Основы технического анализа — как читать график?

Оглавление:

1. Что из себя представляет технический анализ.
   1.1 Ликвидность и волатильность.
   1.2 Графики цен, таймфреймы.
   1.3 Уровни поддержки и сопротивления.
2. Методы технического анализа.
   2.1 Торговля по тренду.
   2.2 Фигуры.
   2.3 Price Action.
   2.4 Индикаторы.
3. Основные принципы технического анализа.
   3.1 Психология.
   3.2 Комбинирование методов.
   3.3 Создание торговой стратегии.
   3.4 Риск/мани менеджмент.
4. Заключение.

1. Что из себя представляет технический анализ.

Технический анализ, в отличие от фундаментального, не берет во внимание успешность проекта на определенном этапе его развития. Основным методом анализа является визуальное определение движения цены на графике.

Основа фундаментального анализа — наблюдение за деятельностью проекта. Основа технического анализа — наблюдение за ценой актива.

Сначала я бы хотел разобрать основные понятия, благодаря которым Вы поймете принципы работы рынка и трейдинга.

1.1 Ликвидность и волатильность.

Ликвидность — количество покупателей и продавцов на рынке. Чем их больше, тем выше ликвидность.

Я неслучайно рассмотрел их вместе, так как ликвидность определяет волатильность. Чем меньше ликвидность, тем выше волатильность и наоборот.

Представьте, что Вы захотели продать 10 кг яблок по цене 50 рублей. Выставив их на продажу, Вы заметили, что их не покупают. Вы решаете немного снизить цену. Теперь яблоки начали покупать. Это значит, что на рынке нормальная ликвидность. А если бы Вы продолжали понижать цену, а покупатели не появлялись, то это говорило бы о низкой ликвидности.

Низкая ликвидность — ситуация на рынке, при которой покупатель не может найти продавцов, и наоборот, продавец не может найти покупателей.

У криптовалютного и фондового рынка разная волатильность из-за различия в количестве покупателей и продавцов. В статье все примеры я буду приводить именно из крипторынка.

Обратите внимание на то, насколько продавцам необходимо понижать цену, чтобы найти покупателей.

Волатильность в разные периоды рыночной активности может изменяться, поэтому очень важно определять волатильность перед тем, как открывать сделку. Торговать нужно в периоды низкой волатильности. Тогда рынок совершает меньше ложных движений.

Цена растет, если на рынке больше покупателей, чем продавцов, и наоборот. В зависимости от того, кто преобладает на рынке, можно выделить 3 его фазы:

• Вверх (восходящий тренд):

• Вниз (нисходящий тренд):

• Вбок (флэт):

Как восходящий, так и нисходящий тренд не может вечно идти в одном направлении, поэтому периодически переходит во флэт или в коррекцию. Очень важно уметь отличать, когда началась коррекция движения, а когда тренд изменился.

Коррекция неизбежно происходит после любого резкого движения: те люди, которые покупали актив в начале этого движения, неизбежно захотят либо зафиксировать прибыль, либо купить по более низкой цене.

Во флэте происходит накопление или распределение объемов: из-за равенства спроса и предложения и большой ликвидности крупные участники рынка увеличивают свою позицию либо продают свои активы.

1.2 Графики цен, таймфреймы.

Существуют 3 основных вида графика для отображения цены актива:

• Линейный.
• Японские свечи.
• Бары.

В техническом анализе трейдеры используют график с японскими свечами. Они демонстрируют 4 основных показателя: цену открытия, закрытия, минимум и максимум актива за определенный промежуток времени.

Этот промежуток времени называется таймфреймом. Минимальный таймфрейм на графике — 1 минута, максимальный таймфрейм на графике — 1 месяц (свеча будет отображать колебания цены за 1 минуту или за 1 месяц соответственно).

В зависимости от таймфреймов можно выделить следующие типы торговли:

1. Внутридневная — сделки открываются и закрываются внутри дня (1 минута, 5 ,15, 30).
2. Среднесрочная — сделки открыты больше одного дня (1 час, 4, 12, 1 день).
3. Долгосрочная — сделки открыты 1 неделю и больше (1 день, 1 неделя, 1 месяц).

Каждый трейдер должен выбрать таймфрейм, удобный для себя. Чем больше таймфрейм, тем больше точек входа в сделку, но тогда на графике присутствует очень много "шума".

Если выберете таймфрейм 1 или 5 минут, Вы будете открывать много сделок, однако страдать будет их результативность. Если выберете таймфрейм от 1 часа, то сделки будете открывать довольно редко, однако они будут очень точными. Для себя я выбрал 15-минутный таймфрейм: мне он кажется наиболее оптимальным.

1.3 Уровни поддержки и сопротивления.

Это основа всего технического анализа, и именно на основании этих уровней создаются различные фигуры и паттерны для входа в сделку.

Вот пример уровня поддержки и сопротивления:

В основном, если уровень поддержки или сопротивления пробит, цена будет идти какое-то время в сторону пробития. Обратите внимание на то, что помимо истинных пробитий уровня, существуют также и ложные. При ложном пробитии, цена на какое-то время пробивает уровень в одном направлении, затем, возвращается в диапазон и пробивает уровень уже в другом направлении.

2. Методы технического анализа.

Теперь давайте рассмотрим основные методы технического анализа.

2.1 Торговля по тренду.

Все, что Вам нужно сделать — найти правильную точку входа на графике и открыть сделку в зависимости от доминирующего движения рынка. Если видите, что тренд восходящий — вверх, нисходящий — вниз. Открывать сделки здесь лучше, если движение после затяжного подъема корректируется или цена на актив начинает снижаться. В противном случае Вы сильно рискуете попасть на коррекцию и потерять свои средства.

Хороший сигнал — обновление локальных максимумов или минимумов (в зависимости от тренда). Чем дольше тренд идет в своем направлении, тем рискованнее открывать сделку. Нужно пытаться открывать их в начале движения. Точка входа, которую я показал выше, потому и является хорошей. Там четко можно увидеть нисходящий тренд и обновление локальных минимумов. При этом локальные максимумы ни разу не обновлялись.

Когда на рынке флэт, можно торговать от верхних и нижних границ диапазона.

2.2 Фигуры.

Фигуры или паттерны технического анализа являются чуть более сложным методом. Торговля по фигурам состоит в том, чтобы на графике отыскать рисунок определенного паттерна, и, после его завершения, открывать сделку.

Одна из самых простых фигур — двойное дно. Она основана на уровнях поддержки и сопротивления: цена резко отскакивает от определенной точки, идет какое-то время во флэте без резких импульсов, затем спускается на уровень первого отскока и резко поднимается, обновляя предыдущие максимумы. Двойная вершина — тот же паттерн, только зеркальный.

2.3 Price Action.

Помимо фигур, на графике существуют также свечные паттерны. Здесь анализируется одна или несколько свечей, и с помощью них трейдеры ищут сигналы для входа: если у свечи длинная тень, но короткое тело — это может говорить о неспособности цены закрепиться на определенном уровне.

Самый распространенный свечной паттерн — поглощение. Это паттерн на разворот тренда. В него входят две свечи. Уровни закрытия первой свечи и открытия второй совпадают. Тело второй свечи значительно превышает тело первой. Поглощение может быть как бычьим, так и медвежьим.

2.4 Индикаторы.

Последнее, что я хочу разобрать — торговля по индикаторам. Индикаторы являются вспомогательным инструментом. Это не что иное, как математические формулы. Они просто могут подтвердить сигнал на вход или выход из сделки.

Самым популярным индикатором является скользящая средняя (Moving Average). Она представляет собой линию, в каждой точке которой заложено среднее значение цены за определенный период времени. Вы уже могли заметить три линии на скриншотах графика выше — это и есть скользящие средние. Разница в них лишь в их скорости следовании за ценой. Чем выше значение скользящей средней, тем медленнее она следует за ценой.

Скользящая средняя используется и в других индикаторах, например, в стохастике (Stochastic) и Bollinger Bands.

Bollinger Bands — трендовый индикатор. Состоит из 3 линий: линии сверху и снизу являются уровнями поддержки и сопротивления. Линия посередине — скользящая средняя.

3. Основные принципы технического анализа.

Этим пунктом я бы хотел подвести итог и дать несколько советов по техническому анализу и трейдингу в целом.

3.1 Психология.

В этой статье я описал основы технического анализа. Показывать все возможные паттерны я не вижу смысла: это есть в открытом доступе. Нет абсолютно никакой сложности находить их, листая историю графика. Самое главное — научиться находить их вживую, когда Вы не видите всего графика. А ещё сложнее это делать, когда на кону Ваши деньги.

Тренируя навыки технического анализа, Вы просматриваете графики прошлых дней. Торгуя, Вы используете Ваши средства и боитесь их потерять. Такая тренировка неэффективна из-за того, что не готовит Вас к потере средств. Вы можете выделить небольшую часть средств из своего банка, которую Вам будет не жалко потерять. И начать торговать ими, чтобы исчез страх к потере депозита.

• Всегда торгуйте с холодной головой.
  Отключите эмоции, насколько это возможно. Это будет только мешать. Если цена пошла не туда, куда Вы предсказывали, тут же закрывайте сделку, ведь она уже идет не по Вашему сценарию, а значит все, что произойдет после этого — получите Вы прибыль или уйдете в минус — чистая удача.

• Наберитесь терпения.
  Трейдинг требует очень много времени, а самое главное — ПРАКТИКИ для того, чтобы освоиться в нем.

3.2 Комбинирование методов.

Выше я описал основные методы технического анализа. Вам нужно научиться их комбинировать: фигуры графического анализа хорошо использовать со свечными паттернами. В случае с двойным дном, гораздо проще будет его определить, если Вы увидите свечную модель поглощения. А если еще и скользящая средняя подтвердит разворот тренда, то Вы получите очень уверенный сигнал на вход в сделку.

3.3 Создание торговой стратегии.

Всегда открывайте сделки по своей торговой стратегии.

Четко пропишите, при каких условиях Вы будете входить и выходить из сделки и не отклоняйтесь от неё слишком часто. Это будет приводить к тому, что Вы будете открывать сделки наобум и оправдывать тем, что Вам "кажется".

Любая торговая стратегия сначала должна тестироваться. На разных фазах рынка стратегии работают по-разному.

3.4 Риск/мани менеджмент.

Если Вы будете правильно выставлять стоп-лоссы и тейк-профиты и правильно выбирать сумму сделки, то сможете уменьшить вероятность потерять свои деньги.

При постановке всегда учитывайте текущую волатильность рынка в общем, а также конкретной монеты, на которой Вы торгуете.

Никогда не открывайте сделки больше чем на 10% от своего банка. При минусовых сделках никогда не увеличивайте сумму открытия следующей для того, чтобы перекрыть убыток от предыдущей.

4. Заключение.

Практика приемов технического анализа требует очень много времени и терпения. Обязательно нужно использовать и фундаментальный анализ, чтобы не торговать в отрыве от рыночного тренда. Трейдинг — очень большой риск. Всегда используйте стоп-лоссы и тейк-профиты для быстрого выхода из позиции. И не забывайте о риске и мани-менеджменте.