CEX та DEX
Усім привіт!
Тут ми поговоримо з вами про два типи бірж, а саме CEX і DEX.
CEX (Centralized Exchange) - централізована біржа криптовалют. Наприклад: Binance \ KuCoin \ Huobi і так далі.
DEX (Decentralized Exchange) - децентралізована біржа, яка працює за допомогою смарт-контрактів.
У разі обміну, умовний Uniswap не утримує Ваші кошти на своєму балансі, він виступає тільки як UI (User Interface), а всі обміни проходять на базі смарт-контрактів. Усі транзакції видно в блокчейні, тому можна з легкістю зрозуміти коли\на який обсяг Х гаманець щось купив\продав.
Є таке поняття, як "ончейн аналіз", у випадку з CEX "інчейн аналізу" бути не може, тому що проста людина не може побачити транзакції інших користувачів всередині CEX.
Смарт-контракт - комп'ютерний алгоритм, який виконує якісь заздалегідь запрограмовані дії. У випадку з DEX, він допомагає обміняти якусь криптовалюту без посередника, є користувач і смарт-контракт, ніяких третіх осіб.
Ончейн аналіз - метод аналізу ринку, який закладає в себе аналіз гаманців великих гравців, за настроєм яких ми можемо прогнозувати подальшу поведінку активу. Зростання\Падіння.
Цей вид аналізу вже для профіків і якісь висновки Ви зможете зробити через багато-багато часу та побачивши різну поведінку різних інвесторів, тому обговорювати це в цьому навчанні ми з Вами не будемо, на цьому етапі вам потрібно просто зрозуміти, чим відрізняється CEX від DEX і як одна з головних відмінностей у цьому порівнянні - можливість ончейн-аналізу, у випадку з DEX біржами.
Як вибрати надійний CEX?
Завжди перше на що потрібно дивитися - обсяг. Кількість обсягу, який знаходиться на біржі. Чим більше обсягу - тим більше довіри до біржі.
FTX був у ТОПі за обсягом і скамнувся, чи є інші фактори аналізу бірж?
Дійсно, після скама FTX слова вище звучать трохи дивно, але тут просто варто пам'ятати про те, що не потрібно зберігати всі кошти на 1 біржі, а потрібно користуватися альтернативними біржами і гаманцями (холодними\гарячими)
Де подивитися список централізованих бірж?
Давайте швидко пробіжимося по топ 10 бірж
- Binance - безсумнівно топ 1 біржа, як за обсягом, так і за всією екосистемою (лаунпади, стейкінги прямо всередині бананса, P2P та інше).
- Coinbase - біржа для Американців, нам там зареєструвати не можна. Цікавий факт, у разі якщо коінбейс лістить до себе на біржі монету, курс цієї монети одразу пампиться на 5-10-30% (залежно від ліквідності цієї монети).
- Kraken - нічого сказати, просто існує, не скам.
- Bitstamp / Bitfinex - старички ринку, також 0 коментарів, просто існують, не користуємося.
- Binance US - американський підрозділ Binance, для нас нічого цікавого.
- Gate.io - я б назвав це найбільш "скамною" біржею, але не через те, що з нею щось не так, а через їхню внутрішню політику. Схоже, лістинг на гейті коштує 10$ і виходить так, що КОЖЕН проєкт ліститься саме на ній. Але для нас це більше ніж плюс, адже в "бичачий" ринок, коли буде проходити багато ICO, ми будемо користуватися саме нею. Адже деякі проєкти не дотягують до рівня Binance, а ось гейт їх точно залистить. Тому злити свої "щиточки" можна буде саме тут. (Так було на цьому булрані, можливо в майбутньому щось зміниться). Найбільший мінус гейта - брак ліквідності, на багатьох торгових парах немає навіть "маркет" ордера, щоб купити "тут і зараз", а є тільки лімітні заявки, зроблено це для того, щоб не було пампів і ваша середня ТВХ (точка входу) не розмазалася по стакану, адже на деяких торгових парах купівля маркетом на 1-3-5к$ може запампити ціну на 50%.
- OKX і я додам сюди ще KuCoin/Huobi - непогані біржі, в 99% використовуються для зливу якихось новоспечених токенів, бо в більшості випадків листят спочатку на них (+ Gate), а тільки потім "під'їжджає" Binance / Coinbase. З ліквідністю на багатьох парах у них значно краще, ніж на Gate, тому виніс їх окремо від гейта.
За цим рейтингом зрозуміло, що Binance - топ 1, ми його використовуємо щодня. Для спот/ф'ючерсної торгівлі, для виведення грошей через P2P та інше. Решта бірж - для злиття новеньких монет, які не залистилися на Binance.
Список децентралізованих бірж (DEX)
Як вибрати DEX?
Насправді це набагато простіше, ніж здається. Перше, що потрібно вибрати - мережу (на коінмаркеткапі є така функція), далі ви можете вибрати будь-яку біржу просто з ТОПу, також орієнтуючись на торговий обсяг. У 99% випадку це покриє всі ваші запити.
Підіб'ємо підсумки:
- Величезна екосистема.
- Можливість P2P обміну (наявність фіатних шлюзів).
- Ліквідність значно більша, ніж у DEX (Ви можете купити практично будь-яку монету на сотні тисяч доларів, змінивши курс ціна на кілька відсотків, у випадку з DEX, подібна купівля може значно вплинути на курс монети, і ваша ТВХ буде не такою солодкою, як ви цього очікували).
- Поповнення не тільки криптою, а й фіатом.
- Верифікація (можуть забанити твій регіон / ймовірність зливу даних у податкову службу).
- Централізованість, у розрізі, що твій акаунт можуть забанити і кошти відповідно теж (якщо тебе це лякає, переживати не варто, біржам важливий їхній авторитет, і вони не будуть банити користувача заради 50к або навіть 50 млн. Банять тих користувачів, які порушують правила тієї біржі, наприклад, якщо ти громадянин РБ і зайдеш на бінанс, твій акаунт буде заблоковано, але кошти, звісно ж, повернуть).
- Скам біржі і втрата коштів.
Ну і ще один момент (для когось це плюс, для когось мінус) - Ваші транзакції можуть відстежувати інші користувачі. Наприклад, якщо Ваш друг знає адресу Вашого гаманця, він з легкістю зможе відстежити ланцюжок, що, коли і на яку суму Ви купували.
Відео про смарт-контракти від Incrypted