Стратегии для фьючерсов с использованием ончейн аналитики
Ончейн-аналитика - это теория, а очень прикладной инструмент, если уметь правильно ее использовать. С её помощью можно находить торговые и инвестиционные идеи. В этой статье мы разберем, как использовать ончейн-данные именно для фьючерсов фьючерсов.
Мы не будем уходить в сложные детали стратегий - это тема для отдельного большого материала. Здесь цель другая: показать на простых примерах, как ончейн-анализ помогает зарабатывать на практике.
ОНЧЕЙН СТРАТЕГИИ ДЛЯ ФЬЮЧЕРСОВ
Стратегии для фьючерсов условно делятся на два типа:
- частично ончейн - когда мы видим движения в блокчейне, но дальше монеты уходят на CEX;
- полностью ончейн - когда все действия проходят только через DEX.
Самая главная разница между on-chain off-chain в том, что в ончейне все операции прозрачны и их можно отследить, а в оффчейне данные скрыты.
В «гибридных» стратегиях, где часть процессов уходит в оффчейн, нужен дополнительный анализ - например, история отработки графика после транзакций по кошельку, кластерный анализ и так далее. Это важно, потому что на централизованных биржах мы уже не видим, что реально происходит с монетами.
Зато в full on-chain стратегиях всё гораздо проще. Все операции открыты, и глубокие инструменты анализа не нужны. Главное - уметь работать с кошельками: находить нужные адреса, ставить алерты и считывать паттерны поведения.
СТРАТЕГИИ
1. ШОРТЫ ЗА ТРАНЗАКЦИЯМИ МАРКЕТМЕЙКЕРОВ
Когда маркетмейкер заводит токены со своих кошельков на биржу, это может быть сигналом к продаже. Именно в такие моменты и можно искать точки для входа в шортовые позиции.
Кошелек с данного видео
0x61C177E7f6D89f9ac7C606A31D53AE35921c0585
Важно понимать, что у маркетмейкера не один кошелёк - он регулярно их меняет. Но если уметь проводить ресерч, найти связанные адреса не так сложно.
При этом не каждая транзакция маркетмейкера означает продажи. Часто переводы делаются просто для поддержания ликвидности в стакане. Чтобы понять, что именно происходит, нужно смотреть историю влияния на график похожих транзакций и подключать кластерный анализ. Так можно увидеть, ушёл ли новый объём монет реально в ордера, или это был просто технический перевод.
2. ТОРГОВЛЯ ЛОКАЛЬНЫХ ПАМПОВ ПО ОНЧЕЙН ДАННЫМ
Суть стратегии проста: ищем локальные пампы по монетам, которые не связаны с движением всего рынка.
Чаще всего такие движения создают отдельные киты или маркетмейкеры. И нередко после резкого роста цена быстро возвращается обратно - в ту же зону, откуда всё начиналось.
Видео было записано 14.03, и вот что происходило в последующем👇
ВАЖНО. Не стоит путать такие ситуации с пампами в оффчейне на CEX. Например, как это было с $MYX и $IOTA - там весь памп проходил внутри биржи, и мы не могли увидеть, кто именно разгонял цену. В таких случаях ончейн-анализ не помогает предугадать движение.
СТРАТЕГИЯ 3. ШОРТЫ ПОД ОТДЕЛЬНЫЕ КРУПНЫЕ ТРАНЗАКЦИИ НА СЕХ
Крупные переводы на биржу могут сигнализировать о подготовке к продаже.
Основные игроки, которые могут оперировать такими суммами и реально влиять на цену, обычно делятся на три категории:
- Маркетмейкеры (ММ) — депозитные адреса;
- Кошельки команды или инвесторов;
- “Фреш” кошельки — новые адреса без истории, которые часто используют для разовых действий.
Но важно понимать: это не волшебная кнопка «бабло». Всегда нужно учитывать дополнительные факторы и делать свой собственный анализ ситуации.
К примеру, если рынок растет в целом и наполняется ликвидностью, то влияние от продаж токенов отдельным кошельком может нивелироваться. Поэтому стоит учитывать ситуацию по рынку в общем.
СТРАТЕГИЯ 4. ШОРТЫ ПОД АНОМАЛЬНЫЙ ИНФЛОУ НА СЕХ
Крупный капитал — команды проектов, институциональные инвесторы, маркет-мейкеры и крупные держатели (так называемые «киты») — играют ключевую роль в динамике цены монеты.
Перевод значительных объёмов конкретного токена указанными участниками может указывать на подготовку к его продаже. Как правило, процесс включает этап накопления необходимого объёма на биржах. Аномальные поступления токенов могут продолжаться в течение нескольких суток, прежде чем их влияние "отыграет" на ценовом графике.
КЕЙС ПРОДАЖ FET ПОСЛЕ АНОМАЛЬНОГО INFLOW НА CEX
3 июля Nansen начал присылать мне уведомления про аномальный инфлоу на биржи токена FET. Обратите внимание, что объем заведенных средств был в 10-20+ раз больше, чем обычно (это указано в скобочках)
Токен планомерно накапливали под продажу, и в тот же день пошла отработка на графике: -5% за сутки, и в дальнейшем движение вниз продолжилось.
Еще один свежий кейс по той же монете.
И, как следствие, FET пошел на перелой. Не стеснялись даже агрессивно стаканить на 3-4% за 15 минут.
Стратегия трейдинга по аномальным инфлоу - это более комплексная разновидность торговли по транзакциям, потому что учитывается весь инфлоу (транзакции) токена на биржу, а не только одна транзакция с фрэша. Это дает более полную картину происходящего.
СТРАТЕГИЯ 5. ШОРТЫ РАЗЛОКОВ ТОКЕНОВ
Когда происходит разблокировка большого количества токенов, важно сразу посмотреть, что с ними происходит в ончейне. Чаще всего часть этих монет уходит на биржи для продажи. Это создаёт давление на цену и может привести к её падению.
Именно такие ситуации часто дают хорошие точки для входа в шорт.
Разлоки можно смотреть тут:
- https://tokenomist.ai/wenunlocks/
- https://dropstab.com/insights/vesting
Рекомендую проверять одновременно на двух сервисах, потому что данные могут немного отличаться.
1. $ZRO - разлок $45M в токенах проекта (22% от рыночной капитализации). Первый разлок по токену + на большую сумму. Хорошие факторы для шорта.
В тот же самый день $ZRO просел на 8%, а за последующие 2 дня - на 16%
2. $PLUME - разлок на $22M в токенах проекта (9% от рыночной капитализации). Тоже первый разлок на такую большую сумму на этом токене.
СТРАТЕГИЯ 6. ШОРТЫ КЛЕЙМОВ АИРДРОПОВ
Логика движения цены проста: когда проект раздаёт токены, многие получатели (и обычные ретрохантеры, и даже командные кошельки) сразу фиксируют профит. В итоге цена получает давление сверху. Поэтому отработка аирдропов — одна из рабочих стратегий для шортов.
Алгоритм действий тут довольно прямой:
- Найти информацию о дропе: дату и процент выделенных токенов. Это даёт понимание, насколько сильно событие может давить на цену.
- Разобраться с механикой раздачи — автоматическое начисление или клейм. В случае клейма давление может начаться не сразу.
- Определить адрес, с которого будет идти распределение токенов, и поставить на него алерт, чтобы вовремя увидеть начало раздачи.
Исключение под эту стратегию составляют ситуации, когда проект раздает очень мало саплая токена на комьюнити, чего бывает недостаточно для значительного влияния на цену.
8 февраля Архам анонсирует, что начислил токены за торговлю на своей бирже. Большинство сразу понесли сливать в стакан свои токены, что снизило цену почти на 10%.
Данная стратегия отрабатывает в 90% случаев, потому что логика дропхантеров одна и та же - слить токен, пока он не укатался ниже. Исключение может быть, если кто-то специально пампит проект из команды или фондов (пример GRASS или HYPE). Но все равно в первые моменты после клейма часто идет движение вниз, если нет никаких форс-мажоров
Эта стратегия работает в большинстве случаев. Причина проста: логика дропхантеров почти всегда одинаковая - продать токен, пока он не ушёл ниже.
Исключения бывают, например, когда сам проект или фонды специально разгоняют цену (как это было с GRASS или HYPE). Но даже в таких ситуациях первые минуты и часы после клейма чаще всего сопровождаются движением вниз, если только не случается какой-то форс-мажор (по типу неработающего клейма)
СТРАТЕГИЯ 7. ШОРТЫ ПОД УКАТКУ МЕМОВ С ИСПОЛЬЗОВАНИЕМ ОНЧЕЙНА
У мемтокенов почти всегда один сценарий: 99% из них рано или поздно укатываются вниз. Это не фундаментальные активы с технологией, сильной командой и поддержкой фондов, а в основном чистый хайп. И как только интерес к проекту падает, цена начинает стремительно снижаться.
Поэтому важно отслеживать ончейн-сигналы (и не только), которые показывают начало фиксации прибыли крупными кошельками - командой, инсайдерами или большими держателями. У мемов ликвидность обычно слабая, и даже относительно небольшие продажи могут продавить цену.
Подробный пост на эту тему с алгоритмом стратегии в канале - https://t.me/how_to_onchain/907
СТРАТЕГИЯ 8. КОПИТРЕЙДИНГ ЗА ПРОФИТНЫМИ DEX-ТРЕЙДЕРАМИ НА ФЬЮЧЕРСАХ
С появлением фьючерсных DEX появилась новая возможность — открывать позиции прямо в ончейне. Это значит, что мы можем видеть не только переводы токенов, но и какие позиции открывают конкретные кошельки.
Стратегия здесь простая: находить профитных трейдеров и либо повторять их сделки, либо использовать их действия как источник идей для собственной аналитики.
КАК ОТСЛЕЖИВАТЬ ФЬЮЧЕРСНЫХ DEX-ТРЕЙДЕРОВ
Есть сервисы, которые позволяют отслеживать PNL таких трейдеров. С помощью них можно находить профитные кошельки, делать по ним аналитику и многое другое
- DEXTRABOT (самый продвинутый сервис)
- HYPERDASH
- HYPURRSCAN
Сервисы показывают общий PNL кошелька, открытые позиции и их PNL, историю сделок и тд. А в случае Dextrabot позволяют еще и копировать их.
КАК ИСПОЛЬЗОВАТЬ ДАННУЮ ИНФОРМАЦИЮ?
Есть несколько рабочих вариантов:
1. Смотреть, какие позиции открывают смарт-кошельки
Можно поставить алерты на интересующие адреса и отслеживать их действия. Эти данные удобно использовать для собственного анализа и поиска торговых идей.
2. Копитрейдить их сделки
Во многих сервисах есть функция автоматического копитрейдинга. Вы просто подключаете свой кошелёк и дублируете сделки выбранного трейдера. При желании можно подключить несколько кошельков к разным трейдерам, чтобы диверсифицировать риски.
3. Кастомная дата-аналитика
Более продвинутый вариант — собирать данные по группе смарт-кошельков и строить на их основе собственные индикаторы или индексы. Здесь важно понимать, какую именно метрику вы хотите получить и как будете её применять.
СТРАТЕГИЯ 9. НАБОР ПОЗИЦИЙ ПО ПЕРЕТОКАМ ЛИКВИДНОСТИ
Когда мы отслеживаем движение ликвидности между секторами, проектами и нарративами, можно находить идеи для сделок.
Сам принцип перетоков ликвидности показан в видео выше.
Как на этом заработать?
Вариант 1. Набирать позиции на заливах внешнерыночной ликвидности
Часто заход внешней ликвидности поддерживает рынок или толкает его вверх. В такие моменты можно рассматривать входы по топ-монетам. Но при этом важно учитывать общий контекст и настроение рынка.
Вариант 2. Искать «запаздывающие» монеты
Если один сектор уже показал рост или падение, логично искать активы из этой же группы, которые ещё не отреагировали. Обычно они могут догнать движение позже.
Недавний пример - рост сектора PERP DEX, нарратив которого начался после запуска ASTERDEX.
После этого события пошел приток в целом в сектор площадок DEX деривативов, и расти начало все: даже никому не нужный KiloEx на полумертвой экосистеме Starknet показал +200% роста.
Для наглядности также сравнил это с графиком ETH как локомотива всех альтов, чтобы было нагляднее видно, что рост дексов не был связан с общерыночной корелляцией.
Вариант 3. Смотреть перетоки внутри сектора или нарратива
На примере мемов: ликвидность может перетекать не только между блокчейнами, но и внутри нарратива. Например, между токенами ИИ-агентов или проектами, связанными с конкретным событием.
Отслеживая перетоки ликвидности, сентимент вокруг проектов, можно прогнозировать и рыночные движения цен. К примеру, недавно Pump.fun запустил свой токен, и в тот же период очень сильно нарастил объемы его конкурент BONK (к этому добавился и фад по пампфану), перетянув на себя всю ликвидность с сектора мем лаунчпадов. Это и отобразилось на гркфике - PUMP упал, а BONK - вырос
Позже за счет байбэков и маркетинга PUMP отыграл свое падение и пошел на перехай, но в моменте BONK перетягивал на себя большие объемы торгов в мем секторе, что и отображено на графике выше.
СТРАТЕГИЯ 10. ТОРГОВЛЯ ПО DCA-ТРЕКЕРУ
Есть такая стратегия - торговля по DEX DCA-трекеру. Суть заключается в отслеживании DCA-сделок (DCA-ордеров) отдельных китов на DEX биржах.
DEX-платформы (например, Jupiter на Solana, Uniswap на Ethereum и тд) позволяют запускать DCA-ордеры, которые будут автоматически исполняться:
- докупка определённого токена каждые X минут/часов/дней,
- продажа токена по частям, чтобы избежать резкого влияния на цену.
По сути, это автоматизированное усреднение внутри децентрализованной биржи. В ончейне мы выдим такие сделки, и можем торговать за ними.
3 августа приходит сразу 4 алерта от DCA трекера про продажу $VINE
В алерте указывается размер позиции, кол-во циклов, потенциально влияние на цену и тд.
В последствии цена отреагировала на всех остальных биржах падением на 5% с момента алерта
СТРАТЕГИЯ 11. ОТСЛЕЖИВАНИЕ И ТОРГОВЛЯ АЛГОРИТМОВ ММ В ОНЧЕЙНЕ
Роль маркетмейкера и как это использовать
Одна из ключевых задач маркетмейкера - поддерживать ликвидность по конкретному активу. Делают это в основном торговые боты, которые работают 24/7. И в ончейне мы можем отслеживать их алгоритмы, а затем использовать эту информацию в торговле.
Как находить алгоритмы работы ботов:
- Повторяющиеся транзакции по времени.
Часто боты действуют по расписанию: например, каждые 30–60 минут перемещают одинаковый объём токенов для покупки или продажи. - Трекинг кошельков.
У маркетмейкеров обычно десятки разных адресов. Если видно массовый вывод токенов на CEX или DEX, это может быть сигналом к продаже и падению цены.
- Торговать по следам бота.
Сначала стоит изучить его историю: как он действует и как цена реагировала. Если логика понятна, можно повторять сделки и забирать локальные движения (0,5%–2%). - Арбитраж.
Иногда бот переносит ликвидность с одного DEX на другой с задержкой, и это создаёт короткое окно для арбитража.
Ончейн-данные в фьючерсах дают огромное преимущество: по транзакциям, операциям и метрикам можно предсказать ценовые движения ещё до того, как они станут заметны на графике.
Этот список стратегий не полный. Мы знаем больше способов применения ончейна для фьючерсов. Но даже этих базовых идей достаточно, чтобы вам начать практиковаться, отрабатывать сигналы и постепенно накапливать опыт.