Технический анализ - все "за" и "против"
⚖️ Как известно, брокеры очень часто любят рекомендовать своим клиентам использовать технический анализ в инвестициях. Думаю, вам не нужно объяснять, для чего они это делают - их мотивация всем и так понятна, учитывая, что они живут исключительно за счёт комиссий от торговых сделок. И чем больше клиент совершит сделок, тем больше будет их заработок.
Но сейчас речь не об этом. Давайте немного отвлечёмся от событий на фондовом рынке и порассуждаем, какие преимущества и недостатки есть у данного подхода, и стоит ли полагаться исключительно на технический анализ в своей торговле?
🧮 Итак, давайте начнём всё-таки с определения: технический анализ — это прогнозирование рыночных цен, посредством анализа данных и графиков. Участники рынка, которые используют данный подход, считают, что нет смысла тратить время на глубокий анализ компаний и конъюнктуры рынка, поскольку все факторы уже учтены в текущих котировках, и имеет смысл только лишь анализировать график.
Хотите, я открою вам страшную тайну, почему люди увлекаются техническим анализом? Потому что им кажется, что это проще, что это занимает значительно меньше времени, чем изучение бизнеса компании, ну и конечно же все мечтают о кратном увеличении своего торгового счёта.
Думаю, вы согласитесь со мной, что для того чтобы просмотреть десяток акций с точки зрения тех.анализа, у вас вряд ли уйдёт на эту работу больше одного часа в день (при соответствующем уровне подготовки), в то время как фундаментальный анализ потребует не менее недели. Однако на длинном горизонте "фундаментальщик" в подавляющем большинстве случаев окажется успешнее "технаря", а здоровье и нервы у него будут гораздо крепче, т.к. инвестиции - это всё-таки более спокойная работа с психологической и эмоциональной точки зрения, даже несмотря на периодическое появление "чёрных лебедей" на российском фондовом рынке.
❗️ Брокеры агитируют использовать технический анализ исключительно в своих шкурных интересах.
Понятное дело, ведь данный вид анализа рынка генерирует множество самых разных сигналов на покупку и продажу в течение недели (а порой даже и дня), и клиенты склонны совершать большое количество сделок, что увеличивает комиссионный доход брокеров. Более того, брокеры призывают клиентов активно использовать вместе с техническим анализом маржинальную торговлю, что якобы позволит заработать много кэша даже при небольшом движении цены, правда о рисках получения больших убытков (и даже маржин-колла) из-за неправильного определения основной тенденции брокеры обычно предпочитают не рассказывать.
📊 Технический анализ делится на два вида: графический и индикаторный.
🔶 Графический способ построен моделях, которые позволяют выявить закономерности движения цены на исторических данных.
Модели бывают как продолжения тренда:
Графический анализ тяжело заходит у начинающих инвесторов, поскольку нужно просмотреть сотни графиков, чтобы научиться правильно определять модели.
🔶 Индикаторный анализ построен на основе использования математических алгоритмов, которые анализируют рынок по заданной формуле. Индикаторы делятся на трендовые и осцилляторы.
Первые предназначены для торговли по восходящему или нисходящему тренду, вторые - для торговли в так называемом боковике, когда цены демонстрируют небольшие колебания в каком-либо диапазоне. Индикаторы более просты в применение, чем графические модели, и их может использовать любой инвестор, с любым уровнем подготовки.
❓ Какой индикатор самый эффективный? Ответ достаточно простой: такого индикатора нет! Также как и того самого Грааля, который на протяжении многих лет тщетно пытаются найти начинающие участники рынка.
Тысячи людей тратят своё драгоценное время на поиски такого индикатора или платят бешеные деньги, чтобы какой-нибудь программист придумал для них волшебную формулу по заработку миллиардов, однако бесплатный сыр, как известно, зачастую бывает только в мышеловке. По факту, все индикаторы работают плюс-минус одинаково. К примеру, весной хорошо может работать один индикатор, а летом он уже генерирует много убыточных сигналов, а какой-нибудь другой летом демонстрирует превосходную статистику, при этом осенью показывает чёрную полосу. Поэтому можно использовать абсолютно любой индикатор, который вы выбрали в торговом терминале, на длительном интервале все они будут демонстрировать одинаковые результаты, и большинство сделок будут убыточными.
🤦 Но если большинство сделок убыточные, тогда почему люди используют индикаторы? Всё дело в психологии. Если человек провёл несколько удачных сделок с помощью технического анализа, то он впадает в эйфорию, и ему кажется, что весь мир у его ног, и теперь он нашёл простой и быстрый способ обогащения. Затем начинается череда неудачных сделок, и весь заработанный кэш быстро испаряется, а брокерский счет потихоньку (а иногда и не потихоньку) "худеет", однако инвестор по-прежнему верит в чудо и продолжает использовать тех.анализ, зачастую даже повышая ставки в игре.
Человеческая лень также играет на руку техническому анализу, ведь большинству людей не любят и не хотят решать сложные задачи, т.к. это требует очень много времени, усидчивости и энергозатрат, в то время как индикаторы позволяют проанализировать акцию всего за несколько минут.
❓ Вместо выводов
✔️ Все знаменитые акционеры и инвесторы не использовали технический анализ, покупая акции исключительно на оценке бизнеса. Согласитесь, очень сложно представить долларового миллиардера, который сидит перед монитором, смотрит на часовой график какой-нибудь акции и пытается торговать по дугам Фибоначчи.
✔️ Технический анализ выгоден брокерам, поскольку клиенты совершают много сделок и генерируют комиссионный доход.
✔️ Категорически не советую тратить деньги на покупку курсов по техническому анализу и приобретению платных технических индикаторов, если вы уж решились погрузиться в эту сферу. В открытом доступе достаточно много подробной информации, и в отличие от фундаментального анализа она не устаревает.
✔️ Опять же, если вы всё же надумали испытать свою удачу в техническом анализе и вам вдруг показалось, что именно вас ждёт оглушительный успех, то обязательно ограничивайте свои потери с помощью stop-loss и используйте по минимуму маржинальную торговлю.
✔️ По статистике больше положительных сделок с помощью технического анализа совершают женщины, чем мужчины, поскольку многие женщины менее склонны к риску и предпочитают синицу в руках, чем журавля в небе.
♥️ Прошу поставить лайк (в Телеге) под этим постом, если подобного рода материал на отвлечённую тему является для вас полезным.