Валютный рынок РФ: адаптация продолжается
В среду, 10 июля, рубль закрылся в небольшом минусе. Пара доллар/рубль повысилась на 0,69%, до 88,39 руб., евро/рубль на 0,89%, до 95,75 руб., юань/рубль на 0,25%, до 11,98 руб. ЦБ России установил официальный курс валют на 11 июля: 87,8551 руб. за доллар и 95,3206 руб. за евро. Рублевые пары по-прежнему сохраняют боковое движение в узком ценовом диапазоне. Участники рынка постепенно адаптируются к новым условиям после введения санкций против Московской биржи в середине июня. При этом Банк России отмечает улучшение ликвидности на внебиржевом межбанковском рынке.
Ослабление рубля можно связать с негативной динамикой цен на нефть с 5 июля до $84,03 и сокращением продажи валюты Банком России в июле в рамках бюджетного правила. По итогам среды покупателям удалось восстановить цену на нефть на 0,49%, до $85,37 на фоне сокращения запасов нефти и ослабления доллара. Последний отчет по запасам может свидетельствовать о высоком спросе на нефть и бензин в США в летний сезон, что потенциально способен оказать поддержку ценам на нефть на мировом рынке.
По данным Минэнерго США, запасы нефти в стране за прошедшую неделю сократились на 3,4 млн баррелей против уменьшения на 12,2 млн баррелей неделей ранее (прогноз был -1,1 млн баррелей). Запасы бензина упали на 2 млн баррелей, что превысило прогнозное значение -1,4 млн. Запасы дистиллятов увеличились на 4,9 млн баррелей против прогноза роста на 0,2 млн баррелей. ОПЕК сохранила свой прогноз роста мирового спроса на нефть. Ожидается, что в текущем году спрос вырастет на 2,25 млн баррелей в сутки до 104,46 млн б/с, а в 2025 году на 1,85 млн б/с до 106,31 млн б/с.
В четверг, 11 июля, на торгах в Азии баррель Brent стоит $85,72. Покупатели удержали уровень $84,40. Теперь им нужно неспешно вернуться к $87,70, сохранив силы. Они позволят им потом пройти сопротивление и достигнуть уровня 90 за баррель. По рублю ничего не меняю. От пары доллар/рубль пока ожидаю бокового движения под уровнем 90 руб. (точка баланса). С ростом цен на нефть и приближением пика налоговых выплат рубль будет получать поддержку от экспортеров. Это позволит ему оставаться стабильным на уровне 90 руб.
Российский рынок акций открылся снижение, сохранив нисходящую динамику на протяжении всего дня. Индекс Мосбиржи упал на 2,56%, до 2975,75 п., индекс РТС на 2,40%, до 1067,01 п. Индекс IMOEX закрылся ниже психологического уровня 3000 п. Индекс может еще отскочить, но технический анализ указывает на падение до 2785 п. Розничные инвесторы пугливые, поэтому, спасая свои деньги и закрывая длинные позиции, еще сильнее обвалят рынок.