(Почти) все, что вам нужно знать о криптотрейдинге
Криптовалюта — это игра вероятностей, но большинство людей относятся к ней как к азартной игре.
Давайте проделаем простое упражнение, чтобы проиллюстрировать, как вы можете получить +EV (положительное математическое ожидание) на свои ставки
Подумайте о $BTC в долгосрочной перспективе и давайте рассмотрим 4 сценария:
I. $BTC достигнет нового ATH в этом году.
II. В 2023 году $BTC продолжит движение вбок, но в 2024/2025 годах достигнет ATH.
III. $BTC сыграл свою роль, он упадет и останется там.
IV. $BTC упадет в этом году, но достигнет ATH в 2024/2025.
Теперь давайте сделаем некоторые вероятности для каждого исхода:
Какой была бы лучшая сделка прямо сейчас, учитывая 4 сценария?
Покупка — лучший исход в 80% случаев.
I. 10% вероятность роста на 240%+
II. 40% вероятность роста на 240%+ в долгосрочной перспективе.
III. 20% вероятность того, что $BTC никогда не вернется.
IV. 30% вероятность того, что мы потеряем деньги в краткосрочной перспективе, 240%+ потенциал на длинной дистанции.
Для III вы можете сделать точку недействительности, скажем, 20%. Другими словами, вы продаете, если BTC опускается ниже 16 тысяч долларов.
Подводя итог, у вас есть 80%-я вероятность 240%+ результата и 20%-я вероятность 20%-го проигрыша.
Это был очень упрощенный пример.
Вы можете не согласиться со сценариями и вероятностями, я просто хотел показать направление мысли.
Если вы хотите узнать об этом больше, ознакомьтесь с замечательной статьей от @cobie, которая меня вдохновила.
О трейдинге:
Вы должны найти свой собственный способ торговли. Вы не можете слепо следовать стандартным торговым правилам и рассчитывать на превосходство. Вы должны найти эффективный способ делать то, что другие не делают.
Вы можете торговать акциями, форекс, сырьевыми товарами, криптовалютой и т. д. Недавно я нашел преимущество в криптовалюте, потому что есть неэффективность, которой вы можете воспользоваться. Например, когда в Твиттере появилась новость Андре Кронье о том, что он хочет сосредоточиться на других вещах, а не на DeFi (март 2022 г.), прошло не менее 10-15 минут, прежде чем $FTM, $YFI++ начали двигаться вниз. Оглядываясь назад, могу сказать, что это были одни из самых простых шортов, которые я когда-либо брал на Fantom. Для меня это был короткий скальп, но, глядя на то, как плохо закончился рынок, я, вероятно, должен был просто держать его в течение нескольких месяцев. Я хочу сказать, что криптовалюта не так эффективна, как фондовый рынок. Когда на фондовом рынке появляются новости, вы можете быть уверены, что через несколько секунд это уже отразится на цене.
Криптовалюта имеет большой розничный интерес, и в крипте много идиотов. Под этим я подразумеваю людей, которые просто покупают случайный шиток и надеются, что он полетит на Луну. Существует резкий контраст между смартами в крипто-твиттере и людьми, которые следуют за инфлюенсерами Tik Tok и BitBoy за советом по криптовалюте. Кстати, я не называю себя одним из умных людей здесь. Я имею в виду GCR, Cobie, HighStakesCap, HsakaTrades, CryptoCred, Light +++. Здесь можно было бы упомянуть еще 50+ имен.
Есть преимущество для людей, которые действительно стараются быть в курсе криптографии и активно ищут альфу. Я думаю, что по мере взросления криптовалют рынок будет менее неэффективным, и на нем будет труднее торговать (в будущем). Вот почему мы должны воспользоваться этим сегодня.
Игра на рынке
Лучший вариант в условиях жесткого рынка, вероятно, просто подождать.
Это то, что я делаю для своих долгосрочных сумок.
Но поскольку я постоянно слежу за рынками и провожу много времени в Твиттере, я также совершаю некоторые сделки.
Я торгую на новостях, торгую сетапами ТА и торгую на макрособытиях.
Всегда ли я успешен? Точно нет. Но при хорошем управлении рисками можно предотвратить большой ущерб.
Некоторые правила, которые я создал для себя:
1) Никогда не торгуйте с кредитным плечом. Только спот. Я использую кредитное плечо только в качестве стоп-лосса на будущих контрактах, чтобы иметь менее ликвидные деньги на биржах.
2) Прежде чем войти в сделку, установите стоп-лосс и тейк-профит.
3) Вы можете использовать любую систему для торговли, но самое главное - строго придерживаться своей системы. Отсутствие дисциплины и человеческая психология часто являются нашими злейшими врагами в трейдинге.
4) Протестируйте свою стратегию с помощью редактора Pine Editor в Tradingview, прежде чем попробовать ее вживую.
5) Кроме того, прежде чем начать торговать на рынках вживую, поиграйте с демо-счетом.
Кроме того, вы должны задать себе пару вопросов, прежде чем начать торговать:
Почему вы хотите начать торговать?
Какую роль трейдинг играет в вашей жизни?
Каковы ваши цели?
Какова ваша психология?
На каком рынке вы торгуете?
С каким таймфреймом вы работаете?
Какой сетап вы используете?
Каковы ваши правила входа и выхода?
Каковы ваши правила управления рисками?
Каковы ваши данные бэк-теста?
Если вы действительно хотите научиться торговать, я настоятельно рекомендую этот бесплатный курс от одного из лучших трейдеров, @CryptoCred:
В плейлисте 21 видео, посмотрите их все и сделайте заметки.
Начиная трейдинг
Распространенный ответ среди трейдеров заключается в том, что они хотели заработать деньги. Они рассматривали трейдинг как возможность освободиться от работы с 9 до 5, стать хозяином самому себе и не ограничивать свой потенциальный доход.
Торговля в некотором роде очень честная работа. Ваш PnL никогда не лжет. Если вы выберете неправильную сторону, вы потеряете деньги. Если вы постоянно ошибаетесь, вы не выживете в долгосрочной перспективе. Выживают только те, кто готов адаптироваться.
Трейдинг — одна из немногих профессий, которые позволяют вам полностью контролировать свое время.
Еще одна распространенная тема среди криптотрейдеров заключается в том, что они изначально были игроками в покер или уже были вовлечены в какую-либо форму денежных спекуляций, таких как акции, форекс, ставки, игры в казино и т. д., и рассматривали криптовалюту как неэффективный рынок, который можно было использовать, извлекая выгоду.
Обычный день трейдера
Когда большинство людей думают о трейдерах, они думают о великолепном образе жизни с большим количеством свободного времени, шампанским, девушками и путешествиями.
Однако на самом деле большинство трейдеров проводят много времени перед экраном.
Известный трейдер @HighStakesCap рассказывает, как он жил несколько лет:
«Просыпаюсь, проверяю цену, 15 минут кардио, завтрак, проверяю Твиттер и рынок, разговариваю с друзьями о рынке, обед, проверяю рынок и свои позиции, иду в спортзал или на улицу, ресторан и потом проверяю рынок в конце дня».
Взгляните на этот твит от AlgodTrading ниже:
То, что Algod имеет ввиду: роскошная жизнь с машинами и вечеринками каждый день — это неправда (по крайней мере, для 99% трейдеров), а вместо этого это просиживание в тёмном подвале в доме у мамы, отсутствие солнечного света в течение нескольких дней, постоянный просмотр TG/Discord/Твиттер/Графиков, отсутствие «нормальной» жизни и т.д.
О мотивации и заработке
Что может показаться нормальным людям удивительным, так это то, что большинство трейдеров на самом деле не думают о трейдинге как о работе. Это то, что они хотят сделать. Конца игры нет. Это соревновательный вид спорта. В тот день, когда вы начнете думать, что добились своего, игра окончена.
Один из криптотрейдеров, @Cubantobacco, написал следующее, что меня очень зацепило:
«Я считаю, что сделать это означает иметь богатство, чтобы жить как вечный путешественник, иметь возможность следовать теории флага и испытать жизнь через серию глобальных приключений. Идея о том, что мы должны быть привязаны к одной комнате, одной роли, одному городу, и одной жизни, на мой взгляд, - одна из самых жестоких уловок, сыгранных с обществом. Сделать это для меня - значит превзойти эту ложь и иметь средства, чтобы жить необыкновенно».
Кстати, теория флага — это идея, что вы должны идти туда, где к вам относятся лучше всего.
Цель состоит в том, чтобы диверсифицировать ваши личные и финансовые дела, чтобы ни одно правительство не контролировало вас или ваши деньги.
Каждый раз, когда вы обосновываете часть своей жизни в новой стране, вы устанавливаете «флаг» и диверсифицируете в соответствии с факторами географии, финансов, права, образа жизни, налогов, бизнеса, здоровья, политики, инвестиций и многого другого.
Я также твитнул об этом некоторое время назад:
Несколько хороших торговых советов от крупных криптотрейдеров:
• Деньги делаются посередине, не зацикливайтесь на вершинах и основаниях.
• Слишком много людей пытаются определить время рынка, но правда в том, что деньги можно делать постоянно.
• Почти никто никогда не зарабатывал и не сохранял значительного богатства, будучи медведем.
• Забудьте о балансе своего счета ATH, вернитесь на землю и торгуйте с текущим балансом, а не держитесь за то, что могло бы быть.
• Как ни странно, если вы начнете отправлять скриншоты своего PNL коллегам-трейдерам, вероятно, пришло время фиксировать прибыль.
• Я чувствую, что каждый должен найти способ торговли, который имеет смысл лично для него.
Важные качества, которыми должен обладать трейдер:
Их много, но важнейшие из них: вероятностное мышление, здравый смысл, самосознание, устойчивость, терпение и способность откладывать наслаждение.
Большинство людей, играющих на рынках, мыслят краткосрочно. В этом есть смысл — их, скорее всего, привлекла эта игра из-за возможности заработать много денег. Те, кто мыслит краткосрочно, более эмоциональны. Это люди, которые становятся медведями при поддержке и быками при сопротивлении. Люди, умеющие играть вдолгую, как правило, добиваются лучших результатов.
Упорный труд, экранное время, убежденность и сдержанность — вот составляющие, необходимые для этого.
Также наличие обсессивно-компульсивного расстройства или умеренных аутичных черт, вероятно, не является недостатком.
У вас должен быть настрой на выносливость, и вы должны быть готовы тратить на крипту гораздо больше времени, чем 99% людей.
Состояние создается большими выигрышами, а не суммированием мелких. Терпение, чтобы делать большие ставки, имеет решающее значение. Большинство трейдеров постоянно меняют свой взгляд на рынок под влиянием своих эмоций, что в сочетании с кредитным плечом приводит к катастрофическим последствиям. Требуется сильный ум, чтобы справиться с давлением и правильно смириться со значительными потерями.
Торговля может быть как интуитивной, так и логичной, но, как трейдеры, мы склонны чрезмерно компенсировать свой разум и пренебрегать своей интуицией. У вас либо есть такой уровень интуиции, либо нет. Звучит сурово, но большинство людей не созданы для этой жизни, и в конечном итоге их PNL будет отрицательным.
Ваше мышление и контроль над своими эмоциями важнее, чем графики. Большинство трейдеров знают об этом, но очень немногие работают над этим.
Найдите группу близких друзей, с которыми вы можете учиться, делиться альфой и усваивать болезненные уроки. Наличие тесной группы поддержки в этом пространстве бесценно. Торговля может принести слезы счастья, но также может вызвать слезы паники. Оба конца этого спектра лучше подходят для группового опыта.
Также помните, что рынки цикличны.
Рынки склонны к тренду только в 20% времени и колеблются в 80%, это очень важно понимать, потому что у них совершенно разные подходы.
Если вы чувствуете, что знаете самые основы торговли, вам обязательно следует прочитать тред ниже.
Это поможет вам лучше понять рынки и, надеюсь, увеличить ваш PnL.
Я уже обсуждал неэффективность рынков в нескольких статьях.
Но я прочитал тред от @tree_of_alpha и снова вспомнил, насколько это важно, если вы хотите иметь преимущество.
«Гипотеза эффективного рынка утверждает, что цены активов всегда отражают всю доступную информацию. Это верно лишь частично».
Я полностью согласен с Tree of Alpha, потому что информация не может быть оценена в тот момент, когда она появляется.
Когда выходит какая-то ценная новость, вы должны либо интерпретировать это как можно быстрее, предполагая, сколько времени пройдет, прежде чем эффект новостей отразится на рыночных ценах, и/или попытаться понять, как люди отреагируют на новости.
Давайте рассмотрим пример, поскольку так всегда легче понять концепции.
Взлом Binance Smart Chain 6 октября 2022 г.
Злоумышленник украл 2 миллиона BNB (~ 566 миллионов долларов США) с Binance Bridge.
Новость появилась около 16:00 по восточному стандартному времени 6 октября.
За 90 минут BNB упал на 4,5%. Это не так уж и необычно для крипты, но соотношение R/R (риск/вознаграждение) было отличным. Это означает низкий риск, потенциально высокую прибыль.
Насколько большим был взлом от 1 до 10?
Давайте посмотрим таблицу лидеров на REKT: https://rekt.news/leaderboard/
Он входит в тройку крупнейших. Таким образом, влияние может быть 9/10. Звучит как отличная возможность для продажи, не так ли?
Последствия для Binance Smart Chain и держателей?
В то время мы не знали, но существовал риск остановки чейна. Это не очень хорошо, а шорт кажется еще более заманчивым.
Как воспримут эту новость другие игроки рынка?
Мой здравый смысл подсказывает, что это возможность для продажи, и чем больше людей увидят новости, тем больше людей попытаются продать.
Как быстро вы должны интерпретировать это?
Настолько, насколько это возможно.
Управление капиталом
Давайте представим, что вы трейдер.
У вас есть 100 долларов, и вы хотите зарабатывать на криптовалюте.
Но для того, чтобы сделать капитал, вы должны быть мастером защиты вашего существующего капитала. Вот почему вам нужно управление капиталом.
Вы хотите, чтобы денег хватило как можно дольше, и вы не хотите стереть весь свой капитал из-за одной или нескольких неудачных сделок.
Думайте о своих 100 долларах как о своем полном банкролле (100 долларов просто выбраны для следующих примеров в тексте. Это будет также актуально, если ваш собственный капитал составляет 5, 6, 7, 8 или даже 9 цифр).
Каков оптимальный размер ставок (размер торговли), который максимизирует прибыль, но также защищает от потерь в случае, если вы ошибаетесь?
Познакомьтесь с Джоном Келли и «Критерием Келли».
Критерий Келли
Критерий Келли (впервые предложенный профессором Джоном Келли) рассчитывает долю собственного капитала, на которую можно поставить, чтобы максимизировать ожидаемый логарифм увеличения богатства.
Он говорит вам, сколько ставить на каждую сделку, чтобы никогда не обанкротиться.
Хорошо, вернемся к нашему примеру со 100 долларами.
Давайте посмотрим на разницу в ожидаемом результате, если вы совершаете 1000 сделок и каждый раз ставите соответственно 1%, 2% и 4% своего банкролла. Другими словами, если вы ставите 1%, вы рискуете 1 долларом на первую ставку. Если вы проиграете 10 сделок подряд, ваш общий портфель теперь будет стоить 90 долларов (и, следовательно, размер вашей ставки теперь равен 0,90 доллара, что составляет 1% от вашего общего портфеля).
Ниже проиллюстрирован ожидаемый результат:
С ростом размера ставки увеличивается и прибыль.
Но вы также можете видеть, что волатильность увеличивается по мере того, как вы делаете более высокие ставки.
Например, из рисунка видно, что после 590 ставок (размер ставки 4%) вы фактически потеряли 50 долларов, что равно 50% просадки вашего портфеля, в то время как ставка в 1% едва имеет просадку ниже 100 долларов. Но давайте посмотрим, что произойдет, если мы постепенно увеличим размер ставки до 25%.
Наблюдаете некоторые сюрпризы?
- Размер ставки 8% на самом деле работает хуже после 1000 сделок, чем размер ставки 1%.
- Размер ставки 15% и 25% делает вас банкротом после 400 и 100 сделок соответственно.
- Ставка в 4% дает самый высокий общий доход, но с точки зрения риска/прибыли размеры ставок в 1% и 2% выглядят лучше из-за меньшего общего проседания, когда у вас полоса проигрышей (и, поверьте мне, вы испытаете это со временем).
При небольших размерах ставок прибыль растет, когда мы выигрываем. Но при более высоких размерах ставок большие просадки делают невозможным возврат портфеля.
Оптимальный размер ставки
Мы можем рассчитать, сколько мы должны ставить, используя процент Келли:
Каждая сделка имеет оптимальный размер сделки (назовем его К% или «процент Келли» вашего портфеля).
Это значение, которое максимизирует ожидаемую прибыль по многим успешным сделкам с аналогичным риском.
Как рассчитать К:
Допустим, мы открыли сделку по $BTC. Вы проверяете свою статистику PnL за прошедшие годы и обнаруживаете, что ваш коэффициент выигрышей составляет 51%.
Изучив рынок и посмотрев на технический анализ, вы заметили тренд. Но поскольку никто на самом деле не знает, как дальше будет вести себя BTC, мы просто предположим, что вероятность того, что он пойдет вверх или вниз, составляет 50%.
Итак, К = 50% - (1-50%) х (49/51) = 1,96%
Другими словами, оптимальная торговая стратегия, которая максимизирует долгосрочную прибыль, если мы будем снова и снова делать ставки в этой игре, состоит в том, чтобы каждый раз рисковать примерно 2% собственного капитала.
Допустим, ваш коэффициент выигрыша составляет 55%.
Тогда К = 55% - (1-55%) х (45/55) = 8,18%
Хм. Давайте остановимся и подумаем об этом.
Разве мы не видели в начале этого текста, что около 1-2% вашего общего портфеля должны быть оптимальным размером ставки?
Пришло время обсудить и недостатки Келли.
Келли представляет собой самую большую ставку, которая все еще может быть рациональной, если предположить, что риск не оценивается.
Однако делать ставки, близкие к оптимальной для Келли сумме, по большинству стандартов нерационально.
Чтобы использовать критерий Келли в реальном мире, будьте предельно осторожны в своих предположениях. Возьмите наихудший из возможных сценариев. Вместо того, чтобы ставить Келли в натуральную величину, ставьте часть критерия Келли (возможно, от 0,3x до 0,5x).
Давайте посмотрим на это подробнее на рисунке ниже:
Мы подсчитали, что вы должны поставить 8,18% своего портфеля ($8,18) в последнем примере, используя формулу Келли. Проблема в том, что если мы сильно ошибаемся, это может привести к существенной просадке нашего портфеля.
Тогда почему бы не поставить часть первоначального размера Келли? Как видно из приведенного выше рисунка, вы можете фактически поставить размер Келли, равный 0,9, и при этом заработать 99% (0,99, как показано на рисунке) прибыли, как при первоначальном размере ставки.
Таким образом, если мы поставим 8,18 доллара, вы можете поставить 8,18 х 0,9 = 7,1 доллара, и это не будет иметь значения, поскольку прибыль будет почти одинаковой (0,99 против 1,00).
Другими словами, меньший риск, но та же награда.
0,8-кратная доля Келли дает 96% результата с полноразмерным Келли.
0,7-кратная доля Келли дает 91% результата с полноразмерным Келли.
0,5-кратная доля Келли дает 75% результата с полноразмерным Келли.
0,3-кратная доля Келли дает 51% результата с полноразмерным Келли.
Например, всегда делая ставку в 0,3 раза от оптимального по Келли размера ставки, вы уменьшаете вероятность того, что у вас будет 80-процентная просадка вашего портфеля с 1 к 5 до 1 к 213, но вы по-прежнему сохраняете 51% прироста Келли-оптимальной ставки.
Смысл всего этого в том, что если вы сделаете свои ставки достаточно маленькими, ваш портфель выживет, чтобы увидеть следующий крупный профит (то есть выживет достаточно долго, чтобы положительное математическое ожидание сработало).
Применение Келли и оптимального размера ставки в реальном мире
Рисковать 1 или 2% вашего общего портфеля в каждой сделке звучит скучно.
Если у вас есть 100 тысяч долларов, это означает, что вы не должны рисковать более чем 1-2% от общего портфеля.
Но это то, чего большинство людей не понимают в трейдинге.
Рисковать 2% своего портфеля и ставить 2% своего портфеля — это не одно и то же.
В торговле мы используем стоп-лосс. Насколько велик ваш стоп-лосс, зависит от того, какой вы трейдер и какой у вас стиль торговли. У скальп-трейдеров гораздо более узкие стопы, чем, например, у свинг-трейдеров.
Давайте просто предположим, что вы используете 5% стоп-лосс.
Пример со сделкой в $BTC
На данный момент BTC стоит 20 000 долларов.
У нас есть 100 000 долларов, и мы задаемся вопросом, сколько мы должны поставить.
От Келли мы увидели, что где-то около 1-2% вашего общего портфеля должны подвергаться риску.
Допустим, вы хотите рискнуть 1,5% от общего портфеля.
Размер позиции в BTC = % риска / расстояние до SL %
Размер позиции: 100 000 долларов США x 0,3 = 30 000 долларов США.
Вы покупаете $BTC за $30 000, что равно 30% вашего портфеля.
Но вы рискуете только 1,5%, потому что ваш стоп-лосс равен 5%.
Вы купили BTC за 30 000 долларов. Если BTC упадет на 5% (30 000 x 0,95) = 28 500 долларов.
Это означает, что вы потеряли 30 000 долларов – 28 500 долларов США = 1 500 долларов США, что равно 1,5% от ваших первоначальных 100 000 долларов США.
Другими словами, ваша ставка составляла 30% вашего портфеля, но только 1,5% портфеля находились под угрозой.
Основное правило – иметь макс. риск 1-3% от вашего общего портфеля.
Как низко вы должны установить стоп-лосс
Нет 100% правильного или неправильного ответа, но мы можем попытаться создать эмпирическое правило.
Прежде всего, посмотрите на таблицу ниже:
Это важно понимать, потому что чем больше стоп-лосс, тем больше вы должны заработать, чтобы его вернуть.
Например, до 10% для безубыточности требуется только 11,1% прироста. Но при 50% это фактически 100% увеличение безубыточности, а при 90% вам нужно 900% для безубыточности.
Я не думаю, что слышал о трейдерах, использующих более 20% стоп-лосса, но если они это делают, то это скорее их инвестиционная стратегия.
Лично я люблю быстро сокращать свои потери и обычно использую стоп-лосс максимум 5-10% (обычно 5%).
Некоторые общие торговые советы
Большинство трейдеров, как правило, слишком много внимания уделяют вознаграждению и недостаточно — риску.
Если вы регулируете портфель с помощью настроения, а не дисциплины, то будьте готовы к истощающей поездке.
Вашей целью должно быть управление рисками, а не их избегание. Риском можно управлять, значительно контролируя возможность и размер потерь.
Перед каждым торговым днем вы должны мысленно репетировать работу с каждой позицией, основываясь на том, что может произойти в течение этого дня.
Планирование играет важную роль, потому что оно помогает вам принимать правильные решения, когда они вам нужны больше всего. Вы не можете контролировать цены на криптовалюту, однако вы можете отслеживать сумму, которую вы теряете в каждой сделке.
Всегда заранее определяйте свой риск. Неопределение заранее определенного уровня риска может оказаться более фатальным и дорогостоящим, чем любая другая ошибка.
Молитва и надежда на возмещение убытков не могут быть частью вашей психологии, если вы хотите добиться результатов в торговле. Соблюдение правил и дисциплины и поддержание положительного соотношения вознаграждения/риска приведет к притоку денег.
Если вы торгуете скальпом на графике 5/15M, вам нужен более узкий стоп-лосс и более низкий тейк, чем если бы вы использовали 4H/1D для свинг-трейдинга.
Кроме того, какими активами вы должны торговать? Какие пары? Какие установки? Какие показатели? Обсудим это позже. Я думаю, что важно найти что-то, что работает для вас. Не существует одной золотой стратегии. Пока у вас есть дисциплина и вы следуете своему плану, вы уже многое сделали правильно.
Почему стоп-лосс так важен
Просто читайте этот твит снова и снова, пока не поймете его:
О трейдинге по новостям
Прямо сейчас большинство из нас сосредоточены только на выживании, но давайте немного поговорим о торговле по новостям криптовалюты в режиме реального времени.
Торговлю на новостях можно условно разделить на две категории:
• Периодические или повторяющиеся: это включает в себя запланированные выпуски новостей, которые двигают рынки, в том числе CPI, FOMC и квартальные отчеты о прибылях и убытках компаний. Примером из криптомира могут быть объявления от генерального директора криптовалютных бирж или выпуск нового токена на CEX/DEX.
• Неожиданные или одноразовые: это гром среди ясного неба, такие как террористическая атака, внезапная геополитическая вспышка или, например, слухи о неплатежеспособности биржи (вспомните FTX), возвращающийся разработчик DeFi (новости о возвращении Андре Кронье), генеральный директор Binance упомянул, что они помогут токенам, которые сильно пострадали из-за неплатежеспособности FTX, и т. д.
Новости могут касаться конкретной монеты или затрагивать определенные части криптоиндустрии или рынки в целом.
Новостного трейдера можно рассматривать как тип дневного трейдера, поскольку он обычно открывает и закрывает сделку в один и тот же день.
Они часто сосредотачиваются на торговле в то время, когда рынок все еще сильно реагирует на новости. Время может быть либо сразу после объявления новости, либо моменты, предшествующие объявлению.
Вот несколько примеров возможных действий, которые мог бы предпринять криптотрейдер в ответ на определенные новостные события:
FTX объявляет о своей неплатежеспособности
В течение некоторого времени ходили слухи о неплатежеспособности, но во вторник, 8 ноября, в 17:00 по всемирному координированному времени (UTC+1) генеральный директор FTX Сэм Бэнкман-Фрид объявил, что Binance купит FTX.
Новостной трейдер может отреагировать на это следующим образом:
1) Binance, биржа номер 1 приобретает вторую по величине биржу = бычий $BNB (лонг)
2) FTX = неплатежеспособность --> шорт всех токенов с участием Sam/FTX, например. $FTT в качестве основного. Потому что какой вариант использования $FTT теперь, когда биржа мертва? Другие примеры: $SOL
Давайте начнем с номера 1. Новости о том, что Binance покупает FTX, огромны. Помните, что на одного конкурента меньше, что должно дать Binance огромное преимущество. Что может быть более естественным, чем покупка $BNB, основной монеты Binance? Он увеличился на 17% за 1 час после выхода новости. Однако наблюдательный читатель увидит, что это произошло довольно быстро.
И это самая сложная часть торговли на новостях. Вы можете быть правы со своей записью, но невозможно знать, будет ли:
б) если есть памп, когда вы должны выйти? (ответ, иметь тейк-профит или хотя бы ментальный тейк-профит, или трейлинг-стоп)
c) если он пампится, но затем быстро восстанавливается, как долго вы должны оставаться в позиции (ответ: у вас уже должен быть стоп-лосс, прежде чем вы войдете в сделку)
Хорошо, давайте посмотрим на номер 2. Вы можете либо открыть длинную позицию по $BNB, либо взглянуть на другую сторону новостей.
Потому что, если это оптимистично для Binance, это должно быть медвежьим для FTX, Сэма Бэнкмана-Фрида и всей экосистемы $SOL, верно?
Давайте посмотрим ниже, что произошло с $SOL после того, как появились новости.
Как видите, Солана за 24 часа снизилась на 67%. Лично я не был так быстр на этой новости, но я продал ее с 21 до 13 долларов и получил от этого небольшую прибыль.
Опять же, всегда возникает вопрос, как долго вы должны находиться в такой сделке, и, к сожалению, у меня нет на него хорошего ответа.
Вы должны планировать такую сделку заранее, чтобы не поддаться эмоциям и не потерять деньги.
Ежемесячно вы получаете цифры от ФРС, где они определяют процентную ставку на следующий месяц (FOMC). Это основано на общей экономике и, конечно же, на инфляции (CPI). Как видите, это торговые события.
Например, предположим, что люди ожидают повышения процентной ставки на 0,5% до заседания FOMC, но когда ФРС публикует данные, фактическое увеличение составляет, например. 0,75%. Рынок должен реагировать на подобные новости медвежьим образом, потому что более высокие процентные ставки означают, что предприятия и компании в фазе роста (имеющие огромные кредиты) должны платить больше денег по своим кредитам = меньше денег для реинвестирования в компанию = более медленный рост.
По крайней мере, это верно для акций. Это означает, что люди ожидают более медленного возврата своих денег. Но есть еще один важный фактор, потому что когда процентная ставка увеличивается, это также означает, что обычные люди, такие как вы и я, должны платить больше по своим ипотечным кредитам, и, таким образом, остается меньше денег для инвестиций = более медленный рост на фондовых рынках.
Если процентная ставка окажется ниже 0,5% (например, 0,25%), мы должны ожидать более бычьего рынка из-за противоположного тому, что я только что описал выше.
Аналогичный случай может быть сделан для CPI. Если инфляция оказывается выше ожидаемой – настроение медвежье. И наоборот, если число окажется ниже, рынок будет реагировать по-бычьи.
Более высокая инфляция означает, что наши деньги имеют меньшую покупательную способность = люди должны тратить больше денег на свои повседневные нужды, и, следовательно, меньше денег идет на инвестиции.
Эти два события собирают множество трейдеров, и когда выходят новости, рыночные условия крайне нестабильны.
За считанные минуты мы увидели, что во время этих событий цена ETH колеблется на +/- 10%. Торговать во время этих событий может быть золотой жилой, но, с другой стороны, вы также можете полностью разориться из-за волатильности. Если ваш стоп-лосс слишком близок, не имеет значения, длинная у вас или короткая позиция, потому что вас все равно выбьет по стопу.
Торговля на FOMC и CPI не является моим любимым мероприятием по торговле новостями из-за огромного количества игроков, которые торгуют по ним. Лично я не чувствую, что у меня есть преимущество в торговле на них. Вы должны быть очень быстрыми, чтобы уловить эту новость, чтобы открыть длинную/короткую позицию. Если вы не отреагируете в течение нескольких секунд/минут после появления новостей, возможность может быть упущена.
Ниже приведен график индекса потребительских цен от 10 ноября.
Вы можете видеть, что цена $ETH увеличилась на 7% за 15 минут.
На самом деле, это немного сложнее, чем показано на графике, потому что самое большое движение произошло в течение первой минуты, а волатильность была настолько велика, что вы могли легко закончить гига REKTом со слишком близкими стопами.
Как я уже сказал, я чувствую, что торговля CPI и FOMC почти невозможна. И чтобы поймать эти дикие ходы, вы должны делать ставки заранее, что, скорее всего, будет азартной игрой.
Андре Кронье «вернулся» — пример сделки на Fantom и Yearn Finance
Возможно, вы помните, что Андре Кронье «ушел» из DeFi еще в марте 2022 года.
В момент его объявления $YFI, $FTM и другие Андре-монеты сразу начали падать.
Что ж, в ноябре 2022 года некоторые наблюдательные люди увидели, что Андре Кронье обновил свой профиль в Linkedin и снова вернулся к работе над $FTM. Новость начала распространяться, и примерно через 20 минут Андре Кронье обновил свой статус в Твиттере, сказав то же самое.
Посмотрите ниже тред от Tree of Alpha, объясняющий всю ситуацию:
Voyager — обанкротившийся криптокредитор
Было много разговоров о криптовалютной компании Voyager после того, как она обанкротилась после краха 3AC в июне 2022 года.
Когда появились новости от Coindesk о том, что Binance потенциально готовит заявку на Voyager, цена $VGX сразу же выросла.
За 15 минут цена увеличилась на 41%. Это очень много за такой короткий промежуток времени. Но опять же, торговать так быстро практически невозможно.
Это подводит меня к следующему вопросу:
Иерархия новостного трейдера
Пользователь Твиттера King G сделал интересный твит, в котором построил иерархическую лестницу от A до G, показывающую, по какой цене вы войдете в сделку.
A: Инсайдеры, команда — это, как правило, источник новостей, поэтому команда и другие инсайдеры накапливают информацию задолго до того, как новость становится достоянием общественности.
B: Программисты, которые нашли скрытые конечные точки (утечки), хакеры, которые могут заранее видеть сообщения новостных веб-сайтов и могут опережать общедоступные новости.
C: Кодеры, у которых есть преимущество в скорости (@Tree_of_Alpha @tier10k и многие другие, которые не публикуются в Твиттере).
D: Боты, которые продают длинные/короткие позиции в публичных твитах группы C. Автоматизированные боты на некоторых счетах, как правило, всегда будут быстрее, чем трейдеры, торгующие вручную (за некоторыми исключениями).
E: Трейдеры, торгующие вручную, которые рано и быстро анализируют последствия заголовка новостей.
F: Опаздывающие трейдеры, работающие вручную (иногда опаздывают даже на несколько минут).
G: Отстающие, которые просачиваются после того, как новости облетели всех на временной шкале и цена значительно выросла.
При торговле на новостях важно понимать, где на этой лестнице находитесь вы.
Криптовалютный рынок невероятно неэффективен (что хорошо для нас), поэтому некоторым катализаторам требуется время, чтобы правильно его оценить.
По сути, если вы находитесь в группах E-G, вам нужен больший дурак, чтобы купить вашу сумку, чтобы вы могли получить прибыль.
Лично я нахожусь в группе E, но работаю с некоторыми людьми, чтобы сделать ботов, чтобы подняться до D или, может быть, даже до C.
Стратегии новостных трейдеров
Новостные трейдеры изучают свои соответствующие торговые рынки, чтобы принимать обоснованные решения об инвестициях или торговых позициях.
Они изучают свои соответствующие рынки, просматривая исторические данные и тенденции цен и определяя взаимосвязь между определенными новостными объявлениями и тем, как они влияют на цены на рынке.
Знакомство с рынком позволяет новостному трейдеру предпринимать информированные действия в зависимости от повышения или понижения цены ценной бумаги после объявления.
Фейдинг можно определить как торговлю в направлении, противоположном преобладающему тренду, когда рыночный энтузиазм начинает угасать. Стратегия популярна среди новостных трейдеров.
Примером может быть новость о положительной прибыли по акции перед открытием рынка. Ожидание открытия благоприятной позиции на основе объявления приведет к открытию акции на резком максимуме. Новостной трейдер будет ждать пика акций на фоне энтузиазма, а затем продавать акции, когда оптимизм начнет угасать.
Это не означает, что акции больше не торгуются на максимуме, а скорее указывает на то, что трейдер, торгующий на новостях, извлек бы выгоду из максимумов и минимумов торгового дня.
То же самое можно сделать в криптовалюте на любых новостях. Если гигантская зеленая свеча появляется быстро после выхода новости, в какой-то момент произойдет откат (возврат к среднему). Вопрос только - когда.
Поскольку новостные трейдеры полагаются на новостные объявления, им выгодно быть в курсе последних событий на своих торговых рынках. Это можно сделать, настроив оповещения о последних объявлениях и воспользовавшись правильным временем для входа или закрытия сделки, в зависимости от установленной торговой стратегии.
Общие советы начинающим новостным трейдерам
• Знайте даты и время важных событий: информация о датах и времени ключевых рыночных событий, таких как объявления FOMC, выпуски экономических данных и отчеты о прибылях и убытках от ключевых компаний, легко доступна в Интернете. Знайте этот календарь событий заранее. Другие важные объявления могут быть от ведущих криптокомпаний, такие как листинг новых монет (Binance, Coinbase, Bybit++), AMA с основателями и т. д.
• Заранее разработайте стратегию: вам следует заранее разработать свою торговую стратегию, чтобы не приходилось принимать опрометчивые решения в пылу момента. Знайте свои точные точки входа и выхода в торговле до того, как начнется действие. Рассчитайте, сколько вы должны делать ставку, ваш стоп-лосс, ваш тейк-профит и стоит ли вам вообще открывать сделку. Например, если CPI составляет 7,8-8%, вы открываете длинную позицию, если между 8,1-8,3% вы остаетесь без изменений, а если 8,4% или выше, вы открываете короткую позицию. Вы также можете спланировать торговую стратегию фейдинга (возврат к среднему).
• Избегайте рефлекторных реакций: принимайте рациональные инвестиционные решения, исходя из своей терпимости к риску и инвестиционных целей. Иногда это может потребовать от вас быть противоположным, но, как подтвердят успешные долгосрочные инвесторы, это лучший подход для успешного инвестирования в криптовалюту.
• Ограничьте свои уровни риска: избегайте искушения попытаться быстро заработать, занимая концентрированную длинную или короткую позицию. Что, если сделка пойдет против вас?
• Имейте мужество в своих убеждениях: предполагая, что вы сделали свою домашнюю работу, рассмотрите возможность увеличения существующей позиции, если монета упадет до уровня ниже ее внутренней стоимости, или продажи, чтобы зафиксировать прибыль в монете, которая чрезвычайно популярна в данный момент. Итак, внутренняя стоимость криптовалюты — это мем, потому что как мы можем ее оценить? Большинство людей согласны с тем, что стоимость ETH составляет от 0 до 10 000 долларов. Но сколько именно - практически невозможно. По этой же причине за последние 52 недели цена ETH выросла с 880 до 4800 долларов.
• Посмотрите на общую картину: часто реакция инвесторов на новости может быть не такой, как ожидалось. Вы могли бы подумать, что объявление, например, CPI приведет к распродаже на рынке криптовалют. Но если все заранее думают одинаково, это может стать тревожным звоночком, потому что торговля непроста, и на каждого победителя найдется проигравший, поэтому ожидайте увидеть разные результаты ваших сделок, даже если вы думаете, что заранее знаете, как все обернется. Это не должно быть проблемой, если у вас есть надлежащее управление рисками.
• Не поддавайтесь влиянию рыночных настроений: чрезмерное влияние рыночных настроений может побудить вас покупать подороже — когда бушует эйфория — и продавать подешевле, когда преобладают уныние и безысходность. Подумайте о бедственном положении многих несчастных инвесторов, которые были настолько напуганы непрекращающимся потоком плохих новостей в 2008 году, что закрыли свои позиции по акциям вблизи минимумов, понеся при этом огромные убытки.
• Знайте, когда «фейдить» новости: иногда так же важно игнорировать новости или «фейдить» их, как и торговать ими. Если вы занимаетесь этим в течение длительного времени, вы можете игнорировать шум.
Психология
«Торговля требует профессионализма, последовательности, дисциплины, повторения и способности преодолевать повторяющиеся неудачи/разочарования».
Я не помню, кто это сказал, но я записал это в свой блокнот, потому что мне казалось, что это как раз и есть суть трейдинга.
Знай свои сильные и слабые стороны
Начну с себя. Я думаю, что мои сильные стороны — это интуиция, дисциплина и умение хорошо читать рыночные движения. Тем не менее, моя слабость в том, что я часто закрываю сделку слишком рано (раньше, чем планировалось, и, другими словами, разрушаю свой PNL). Это имеет некоторые негативные последствия.
Допустим, мой риск/прибыль по сделке составляет 1:2 (это означает, что я рискую потерять 1 единицу, если ошибаюсь, но если я прав, я выигрываю 2 единицы). Только такие сделки должны быть выигрышной стратегией в долгосрочной перспективе (если ваше суждение о сделке 1:2, очевидно, правильное).
Но чтобы подробнее объяснить ошибку, которую я совершаю довольно часто, особенно в скальп-трейдинге, давайте посмотрим на текущий пример:
Допустим, вы торгуете скальп 1:2 на $ETH, 2% стоп, 4% тейк, рискуя 1% вашего общего банкролла. Размер позиции: Риск % / Расстояние до стопа % = 1/2 = 50%.
Допустим, ваш портфель составляет 100 тысяч долларов.
Вы покупаете ETH на 50 000 долларов, что равно 50% вашего портфеля.
Но вы рискуете только 1%, потому что ваш стоп-лосс равен 2%.
Вы купили $ETH на $50 000. Если $ETH упадет на 2% ($50 000 x 0,98) = $49 000.
Это означает, что вы потеряли 50 000 долларов - 49 000 долларов = 1 000 долларов, что равно 1% от ваших первоначальных 100 000 долларов.
Другими словами, ваша ставка составляла 50% вашего портфеля, но только 1% портфеля подвергался риску.
Основное правило – иметь макс. риск 1-3% от вашего общего портфеля.
Хорошо, вернемся к одной из моих слабостей, с которой я часто сталкиваюсь.
Допустим, я беру сделку, упомянутую выше, но от скуки внимательно слежу за сделкой. Сделка начинается глубоко под водой, скажем, в какой-то момент она составляет -1,5%, и я близок к тому, чтобы поймать стоп. Затем торговля разворачивается и становится положительной, а затем колеблется в районе +0,5-0,7%. Поскольку торговля началась под водой, моя «система страха» предупреждает меня и пытается убедить меня получить некоторую прибыль, аргументируя это тем, что я почти потерял 2%, тогда я должен получить хотя бы некоторую прибыль.
Мы более отрицательно реагируем на потерю, чем положительно на аналогичную прибыль. Точно так же мы предпочитаем стабильную прибыль, а не более крупную единовременную прибыль. Это называется неприятием потерь и является очень распространенным предубеждением среди трейдеров.
Я обнаружил, что делаю это, как я уже сказал, особенно после того, как был под водой в начале сделки, а также, если сейчас поздняя ночь, с аргументацией, что я буду лучше спать, если закроюсь в безубыток, вместо того, чтобы плохо спать, зная, что я могу проиграть (или выиграть). Но это потенциальная потеря, на которой я сосредоточен.
Давайте кратко рассмотрим мой торговый счет скальпа ниже с 1 по 7 января 2023 года, чтобы проиллюстрировать, что я имею в виду.
За эти 7 дней я совершил 39 скальп-сделок. Показатель выигрыша в 76,92% довольно хорош, но это не помогает, если мои потери превышают мои выигрыши.
На самом деле, у меня было 18 побед подряд и отличное начало года, но потом случился мой первый проигрыш, потому что я забыл проверить финансирование. В итоге я заплатил 2% людям, которые были в лонгах. Позиция сама по себе фактически закончилась немного в плюсе, но поскольку ставка финансирования была выше, она отображается как убыток, что правильно.
Немного разозлившись, я хотел вернуться быстро (йоло-режим), но в итоге проиграл до конца дня. В основном, небольшой тильт, потому что я торговал реваншем.
Вы можете видеть на графике, что есть несколько небольших выигрышей после первого проигрыша, но, как я описал ранее, я стал слишком защищаться (в конце концов я получил прибыль намного раньше своих целей, потому что я был так сосредоточен на том, чтобы не потерять больше).
Я, с другой стороны, быстро закрывал прибыльные сделки с небольшой прибылью и позволял своим убыточным сделкам расти до тех пор, пока меня не стопнули. Это иронично, потому что я точно знал, что делать, но не следовал плану. Я позволил психологии моей головы встать на пути психологии трейдинга.
Касаемо книг по психологии трейдинга, посмотрите этот список.
К счастью, в 2023 году спотовая покупка некоторых монет показала себя намного лучше, так что я пока без негативных оценок.
В завершение, давайте рассмотрим некоторые общие правила, которым я следую, когда торгую:
• Никогда не гонитесь за ценой, если только вы не скальпите (и не имеете при этом преимущества). Допустим, вы хотите купить ETH по цене 1250 долларов, но сейчас цена составляет 1280 долларов. Что вы делаете? Вы гонитесь за ценой и покупаете на рынке по цене 1280 долларов или размещаете лимитный ордер по цене 1250 долларов? Нет правильного или неправильного ответа, поскольку это зависит от того, какой вы трейдер, но я считаю, что большинству людей было бы лучше ограничить покупку на уровне 1250 долларов. Общее правило заключается в том, что чем дольше таймфрейм, на котором вы торгуете, тем выгоднее размещать лимитные ордера.
• Всегда используйте стоп-лосс. Пример того, почему вы всегда должны использовать SL, был очень нагляден недавно. $LDO стоял на уровне 1,64 доллара, прежде чем он внезапно вырос на 65% за 15 минут. Представьте, что у вас короткая позиция на уровне 1,64 и даже нет 5% стоп-лосса (что означает стоп-лосс на уровне 1,72 доллара).
Вместо этого вы получили 65% против вас и парализованы страхом, что даже не можете ничего сделать. Даже использование двукратного кредитного плеча ликвиднуло бы вас полностью. Стоит отметить, что свеча быстро откатилась, но все же некоторое время стабилизировалась на 30% вверх. Гораздо лучше потерять «всего» 5%, используя стоп-лосс. В этом случае ваш стоп-лосс, вероятно, не был бы исполнен, поскольку цена росла так быстро, а ваш стоп-лосс разрывался (цена вашего стоп-лосса перескакивала). Таким образом, всегда есть риски, связанные с торговлей криптовалютой, независимо от того, есть ли у вас стоп-лосс.
• Никакого FOMO. Я состою в нескольких группах Discord, и всегда происходит движение. Для некоторых монет всегда существует бычий рынок. Вы просто должны признать, что вы не можете поймать их все. Помните, что в этих группах много разных трейдеров (например, трейдеры ТА, фундаментальные трейдеры, трейдеры новостей/нарративов, скальперы и т. д.). Ваша задача состоит в том, чтобы выяснить, какой стиль торговли вам подходит, и, если вы копируете торговлю, установите свой собственный стоп-лосс/тейк-профит, поскольку вам может быть неудобно то, что стоит у того парня из Discord.
• Не ждите, что кто-то возьмет вас за руку и поможет. В трейдинге мы много говорим о зарабатывании денег. Но правда в том, что на самом деле происходит то, что вы берете деньги у кого-то. Если вы выигрываете лонг по $BTC, это означает, что другой трейдер, который стоял в шорте по $BTC, теряет деньги. Таким образом, вы фактически берете деньги у проигравшего трейдера. Торговля — это чистое PvP (игра против игрока). Вы можете получить много советов в Twitter/Discord/Telegram и т. д. Но иногда спрашивайте себя, почему они делятся. Являются ли они хорошими парнями или просто надеются, что вы FOMO, чтобы вы могли быть их выходной ликвидностью? Чем меньше капитализация монеты, тем более скептически вы должны относиться к подсказкам, которые вы получаете от кого-то (из-за того, насколько легко цена увеличивается/уменьшается).
• Не переусердствуйте. Это легче сказать, чем сделать, так как я попадался на этом сам. Давайте представим, что вы потеряли сделку, разозлились и хотите быстро ее вернуть. Это человеческая природа, мы плохо относимся к потерям. Но помните, что когда вы торгуете местью, вы не мыслите рационально. Вы принимаете непросчитанные ставки, а некоторые даже используют высокое плечо, чтобы можно было быстрее восстановить проигрыш.
• Прежде чем размещать сделку, вы должны установить уровень стопа и тейк-профита. Если вы этого не сделаете, у вас будут эпизоды, когда вы скажете себе: «Я просто подержу еще немного, я могу позволить себе потерять 1% в надежде, что все изменится». А потом еще 1%, и еще 1%… Если вы в убыточной сделке, лучше просто быстро ее сократить, иначе вы рано или поздно обанкротитесь.
• Ни один индикатор не сравнится с экранным временем. Конечно, я говорю здесь о торговле на более низких таймфреймах, обычно скальп-трейдинге и свинг-трейдинге. Если вы постоянно следите за движением цены на графике, вы получаете лучшую интуицию в отношении ценовых движений, чем просто оповещение об RSI/EMA и всех других индикаторах.
• Следите за общим рынком (BTC/ETH/SPX). Если они растут, альткойнами легче торговать в длинном направлении, чем если бы основные валюты падали. Довольно очевидно, но стоит упомянуть, потому что многие люди думают, что монета всегда будет расти из-за катализатора. Но если рынок в целом не на вашей стороне, не ждите, что ваша сделка выиграет.
Инструменты, которые помогут вам получить преимущество в торговле
• Я использую листы в Twitter. Вот основной, который я использую для новостной и нарративной торговли: https://twitter.com/i/lists/1590828215161036815.
• Я использую CaddiBot, чтобы получать новостную ленту в реальном времени для моего списка новостных трейдеров в Твиттере. Например, вот как это выглядит в Telegram:
Здесь astro_magic ретвитнул большое объявление от Bluezelle ($BLZ), которое увеличило цену на 15% за 8 минут. Очевидно, что сразу после этого он откатился, но при быстром исполнении вы должны были уловить хотя бы несколько процентов от него.
• Если вы хотите немедленно получать новости о $BLZ (а кто этого не хочет?!), вам следует использовать бота MadWardCapital. Бот MadWardCapital — это бот, созданный Tree of Alpha, где он отслеживает блог каждой монеты на Binance, 550 учетных записей Twitter, а также все крупные новостные агентства и новостные терминалы. Вы можете добавить бота на любой сервер в Discord.
• Я использую Tweetdeck для одновременного просмотра нескольких списков. Вы даже можете включить уведомления со звуковым оповещением. Вот как Tweetdeck выглядит на моем ПК:
• Для просмотра лидеров рынка я использую скрипт в Tradingview. Возможно, это график, на который я смотрю больше всего в течение дня. В целом, сильные токены останутся сильными, и поэтому их стоит покупать, в то время как отстающие предназначены для продажи или полного избегания. Ссылка на график: https://www.tradingview.com/chart/yAR5wCLQ/
Оригинал здесь
Перевод подготовлен командой [0x]bsesión
