Що таке Primex? - Частина 2
Люди є найважливішим елементом будь-якого проекту, і ті, хто використовує Primex, життєво важливі для того, щоб протокол працював безперебійно та ефективно.
Ми розглянули деталі того, що таке Primex, і як він функціонує, щоб перенести маржинальну торгівлю з кредитним плечем на розподілені біржі (DEX). Хто потрібен для реалізації Primex і яку роль ви можете зіграти, щоб протокол був успішним?
Щоб відповісти на ці запитання, ми розглянемо п’ять ролей у Primex :
- Як кожна роль допомагає функціонувати Primex
- Як би виглядав централізований фінансовий еквівалент
- Хто може взяти на себе ролі та бути зацікавленою стороною в Primex
Таким чином, ви можете повністю зрозуміти ролі та зацікавлені сторони Primex і як ви можете прийняти участь.
Primex – це рішення проблеми нестачі ліквідності в торгівлі DeFi. Реальні люди та організації потрібні, щоб увійти в процес і забезпечити безперебійну роботу транзакцій.
У цьому процесі ми бачимо п’ять різних ролей:
Термінологія звучить знайомо, але є конкретні деталі щодо кожної з цих позицій у протоколі, які ми збираємося зануритися.
Причина, по якій Primex було створено, для того щоб полегшити маржинальну торгівлю за допомогою кредитного плеча на DEX. Кредитне плече вимагає від особи вкласти капітал або активи, щоб трейдер позичив для відкриття позиції. У Primex ми просто називаємо цю особу Кредитором.
Наразі в просторі DeFi відчутно бракує можливостей для маржинальної торгівлі. Існують пули ліквідності, куди люди можуть розміщувати свої активи для людей, з якими вони можуть торгувати, не контролюючи місця та умови торгівлі. Це створює додатковий рівень ризику для кредитора.
Однак у Primex Кредитор розміщує свої активи в одному або кількох кредитних сегментах. Ці сегменти регулюються розумними контрактами, і їх можна використовувати лише за умовами, викладеними цим сегментом, щоб запропонувати ліквідність трейдерам. Це є ключовим для кредиторів — вони набагато краще можуть оцінити ризик кредитного відра та вирішити, чи варто вкладати кошти.
Який стимул для кредитора Primex? Вони отримають відсотки з грошей, які вони пропонують кредитному сегменту, які отримують від комісій, які збираються на основі здійснених угод. Також існує ймовірність того, що волатильність ринку та інші фактори можуть спричинити втрату грошей кредитором.
Будь-хто може бути Кредитором Primex; якщо у вас є цифрові активи, які можна запропонувати Credit Buckets, і ви розумієте ризики, на які себе наражаете. Як і звичайні люди, професійні трейдери, брокери та банки можуть використовувати протокол Primex, щоб стати кредитором.
Трейдери є невід’ємною частиною Primex — це люди, які використовують активи в Credit Buckets для здійснення торгів і потенційного отримання прибутку з цих позицій.
На звичайних фінансових ринках торгівля з кредитним плечем широко використовується . Це спосіб для трейдерів збільшити свої позиції та отримати більший прибуток — або збитки — ніж вони зазвичай робили б, виходячи з наявних у них активів.
Однак є кілька варіантів доступу до важеллів DeFi. Переважна більшість трейдерів можуть торгувати лише наявними у них активами. Ряд протоколів кредитування пропонують ліквідність, але умови зазвичай не є вигідними.
Primex змінює це, пропонуючи трейдерам доступ до кредитних сегментів, які ми розглядали раніше. Вони можуть використовувати активи в Credit Buckets для збільшення свого торгового капіталу, якщо вони дотримуються правил, встановлених у цьому кредитному сегменті, ці активи можна використовувати лише для торгівлі і не можуть бути перенесені на зовнішні гаманці, на відміну від багатьох протоколів кредитування.
Ще одна ключова відмінність Primex від поточних протоколів кредитування полягає в тому, що Primex працює виключно на DEX, а не на інших типах бірж.
Більше того, коли Primex v2 буде випущено, кожен трейдер постійно оцінюватиметься на основі його торгової історії, щоб надати доступ до більш ризикованих кредитних. Коли стають доступними сегменти з більш високим ризиком, трейдери можуть позичати кошти нижче ліквідаційної ціни та підтримувати позиції, коли є велика волатильність. Якщо Трейдер все одно буде ліквідований, він може відновити свій кредитний рейтинг, повернувши борг згідно з протоколом.
Так само, як і кредитори, будь-хто може бути Трейдером і використовувати протокол Primex, наприклад:
Відкриття торгівлі активами блокчейн для нового кола людей.
У офлайновому світі нотаріус дає людям та установам впевненість, що документи справжні. Роль нотаріуса в Primex дещо інша, але базова концепція залишається незмінною.
Нотаріус у протоколі Primex є для оцінки ризиків, які беруть на себе Кредитори. У нашій системі є два типи нотаріату:
- Букетні нотаріуси — вони оцінюють профіль ризику кредитного відра, щоб кредитор зрозумів ризик і потенційну винагороду.
- Нотаріуси трейдерів — заплановані як частина розгортання версії 2, нотаріуси трейдерів використовуватимуть інструменти штучного інтелекту для регулярного визначення профілю ризику кожного трейдера на основі його історії торгівлі в мережі.
Хоча попередні дві ролі, які ми розглянули, доступні для всіх, хто зацікавлений, нотаріус має бути особою з реальними фінансовими повноваженнями та знаннями. Вони зроблять багато розрахунків, і якщо вони помиляться, це може мати фінансові наслідки, а депозит, який вони сплачують, буде зменшено за помилки. Оскільки їм потрібно довіряти всім у громаді, нотаріус висувається і за нього голосує спільнота Primex.
Як ми щойно бачили, нотаріус повинен мати фінансову частку або депозит у Primex, щоб забезпечити коректну та точну поведінку.
Звичайно, здібний і ретельний нотаріус не завжди може мати під рукою кошти для покриття цієї частки. Ось так невелика, але життєво важлива роль Делегатора стає актуальною.
Делегатор пропонує токени управління Primex, щоб гарантувати нотаріусу. Їм потрібно довіряти нотаріусу, оскільки частина — або вся — їхня частка може бути втрачена, якщо нотаріус буде діяти недобросовісно або допустить притаманну помилку в розрахунках ризиків.
Поки у вас є токени Primex — які вам потрібно запропонувати як гарантію для нотаріуса — ви можете бути Делегатом із протоколом.
Постачальник ліквідності Primex
Хоча роль Кредитора полягає в наданні активів для ліквідності, роль Постачальника ліквідності є окремою та більш складною.
Постачальник ліквідності, або LP, потрібен, коли певний кредитний сегмент перевантажений; не вистачає активів, щоб задовольнити запит на кредит. LP надасть активи, необхідні для підтримки життєздатності Bucket.
Ліквідність, яку вони пропонують, також може бути обміняна на інші активи в сегменті. Це означає, що LP може інвестувати один тип активу DeFi і отримати інший актив натомість.
Як винагороду за надання короткострокових зупинок протоколу Primex, LP постійно винагороджується двома способами:
- Отримання відсотків за надані ними активи так само, як це роблять кредитори
- Заробіток токенів керування протоколом
Primex — це протокол, який змінить вигляд торгівлі DeFi; можливість торгівлі між ланцюжками, незалежно від того, на якому DEX працюють пари активів. Поряд із технологіями, що стоять за інструментом, існує п’ять важливих ролей, які потрібно виконувати, щоб підтримувати функціональність.
Вам цікаво взяти на себе одну з цих важливих ролей у Primex?