Мировая рыночная капитализация криптовалют на сегодня составляет $1,6 триллион

Капитализация всего фондового рынка РФ по состоянию на 11 октября 2023 года составляет 62,931 трлн рублей. По курсу на этот день это 0,65 трлн долларов — то есть чуть меньше 0,6% от 109 трлн долларов капитализации всех бирж мира

Раньше, чтобы получать стабильный пассивный доход, достаточно было купить “правильные” активы и ждать.

Но в новых экономических условиях эти инструменты уже не работают.

❌ Дивиденды от акций едва покрывают инфляцию.
❌ Проценты по облигациям сравнялись со ставками по депозитам.
❌ Ждать, что вложения окупятся через 10 лет слишком рискованно.

10 преимуществ

1. Криптовалюты – это актив, который растет ежегодно в среднем на 650% в год и на данный момент имеет большой потенциал. Капитализация фондового рынка – 95 трлн$, криптовалютного – всего 1,5 трлн$, отсюда вы уже можете видеть возможности для роста. Но так будет не всегда, сейчас вы находитесь в отличной точке для входа.

2. Крупнейшие мировые компании инвестируют в криптовалюты: Grayscale, CoinShares, MicroStrategy, Galaxy Digital Holdings, 3iQ, ETC Group Bitcoin ETP, Square Inc, Tesla. Это компании – профессионалы финансового и технологического сектора, которые хорошо разбираются в природе денег и технологичных трендах.

3. 55 из 100 банков мира, крупнейших по размерам активов под управлением, уже инвестировали в компании, связанные с криптовалютой и/или блокчейном. Не всегда это прямые инвестиции, но сути дела это не меняет. В число наиболее активных инвесторов криптовалюты: Barclays, Citigroup, Goldman Sachs, JP Morgan Chase и BNP Paribas и другие.

4. Сейчас на рынке коррекция. Например, курс Биткоина упал почти в 2 раза от своей пиковой стоимости за все его время существования, что говорит о прекрасных возможностях начать инвестировать. Если вы думаете, что коррекция – это неизвестность, возвращайтесь на 2 поста назад и смотрите прямой эфир на эту тему.

5. Сейчас мы видим множество зарождающихся быстрорастущих трендов, которые могут сделать из инвесторов долларовых миллионеров. Это все равно, что находиться в точке, когда Биткоин стоил по 500 долларов и понимать его потенциал. Чтобы использовать эти возможности надо уметь работать с криптовалютами.

6. Ряд государств (в том числе передовых) стоит на пути принятия криптовалют, а это значит, что их наравне с другими видами активов начинают регулировать и делать частью обычной жизни граждан. В Германии Бикоин признан расчетной денежной единицей, в Японии - Bitcoin является законным платёжным средством с налогом на покупку. В Швейцарии на криптовалюты распространяются такие же правила, как и на иностранные валюты, Сингапур полностью легализовал крипту, В Сальвадоре Биткоин используется наравне с долларом США, а еще Эстония, Грузия, Гонконг, Гибралтар, Словения, Мальта, Бермудские острова, Австралия, Канада и другие страны регулируют криптовалюты и разрешают их использование на том или ином уровне.

7. Все разговоры про запрет криптовалют в России были опровергнуты. Наша страна также стоит на пути регулирования, остается только вопрос тонкостей. На данный момент согласно закону «О цифровых финансовых активах» криптовалюты можно использовать как средство платежа и сбережений, а также как инвестиции. Но запрещается использовать их для оплаты товаров и услуг. Компаниям разрешается выпускать собственные токены.

8. Криптовалюты используются как защитный актив, с их помощью можно «спасать» свои сбережения от инфляции и даже краж в прямом понимании. Хранение своих сбережений в фундаментально сильных активах не только защитит ваш капитал, но и поможет ему вырасти во много раз.

9. На блокчейнах построено множество сервисов, спрос на которые будет только расти в будущем, а значит, чтобы быть на своем месте, нужно уметь с ними работать.

10. При наличии наставника и инструкций, освоить необходимые биржи и сервисы, а затем и принципы инвестирования не сложнее, чем приложения для мобильных телефонов. Не нужно иметь аналитических способностей, математической предрасположенности и экономического образования.

Преимущества криптовалют над традиционными активами.

Биткоин часто сравнивают с золотом, называя криптовалюту цифровым аналогом драгметалла. Сходство объясняется тем, что у обоих активов ограниченный запас: золота не становится больше, а эмиссия криптовалют вроде биткоина ограничена на уровне кода их сети. Более того, ВТС, так же как и золото, не генерирует процентный доход. И хотя у ВТС нет физического применения, это не значит, что у него нет ценности. Ранее мы уже рассказали, чем обеспечена первая криптовалюта и почему она никогда полностью не обесценится.

Многие эксперты считают, что биткоин даже превосходит золото как актив. Например, американский экономист Пол Кругман, известный своей критикой криптовалют, считает, что биткоин обладает большей ценностью, чем золото. Предприниматель и инвестор Джон Пфеффер назвал биткоин наиболее вероятной заменой золота.

«Правда заключается в том, что [криптовалюты] превосходят золото по всем показателям, за исключением того, что у них просто нет 10 000-летней истории», — подчеркнул Рауль Пол, основатель и генеральный директор аналитических компаний Real Vision и Global Macro Investor.

Бывший министр финансов США Лоуренс Саммерс также считает, что ВТС — это лучшая альтернатива золоту для тех, кто стремится инвестировать в независимый от властей актив. Ранее мы подробно рассмотрели, насколько вероятно, что ВТС когда-нибудь станет новым цифровым золотом, где пришли к выводу, что если когда-нибудь какой-нибудь актив и заменит золото, то, вероятнее всего, это будет именно биткоин.

Что касается криптовалют в целом, а не только биткоина, то этот класс активов имеет немало преимуществ перед драгметаллом.

Криптовалютами удобнее пользоваться. Золото — это металл. Чтобы в него инвестировать, надо учитывать расходы на его хранение и транспортировку. Конечно, большинство сделок с золотом проходят лишь на бумагах, но это не отменяет физических ограничений драгметалла.

Криптовалюты можно перевести почти мгновенно и бесплатно всего за пару кликов. Также цифровые активы легко разделить на любое количество частей, что нельзя сделать с золотыми слитками.

Криптовалюты сложнее изъять. Золотовалютные резервы находятся в руках правительств и крупных компаний. В любой момент власти могут заморозить их или конфисковать. Такое случается даже в развитых странах. Например, правительство США в 1933 году принудительно выкупило золото у населения по невыгодному для граждан курсу. В 2022 году зарубежные страны заблокировали доступ Банка России к половине золотовалютных резервов страны.

Криптовалюты никому не принадлежат и их нельзя запретить — для этого понадобилось бы отключить электричество и интернет по всему миру, а также физически уничтожить все устройства, на которых хранятся цифровые активы. Очевидно, что это невозможно. Конечно, власти могут конфисковать криптовалюты или хакеры могут их украсть. Но это может случиться абсолютно с любым видом активов, а не только с криптовалютами.

Криптовалюты выгоднее. Традиционно золото считается защитным активом, в который инвесторы вкладывают средства во времена кризисов и финансовых потрясений. С 2018 года по мере нарастания кризисных явлений золото выросло с $1 200 за унцию до почти $2 000 в июле 2020 года, а сейчас торгуется около $1 890, прибавив $100 в цене за месяц.

За 20 лет этого века золото подорожало примерно в 7 раз без учета инфляции. Вроде бы неплохие цифры. Но если посмотреть на более долгий срок, видно, что золото может терять в стоимости десятилетиями. Так, за последние 10 лет цена золота почти не изменилась. В то же время один только биткоин, не говоря о других криптовалютах, за последние 13 лет вырос на сотни тысяч процентов.

Криптовалюты и доллар

Инвестиции в доллар, евро и другие стабильные фиатные валюты — это обычно выгодное вложение средств в странах с нестабильной или медленно развивающейся экономикой и высокой инфляцией. Например, за последний год инфляция в Венесуэле составила 472%, в Аргентине — 50.7%, Турции — 48.7%, России — 8.7%. По отношению к доллару эти валюты также потеряли немало, а в феврале 2022 года рубль умудрился упасть до минимальных значений, потеряв по отношению к доллару 29% на момент выхода статьи.

Покупка национальной валюты страны с сильной экономикой — действительно простой и надежный способ спасти деньги, особенно если ваша национальная валюта постоянно дешевеет. Но как инвестиция это не всегда лучший выбор.

Криптовалюты выгоднее. Сравним с покупкой доллара за рубли. С 2010 года на сегодняшний день рубль обесценился по отношению к доллару более чем в 3 раза без учета инфляции. То есть рублевая доходность за 10 лет была бы 300%. Биткоин за тот же срок вырос с $0,5 до $38 000 (цена ВТС на момент написания статьи) — то есть в 76 раз, а в рублях доходность еще выше.

Цена большинства криптовалют выражается в долларах. Купив монету, вы можете заработать не только на росте ее цены, но и на росте цены доллара по отношению к другой валюте. Это выгодно, если ваша национальная валюта постоянно дешевеет. Так, с начала года рубль потерял к доллару около 40% (при цене около 100 ₽), а к ВТС — прибавил около 25.7%. Покупка биткоина оказалась бы более выгодной инвестицией, чем вложения в доллары.

У многих криптовалют нет инфляции. За 20 лет доллар обесценился примерно на 60%. То есть на нынешние $100 сейчас можно купить то, за что раньше заплатили бы только $60.

В ближайшие годы инфляция доллара может резко ускориться. Чтобы преодолеть экономические последствия пандемии коронавируса и введенных карантинов, власти США прибегли к крайней мере — печатанию денег. С начала 2020 года они создали из ничего более $ 9 трлн долларов — это четверть от всех ныне выпущенных долларов. Власти собираются изъять их из оборота — через налоги и рост инфляции в стране. Но на самом деле никто не знает, чем закончится такое беспрецедентное печатание.

Цифровые активы становятся всё более популярным вариантом для тех, кто ищет высокую доходность и инновационные возможности. Особенно заметно это стало в последние несколько лет (начиная с 2018-2019 годов), когда мировую экономику регулярно штормит, а традиционные инвестиционные инструменты не приносят расчетных финансовых результатов. Некоторые инвесторы впадают в крайность, считая криптоактивы панацеей в любой экономической ситуации. Это далеко не так, для рынка характерны как преимущества, так и недостатки инвестирования в криптовалюту, которые определяют специфику использования этих инструментов.

Плюсы инвестирования в криптовалюты

Среди плюсов использования цифровых активов в качестве инвестиционных инструментов выделяют:

1. Высокую доходность. Цены монет и токенов могут значительно колебаться в короткие промежутки времени, обеспечивая значительный профит инвесторам, не упустившим момент для входа в рынок. Например, с октября 2020-го по март 2021 года биткоин продемонстрировал рост более чем на 500%, а с июня по ноябрь 2021-го - почти на 100%. При этом в завершающем квартале 2021 года был поставлен абсолютный ценовой рекорд - криптовалюта №1 в мире некоторое время торговалась по цене выше 60 тысяч долларов. Таким образом, инвесторы, которые своевременно вложились в криптовалюты, получили трехзначную доходность за относительно короткий интервал времени. Кроме того, криптовалюты предлагают возможность получения дополнительного дохода от майнинга, стейкинга, лендинга, фарминга. В результате владелец имеет возможность получения не только спекулятивного, но и процентного дохода.
2. Инновационные возможности. Криптовалюты представляют собой новые инструменты, которые могут предоставить инвесторам доступ к инновационным технологиям и бизнес-моделям. Например, блокчейн-технология, на которой основаны все цифровые активы, может применяться в различных отраслях, таких как финансы, логистика и здравоохранение. Более того, практически каждый успешный криптопроект решает задачи, которые до него не имели решения и реального воплощения. Соответственно, инвестирование в криптовалюты может дать инвесторам возможность участвовать в создании инновационных компаний и технологий, что потенциально может приносить неограниченную доходность.
3. Децентрализованный характер активов. Одним из главных преимуществ криптовалют является их децентрализованная природа, что означает, что они не контролируются центральными учреждениями, такими как банки и правительства. Вместо этого монеты и токены поддерживаются децентрализованными сетями, которые управляются участниками, использующими технологию блокчейн. Благодаря этому криптовалюты не подвержены многим кризисным явлениям, которые могут негативно влиять на традиционные виды инвестиций.
4. Безопасность. Криптовалюты обеспечивают анонимность и приватность, что делает их привлекательными для тех, кто хочет сохранить конфиденциальность своих финансовых операций. При этом сама природа блокчейна (непрерывная цепочка блоков, не подлежащая коррекции, распределенная сеть с полным дублированием информации на узлах) гарантирует, при соблюдении простых правил, невозможность вмешательства злоумышленников в любые уже проведенные операции.
5. Высокая ликвидность. Криптовалюты можно быстро и легко обменивать на другие цифровые активы или фиатные деньги. Это означает, что владелец может быстро реализовать свои инвестиции, получив за них оптимальную на текущий момент цену. Стоит отметить, что это относится к топовым монетам и токенам, таким, например, как биткоин и эфириум, однако для инвесторов вполне достаточно и этого набора.
6. Разнообразие инвестиционных возможностей. Существует множество криптовалют, и каждая из них имеет свои уникальные характеристики и потенциал доходности. Это означает, что инвесторы имеют широкий выбор вариантов вложений, среди которых нетрудно найти соответствующие поставленным инвестиционным целям, размеру инвесткапитала и риск-профилю.
7. Простота инвестирования. Инвестирование в криптовалюты доступно каждому, кто имеет выход в интернет. Вложить свои деньги в цифровые активы можно на многочисленных централизованных и децентрализованных биржах, в сотнях проверенных обменников и даже во многих традиционных платежных системах (например, обменять фиат на крипту позволяют PayPal и карточные ПС). При этом процедура обмена/покупки и интерфейс настолько просты, что не требуют для освоения специальных знаний и подготовки.
8. Удобство использования и универсальность. Инвестирование в криптовалюты может быть удобным и быстрым способом для перевода средств между странами и континентами, так как транзакции не зависят от границ и не требуют посредников, таких как брокеры и дилеры, банки и платежные системы. Например, в 2022 году биткоин был использован для перевода 1 миллиарда долларов из Китая в США, что было быстрее и дешевле, чем традиционные методы перевода.

Недостатки вложений в криптовалюты

Хотя инвестиции на крипторынке имеют множество достоинств, имеются у них и серьезные недостатки. Одной фразой весь их набор может быть охарактеризован как высокие риски. К ним относят:

1. Уровень волатильности выше, чем у большинства традиционных активов. Соответственно, это обусловило возможность для инвесторов не только получить высокую доходность, но и понести практически неограниченные потери. Например, в мае 2022 года цена биткоина упала на 30% всего за один день, что вызвало панику на рынке. Еще тяжелее оказалась ситуация для инвестировавших в токен Terra Luna, цена которого менее чем за две недели упала со 119 долларов до нескольких тысячных доллара (почти на 100%).
2. Недостаточная ликвидность рынка в целом. Фактически это означает, что инвесторы могут столкнуться с трудностями при продаже своих криптоактивов, особенно в условиях падающих рынков. Например, в июне 2022 года, после сильного падения рынка, многие инвесторы столкнулись с проблемами продажи своих активов по выгодной цене. Связано это прежде всего с ограниченными объемами выпуска монет и токенов, которые на порядки меньше, чем, например, у фиатных валют. Поэтому риски ликвидности присущи даже лидерам рынка, а для малоизвестных криптовалют являются практически постоянными.
3. Регуляторные риски. Криптовалюты до сих пор не имеют официального признания и правовых основ использования в большинстве стран. Это означает, что любые изменения в правовом положении цифровых активов или действия регуляторов могут привести к негативным последствиям для инвесторов. Например, после запрета правительством Китая майнинга и оборота криптоактивов на территории страны последовало резкое падение цен на них, принесшее инвесторам более 300 миллиардов долларов убытка.
4. Недостаток реальной ценности. Криптовалюты не имеют реальной физической ценности, что ставит их котировки в глубокую зависимость от спекулятивных настроений рынка. Вследствие этого, инвесторы могут столкнуться с динамикой цен, основанной не на реальных рыночных факторах, а на эмоциях участников торгов. С учетом того, что мелкие инвесторы являются держателями значительной доли активов, появляются возможности манипулирования рынком.
5. Высокие комиссии и сложности с хранением. Операции в криптовалютах требуют подтверждения майнерами/валидаторами, причем неоднократного. Это приводит к существенному снижению скорости транзакций и роста комиссий (вознаграждения владельцев узлов блокчейна), особенно при высокой загруженности сети. Что касается хранения криптоактивов, инвесторам необходимо строго придерживаться некоторых правил безопасного обращения с закрытыми ключами. При работе с кастодиальными кошельками, которые открываются инвесторам на централизованных криптобиржах обеспечить стопроцентную безопасность невозможно принципиально. Подтверждением служит, например, взлом в январе 2023 года биржи Coincheck, и потери ее клиентами более 500 миллионов долларов в криптовалюте.
6. Риск мошенничества. Криптовалюты привлекают мошенников, которые пытаются получить доступ к частным ключам инвесторов или продавать фальшивые криптовалюты. Некоторые мошенники создают "левые" биржи или проекты, которые затем выводят на ICO, IEO, IDO. По статистике не более 10% криптопроектов оказываются успешными и продолжают работать более трех лет, а почти 75% исчезают в течение первого же года. При этом только небольшая часть сталкивается с объективными трудностями, а остальные нацелены на присвоение денег инвесторов, что и реализуют весьма успешно.

Инвестирование в криптовалюты имеет множество достоинств, но и чревато многими рисками. Поэтому работа на крипторынке считается одним из наиболее сложных вариантов для инвесторов. Добиваются успеха здесь, как правило, опытные участники торгов, имеющие глубокие знания о природе рынка и навыки построения качественных торговых систем. Новички, привлеченные обещаниями высокой доходности, чаще теряют инвестиционный капитал. Чтобы избежать этого, им необходимо строго придерживаться наиболее жестких правил управления мани-менеджмента и управления рисками.