, Size - объем заявки на цене.

На бирже BitMEX, например, вообще решили добавить графическое отображение глубины рынка.

Глубина рынка XBTUSD на BitMЕХ. Наглядно, хоть и бесполезно.

Лента

Тот "специальный реестр" в который мы записали уже прошедшую сделку в примере с активным покупателем Петей, носит название ленты, или Time&Sales, или Тейп (Tape).

Лента показывает настоящее, момент. Кто купил сейчас, кто продал. Чтение ленты практически невозможно на фьючерсных рынках - очень быстро меняются данные, мозг не успевает проанализировать, что вообще происходит. По моему глубокому убеждению, читать ленту имеет смысл на фонде - там она медленнее и вполне читабельна. Скилл тейпридинга там (от tape- лента reading- чтение) очень полезен.

В отличии от стакана, из которого можно убрать заявку, из ленты ничего не уберешь - она показывает не намерения, а факт совершения сделки.

Обычно в ленте указывается время сделки, цена и объем. Цветом отображается покупка либо продажа.

Как видно из скрина ниже, сделки, проходящие по цене аск отображаются зеленым, как покупки - пришел активный покупатель и поглотил ликвидность пассивного продавца. Сделки по бидам - красные, продажи. Серые принты разбирать сейчас тоже не будем - это сделки в даркпулах, либо исполнение скрытых заявок внутри спреда.

Основные типы ордеров. Так где же кто?

Основные типы ордеров, на базе которых работают все остальные - отложенные и рыночные.

Как вы уже, вероятно, догадались - пассивные участники представлены ордерами типа limit, активные участники - ордерами типа market.

Лимитные ордера - отложенные. Исполняются по установленной цене. Лимитные ордера добавляют ликвидность.

Например, если сейчас цена актива, скажем, 100$, и я поставлю buy limit по цене 99$ (ниже рыночной то есть) - я добавлю ликвидности на этот уровень. Заявка сработает, когда выставленный мной bid (99$) будет лучшим в стакане, когда мне кто-то продаст рыночным ордером.

Маркет-ордера - рыночные. Исполняются по лучшей цене на рынке прямо сейчас. Рыночные ордера удаляют ликвидность.

Например, buy market (купить по рынку) - исполняется о лучший sell limit (заявка на продажу), и отображается в ленте как принт покупки, то есть удаление ликвидности с best ask.

Остальные типы ордеров разберем, когда будем говорить про маркетмейкера, ок?

Подождите, у меня возникли вопросы

Q: А может ли рыночная продажа исполниться о рыночную покупку?

A: Нет, не может. Если я нажму кнопку "бай маркет", а ты одновременно со мной нажмешь кнопку "селл маркет", мы исполнимся ни друг об друга, а о лучший аск и бид соответственно. Активный покупатель сводится только с пассивным, и наоборот - активный продавец с пассивным покупателем. Маркет с лимитом.

Q: А может ли моя лимитная заявка на продажу исполниться о твою лимитную заявку на покупку? Лимит об лимит?

A: А вот тут да, может, это все равно будет удаление ликвидности. Только в том случае, если ты выставишь цену своей лимитной заявки ниже текущей рыночной. Например представим ситуацию вида Level I:

"лучший аск(пассивный объем на продажу) : лучший бид (пассивный объем на покупку)" spread

" 100$ (10) : 95$ (20) " spread 5$.

Я ставлю buy limit объемом 5 по 96$. Получается теперь так:

" 100$ (10) : 96$ (5) " spread 4$.

Сейчас 15:00 по Москве, например. В том случае, если ты хочешь продать прямо сейчас объем 40, но по цене, не ниже 96$, ты можешь отправить по цене 96$ ордер sell limit 40. Получим строку вида:

" 96$ (35) : 95$ (20) " spread 1$.

В ленте пройдет принт вида :

15:00 (время) 96$ (цена) 5 (исполнено) - отобразится как продажа.

Понимаешь? Даже не смотря на лимитный тип ордера, ты выступил на активной стороне рынка - вошел прямо сейчас, поглотив мою ликвидность. Из-за того, что ты указал цену 96$, ниже исполняться ты не будешь.

Из твоих 40 у меня было только 5, я их купил. Ты хочешь продать еще, но по цене не ниже 96$, поэтому появляешься в стакане как best ask.

Если бы ты заходил рыночным ордером, маркет-селл, то ты исполнялся бы ниже и ниже, пока не продал бы все свои 40. В итоге твоя средняя цена получилась бы не самой хорошей.

В примере с Петей, который купил по 48р. было почти то же самое - только Петя покупал лимиткой, а не продавал. Сведение лимитной покупки Пети с лимитной заявкой Тани - лимит с лимитом.

В случае, когда Петя покупал по рынку, его немного протащило, и средняя цена у него получилась 49,6, посмотри еще раз, и попробуй применить терминологию к той ситуации.

Так, еще раз, как это работает?

Суть в том, что цену двигает удаление ликвидности, а тормозит - добавление. Грубо говоря, мало лимиток на продажу и много маркет-покупок - цена идет наверх. И наеборот - мало лимиток на покупку, но все хотят продать прямщяс - цена падает. Все достаточно просто на самом деле.

Цена, которую ты видишь на графике - это цена последнего принта в ленте, цена последней сделки по активу - будь то продажа по бидам или покупка по офферам.

Спрос и предложение.

Уровни и зоны спроса и предложения разберем вместе с маркетмейкером - это будет в тему. Пока давай переварим все написанное выше. На данный момент хватит этого:

Вся ликвидность, сформированная ценами ask - это предложение либо supply.

В техническом анализе скопление пассивных продавцов на каком-либо визуальном уровне называется уровнем сопротивления (resistance)

Вся ликвидность, сформированная ценами bid - это спрос, либо demand

В техническом анализе скопление пассивных покупателей на каком-либо визуальном уровне называется уровнем поддержки (support)

Давай нарисуем шпору, которую можно распечатать и повесить перед носом, чтобы во всем этом не запутаться и не показаться лохом в споре в интернете:

Шпора

А чтобы лучше запомнить, кто двигает рынок, кого и где искать, нарисуем еще одну до кучи:

Дьявольский пентакль

А теперь давай посмотрим, как это все работает на американской фонде.

Я не сомневаюсь, что ты-то поймешь, где что, но чтобы точно никто не запутался подпишу:

Как видишь, стакан тут горизонтальный, а покупки в ленте обозначаются синим принтом, а не зеленым. Кому как.

Только звук потише сделай:

И вот еще:

В следующий раз поговорим про зоны, уровни, типы ордеров, типы графиков и маркетмейкера с крупным игроком. Не влез ММ опять, блин, лонгрид. И так второй день сижу в экселе стаканы рисую. Надеюсь не зря.

Уровень знаний у всех разный, и то, что очевидно для тебя - для некоторых ребят, которые только пришли на рынок - темный лес. Я исхожу из того, что инфу давать нужно с самого самого начала. Это как строить кирпичную стену - ты не сможешь положить третий ряд кирпичей до первого.

Если есть какие-то вопросы, или нашли ошибку, или хотите разобрать что-то подробнее - пишите, запилим контента, черт возьми.

Подписывайтесь, будем давиться яблоками вместе.

До скорых встреч, друзья!

И первое слово было "ликвидность"

2018-10-19T13:18:32.965Z

Если бы я захотел создать свою биржу, ничего не зная о биржах - что бы я сделал?

Часть I

Давайте немного про сведение покупателей с продавцами, как все это работает, и зачем оно нужно. Начнем, пожалуй, с конца. Сначала подумаем о том, зачем вообще биржи нужны. Ведь для того, чтобы что-то построить, нужно знать что это такое, и какое у этого будет назначение, верно?

Не будем обсуждать дериативы, и для примера возьмем фондовую биржу - там торгуются акции. На примере фондовой биржи легче объяснить кто, чем и почему там вообще торгует. Со свопами, фьючерсами, форвардами, опционами ~~бинарными~~ и прочей бесовщиной разберемся в другой раз.

Акция - по-сути бумажка, на которой написано, что ее владелец имеет в собственности очень маленькую часть какой-то компании. Если стоимость компании будет расти - стоимость отдельной бумажки тоже будет, естественно, расти пропорционально.

Та самая записная книжка, из которой я обещал вам все перепечатывать

Так вот. Есть у кого-то компания, и этот кто-то хочет выйти с этой компанией на рынок, на биржу. Зачем? Давайте по пунктам.

Привлечение капитала - компания может напечатать бумажку, которая подтверждает владение ее частью, и продать ее кому-то. Вырученные от продажи бумажки деньги ~~проебать~~ пустить на развитие и расширение производства. То есть взять, грубо говоря, деньги на развитие ни в банке, в виде кредита, ни у одного большого инвестора, а собрать ту же сумму у многих инвесторов, в замен отщипнув им от себя небольшую часть. Акционер покупает кусочек компании.
Объективная оценка компании - грубо говоря, почем будут эти напечатанные бумажки покупать и продавать. Как компанию оценивают - дешево ли, дорого ли? Этот показатель используется для оценки деятельности ядра компании - менеджеров, сов.дир. и прочих.
Капитализация будущих ожидаемых доходов в случае, если акционеры продают свои акции.
Получение кредита - возвращаясь в пункту 1. Кому ты, мой друг, дашь деньги в долг - парню, которого все знают, или мутному типу в плаще и шляпе? ~~Никому.~~ Дело в том, что банки тоже кредит более охотно выдадут публичной компании, которая имеет прозрачную отчетность и объективно оценивается покупателями и продавцами на рынке - в роли залога банку как раз выступают акции. А брать в залог акции частных компаний, с которыми потом хз что делать - такое себе. Аналогия ясна, думаю.
Защита от противоправных действий со стороны государства~~-рейдеров~~ и рейдеров. Если воткнуть директору в жопу паяльник и дать в руки ручку, он подпишет все, что угодно. А на совет директоров, топменеджмент и всех крупных акционеров паяльников не хватит, так что вот.
В случае крипты, понятие акции заменяется понятием токена, который можно или продать, или использовать для получения какого-то профита со стороны инвестора в будущем. Например, токен некоего проекта типа условного крипто-такси можно будет использовать для оплаты поездок в будущем. Таким образом крипто-такси формирует базу из лояльных клиентов и привлекает, опять же, деньги на реализацию своих планов.

Супер, зачем все это существует - разобрались. А ты думал, для того, чтобы ты богател?

На самом деле, как ни волшебно, в идеале - да. Если совсем просто и без нюансов - население планеты растет, прогресс идет вперед, экономика растет, производства развиваются, акции растут в цене из-за того, что компания отчитывается о росте производства, инвесторов прибавляется, а когда они продают свои акции - курс не падает до 0, потому что акции подкреплены производством, которое развивается, потому что прогресс идет, и так далее. Так что да, в очень долгосрочной перспективе любой кал, который ты купишь (при условии грамотной оценки полезности этой компании) даст какую-то прибыль. Но мир не идеален.

Q: Но зачем тогда нужна биржа, если я могу купить акции с рук или напрямую у владельца компании?

A: Биржа нужна в качестве гаранта проведения сделки между покупателем и продавцом. Она подтверждает, что продавец продал, а покупатель купил, следит за выполнением их обязательств друг перед другом, за их взаиморасчетами. Ты же не будешь покупать что-то у парня, который тебе просто сказал, что он владелец компании? Биржа следит за достоверностью информации о владельцах, переходящей собственности. На бирже все честно - за обман - суровое наказание, особенно на американском фондовом рынке. Почитай про контору с названием SEC (Security Exchange Comission). На бирже тебя не будут обманывать. Там сделают так, что ты сам себя обманешь.

А теперь к терминологии.

Да, ребзя, я понимаю, что устали, позже расскажу про сведение, нужно сначала это все понять, имейте терпение.

Размещение акций на бирже, читай, продажа акций неограниченному кругу лиц, носит название IPO (initial public offering). Если мы говорим о крипте - а мы говорим о крипте - ICO (initial coin offering). По классике жанра, все не так просто, но расписывать все в подробностях тут смысла не вижу - можете сами найти в интернетах, инфы полно, это все теория, вы ж не будете выходить на ICO\IPO, и я тоже. Для общего развития скажу лишь, что IPO проводятся в несколько этапов - оценка, подготовительный этап (исправление косяков, выявленных на этапе оценки) , основной этап (прайсинг ака определение цены, сбор заявок на приобретение по этой цене), афтермаркет (акции пошли торговаться, смотрим, что из этого всего вышло). Дальше - черт ногу сломит, существует несколько классификаций ICO, но разберем только основные, самые распространенные виды:

PPO - напечатали новые бумажки и размещаем их на бирже
SPO - размещаем на бирже акции основного выпуска, не новые. Если кто-то из основных акционеров решил продать свои акции, вы их купите - это вторяк.
Follow-on - размещение дополнительного выпуска акций для неограниченного круга лиц. То есть акции уже есть на бирже, но мы напечатаем еще.
DPO - самостоятельное размещение компанией акций на внебиржевом рынке

Вкратце - все это устроено так.

Естественно, сейчас ты уже не можешь купить бумажную акцию с водяными знаками и повесить ее в рамочку над кроватью. Акция сейчас - это просто запись в реестре на сервере биржи, мол, клиент брокера X, купил столько-то акций компании ABC, в такое-то время, по такой-то цене. Акции тоже не "печатаются", конечно, они выпускаются. Их выпуск называется эмиссией, а компания, которая их эмитирует - эмитент.

Окей, актив выходит на биржу. Что дальше будем делать?

Теперь наша задача, как создателей биржи, сделать так, чтобы покупатель мог купить, а продавец мог продать. Причем этот процесс должен быть прозрачен, и у всех должны быть одинаковые условия - чтобы все видели покупки, продажи и цены.

И вот мы ��одошли к самому главному - ликвидности.

Ликвидность - это способность какого-то товара быть быстро проданным, или быстро купленным. Например, монитор, или телефон, на котором отображается этот текст, ты продашь быстрее, чем квартиру, в которой находишься - на такое предложение найдется спрос быстрее. Так же как квартиру ты продашь быстрее, чем краденные из музея раритетные драгоценности. То есть тут дело даже не в цене, а в скорости нахождения контрагентов и их количестве. Деньги, для примера - специфический высоколиквидный товар. Неликвидный товар - это нечто, что долгое время может не иметь спроса на рынке, вне зависимости от цены.

То есть по сути ликвидность, с нашей точки зрения - это количество спроса и предложения, количество условных покупателей и условных продавцов, которых нужно друг с другом как-то сводить.

Как?

Для начала разделим участников торгов на тех, кто желает купить, и тех, кто желает продать - покупатели и продавцы. Разделим и тех, и других на активных и пассивных.

Что это значит?

Как вообразить себе пассивного продавца? Представь себе рынок, где ты покупаешь картошку. Вот за прилавками стоят пассивные продавцы - они не бегают за тобой с криком "ну купиии" ~~вай свежи вай вкусни~~ - они просто установили свои цены, и ждут покупателей.

Как вообразить себе пассивного покупателя? Видел объявления типа "куплю черный металл", или "скупка фотоаппаратов Зенит"? Вот это пассивные покупатели. Они не приходят к тебе домой, не стучатся в твою дверь и не обшаривают твою квартиру в поисках чермета - они установили свои цены и ждут, кто им продаст.

То есть пассивная сторона рынка ждет, это участники, которые добавляют ликвидность на рынок - формируют пассивный спрос и предложение. Их не очень интересует время, которое они будут стоять на рынке - им больше интересна цена, которую они сами назначили за товар.

Вспомни понятие ликвидности - ты не сможешь что-то быстро продать, если на это "что-то" нет покупателей. А если их есть, и много - ты продашь это "что-то", даже в достаточно большом объеме, и быстро - цены ведь уже установлены пассивными покупателями.

 - Смотрите, у нас такое мясо. Ликвидное.
 - Это мыло?
 - Мой планшет говорит, что это сыр

Что же по поводу активной стороны рынка?

~~Коровка говорит "му", барашек говорит "бее"~~

Активный покупатель говорит: "Я хочу купить прямо сейчас, мне очень надо. Я вижу рыночную цену, которую установил пассивный продавец, дадада, я с ней согласен, давай, хочу".

Идеальный пример активного покупателя - героинщик на кумарах. Самый мотивированный покупатель.

Активный продавец говорит: "Ой, как сильно мне жжет карман этот товар, я вижу, что пассивный покупатель установил эту цену - я согласен на нее, забирай, только быстрее"

Идеальный пример активного продавца - предприниматель пищевой промышленности, у которого портится товар - он сделает любую скидку, только купи у него сегодня, пока товар не протух.

То есть для активной стороны рынка имеет большее значение не цена, а время, момент. Приобрести какой-либо товар, или избавиться от него прямо сейчас, по рыночным ценам, которые выставили пассивные участники торгов.

Исходя из этого, можно сказать, что активные участники торгов удаляют ликвидность с рынка, "съедая" пассивный спрос или предложение.

Теперь нам остается сводить пассивных продавцов с активными покупателями, а пассивных покупателей с активными продавцами в порядке особой очередности, по определенным правилам.

Но об этом я напишу позже. Вы и так уже наверняка устали от такого лонгрида.

Во второй части перейдем к практике, посмотрим, как это все будет работать не в виде слов и абстракций, а в виде конкретных цифр и конкретных участников. Также затронем понятие "маркетмейкер" и "крупный игрок".

Если понравилось - делись материалом с коллегами по цеху, буду признателен. Особенно с новичками. Чем быстрее они сформируют ассоциативные связи между безликими участниками торгов на бирже с конкретными образами покупателей и продавцов - тем меньше денег потеряют.

И если про IPO и ICO интрадей-трейдеру знать нужно для общего развития, то сведение ордеров он знать обязан.

Но об этом во второй части.

Подписывайтесь, будем продавать неликвидный сыр вместе.

До скорых встреч, друзья!

Сентябрь 2018

2018-10-01T23:15:27.758Z

Промежуточные итоги

Здравствуй, дорогой друг!

Подошел к концу сентябрь 2018 года, а это значит, что каналу 0.01฿TCtrader почти месяц - без пяти дней. Не ахти, конечно, срок, однако, кое-что я все же узнал и некоторую статистику подвести уже возможно.

Если бы не вы, господа (и дамы), и не ваши вопросы - на некоторые моменты я вообще не обратил бы внимания, так что, благодарю.

Так, значит.

Как это смотреть на скрин ниже? Сейчас расскажу.

Одна сделка = 1 круг (куплено-продано). Каждый круг обведен в квадрат лол.

Зеленая стрелка - покупка, красная - продажа. In - вход, Out - выход.

Например, первая сделка, самая левая на графике, имеет 3 входа и 1 выход. То есть 3 раза был вход в рынок, 1 раз был выход, - покрытие всех этих трех покупок.

Последний день, который не видно:

Согласен, так себе денек был. Забегая вперед - эти все сделки совершены в середине диапазона (~6700-6300), что было с самого начала достаточно плохой идеей. Не будем так больше делать.

Не имеет смылса описывать тут сделку по эфиру - она была одна, и закрылась в БУ, так что, погоды не сделала. Посмотрим на XBTUSD.

По фактам.

Общее количество сделок : 8

Long : 4

Short : 4

Прибыльных из них : 2 ( 2 long \ 0 short)

Убыточных : 5 (2 long \ 3 short)

Закрыты в безубыток : 1 (0 long \ 1 short)

Прибыль дали лонги, шорты были сливными. На самом деле был еще один вход в шорт, но я в него как-то не поверил, да и был он весьма сомнительным - возобновление у аптраста (по сравнению с прошлым продавцом от уровня) было так себе. Да, у теста было хорошее возобновление, по сравнению с самим баром UT - но имело ли смысл шортить хороший тест плохого аптраста?

Кто-то вошел и взял с этой сделки прибыль. Я не вошел, и не войду в такой ситуации снова.

Вообще, после такого слива (05.09-06.09) я ожидал продолжения продаж до 5900 примерно, и думал, что этот месяц будет шортовым. Однако, рынок дал более очевидные лонги, на шортах я потерял. Ну, что ж, окей.

Общий риск-реворд ~1:3

Прибыль\убыток в % : +2% к депозиту

Прибыль\убыток в BTC : 0.0002 лол

Комиссии : не разобрался, где у BitMex смотреть проторгованную комиссию, что странно. Она же должна где-то быть? Нужно узнать в саппорте.

Про комиссию и риск-реворд напишу в конце.

Входы в рынок : 11 (7 long \ 4 short)

Входы лимитными ордерами : 4 (2 long \ 1 short)

Входы стоп-ордерами : 4 (3 long \ 2 short)

Входы по рынку : 3 (2 long \ 1 short)

Тут особо сказать нечего - слишком маленькая выборка. Учитывая, что положительных шортов за месяц не было, глупо анализировать только прибыльные лонги и говорить, мол "ну, ни один из маркет-ордеров по шортам не дал прибыли, поэтому я больше не буду входить по рынку". Просто все шорты не принесли прибыли.

С точки зрения уплаты комиссии - входить лимитками, конечно, выгоднее, но не всегда возможно.

Выходы из рынка : 8 (4 long \ 4 short)

Выходы лимитными ордерами : 1 (1 long \ 0 short)

Выходы стоп-ордерами : 6 (2 long \ 4 short)

Выходы по рынку : 0 (0 long \ 0 short)

Выходы по трейлингу : 1 (1 long \ 0 short)

Учитывая, что стопов я собрал в этот месяц больше, чем тейков, понятно, что большая часть выходов будет с помощью стоп-ордеров. По поводу трейлинга - я еще не решил, стоит его использовать на крипте, или нет. Все же склоняюсь к тому, что правильнее будет использовать. Потенциальная прибыль больше без них, да, но мне психологически легче поставить трейлинг по достижении определенного риск-реворда. Я иду легкими путями. 1к3 есть - все, можно тралить.

Как видно из статистики, всего 2 прибыльные сделки вывели депозит в безубыток, даже в небольшой плюс, хоть и формальный. Об этом я и говорю - ребзя, соблюдайте риск- и манименеджмент. Быть лудоманом - это не круто.

Основная часть шортов была совершена в один день, который как раз отдельным скрином вынесен. Они были внеплановыми, что тоже не есть хорошо. Принцип "увидел-зашел" тут не очень хорошо работает, как мы выяснили. К тому же, была совершена тактическая ошибка, о которой писал выше - середина диапазона. Минус на тот день составил -3% от депозита, что не особо много, учитывая что я закладывал такой риск на 1 сделку.

Тогда возникает вопрос - где же деньги, Лебовски?

А деньги я отдал своей ~~криптопомойке~~ обожаемой бирже, я ведь так люблю этого замечательного негра.

На самом деле тут виноваты не черные, ~~как ни странно,~~ конечно.

Дело в том, что я никогда не работал с такими суммами, и просто не учитывал размер комиссии и фандинг. В итоге, правда, разобрался, хоть и поздновато.

Теперь буду в конце месяца скидывать отчет вместе с комиссиями и фандингом, скрин вкладки "аккаунт -> история торгов".

По поводу канала - вроде люди приходят, ума не приложу откуда, правда. Эксперименты с форматами, подачей материала и интерактивом продолжатся, но, в совсем скором времени я все же определюсь с наиболее удобной формой подачи контента и фиксации сделок.

Пока статистику подводил чуть кукухой не поехал, нужно #хэши писать только при входе в позицию, а то количество хэшей (#SP, например) не соответствует количеству входов - иногда я пихал их в пост формата "думаю, тут будет спринг", а надо только когда сделка открывается. Весь канал за месяц перечитывал сидел короче.

А на этом у меня все. С вами был Anonimous Name, автор текста выше и по совместительству создатель телеграмм-канала 0.01฿TCtrader

Подписывайтесь, будем ехать кукухой вместе.

До скорых встреч, друзья!

Part I

2018-09-23T19:57:10.828Z

Price Action

Введение

Сразу скажу, что мало надрочиться видеть паттерны. Паттерны - лишь типовые ситуации, отражающие поведение участников торгов. Нужно понимать суть их формирования, мало просто запомнить комбинацию свечек. Одна и та же ситуация может иметь несколько интерпретаций в визуальном плане - ситуация одна, а паттернов, которые ее отражают несколько.

Весь этот ваш прайсэкшен работает только в том случае, если есть конфликт интересов покупателей и продавцов. Где можно увидеть конфликт интересов? Где есть зоны интереса?

Подумай сам, а потом уже переводи взгляд на строчку ниже.

Правильно, на каких-то ориентирах - технических уровнях, круглых цифрах, скользящих средних с большими периодами и всем, за что может зацепиться взгляд. То есть у каждого паттерна должна быть опора, представленная некой ценой, которая интересна большей части участников торгов. Чем очевиднее опора - тем острее конфликт интересов, тем более отчаянная борьба будет идти. Паттерны, возникающие на пустом месте, вне этих цен, отражают поведение мелких игроков, которые не делают особой погоды, либо являются совпадением и обычными рыночными флуктуациями. Так что не надо торговать шум, сиди и жди сделку. Лучше один хороший трейд, чем несколько плохих, очевидно.

Это как на войне - есть более значимые точки - склады, аэродромы, заводы. А есть остальное поле боя. Месиво везде, но более ожесточенно будут защищаться именно такие штуки - зоны повышенного интереса. Так вот, мы ищем стратегически важные объекты, а не мочим партизан в лесах.

И еще кое-что. Чем выше таймфрейм - тем надежнее паттерн, тем больше вероятность его отработки. Начинай торговать с Д1 и никогда не лезь с этим на минутки. Ниже Н1 опускаться смысла особо нет - будешь торговать шум.

Пинбар

Торговать в сторону, противоположную хвосту.

Условия:

Хвост хорошо виден
Тело пинбара внутри тела предыдущей свечи
Наличие опоры для пинбара.

Под опорой имеется в виду уровень или скользящая средняя с большим периодом (если речь идет о графиках Н4 и выше)

Пинбар может быть как разворотной моделью, так и моделью продолжения движения (если хвост в сторону, противоположную направлению тренда) Пинбар не может быть inside bar`ом.

2. Внутренний бар (Inside bar). Он же “харами” в СА.

Сигнальная свеча должна быть полностью поглощена материнской. Т.к. IB может быть моделью и разворота, и продолжения, ордера buy stop и sell stop ставить выше или ниже хай или лоу материнской свечи соответственно.

3. Рельсы

2 свечи крупного размера с крупными телами. Разворотный сетап, однако, после формирования может быть и флэт.

Take profit = 1.5 * Stop loss

4. Fakey. Ложный пробой

Условно поделим на ложный пробой внутреннего бара и ложный пробой горизонтального уровня. Условно, потому что может быть ложный пробой чего угодно, просто это вот чаще встречается.

Как правило, пробои против основного тренда - ложные. Но это не значит, что так происходит постоянно - мы же вероятностями оперируем.

Ложный пробой может выглядеть как пинбар, или нечто на него похожее - одна или несколько свечей с длинным хвостом.

5. CPR. Closing price reversal

Лучше работает на крупных ТФ.

Сигнальный бар открывается с гэпом от цены закрытия предыдущего бара. Цена открытия текущего бара должна быть рядом с ценой закрытия предыдущего бара.

6. Over and under

Никогда не торговал это, даже описания нет у меня.

7. Доджи

Лучше отработает как модель продолжения тренда.

В качестве разворотной модели брать только в случае ярко выраженного тренда и полноценной свечи перед доджи.

На самом деле паттернов ПЭ дохрена, это лишь самые основные. Но их кучу-то знать и не нужно. Лучше хорошо торговать только пинбары, чем хреново торговать все подряд.

Материал сырой, буду все это редактировать по мере наполнения. Многие нюансы остаются в голове, на бумаге не пишутся. Если зайдет -будем разбирать каждый сетап подробнее.

С вами был 0.01฿TCtrader. Подписывайтесь на канал https://t.me/xbt001

Вопросы, на которые есть ответы

2018-09-10T19:05:07.101Z

Q: Кто ты вообще есть?

A: Мне 26, и я ~~не пью уже неделю~~ ритейл-трейдер. Моя задача заключается в получении прибыли путем спекулятивной деятельности на курсовой стоимости какого-либо актива. По совместительству - автор канала 0.01BTCtrader, в котором я реалтайм пытаюсь слить 0.01 btc, но об этом позже.

Q: Это как аналитик, да?

A: Элемент аналитики в работе трейдера присутствует , но сравнивать трейдера и аналитика - не корректно. Задача аналитика - определить глобальный контекст, провести работу по выявлению недооцененных или переоцененных рынком активов, вывести инвестиционные характеристики и дать средне- или долгосрочный прогноз. При этом аналитик руководствуется не только показателем цены, но и ценности, справедливой стоимости. Мне же нужно купить дешевле, продать дороже и забрать выгоду - все просто. Аналитик думает, а трейдер уже подумал - он заключает сделки. Разные задачи, разные масштабы.

Q: Почти понятно. Почему выбрал именно это занятие? Как давно этим занимаешься?

A: Изи мани, мэн. Так я подумал шесть лет назад, пихая в киви-терминал 3000 р для пополнения счета в форекс-кухне. Нажимать на кнопки и получать за это деньги - что может быть проще, казалось бы? Итог предсказуем - счет сливался, Грааль не находился, скользящие средние не скользили. Тогда до меня дошло, что я не понимаю саму суть - почему цена вообще движется, кому это нужно? Почему кривульки и полосочки на графике должны что-то значить, почему это вообще должно работать, и, главное - как?

Отойдя от индикаторного бреда и узнав словосочетание "Price Action" я выяснил, что любой индикатор - некая математическая формула, производная от одного (или нескольких) из параметров - цена, время и объем. Так зачем использовать производные, когда можно обратиться к первоисточнику? В голове была каша, но полученные знания приносили свои плоды, счет рос, и меня начали беспокоить уже другие вещи - что это за контора, в которой я торгую? Как меня, нищеброда с 10 000 р, могут вывести на настоящий международный рынок с огромным оборотом? От всех этих "ECN" и стаканов заявок в МТ5 за километр разило наебаловом, так что, после моей самой крупной сделки на форексе, было принято волевое решение - нужно переходить на настоящий рынок, мне нужны гарантии. Вот она, кстати, моя последняя сделка - шорт USDCHF. Риск-реворд 1 к 52, она принесла мне сумасшедшие, по моим тогдашним меркам, деньги - около 2000$ лол. Я их вывел (на удивление - без проблем), и больше на форекс не возвращался.

Q: Но это, видимо, не конец истории?

A: Нет, не конец. Из стадии неосознанной некомпетентности (я не знаю, чего я не знаю), я перешел на стадию осознанной некомпетентности (я знаю, чего именно я не знаю). Стоял выбор - потратить силы, время и деньги на самостоятельный поиск информации, или потратить только деньги, и взять обучение. Я выбрал второе.

Q: И где ты учился?

А: Америка - страна-потребитель. Огромное количество компаний, сильная экономика. Если и идти за сочным куском пирога - то только туда. Уолл-Стрит - мировой финансовый центр, да. Я попал в первую волну обучения в проптрейдинговой компании United Traders. Мои учителя - Анатолий Радченко и Алексей Марков.

Анатолий Радченко на канале РБК

Под их руководством я торговал акции американских компаний на NYSE (The New York Stock Exchange) - что-то получалось, что-то - не очень, но фондовый рынок США поразил меня разнообразием инструментов, а результаты трейдеров из нашей команды давали заряд мотивации идти дальше.

Там я понял одну важную вещь:

Рынок - это ебаный хаос, все эти покупатели, продавцы - как будто ты бумажный кораблик в холодном бушующем океане заявок и ордеров. Это стихия, понимаешь ли. За каждой свечкой и каждым тиком цены стоят реальные люди, с их жадностью, страхом, радостью, разочарованием и крахом надежд. Не имеет значения, сколько денег у того или иного игрока - все они люди. Даже HFT-алгоритмы пишутся и управляются людьми. Кто-то богатеет, кто-то разоряется каждую минуту, осознай всю глобальность происходящего. И единственное, что мы, как участники всего этого, можем контролировать - это риск, который нужно заложить в сделку. Стихией управляют другие. Ты можешь лишь свернуть парус во время бури или встать на весла в штиль.

Q: Что значит "проптрейдинговая компания"?

A: Тебя учат, дают деньги в управление. Ты применяешь знания которые получил, прибыль делится между тобой и компанией. Доля вознаграждения зависит от объема средств в управлении, который, в свою очередь, зависит от уровня профессионализма трейдера.

Q: Сколько стоило обучение? Как впечатления? Ожидания оправдались?

A: На тот момент доллар был около 35 р, обучение стоило 1500$ - практически вся моя прибыль с форекса. Торговать в пропе - психологически это немного давит - деньги то не твои, да и кусок прибыли отдавать тоже не очень хочется. К тому же там была своя система контроля рисков - слишком жесткая, на мой взгляд. Я получил определенные знания и опыт, но, имхо - оверпрайс, особенно по нынешним меркам. 100 000 р - не маленькие деньги, как ни крути.

Следующий проп, в который я пошел - школа трейдинга А-Лаб. Не ради денег, но ради опыта. Ребята из А-Лаб торговали на МОЕХ(Московская Биржа) через привод Бондаря - их собственная разработка, скальперское ПО. По сути -расширенный стакан. Обучение было бесплатным на тот момент, а тема скальпинга, да еще и на МОЕХ была мне незнакома. Почему бы и нет? Значительных успехов там я, правда, не добился - видимо, скальпинг просто не мое. Принцип торговли я понял, сам подход освоил - большего и не надо было, так что, и с ними пришлось попрощаться.

Q: Почему ты ушел из пропа?

A: Хотелось перестать зависеть от чужих денег. Нужно было сделать передышку. Меня перестало устраивать соотношение "потраченные усилия \ полученный результат", поэтому я перешел на более спокойный темп. Большую часть прибыли и депозита я потратил на получение удовольствия от жизни, о чем не жалею. Иначе зачем все это?

На 50 000р которые остались открыл счет на фондовой секции МОЕХ, где торговал с результатом около 100% годовых, что для МОЕХ с максимальным плечом 1:3 - очень хороший результат. 50к небольшие деньги, но, когда они даются легко - совсем не лишние. К тому же мне нужен был официальный proof of skill - некий документ, который бы подтвердил, что я не хуй с горы и если мне дать денег - их станет больше.

Я принципиально не опускался ниже Н4 . Ни о чем не думал, сил на трейдинг не тратил - прекрасное было время. Два раза в неделю посмотрел на график, профит снял - все, свободен.

Q: 100% годовых с плечом 1 к 3? Ой, какой ты молодец, может ты еще и стейт покажешь нам?

A: Покажу. Вот он:

Расширенный стейт я, конечно же, показывать тут не буду, еще штаны снять попроси.

Q: Как ты узнал о биткоине?

A: О существовании биткоина я знал еще задолго до его пампа, я даже знал, что он торгуется на WEX (земля пухом). Однако у меня не было мысли использовать его для получения прибыли. Я использовал его как средство рассчета. Видели скейтбордистов? Они катаются по такой изогнутой штуке, забыл, как называется. Кто поймет - тот поймет, остальным это никакой инфы не даст.

Q: Так как ты пришел к торговле криптовалютой?

A: Как и большинство - когда увидел, что пришел объем и волатильность. Я не идейный криптоанархист, мне все равно, что торговать - акции, фьючи, криптовалюту, тюльпаны. Однако, на МОЕХ - 100% годовых, а тут - иксы каждый месяц делать можно.

Я просто начал посматривать на биток, ради спортивного интереса - вспомнил старое. Ну и по чуть-чуть стал осваивать крипту, постить свой взгляд. Спустя немного времени ко мне пришел инвестор - я несколько раз отказывался, но все же взял ДУ. Доверительное управление - вообще отдельная тема, как-нибудь потом об этом.

Q: Если не трейдинг, то что?

A: «Если бы я знал, что есть место, где можно за минуту заработать целое состояние, я бы никогда не стал гангстером!» - сказал Аль Капоне после посещения Нью-Йоркской биржи. Видимо, если не трейдинг - то путь Аль Капоне. В офис бумажки перебирать я точно не пойду.

Q: Есть какой-то "потолок" достигнув которого ты скажешь "ого, да я успешный парень"?

А: Трейдинг меня привлекает именно тем, что потолка тут нет. Другое дело, что сколько бы ни было денег - их всегда мало. Работа трейдера - монотонная, не стоит тут искать ярких эмоций, как и мерить свою успешность только трейдингом. Вот канал запустил, может еще обучать буду. Может проп откроем свой - но это все просто планы, даже наметки, не более.

Q: Кстати о канале. Какой смысл дергать 0.01 btc? Дошики покупать?

A: Я поймал себя на мысли, что риск на сделку я закладываю не математический, а зависящий от моей уверенности в отработки точки входа - если она очевидна, скажем, 5% от депозита, если смазана - 1%, грубо говоря.

Однако, "очевидна" и "смазана" - понятия, в достаточной степени, субъективные. Благодаря этой субъективности в анализе, не удается получить чистую статистику по сделкам. Для получения чистой, как слеза младенца, статистики, я решил провести наглядный эксперимент - попытаемся брать все сделки, вне зависимости от субъективной оценки, с математически ограниченным риском в 3% от общей сумы свободных средств на счете. Для этой цели я завел на биржу BitMEX ~0.01฿, которые я честно постараюсь слить, безукоризненно соблюдая риск- и манименеджмент. Весь этот процесс вы можете наблюдать в телеграмм-канале. Повторять за мной сделки или нет - решать вам, но учтите, что не все трейды из канала я буду копировать на основной счет - 0.01฿ для сбора статистики не жалко, не напоритесь на статистическую погрешность.

Мой канал - тоже, своего рода, proof of skill. Стейты с криптобирж нынче не котируются, а вот посты со скринами и привязкой ко времени - вполне весомое доказательство скилла. Другое дело, что точки входа я выбираю по методу VSA, который изучаю всего пару месяцев - очевидно, что я не владею этим методом в совершенстве. Так что не все так однозначно.

Надеюсь, теперь вы имеете хотя бы смутное представление обо мне. Думаю, мы с вами можем многое дать друг другу, ведь ваш путь отличается от моего. Опыт, приобретенный тобой на этой нелегкой дороге - уникален, а результат твоих когнитивных усилий - неповторим. Каждый трейдер самостоятельно прорубает себе дорогу в глубоких джунглях логических цепей и ассоциативных рядов из паттернов, интуиции и расчета вероятностей. Под кроны этого леса почти не проникает солнечный свет - не оступись, друг.

Вместе идти будет проще.

Подписывайтесь на 0.01BTCtrader

С вами был Anonimous Name, спасибо за внимание и попутного тренда.