Рейтинг лизинговых компаний в 2025 году

Автор: Анна Ковалёва, финансовый обозреватель «Лизинговед»

Введение: эпоха перераспределения сил

2024 год стал для российского лизинга временем переформатирования иерархий. Если в 2020-х лидерство определялось объёмом портфеля, то теперь ключевыми метриками стали адаптивность к санкциям, скорость цифровой трансформации и способность работать с региональными проектами. Согласно отчёту «Эксперт РА», совокупный портфель топ-20 компаний вырос до 11,8 трлн рублей (+27% к 2023 г.), но доля традиционных гигантов сократилась до 68% — минимального значения за десятилетие. В этом материале — анализ рейтинговых позиций игроков, от госмонополистов до цифровых стартапов, и ключевые уроки кризисного года.

Топ-5 по объёму портфеля: господдержка vs. рыночная логика

1. ГТЛК (1,64 трлн руб.) сохранила лидерство благодаря мегапроектам: 94% портфеля — ж/д техника и авиация, включая контракты на 37 электровозов для БАМа и 12 самолётов Sukhoi Superjet.
2. СберЛизинг (1,53 трлн руб.) сместил акцент на коммерческую недвижимость (+44% сделок) и AgriTech, заключив соглашения с 14 регионами на поставку 800 единиц сельхозтехники.
3. ВЭБ-Лизинг (1,21 трлн руб.) нарастил портфель за счёт инфраструктурных проектов: 63% инвестиций — ветроэлектростанции и логистические хабы в рамках нацпроектов.
4. Газпромбанк Лизинг (1,18 трлн руб.) потерял две позиции из-за сокращения сделок с нефтегазовым оборудованием (-31%), но сохранил рентабельность на уровне 15%.
5. Альфа-Лизинг (0,89 трлн руб.) совершил рывок через цифровизацию: 78% клиентов оформляют сделки через мобильное приложение с AI-скорингом.

Интересно, что впервые за 5 лет в топ-10 вошла региональная компания — Уралсиб-Лизинг (0,42 трлн руб.), чья доля в поставках горно-шахтного оборудования для Кузбасса достигла 39%.

Темпы роста: новые лица рейтинга

Если оценивать динамику, а не абсолютные цифры, картина меняется. Лидером 2024 года стал Росагролизинг (+58% портфеля), который получил 89 млрд рублей госсубсидий для льготного лизинга теплиц и молочных комплексов . На втором месте — Европлан (+33%), сделавший ставку на каршеринг: 22 тыс. автомобилей Lada Vesta переданы в аренду сервисам вроде «Делимобиля».
Среди новых участников выделяется Камаз-Лизинг (+29%), который за счёт синергии с материнской компанией захватил 17% рынка грузоперевозок. Менее заметные, но прогрессирующие игроки:

• АО "БИН-Лизинг" (+95% за 6 месяцев) — стартап, автоматизировавший 95% процессов для МСБ;
• ЛК "Траст" (+24%) — специалист по лизингу медоборудования, чьи договоры с частными клиниками выросли в 3 раза.

Цифровизация: разрыв между лидерами и аутсайдерами

По данным FinTech Lab, лишь 23% лизинговых компаний завершили переход на сквозную цифровую платформу. В рейтинге технологической зрелости:

1. Альфа-Лизинг — блокчейн-смарт-контракты и интеграция с Единым реестрым МСП;
2. СберЛизинг — AI для прогноза дефолтов (точность 91%);
3. АО "БИН-Лизинг" — предиктивная аналитика на основе данных маркетплейсов;
4. ВЭБ-Лизинг — цифровые двойники для управления инфраструктурными активами.

При этом 41% игроков до сих пор используют ручной ввод данных, что увеличивает срок одобрения заявок до 7 дней против 6 часов у технологических лидеров.

Региональная экспансия: битва за Урал и Сибирь

В 2024 году 64% новых сделок пришлось на регионы. ГТЛК доминирует в ДФО (доля 55%), поставив 14 ледоколов для Севморпути и 200 автобусов для Якутии. СберЛизинг контролирует 38% рынка Поволжья через партнёрство с заводами «Группы ГАЗ». Неожиданным прорывом стал Сиблизинг (Новосибирск), увеличивший портфель на 47% за счёт лизинга дронов для геологоразведки.
Малые компании вроде АО "БИН-Лизинг" фокусируются на точечных нишах: например, лизинг мини-заводов по переработке отходов для сельских районов Башкирии и Татарстана.

Риски 2025: что угрожает рейтингам?

1. Курсовая волатильность: 68% оборудования закупается в юанях и рупиях, что увеличивает издержки при колебаниях на 15–20%.
2. Дефицит кадров: по данным НАУР, 56% компаний испытывают нехватку IT-специалистов.
3. Санкции против логистики: ограничения на поставки через Турцию и ОАЭ уже задержали 23% контрактов ГТЛК.

Однако господдержка может нивелировать угрозы: в 2025 году выделено 134 млрд рублей на субсидирование лизинга отечественной техники, включая 29 млрд для малых игроков.

Заключение: рейтинги как зеркало трансформации

Российский лизинг больше не монолитная система. Если в 2020 году разрыв между первым и десятым игроком составлял 12 раз, то сейчас — всего 4,7. Это открывает возможности для гибких нишевых компаний, которые, как АО "БИН-Лизинг", сочетают цифровизацию с фокусом на локальные потребности. Но главный урок 2024-го — даже гиганты не застрахованы от потрясений. Как отметил глава ВЭБ-Лизинга Пётр Фрадков: «Рынок учится жить в условиях перманентной турбулентности. Выиграет тот, кто сможет переизобретать себя быстрее других».