Почему бан Tornado Cash в США важен для всего криптомира
Вероятно, вы уже знаете, что вчера протокол приватности Tornado Cash был добавлен в санкционный список США, а связанные с ним активы заблокированы. Что это значит на практике и какие последствия могут быть у этого события? Перевод треда BowTiedIguana.👇
Кто забанил Tornado Cash
В США есть такое ведомство, как OFAC — Управление по контролю за иностранными активами (Office of Foreign Assets Control). Оно вводит и применяет санкции против высокопоставленных лиц, включая международных террористов, наркоторговцев, финансовой и политической элиты стран, которые считаются враждебными американским интересам. OFAC гарантирует, что американцы не могут легально вести бизнес с Кубой, Ираном, Ираком или Северной Кореей без специального разрешения правительства.
OFAC ведет так называемый список специально назначенных граждан и заблокированных лиц (Specially Designated Nationals and Blocked Persons List, SDN List). Его можно найти здесь. 8 августа 2022 года Tornado Cash и связанные с ним Ethereum-адреса были добавлены в список SDN, включая кошелёк Gitcoin-грантов. Теперь они не могут использоваться лицами из США. В общей сложности на этих адресах содержится активов на $437 млн. в стейблах, ETH и WBTC.
Каковы последствия санкций?
Для любого «американского лица» незаконно участвовать в торговле, экономических операциях или «других сделках» с любым лицом, компанией или страной, включенной в список SDN. К «американским лицам» относятся все граждане, резиденты и компании США. Штрафы за нарушение могут превышать несколько миллионов долларов. Максимальный гражданский штраф за лёгкие случаи составляет $330 947. Максимальный срок тюремного заключения за криминал — до 30 лет.
Понятие «другие сделки» является довольно широким. В правительственном руководстве говорится, что это может включать «технические операции, такие как загрузка программного обеспечения с сайта организации, находящейся под санкциями». На данный момент посещать сайт Tornado Cash для жителей США, вероятно, незаконно.
Блокировка немедленно налагает всеобъемлющий запрет на переводы или сделки любого рода в отношении имущества Tornado Cash. Можно ожидать, что эмитенты WBTC, USDC и USDT предпримут все технические меры, чтобы никто не мог перемещать или выкупать эти активы.
USDC может быть заморожен на уровне смарт-контракта. Список запрещенных адресов можно посмотреть на Dune. Tornado туда пока еще не добавлен.
USDT также может быть внесен в черный список на уровне смарт-контракта. Список запрещенных адресов можно посмотреть в другом дэшборде Dune.
WBTC выпускает компания BitGo. Ее юридические лица находятся в Южной Дакоте и Нью-Йорке. Они должны подчиняться санкциям OFAC, иначе им грозят миллионные штрафы и тюремное заключение для руководителей. Можно ожидать, что они приостановят погашение «испорченных» WBTC, что сделает эти токены бесполезными.
Поставщики ликвидности, вероятно, окажутся с сумками заблокированных WBTC и стейблов, если не выведут ликвидность с DEX в срочном порядке.
Что это означает для майнеров и стейкеров Ethereum из США?
Юридических прецедентов не было, но выглядит все не очень радужно.
Представляется возможным, что нарушение санкций OFAC произойдет, если майнер или валидатор произведет или подтвердит блок с транзакцией, включающей какой-либо адрес из списка SDN. Однако как это будет применяться, пока неясно.
Как один из возможных вариантов: клиентское ПО Ethereum обновится патчем, позволяющим майнерам и валидаторам игнорировать «испорченные» транзакции, чтобы избежать нарушения санкций. Цензура транзакций не пользуется популярностью, но крупные американские майнеры и стейкеры вполне могут прибегнуть к такому выходу. Теперь голосование за блоки с «незаконными» транзакциями будет риском для любого фонда, расположенного в США и инвестирующего в Ethereum PoS. Мы ожидаем либо технических контрмер (добровольная цензура), либо переноса бизнеса за пределы юрисдикции США.
CEX должны будут использовать ПО Chainanalysis для блокирования и сообщения госорганам о всех транзакциях клиентов, нарушающих санкции. Сюда относится любой, кто получает средства с Tornado Cash и пытается вывести их через CEX, связанный с США.
Неамериканские подразделения бирж являются отдельными юридическими лицами, но де-факто могут рассматриваться как иностранные филиалы американской организации. У бирж есть серьезные стимулы для того, чтобы их зарегистрированные за рубежом холдинговые компании также полностью соблюдали санкции OFAC.
Что в итоге
- США готовы использовать самый высокий уровень экономических санкций, обычно применяемых к иностранным державам и чрезвычайно опасным людям, против прайваси-продукта в криптовалюте.
- Если вы являетесь жителем США (гражданином, резидентом, ведёте там бизнес), любое взаимодействие с Tornado Cash для вас незаконно, включая Gitcoin-пожертвования, работу в проекте, запуск или загрузку его программного обеспечения, посещение его веб-сайта, внесение и вывод средств из смарт-контрактов.
- Все активы в Tornado по состоянию на 8 августа «испорчены». Tether, Circle и BitGo откажутся выкупать эти токены. Вполне вероятно, что токены все равно будут выведены из Tornado и сдамплены в пулы ликвидности. Провайдеры ликвидности останутся с бесполезными сумками
- Существует небольшой риск того, что DEX-пулы для этих активов будут полностью внесены в черный список из соображений осторожности эмитентов (Circle, Tether, BitGo).
- Лица из США, осуществляющие операции по майнингу или стейкингу Ethereum, возможно, подвергаются юридическому риску. Эти предприятия могут начать цензурировать транзакции или переехать в оффшор.
- DeFi-протоколы за пределами DEX, которые взаимодействуют со средствами из Tornado, подвергаются юридическому риску, так же как и их находящиеся в США сотрудники.