Анализ монеты TAO (Bittensor) (на момент 13.01.2025)
В этой статье мы проведем анализ монеты Tao от проекта Bittensor. Однако мы не будем рассматривать криптовалюту в изоляции от её платформы, для которой она и была создана. Поэтому мы комплексно оценим в целом проект и все необходимые данные о нем, а также важные метрики по монете. Приступим.
Примечание: в этом материале вы не увидите никаких советов или намеков, нужно покупать данный актив или нет. Наша задача дать вам комплексную информацию, чтоб у вас сформировалось собственное мнение о TAO. Уже на основе этого вы будете принимать решения касательно монеты.
Что представляет из себя проект Bittensor? Для чего он необходим?
Bittensor – это самостоятельная децентрализованная сеть, созданная для развития машинного обучения и улучшения уже существующих или разрабатываемых искусственных интеллектов.
Протокол создан на основе программного обеспечения от проекта Polkadot. Данный блокчейн является инфраструктурой для развития и обучения ИИ. Выглядит это следующим образом.
Допустим, есть разработчики, которые уже написали программный код ИИ и хотят его протестировать, а также запустить процесс его обучения. Это стоит колоссальных трат, средств на которые у них нет.
Альтернативой для них может выступить блокчейн Bittensor. От них требуется запустить свою программу в рамках Bittensor, а также покрыть траты на работу оборудования, которое будет обрабатывать все запросы от пользователей. Разработчиков в данном случае называют майнерами, поскольку они будут выполнять основной массив работы в виде обработки запросов пользователей и выдачи им результатов.
Далее в цепочке следуют валидаторы. Это отдельные участники блокчейна, которые получают информацию от пользователей, передают их майнерам для обработки, а затем проверяют корректность выполненной задачи программным обеспечением майнеров, после чего выдают результат конечному клиенту.
Понимаю, что данная структура достаточно сложная, поэтому для простоты теперь посмотрим на неё в обратную сторону.
Мы являемся пользователем сети. Допустим, мы хотим воспользоваться аналогом ChatGPT, только в сети Bittensor. Мы заходим на сайт и задаем программе вопрос. Этот вопрос автоматически передается валидаторам. Они его проверяют и передают на обработку майнеру, то есть владельцу программы, который обязан с помощью своего оборудования обработать вопрос и получить на него ответ с помощью использования искусственного интеллекта.
После этого ответ на вопрос обратно передается валидаторам. Они его проверяют. Если с ним все в порядке, то ответ передается пользователю.
Таким образом, работает вся система протокола Bittensor. Его преимущество в том, что вся структура работает пофазово, за счет чего снижается нагрузка на блокчейн, а также распределяется работа на несколько звеньев. За счет этого разработчики могут поочередно обрабатывать запросы пользователей и тем самым постоянно совершенствовать свой искусственный интеллект.
Более того, это также удешевляет работу разработчикам, поскольку им не нужно тратиться на поддержку серверов. Главное, иметь оборудование для обработки запросов.
При этом Bittensor также предоставляет выгодную экономическую модель. За обработку запросов майнеры получают в награду криптовалюту TAO (за работу своего искусственного интеллекта), а валидаторы также зарабатывают TAO за помощь валидаторам, хоть и в меньшем количестве.
Здесь наверняка может возникнуть вопрос, как зарабатывает на этом сам блокчейн? Во-первых, за счет комиссий за совершение транзакций, которые оплачиваются пользователями в токене TAO. Во-вторых, в дальнейшем майнеры могут сделать использование своих ИИ платными, поэтому пользователи будут платить майнерам за их услуги. Логично, что часть дохода будет получать и сам блокчейн.
Иначе говоря, Bittensor представляет из себя инфраструктуру, в рамках которой разработчики могут обучать собственные ИИ, а также зарабатывать на них.
Сама сеть является достаточно закрытой, поэтому проверить, насколько она популярна, не представляется возможным. На момент написания материала в сети числится 176 тысяч аккаунтов, а всего совершено 2 953 658 перевода самого токена TAO, однако общее количество взаимодействий с блокчейном в целом остается тайной.
Из программ, функционирующих в рамках сети Bittensor на данный момент можно выделить разве что аналог ChatGPT ChatNI и ИИ-ассистента для общения Chat with Hal.
Подробнее о самом проекте вы можете почитать на его официальном сайте.
Краткая история проекта Bittensor
О разработке проекта Bittensor почти ничего неизвестно. Есть информация, что работа над ним начала вестись с 2016 года (со слов одного из создателей), однако в большинстве источников указывается все же 2019 год.
Сам проект базируется в Канаде, а его создателями считаются Джейкоб Роберт Стивенс (бывший сотрудник Google и специалист по машинному обучению), а также Ала Шаабана (программист в ряде нишевых малоизвестных компаниях, таких как VMware и Instacart).
В январе 2021 года они запустили первую версию протокола под псевдонимом Kusanagi, а в ноябре вторую версию – Nakamoto. А уже 20 марта 2023 года они выпустили третью финальную версию Finney, которая сейчас является актуальной итерацией Bittensor.
В интернете нет также никакой информации об инвестициях в протокол. На сайте проекта имеются данные о партнерах в виде Polychain Capital, DCG, Firstmark и GSR, однако данных о конкретных инвестициях отсутствуют. Как и информация о маркет-мейкере проекта.
Теперь мы можем перейти к рассмотрению монеты проекта TAO
Фактически монеты была выпущена еще в 2021 году с первой версией протокола, однако с каждой новой версией протокола криптовалюта переносилась в новую сеть, поэтому фактической датой создания актуальной версииTAO на последней итерации сети считается 20 марта 2023 года. Монеты в старых сетях ценности уже никакой не имеют, а сами сети перестали работать.
Монета построена на блокчейне Bittensor.
Криптовалюта торгуется на более 30 площадках, включая Binance, Bitget, KuCoin, MEXC, Gate.io, BingX, Krakenи Crypto.com.
У проекта прозрачная структура токеномики. Максимальная эмиссия криптовалюты составит 21 миллион токенов (как у биткоина). При этом на сегодня доступно 38,8% от всего предложения или около 8,1 миллионов токенов.
Более того, у проекта нет никакой системы распределений. Все 100% эмиссии идут на награды майнерам и валидаторам за обработку запросов пользователей при работе с ИИ-продуктами.
К тому же у TAO работает аналогичная биткоину система халвинга, когда каждые четыре года размер наград уменьшается.
Таким образом, почти все токены будут доступны на рынке лишь к 2043 году, благодаря чему инфляция у токена будет каждый год только уменьшаться. Если в 2025 году она составит 20%, то в 2026 году уже 17%. А, например, в 2030 году она уже будет меньше 4%.
Поскольку сеть Bittensor является достаточно закрытой с точки зрения работы с обозревателем блоков, то проверить количество холдеров невозможно. Известно только, что всего в сети насчитывается 176 тысяч аккаунтов, однако узнать, есть ли на всех них токены TAO, нельзя.
Аналогично проверить крупнейших холдеров в сети невозможно. Есть лишь данные, что около 90% всех токенов находятся в стейкинге, однако проверить разбивку по «китам» не представляется возможным.
Монета TAO используется для поддержки работы всей сети Bittensor:
1) Награды валидаторам и майнерам
Майнеры и валидаторы за свою деятельность получают в награду монеты TAO.
2) Награда делегаторам за стейкинг
Также валидаторы для обеспечения своей работы обязаны застейкать в сети Bittensor токены TAO. Простые пользователи могут делегировать TAO в их для получения права на работу. За это они будут получать часть дохода валидаторов.
Все действия в сети требуют оплату комиссий в TAO.
Любые изменения в сети требуют голосований, участие в которых могут принимать стейкеры TAO пропорционально их количеству криптовалюты на балансе.
Информация о метриках TAO на момент написания статьи
Цена монеты TAO составляет 402 доллара при капитализации в 3,27 миллиарда долларов (40 место на Coinmarketcap). При росте актива в 10 раз его цена составит 4020 долларов при капитализации в 32,7 миллиарда долларов, а это уже 9 место в рейтинге.
Если же посмотреть на историю роста актива, то своего максимума в 767 долларов он достигал в августе 2024 года, а также приближался к этим значениям в сентябре 2024 года. Однако ввиду высокой волатильности и рыночной ситуация происходили сильные коррекции. В любом случае, на максимальных значениях актив давал возможность получить 8 иксов прибыли от начальных значений. Даже сейчас от начальной цены прибыль бы составила более 4 иксов.
У проекта относительно средняя аудитория: 164 тысяч подписчиков в Twitter, 32 тысячи в Discord и 6,8 тысяч в Telegram.
Замешан ли проект Bittensor в скандалах?
В июле 2024 года произошел масштабный взлом сети Bittensor из-за недостаточной защиты закрытых ключей кошельков Bittensor. В результате у пользователей было украдено монет TAO на 8 миллионов долларов, из-за чего разработчики временно приостанавливали работу блокчейна. Информация о компенсации этих средств отсутствует.
В результате мы с вами рассмотрели проект Bittensor и его монету TAO. Спасибо всем за внимание!