Что такое ставка финансирования (фандинг) и как она помогает при торговле?
Открывая длинную или короткую позицию, вы, возможно, заметили «ставку финансирования» (далее исп. фандинг) среди различных других показателей крипто-фьючерсов. Редакция AirYoda решили разобраться, что же это за термин и как он может помочь при торговле.
Как найти ставку фандинга на Binance?
Хотя существует множество показателей, показывающих объем, волатильность и многое другое, большинство из них не влияют напрямую на вашу позицию. Тем не менее, ставки финансирования оказывают очень реальное влияние на сделки, но обычно остаются незамеченными. Давайте разбираться как это происходит.
Основной движущей силой рынка является спотовая торговля. Но фьючерсные игроки, все еще могут в моменте открыть много лонговых либо шортовых сделок, которых не произошло на споте. Благодяря этому явлению мы имеем разрыв цены межды спотом и фьючерсами. И если открыть две вкладки вместе, вы сможете наблюдать данную разницу в живую.
Если цена на фьючерсах ушла значительно выше, то для уравновешивания цен, биржам нужно стимулировать игроков открывать шорт позиции, дабы вернуть цену ниже к значениям на споте (спот так-же называется - базовый актив).
Фандинг - показывает разницу между ценой на споте и ценой на фьючерсах выраженную в процентах.
Если ETH на фьючерсах стоит 1000$, а на Споте 1005$. То фандинг(разница) будет составлять полпроцента в минус от спотовой цены, то есть примерно -0.00497%.
И чтобы стимулировать людей открывать лонги и уравнять цены, биржа раз в 8 часов будет изымать данный процент от баланса сделок шорт игроков и прибавлять к балансу лонгующих ту же монету игроков. И точно так же в обратную сторону, если цена на фьючерсах выше нежели на споте, то ставка финансирования будет добавляться игрокам с шорт позицией, изымая у игроков с лонгами.
Да-да! У вас попросту баланс сделки будет изменяться в зависимости от лонг или шорт!
Важно будет заметить, что фандинг не учитывает ваши плечи. То есть, если фандинг отрицательный -0.00497% (цена на фьючерсах ниже спота), а ваше плечо х50, то фандинг составит уже -0.24%. Все еще не много? Но это -0.75% в сутки, так как фандинг снимается 3 раза за 24 часа.
Возможно это все еще не убедительно, но на некоторых альткоинах, ставка фандинга может достигать 1-2%. А с учетом х20 плеча, у вас будет отнимать по 20-40% в час от суммы, которую вы выделили на сделку. Это вряд-ли покажется таким незаметным.
Как использовать фандинг в аналитике?
1. Как индикатор действий толпы
При значительном росте актива. У вас может возникнуть желание открыть шорт против тренда и заработать на локальной коррекции. Данная стратегия в народе называется - “ловля ножей”. Но очень важно при этом смотреть на ставку финансирования. Если фандинг отрицательный и продолжает увеличиваться в отрицательную сторону, то это свидетельствует об увеличении шортовых позиций игроков.
А как мы все знаем, рынок практически всегда ходит против масс. Увеличение шортовых сделок сподвигнет МаркетМейкеров унести цену еще выше для сбора ликвидности на стопах/ликвидациях тех самых шорт игроков.
В данном случае не рекомендуется входить в сделку против рынка.
Точно такая же обратная ситуация с падением цены актива. Если ставка фандинга положительная и продолжает расти, а цена активно падает, то скорее всего это падение на ликвидациях лонгующих игроков.
Очень рискованная, но очень интересная стратегия состоит в том, чтобы найти актив с большой ставкой финансирования. И малым движением цены.
Как мы помним, на Binance фандинг взимается каждые 8 часов. Предположим, фандинг по активу составляет +1% постоянно увеличиваясь и актив заметно растет в цене (много лонгов налипает по дороге и ставка выплачивается шорт игрокам для их стимулирования)
Вы можете попробовать войти в шортовую сделку перед окончанием 8-ми часового интервала. Да, это будет против тренда (читать как рынка) и есть риск, что в этот же момент цена продолжит рост на ликвидациях остальных шорт-позиций. Но в то же время, вы имеете шанс получить к своему балансу +1% просто за открытую позицию.
А если использовать хотя бы х10 плечи, то есть большой шанс получить +10% прибыли особо "ничего не делая".
Интересная ситуация была на нашем пути в 2021 году с монеткой OMG. Когда на безоткатном падении актив буквально падал с каждой минутой. Но потеряв 3% в цене, вы могли получить +10% со ставки финансирования.
Важно знать и понимать механику рынка. Но крайне не советуется использовать данную стратегию если вы еще не преуспели в трейдинге.
Надеемся, что данная информация была полезна для вас и вы поддержите нас подпиской на наш Telegram-канал AirYoda