January 9, 2020

Торговля альткоинами на внебиржевых площадках. OTC-трейдинг

В криптовалютной индустрии, как и на традиционных финансовых рынках существует два способа покупки и продажи активов: биржевой и внебиржевой. Биржевой обмен предполагает покупку или продажу активов по текущей рыночной цене, которая соответствует спросу и предложению участников торгов. Обмен на бирже происходит моментально, при этом в роли покупателя или продавца на “другой стороне” может выступать как физическое лицо, так и компания или маркет-мейкер. Биржевая торговля активами напрямую влияет на их рыночную стоимость.

Внебиржевой или OTC-рынок также предполагает покупку или продажу активов, но уже между двумя конкретными сторонами. Это либо прямой обмен между двумя людьми, либо обмен с конкретной площадкой по предложенной ею цене. Как правило, стоимость, по которой платформа готова совершить обмен, на 5%-20% отличается от текущей рыночной цены. Внебиржевая торговля не оказывает прямого влияния на рыночную стоимость актива, поскольку не учитывается при подсчете торговых объемов на бирже. 

Несмотря на то, что кажется, будто внебиржевой рынок весьма специфичный способ обмена и о нем не так часто слышно как о биржевой торговле, OTC рынки имеют солидный объем торгов, который по различным данным оценивается в $12 млрд.

Есть несколько вариантов внебиржевой торговли:

  • P2P платформы. Это сайты, форумы, чат-боты, на которых совершается прямой обмен между двумя людьми. 
  • OTC-платформы. Данные компании работают с институционными клиентами и частными инвесторами. Обмен активов здесь, как правило, имеет определенный минимальный порог. Оборот известных OTC-платформ варьируется от $2 до 4 млрд.
  • Криптообменники. Славятся простотой обмена, однако при этом берут высокую комиссию за операции. На некоторых обменниках может достигать 20%. Кроме того доступный объем криптовалют чаще всего не превышает 5-7 BTC.

Разберем каждого из представителей внебиржевой торговли по порядку:

1. LocalBitcoin

LocalBitcoin.com - P2P платформа для торговли биткоинами, создан в 2012 году. Является лидером в своем сегменте, пользуется популярностью и доверием среди сообщества, хотя за все время работы, были несколько моментов, подорвавшие репутацию проекта. Один из них случился в мае 2018 года. Руководство компании заявило, что может деанонимизировать пользователей, если сумма сделки или транзакции превышает $10 000. До этого момента, верификация Jumio Netverify проводилась только по добровольному согласию пользователя. Некоторых пользователей не устроило подобное нововведение и они перешли на другие площадки. 

Также, в результате ужесточения правил KYC и AML с 1 сентября 2019 года, объемы торгов в долларовом эквиваленте упали более чем на 30%, что стало самым низким показателем с сентября 2018 года. В криптовалютном эквиваленте, объемы торгов и вовсе составили самый низкий показатель с июня 2013 года. Сильнее всего активность снизилась в Азии, где объемы упали более чем на 40%. В Африке и Восточной Европе объемы упали в среднем на 35-40%.

Через LocalBitcoin можно проводить p2p обмен. Для этого на сайте есть специальный раздел “Объявлений”, в котором можно оставить либо свое объявление, либо подобрать интересующее предложение. Плюсы подобных операций:

  • Быстрая и выгодная операция для обеих сторон, нюансы которой обсуждаются до ее начала;
  • Никаких лишних затрат на комиссии, услуги брокеров, и внезапные изменения курса валюты также не страшны;
  • Наличие наиболее ликвидных активов, отсутствие так называемых shit-коинов.

Минусы платформы:

  • Риск. Между двумя сторонами нет никаких посредников, гарантов, которые могли бы обеспечить безопасность сделки. В связи этим, за время работы данного проекта, было придумано множество схем для обмана;
  • Разнообразность в выборе не означает то, что все нужные активы доступны на площадке. Если срочно требуется совершить обмен, нужного актива может просто не быть и придется затратить время на его поиск.

2. Circle Trade

Circle Trade - одна из крупнейших на рынке OTC-платформ. Предоставляет услуги инвестирования для институциональных клиентов. Минимальный порог инвестиций начинается от $100 000, для BTC порог $500 000. Принадлежала платформа компании Circle, но 18 декабря 2019 года была продана торговой бирже Kraken. Сумма сделки не оглашается, по заверения самого руководства Circle, продажа OTC - это часть дорожной карты продуктов 2020 года. До этого от компании отделилась биржа Poloniex, которая была приобретена в феврале 2018 года.

Оборот Circle Trade в 2018 году, во время продолжительной “криптозимы”, составил $24 млрд. По данным представителей компании на начало 2019 года, с платформой сотрудничают около 1000 институциональных инвесторов.

Основные криптовалюты, представленные на платформе: BTC, ETH, BCH, LTC, а также других монет и фиатных валют.

К сожалению, для обычных обывателей узнать подробности торговли через Circle Trade не предоставляется возможным: после процедуры регистрации, в которой вы указываете все свои личные данные, данные своего бизнеса, интересующую вас валюту и сумму инвестиций, компания сама связывается с вами, в случае положительного решения. Поэтому информации о комиссии, услугах, вариантах покупки в открытом доступе нет. 

3. Genesis Trading

Genesis Trading - Нью-Йоркская компания-брокер. Одни из первых, с 2013 года, начали предоставлять услуги торговли цифровыми активами институционным клиентам. В мае 2018 года брокер получил BitLicense - которая представляет собой длинный список правил и условий по использованию цифровых валют. Примечательно то, что с 2015 по 2018 год Департамент финансовых услуг штата Нью-Йорк (кто собственно и выдает эти лицензии) ответил только на 9 заявок из 36. С этого момента Genesis Trading смогли официально предлагать услуги по трейдингу цифровых валют, до этого брокер вёл свою деятельность на основании разрешения NYFDS. Помимо этой лицензии, брокер зарегистрирован в SEC и FINRA. Все вышеперечисленные факторы говорят о том, что сотрудничество с брокером легальное и полностью прозрачно. Со 2 марта 2018 года брокер начал выдавать кредиты сроком от 2 недель до 6 месяцев в криптовалютах: BTC, ETH, ETC, XRP, BCH, ZEC и др. В годовом отчете компания указала, что по состоянию на декабрь 2018 года, сумма кредитов, выданных в цифровой валюте, составила более $1.1 млрд. Кредитный портфель состоял из: 60% BTC, 20% XRP, 20% - другие криптовалюты.

Основные валюты, представленные брокером: BTC, ETH, BCH, XRP, LTC, ETC, ZEC, ZEN, BTG, XLM.

Минимальная сумма сделки - $75 000. Обязательное прохождение процедур KYC и AML. Однако для начала для сотрудничества недостаточно только этого, компания будет выносить решение по совокупности факторов: интересующая валюта, количество инвестиций, род деятельности и др. Комиссия и дополнительные условия брокера неизвестны. 

На данный момент руководство Genesis Trading ждет ответ от SEC по запросу на проведение ICO. 

4. B2C2

B2C2 - OTC-площадка, базирующаяся в Лондоне. Компания зарегистрирована 5 апреля 2016 года. Одна из отличительных особенностей компании - предоставление API для автоматической торговли. 10 октября 2019 года B2C2 представили нововведение - деривативы на золото, с расчетами в BTC. Представители компании заявили, что это первый продукт, подобного рода на рынке, который поможет привлечь еще больше институционных клиентов. В дальнейшем планируется расширение финансовых инструментов. В феврале 2019 года платформа получила разрешение на работу с криптовалютными деривативами, от Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании (FCA). 

Минимальный порог для сотрудничества с площадкой $50 000, максимальный порог устанавливается индивидуально для каждого клиента. Присутствует процедура KYC. 

Крипто и фиатные валюты, предлагаемые платформой: BTC, ETH, LTC, BCH, XRP, ETC, USD, GBP, EUR, JPY, SGD, AUD, CAD, CHF. Если среди перечисленных валют нет той, которая интересна вам, платформа по запросу предоставит вам более полный список. Платформа не взимает никаких комиссий и дополнительных взносов. Специально для тех клиентов, которые еще не “созрели” к сотрудничеству, платформа предоставляет демо-аккаунт, чтобы клиент имел возможность оценить работу платформы.

5. Binance OTC

Binance OTC - сервис от известной, одноименной, криптовалютной биржи. Запуск состоялся 23 января 2019 года. О данной платформе известно достаточно много, поэтому перейдем сразу к преимуществам, относительно других OTC:

  • Все торговые операции проводятсяя внутри биржи Binance. Для этого клиенту понадобится аккаунт 2 уровня и прохождение процедуры KYC;
  • Нет необходимости заводить новые кошельки, все средства будут поступать на ваш аккаунт на бирже;
  • Обширный выбор активов: более 80 криптовалют.

Из минусов:

  • Полное отсутствие фиатных валют;
  • Минимальный порог 20 BTC. На момент написания статьи цена BTC - $7300, что эквивалентно $146 000 и значительно больше, чем у альтернативных OTC. 

Спустя полгода функционирования сервиса самым популярным активом для инвестирования стал биткоин в паре с различными стейблкоинами. Binance OTC - это первая внебиржевая площадка, которая предлагает такое обилие альткоинов.

6. ProstoCash.com

ProstoCash - криптовалютный обменник, основан в 2017 году в Нидерландах. Сервис представляет для обмена 21 криптовалюту на 5 фиатных валют: RUB, EUR, USD, UAH и KZT. Криптовалюты, доступные для обмена: : BTC, USDT (ERC20 и Omni), ETH, LTC, XMR, ZEC, DASH, XRP, DOGE, BNB, BTCGOLD, BSV, BCHABC, ETC, LINK, XLM, NEO, EOS, TRX, NEM.

Сервис полностью автоматизирован, торговая операция занимает не более 15 минут. Для пользования сервисом не нужно проходить KYC и AML, здесь обычная процедура регистрации, но потребуется верифицировать банковскую карту. ProstoCash работает с большим количеством российских банков, благодаря чему любые переводы могут совершаться с помощью карт VISA, MasterCard и МИР. Кроме использования банковских переводов и карт, доступен обмен с помощью сервисов Perfect Money, Advanced Cash, Capitalist, QIWI, Payeer и других.

Несмотря на все удобства, комиссия здесь далеко не маленькая: информации на сайте нет, но если сравнивать с официальными курсами валют, то комиссия составляет 15-18%. Но чем больше вы будете пользоваться сервисом, тем больше будет ваша скидка. При достижения оборота в $40 000, скидка составит 0.15%. Также есть возможность отправить запрос на индивидуальное, скидочное предложение. Если нужной вам валюты нет в резерве, можно запросить нужное количество у поддержки сервиса. Также имеется реферальная программа: за привлечение новых клиентов вы будете получать процент от дохода сервиса. 

7. 60cek.org

60cek.org - криптовалютный обменник, основан в 2017 году. Сервис предоставляет обмен 14 криптовалют: BTC, ETH, LTC, USDT, XRP, BTC ABC, DASH, ZEC, MRX, DOGE на 4 фиатные валюты: RUB, EUR, USD, UAH.

Из явных минусов сервиса, полуавтоматизированная работа - большое количество заявок обрабатывается операторами, поэтому перевод может занимать более 15 минут. А вот комиссия радует: расхождение с официальном курсом валют не превышает 2.5%. Сервис сотрудничает с большинством российских банков, поэтому возможен перевод с любой банковской карты VISA, MasterCard или МИР. Кроме использования банковских переводов и карт, доступен обмен с помощью сервисов Perfect Money, Advanced Cash, QIWI, Payeer, Яндекс.Деньги, MainCash.

Присутствует верификация банковской карты, а также реферальная программа: за приглашенных клиентов начисляется 0.6% от общей суммы обработанных заявок. В отличии от аналогичных сервисов, у 60cek хороший депозит из доступных средств: 52 BTC, 568 Eth, 2 091 LTC. Переводы возможны с любых банковских карт. При достижения оборота в $40 000, скидка составит 0.15%. Также есть возможность запросить индивидуальное предложение. 

8. Ychanger.net

Ychanger.net - криптовалютный обменник, создан в 2017 году, в Нидерландах. Предлагает пользователям быстрый и выгодный обмен таких криптовалют как: BTC, ETH, USDT, USDC, TRUEUSD, USDS, PAX, BCH, ZAC, DOGE, LTC, DASH, ETC, MRX, XRP, TRX, BNB, ADA, XLM на 5 фиатных валют: RUB, KZT, EUR, USD, UAH.

Заявки на обмен можно оставлять без регистрации, но в таком случае клиент не сможет получить скидку. Также не требуется верифицировать банковскую карту, а заявки обрабатываются достаточно быстро - в течение 2 минуты после поступления средств на счет сервиса. Переводы возможны с любых банковских карт: VISA, MasterCard или МИР. Кроме использования банковских переводов и карт, доступен обмен с помощью сервисов: Perfect Money, Advanced Cash, QIWI, Payeer, Яндекс.Деньги, Capitalist. Комиссия составляет около 8-10% от биржевого курса криптовалюты. 

Как и на других сервисах есть система скидок, максимальная составляет 0.15% при обороте в $40 000, с возможностью получения индивидуальных условий для обмена.

За привлечение пользователей на сервис по реферальной программе выплачивается вознаграждение в размере 0.6% от оборота реферала. 

9. XChange.cash

XChange.cash - криптовалютный обменник, создан в 2012 году, в Нидерландах. Криптовалюты, доступные для обмена: BTC, BTH, USDT, PAX, BNB, MRX, ETH, ETC, ZAC, LTC, XRP, DASH, DOGE, TRX, NEO, ADA, а также 4 фиатные валюты: RUB, USD, EUR, KZT. 

Переводы возможны с любых банковских карт. Кроме использования банковских переводов и карт, доступен обмен с помощью сервисов: Perfect Money, Advanced Cash, QIWI, Payeer, Capitalist. Комиссия обменника составляет от 5 до 12%. Максимальная сумма покупки за один раз не может превышать 300 000 рублей. 

При обороте свыше $10 000 клиент может получить скидку 0.12%. 

Двухуровневая реферальная программа, по которой можно получить 0.6% от оборота привлеченного клиента 1-го уровня и 0.2% за реферала 2-го уровня. 

В августе 2019 года сервис добавил возможность “Отложенной заявки”. Можно создать заявку на биткоин во всех доступных направлениях обмена, поставить нужный курс, количество, срок исполнения. За неделю до конца срока на e-mail клиента направляется письмо с предложением переноса дедлайна. При достижении запрашиваемой цены операцию отменить нельзя, реализация производится в течение 10 минут. Также доступна услуга “Внутренний баланс”. Позволяет хранить и моментально обменивать валюту в любой момент, без подтверждения сети. За пополнение баланса комиссии нет, за вывод рассчитывается при операции индивидуально.

10. 365cash.co

365cash.co - украинский криптовалютный обменник, созданный в 2015 году. Криптовалюты, доступные для обмена: BTC, ETH, BTH, ZAC, LTC, DASH, а также 4 фиатные валюты: USD, EUR, RUB, UAH. 

Переводы возможны с любых банковских карт. Кроме использования банковских переводов и карт, доступен обмен с помощью сервисов: Perfect Money, Advanced Cash, QIWI, Payeer, Яндекс.Деньги. Комиссионные сборы одни из самых низких на рынке и не превышают 2%. Обработка заявки занимает от 2 до 30 минут. 

По условиям реферальной программы возможно получить до 25% от оборота привлеченных вами клиентов. Кроме того сервис предлагает программу лояльности, по условиям которой существует 5 уровней, каждый из которых достигается при увеличении оборота на счете. Максимальный уровень достигается при обороте свыше $50 000, благодаря чему станет доступна скидка в размере 0.2%. На первый взгляд скидка может показаться не большой, но при условии, что комиссия редко доходит до 2%, дополнительная скидка сделает сервис еще более выгодным. 

Для того чтобы воспользоваться услугами сервиса проходить регистрацию не обязательна, но и программа лояльности, в таком случае, будет недоступна. Если в резервах сервиса нет необходимого количества того или иного актива, то через форму обратной связи можно оставить заявку, которую сервис обрабатывает достаточно быстро.