Купи и держи, докупай. Работает! Подводим итоги эксперимента. Часть 2. Считаем среднегодовую доходность по всем акциям и выделяем лидеров
Продолжаем подводить итоги экспериментального расчета "Купи и держи. Проверяем". В эксперименте мы выбирали 10 самых популярных акций.
Основные критериями по каждой компании были следующие. Начинали мы со Сбербанка и не отступали от них:
- инвестируем начиная с января 2012 года,
- инвестируем по 10000 рублей ежемесячно в первый торговый день месяца,
- цена покупки - средняя цена по данным Мосбиржи,
- за комиссию берем 0,04% от стоимости сделки, показатель взят для чистоты расчетов, практически не влияет на результат,
- учитываем лотность акций,
- дивиденды реинвестируем в акции.
В первой публикации с итогами оценили общую доходность и доказали эффективность такого подхода. Цифры оказались достаточно впечатляющими. С публикацией вы можете ознакомиться по ссылке:
"Купи и держи, докупай. Работает! Подводим итоги эксперимента. Часть 1. Сколько мог принести портфель из 10 популярных акций"
В сегодняшней статье посчитаем среднегодовую доходность по всем эмитентам и составим рейтинг. Заодно проверим, работает ли "правило 4%" на российском рынке.
Полные выкладки делать не буду, это сильно усложнит восприятие материала а лишь покажу итоговые цифры.
Расчет средней доходности самых популярных акций
Интересный результат. Максимальная месячная просадка с 2012 года портфеля из 10 самых популярных акций составила 18,5% - в феврале 2022 года. И второй антирекорд также достался текущему году - это сентябрь 2022 с просадкой 15,9%.
Лучшие месяцы - ноябрь 2020 с ростом 15,6% за месяц и январь 2015 с ростом 14,4%.
Отдельные же акции показывали куда более сильные провалы: например, Сбер в феврале 2022 провалился на 48%, а ВТБ на 55%. При этом бывали времена, когда Газпром и ВТБ за месяц показывали рост более 40%. Это очередной раз доказывает важность диверсификации.
Среднегодовая доходность портфеля из 10 самых популярных акций составила 14,58%, а если вычесть из этой суммы инфляцию, то этот показатель будет 7,5%. Иными словами, если бы мы ежегодно делали изъятия с брокерского счета в размере 7,5%, то наш капитал просто бы рос на уровне инфляции. Т.е. "правило 4%" в данной модели соответствовало 7,5%.
Рейтинг популярных российский акций по доходности с января 2012 года до ноября 2022 года
И покажу еще один любопытный график:
Средняя доходность за последние 12 месяцев портфеля из 10 самых популярных акций
За более чем 10-и летнюю историю мы существенно проваливались в минус за 12 месяцев только в 2022 году. Однако стоит отметить, что перед этим мы выросли почти на 70%.
Подведем общие итоги:
- Длинное инвестирование в акции с подходом "купи и держи" при выборе самых популярных компаний было способно принести 7,5% реальной доходности или 14,6% номинальной в среднем за год в период с 2012 года до 2022 года.
- 9 из 10 компаний показали возможность приумножить капитал выше уровня инфляции за исследуемый период.
- На протяжении 10 лет диверсифицированный портфель практически не уходил в минус на протяжении 12 месяцев.
- Очень важна диверсификация - она позволяет нивелировать риски провала отдельных акций.
Благодарю за интерес к проведенной оценке. Если кто-то сомневается в результатах, готов поделиться выкладками в Excel - можно все перепроверить.
Все промежуточные расчеты можно увидеть в разделе: "Купи и держи. Проверяем".
В следующем эксперименте будем оценивать весь индекс Мосбиржи.
Спасибо за внимание. Если понравилось - ставьте лайк и подписывайтесь:
Telegram: https://t.me/FinanBlogger. Мой портфель онлайн и все материалы
Пульс от Тинькофф: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/FinanBlogger/. Материалы с уклоном на фондовый рынок
Телетайп: https://teletype.in/@finanblogger