Café da manhã com dados – Rendimentos mais altos enquanto o mercado aguarda o discurso do presidente do Fed
O relatório habitacional de ontem mostra que as licenças de construção caíram -4,4% em relação ao mês anterior vs. +6,8% em agosto. No entanto, o início da habitação registou um resultado positivo para +7% em termos mensais vs. -12,5% em Agosto. A fraqueza concentrou-se nas licenças para habitações com várias unidades. As entradas de unidades únicas aumentaram 3,2% e as licenças de unidades únicas aumentaram 1,8%, o que é bem-vindo para um mercado imobiliário desafiado pela oferta.
No entanto, como mostra o gráfico, os construtores residenciais começaram a perder força e poderão ver outra queda com base nos dados de licenças de construção e início de construção de habitações.
Temos hoje seis presidentes do Fed… incluindo o presidente do Fed, Powell, que discursa no Clube Econômico de Nova York às 12h (horário do leste dos EUA). Todos os olhares estarão voltados para o discurso do Presidente Powell para ver se ele segue a linha com outros oradores do Fed sobre o aumento dos rendimentos dos títulos do Tesouro fazendo o seu trabalho de aperto para eles. Isto poderá trazer algum alívio nas taxas finais mais longas, que têm subido mais uma vez desde ontem. As taxas continuam com tendência de alta esta manhã, com o 30Y em 5,065% e o 10Y fechando nesse nível em 4,979%.
Os futuros de ações dos EUA permanecem silenciosos, após a liquidação de ontem. As ações de tecnologia subiram ligeiramente após os lucros da Netflix de ontem, fazendo com que as ações disparassem. Aumentou + 13,5% nas negociações pré-mercado. A Tesla, no entanto, errou todas as métricas e após o tom mais suave de Elon Musk na divulgação de lucros, as ações foram vendidas e caíram -7% nas negociações de pré-mercado.
O petróleo bruto recuou dos máximos de ontem. Ontem, os estoques de petróleo bruto dos EUA tiveram uma queda semanal muito maior do que o esperado. Mas a grande notícia da noite para o dia foi o anúncio oficial do alívio das sanções à Venezuela, que permitirá ao país exportar sem restrições durante os próximos seis meses, desde que cumpra os compromissos de liberalizar o seu sistema político.
O ouro permanece elevado em US$ 1.951/oz. Os metais básicos também apresentam tendência de alta, enquanto o dólar americano permanece praticamente estável. O Bitcoin continua subindo agora em 28.452.
Reivindicações iniciais, vendas de casas existentes, principal índice do Conference Board no calendário econômico dos EUA esta manhã.
- As ações da Ásia terminaram em forte queda na quinta-feira. Quase todos os índices de referência terminaram em baixa, com o índice MSCI Asia ex-Japan caindo 1,5%. Hang Seng está entre os que caíram mais acentuadamente, uma vez que os seus sectores de elevado crescimento e de energia caíram acentuadamente; os benchmarks do continente também diminuem em geral. A Coreia do Sul teve um desempenho notavelmente inferior em meio a uma declaração agressiva do banco central, e Taiwan subiu alguns pontos com a vitória da TSMC no terceiro trimestre.
- O Banco da Coreia manteve a taxa de referência 7D inalterada em 3,5% na quinta-feira, como amplamente esperado. O Banco disse que manterá uma postura política restritiva por um tempo considerável, monitorará a desaceleração da inflação, os riscos de queda econômica, a dívida das famílias e as mudanças na política monetária nos principais países.
- O banco central da Indonésia (BI) surpreendeu na noite de quinta-feira ao aumentar sua taxa de recompra reversa 7D em 25 pontos base, para 6,0%, à medida que se movia para estabilizar a queda da moeda rupia. Um movimento inesperado ocorre apesar da inflação ter atingido o mínimo de 19 meses em Setembro, de 2,3%, com núcleo de 2,0%, ambos bem dentro do intervalo alvo do BI.
- Os novos preços das casas na China caíram 0,2% m/m em Setembro, prolongando as descidas pelo terceiro mês consecutivo e vieram após uma queda de 0,3% em Agosto.
- O crescimento do emprego na Austrália desacelera, mas a taxa de desemprego cai inesperadamente. O emprego principal aumentou 6,7 mil m/m em setembro, abaixo do consenso de 20 mil e segue revisado 63,3 mil no mês anterior. Ganhos acentuados no trabalho a tempo parcial são largamente compensados por empregos a tempo inteiro mais fracos.
- Os dados comerciais do Japão são mistos, os volumes de exportação tornam-se positivos - As exportações alfandegárias aumentaram 4,3% em termos anuais em Setembro, acima do consenso de 3,1%. Segue queda de 0,8% no mês anterior e marca o primeiro aumento em três meses. Os principais impulsionadores foram automóveis e drogas, embora equipamentos e peças de semicondutores estivessem entre os maiores problemas.
- Os mercados accionistas europeus caem. Saúde, ações de automóveis, imóveis e energia lideram a queda, enquanto tecnologia, serviços públicos e bens pessoais/domésticos apresentam desempenho superior.
- A confiança empresarial francesa enfraqueceu em Outubro para 98 versus o consenso 99 e 99 anteriores, deixando-a dois pontos abaixo da sua média de longo prazo de 100. O sentimento no comércio retalhista enfraqueceu acentuadamente em relação ao mês anterior, com queda para 98 versus 103 em Setembro, num contexto de recuo geral nos negócios perspectiva e queda nas intenções de pedido.
- A receita da Tesla no terceiro trimestre perdeu o Street em 3%, enquanto o EPS também ficou abaixo do Street. A principal métrica automotiva da GM foi de 16,3%, abaixo dos 18,1% no trimestre anterior, pior do que o consenso de 17,6% e mais baixo desde o 1T19. Em termos de orientação, a empresa reiterou a meta de entregar cerca de 1,8 milhão de unidades este ano e disse que o Cybertruck continua no caminho certo para entregas iniciais ainda este ano. As conclusões centraram-se na redução significativa das margens resultante da estratégia de redução de preços da empresa, embora também tenham sublinhado que isto era amplamente esperado. As margens também foram afetadas negativamente pela ociosidade da fábrica, despesas com Cybertruck, investimentos em IA e P&D e câmbio.
- A receita da Netflix no terceiro trimestre está praticamente em linha, enquanto o lucro por ação superou em aproximadamente 5,5%. Além disso, as adições líquidas chegaram a 8,8 milhões, bem acima do consenso de 5,5 milhões. Empresa orientada para adições líquidas no quarto trimestre semelhantes às do terceiro trimestre, o que as colocaria acima do consenso de 7,7 milhões. As conclusões sinalizaram os resultados/orientações como melhores do que o temido em meio ao sentimento negativo impresso em meio a preocupações sobre preços e margens.