Сеть Sei Помогает Нормализовать Децентрализованное Финансирование С Помощью On-Chain Orderbook

В июле 2017 года только 15,2 миллиона человек по всему миру владели криптовалютой. Теперь, по данным Statista, это число подскочило до 82 миллионов владельцев криптовалют, а по другим оценкам, оно достигает 300 миллионов. Несмотря на стремительный рост, криптодержатели остаются меньшинством населения. По данным Morning Consult, только 20 процентов частных лиц сообщают о владении какой-либо криптовалютой в период с июня по декабрь 2021 года, и 61 процент из этой цифры составляют миллениалы, зарабатывающие более 100 000 долларов в год.

Существует много барьеров для входа в мир владения криптовалютами, включая психологические факторы при переходе на новые финансовые платформы, но одним из основных недостатков является отсутствие взаимодействия и ликвидности в децентрализованных финансах.

“С точки зрения ликвидности децентрализованное финансирование все еще незначительно по сравнению с традиционными классами активов. Децентрализованное финансирование все еще находится на стадии зарождения, создается инфраструктура и инструментарий для комбинирования между экосистемами”, — сказал Дэн Эдлбек, соучредитель Sei Network.

Сеть Sei работает над созданием именно такой архитектуры. Запущенная как layer-1, что означает, что ее блокчейны могут проверять транзакции без использования другой сети, и построенная на Cosmos SDK, наиболее часто используемой платформе для блокчейнов, Sei Network имеет книгу заказов в качестве базового уровня блокчейна. В книгах заказов указано количество акций, на которые выставляются ставки или предлагаются по разным ценам, а также указаны лица, стоящие за заказами на покупку и продажу, создавая прозрачность и доверие, необходимые для покупки и продажи крупными институциональными инвесторами. Книги заказов стали золотым стандартом для организации и структурирования заявок и запросов с тех пор, как Nasdaq тридцать лет назад внедрил электронные книги заказов.

Поскольку книга заказов хранится в цепочке, которая полностью хранится в блокчейне, Ceo Network может оптимизировать производительность и скорость. Многие протоколы традиционно сталкивались с проблемами из-за ошибок или задержек в ценообразовании: когда протокол использует оракул ценообразования вне цепочки, возникают задержки между получением торговой информации и протоколом, что приводит к сбоям узлов.

Рассмотрим недавнюю ошибку ценообразования в Зеркальном протоколе для Luna Classic: валидаторы на Terra Classic сообщали о цене в 0,000122 доллара как для монеты Luna Classic, так и для недавно выпущенной монеты LUNA, но монета LUNA должна была стоить 9,32 доллара. В конце концов ошибка была исправлена, но эксплуататору сошло с рук более 30 миллионов долларов.

Более того, сеть Sei — это разрешенный блокчейн, а это означает, что проекты должны пройти определенную степень проверки, чтобы попасть в список. Хотя это ограничивает количество проектов на блокчейне, это также помогает обеспечить соблюдение минимального порога качества для крупных инвесторов.

Поскольку сеть Sei построена на сети Cosmos, каждый блокчейн работает независимо — это преимущество на рынке. Традиционно перегрузка и проблемы в блокчейне уровня 1 могут иметь волновые эффекты для любого другого проекта на нем, например, протокол blockchain столкнулся с задержками, когда блокчейн Solana был отключен. “Работая на суверенном, специально построенном блокчейне, децентрализованные финансовые приложения, построенные на Sei, получают безопасность и отказоустойчивость базовой инфраструктуры Cosmos и Tendermint, совместимость и совместимость протокола связи между блокчейнами, а также надежность и пропускную способность блокчейна Sei”, — сказал Эдлбек.

Такой подход контрастирует с автоматизированными маркет-мейкерами, которые составляют основу нынешнего децентрализованного финансового сообщества. Автоматизированные маркет-мейкеры облегчают одноранговую торговлю, устанавливая правило, согласно которому произведение любых двух активов всегда должно быть равно некоторой константе. Когда держатель достает одну монету, другая сторона должна положить эквивалентную сумму, чтобы уравновесить уравнение.

Безусловно, маркет-мейкеры, особенно Uniswap как первопроходец, принесли невероятную пользу сообществу децентрализованных финансов, но у них есть проблемы. Маркет-мейкерам трудно иметь дело с опережением, которое происходит, когда другой пользователь размещает аналогичную сделку в качестве потенциального покупателя, но сразу же после этого продает ее, что в конечном итоге наносит ущерб покупателю и обходится ему дороже.

Сеть Sei предоставляет альтернативу автоматизированным маркет-мейкерам. “Для более крупных активов вам необходимо иметь книгу заказов в сети, чтобы был рынок и информация для торговли опционами”, — сказал Эдлбек.

Организация считает, что как с технологической, так и с человеческой точки зрения, главным ключом к ее масштабируемости будет сохранение прочных связей с миром глобальных децентрализованных финансов — его протоколами, лексикой, каналами, ценностями, правилами, тонкими чувствами и принципами работы сообщества и взаимодействия — и миром западных финансов.: Уолл-стрит, ведущие финансовые технологические стартапы уровня 1 и массовая потребительская аудитория, которую они обслуживают.

Это управленческая команда с родословной в гибридном подходе к массовому внедрению. Ведущий инженер Sei Network Джей Джог ранее работал в Robinhood, другие руководители имеют опыт работы в Goldman Sachs, а Эдлбек — имя нарицательное в экосистеме Cosmos, запустив Sentinel и Exidio, два громких децентрализованных финансовых проекта, которым в последнее время уделяется значительное внимание. Команда Sei Network состоит из лидеров, которых институциональные игроки еще не видели, и игроков, которых Sei надеется привлечь, наряду со всеми этими проектами, ориентированными на разработчиков. Sei с любовью называет свое формирующееся сообщество “Seilors”, что видно из умного контента для водного брендинга, который играет с темами глубины и ликвидности и даже пародирует команду Zissou. Его маркетинг оптимизирован для подкованной аудитории в центре Нью-Йорка, расположенной в метро, и в то же время напоминает старые добрые времена первых блокчейн-стартапов.

Все равно потребуется некоторое время, пока крупные публичные компании не начнут активнее участвовать в децентрализованном финансировании, особенно из-за правил и рекомендаций “знай своего клиента”. Но появляются решения, которые обеспечивают баланс между полной анонимностью и разглашением всей личной идентифицируемой информации.