Материал из 21 лекции MIT

Креди́тный дефо́лтный своп (англ. credit default swap, CDS) — финансовый своп, покупаемый для страхования от кредитного риска (невыполнения контрагентом финансовых обязательств), хотя покупатель может и не нести кредитного риска, либо нести его косвенно.

Приватные системы, общедоступные системы и т.д. те кто смотрит все лекции MIT с самой первой серии уже знают что это такое, однако если вам по какой то причине не извнестно что это такое то нужную информацию вы сможете найти тут https://chainmedia.ru/newcomers/permissioned-vs-permissionless-blockchains/

Неттинг - часть клиринга, процесс, при котором денежные требования клиента зачитываются против его денежных обязательств. По результатам неттинга для каждого клиента определяется чистое сальдо - позиция.

Риск контрагента – это риск, связанный с невыполнением другой стороной финансового контракта своих обязательств. Каждая сделка с деривативами должна иметь сторону, которая будет на противоположной стороне. Свопы на дефолт по кредиту, распространенный производный инструмент с риском контрагента, часто торгуются напрямую с другой стороной, в отличие от торговли на централизованной бирже.

Long-Term Capital Management LP — несуществующая ныне компания, управлявшая хедж-фондом, располагавшаяся в Гринуиче, штат Коннектикут.

DTCC The Depository Trust & Clearing Corporation является американской пост-трейдовой, клиринговой и расчетной компанией, предоставляющей услуги на финансовом рынке. Она осуществляет обмен ценными бумагами от имени покупателей и продавцов и функционирует как центральный депозитарий, обеспечивая централизованное хранение ценных бумаг.

Своп (англ. swap) — торгово-финансовая обменная операция в виде обмена разнообразными активами, в которой заключение сделки о покупке (продаже) ценных бумаг, валюты сопровождается заключением контрсделки, сделки об обратной продаже (покупке) того же товара через определенный срок на тех же или иных условиях.