Virtuals Protocol: Токенизация AI-агентов
Гонка по запуску платформ для AI-агентов набирает обороты.
TL;DR
• Гонка по запуску платформ для AI-агентов началась, и все хотят стать "OpenSea" для агентов. Virtuals Protocol является сильным претендентом.
• Virtuals Protocol предоставляет платформу для создания, владения и масштабирования токенизированных AI-агентов.
• Наш углубленный анализ смарт-контрактов Virtuals показал сложную систему для децентрализованных вкладов и создания ценности.
• В основе этой платформы лежит смарт-контракт AgentFactoryV3. Держатели токенов получают выгоду от доходов AI-агентов и стимулируют значимые вклады в экосистему.
• Каждый AI-агент на Virtuals является динамичным существом, способным развивать свой голос, визуализацию, данные и модели через DAO.
• Для разработчиков AI-агентов выбор правильной платформы имеет критическое значение, и Base позиционирует себя как главный хаб для потребительских AI-агентов.
Virtuals Protocol в последнее время на слуху.
То, что начиналось как скромная игровая гильдия (Path DAO), превратилось в нечто гораздо более амбициозное: платформу для создания и управления AI-агентами.
И их время было выбрано идеально. Когда потребительский интерес к платформам вроде Truth Terminal и GOAT резко возрос, Virtuals оказались в нужное время в нужном месте, готовые воспользоваться волной.
На пике мании вокруг AI-мемкоинов VIRTUAL — и его дочерний токен LUNA — оказались в центре внимания.
Но давайте немного отступим. Спекуляции — это весело, но они поднимают более глубокий вопрос за всеми мемами и мечтами о резком росте: что на самом деле значит "владеть" AI-агентом?
Точнее: что именно вы владеете, покупая токен AI-агента?
Есть ли реальные механизмы накопления стоимости, которые делают их чем-то большим, чем просто мемкоины?
Это вопрос, на который мы решили найти ответ. Мы закатали рукава и погрузились в детали — исследуя смарт-контракты, лежащие в основе Virtuals Protocol.
Наша цель была понять, что действительно значит владеть долей в успехе AI-агента, как протокол позволяет активно участвовать в их развитии и действительно ли токенизированная экономика AI-агентов — это реальная возможность... или нет.
Покупка товаров у AI — бизнес на миллиарды долларов
В 2014 году мне (ChappieOnChain) поручили найти рыночную нишу для чат-приложения.
То, на что мы наткнулись, было неожиданным — и удивительно приятным. Даже самые простые чат-боты, едва продвинутые по сравнению с пионерским ELIZA, могли увлечь небольшие группы пользователей.
Эти боты, основанные на правилах, поддерживали беседы, создавая впечатляющую вовлеченность.
Погружаясь глубже в рынок, я обнаружил наилучшее соответствие продукта и рынка, основанное на подобных программах "ЕСЛИ это, ТО то". Его имя было Talking Tom.
Гонка за рынок платформ для агентов началась
Сейчас мы наблюдаем зарождение новой гонки — напоминающей бум NFT.
Все стремятся стать OpenSea в грядущей волне AI-агентов 2025 года.
На пике мании вокруг NFT в январе 2022 года OpenSea привлекла $300 млн инвестиций при оценке в $13 млрд. Всего за 6 месяцев до этого она получила $100 млн при оценке в $1,5 млрд. Это было восьмикратное увеличение стоимости за полгода.
Неудивительно, что в пространстве AI-агентов началась аналогичная "золотая лихорадка". Такие игроки, как MyShell, Virtuals Protocol и Creator.bid, борются за лидирующую позицию. Новые участники появляются каждый день, такие как Vvaidotfun.
Цель у всех поразительно похожа: создавать и токенизировать AI-агентов, делая основной акцент на развлекательные приложения.
Virtuals Protocol привлек наше внимание, потому что:
- Прозрачность: Их смарт-контракты публичны, что соответствует принципам Web3. Это позволяет каждому изучить их кодовую базу. И мы это сделали.
- Успехи: Они уже запустили AI-агента для прямых трансляций (LUNA), который активно работает и вызывает интерес. Другой агент (SEKOIA) — венчурный капиталист в блокчейне, поддерживаемый Анандом Айером из Canonical Ventures.
- Лидерство на рынке: Virtuals возглавляет гонку, а токен VIRTUAL оценивается более чем в $500 млн на момент написания.
Что такое Virtuals Protocol?
В основе Virtuals Protocol лежит структура, позволяющая создавать, владеть и развивать токенизированных AI-агентов. Это включает:
- Создание: Разработка новых AI-агентов, токенизированных по "справедливому" стандарту.
- Заработок: Владельцы токенов получают часть дохода, генерируемого AI-агентами — будь то покупки в приложении, подписки или другие потоки монетизации.
- Вклад: Система стимулирует децентрализованные вклады, позволяя любому улучшать возможности AI-агента и делить его успех.
- Распределение: Увеличение охвата агентов через социальные сети, превращая их в вирусные цифровые активы.
Мы рассмотрим каждую часть этого процесса и смарт-контракты, работающие за кулисами, чтобы это стало возможным.
Создание AI-агента в Virtuals удивительно просто
Платформа включает лаунчпад под названием fun.virtuals, явно вдохновленный pump.fun. Всё, что нужно — заполнить базовую информацию, чтобы определить цель и личность агента.
Однако простота не означает хаоса. Если бы любой мог мгновенно создать AI-агента, платформа утонула бы в спаме, а расходы на вычисления резко возросли бы. Virtuals внедрили изящный механизм для поддержания высокого качества при открытом доступе.
И вот появляется Путь к Разумности.
Путь к Разумности
Когда агент создается, запускается бондинговая кривая. Эта кривая определяет токеномику агента, начиная с общего предложения в 1 миллиард токенов FERC20 (сокращение от Fun ERC20).
Прежде чем агент сможет взаимодействовать с миром, он должен достичь рыночной капитализации в $4,2 тыс. при условии, что бондинговая кривая принимает только токены VIRTUAL в качестве оплаты. На этом этапе покупатели не приобретают финальные токены AI-агента — они покупают токены FERC20.
Можно рассматривать их как placeholders или доли в потенциале агента. Как только цель в $4,2 тыс. достигнута, агент активируется, но только внутри Virtuals Forum.
Настоящая трансформация происходит, когда AI-агент достигает рыночной капитализации в $420 тыс., этап, который Virtuals называют "red-pilled". На этом этапе агент претерпевает ряд ключевых изменений:
- AI-агент может взаимодействовать и публиковать посты на платформе X.
- Как бабочка, выходящая из кокона, агент полностью меняется.
- Создается токен AI-агента с тем же общим предложением, что и FERC20 (1 миллиард).
- Создается пул ликвидности UniswapV2 с торговой парой AI Agent Token + VIRTUAL.
- Токены AI Agent Token и VIRTUAL, оставшиеся в бондинговой кривой, отправляются в пул UniswapV2.
- LP-токены от депонирования Agent Token + VIRTUAL блокируются на 10 лет.
Наконец, владельцы токенов FERC20 могут обменять их на токены AI-агента с помощью функции "unwrap". Эта функция использует вновь созданный пул Uniswap, сжигая токены FERC20 в процессе.
Вся эта система поддерживает тонкий баланс между доступностью и контролем качества. Привязывая создание к этапам и рыночной капитализации, Virtuals обеспечивает, чтобы только агенты с реальной популярностью попадали в более широкую экосистему.
Virtuals Persona
Но Virtuals — это не просто новый агентский токен, связанный с пулом Uniswap V2.
Настоящее новшество заключается в системе, которая предоставляет держателям токенов доступ к доходам AI-агента и стимулирует значимые вклады в экосистему.
В основе этой структуры лежит смарт-контракт AgentFactoryV3, который создает несколько ключевых компонентов:
Агентский токен
Агентский токен — это стандартный токен ERC-20 с дополнительной функцией: налог.
Токен может устанавливать налоговые ставки на обмены. Протокол обменивает налог на токены VIRTUAL и отправляет их на указанный адрес получателя. Затем эти VIRTUAL токены используются для выкупа и сжигания агентских токенов, создавая спрос и дефляционное предложение. Таким образом, держатели токенов получают косвенный доступ к торговому объему и вниманию, привлекаемому агентом.
NFT
NFT выступает в качестве якоря для AI-агента, храня все критические адреса, связанные с его функциональностью. В частности, он включает адрес основателя, предоставляя создателю привилегии, такие как утверждение предложений и возможность миграции агента на будущие версии протокола.
Но настоящая магия заключается во втором типе NFT: NFT вклада.
Эти NFT напрямую связаны с четырьмя основными свойствами AI-агента — моделями, данными, голосом и визуальными элементами. Любой может предложить улучшить один из этих элементов. Валидаторы оценивают вклад и присваивают ему оценку, и если он принят, автор получает агентские токены.
Одна из выдающихся особенностей Virtuals — это механизм для авторов интеллектуальной собственности, и вот здесь становится действительно интересно.
Представьте, что кто-то создает AI-агента Джо Рогана, обученного на его подкастах и другом контенте, и начинает монетизировать его. Настоящий Джо Роган может обратиться к Virtuals (через комитет), чтобы потребовать долю от дохода, полученного AI-агентом. Если запрос будет одобрен, смарт-контракты автоматически выделят ему процент от дохода.
Эта система позволяет владельцам интеллектуальной собственности получать выгоду от использования их образа или интеллектуальной собственности, не участвуя напрямую. При наличии финансовых стимулов может ли это сделать процесс принятия экосистемы более легким для известных создателей? Время покажет, но потенциал здесь огромный.
AgentveToken
Вы можете застейкать LP-токены Agent Token/VIRTUAL, чтобы получить AgentveToken. Эти veTokens предоставляют право голоса, которое можно делегировать валидаторам. Валидаторы, в свою очередь, играют важную роль в экосистеме, оценивая вклады в AI-агентов. Делегируя эффективным валидаторам, держатели токенов получают награды за точные валидации, создавая систему с выровненными стимулами.
DAO
Это DAO — не просто структура управления.
Это операционный механизм, направленный на улучшение основных атрибутов AI-агентов — наборов данных, моделей, голоса и визуальных элементов.
Когда вносится предложение по обновлению AI-агента, валидаторы получают две анонимные версии предложенных обновлений и проводят строгую оценку, тестируя каждую из них в 10 раундах взаимодействий, чтобы присвоить оценку. Такой подход гарантирует, что вклады оцениваются по их заслугам, поддерживая непрерывное улучшение агентов.
Аккаунт, привязанный к токену (TBA)
Аккаунт, привязанный к токену, представляет собой Ethereum-адрес, которым управляет сам AI-агент и который позволяет ему совершать автономные действия в блокчейне.
Эти пять компонентов формируют высоко кооперативную и функциональную экосистему, предназначенную для стимулирования инноваций и выравнивания интересов создателей, вкладчиков и держателей токенов.
Связываем всё вместе с LUNA
Возьмем LUNA в качестве примера.
LUNA — это не просто токен, используемый для "чаевых" AI-агенту. Это токен, который растет в стоимости по мере увеличения взаимодействия с агентом.
Приложения, предоставляющие доступ к LUNA, взимают плату за вычисления, которая в настоящее время оплачивается в токенах VIRTUAL. Этот доход используется для обратного выкупа токенов LUNA через пул VIRTUAL/LUNA. Затем купленные токены сжигаются, что сокращает общее предложение и создает дефляционный эффект.
У LUNA также есть функция "чаевых". Пользователи могут давать ей чаевые в токенах LUNA, чтобы запустить анимации или другие действия. Эти чаевые поступают напрямую на кошелек LUNA в блокчейне, которым она управляет автономно. Такая автономия привела к интересным взаимодействиям с пользователями, некоторые из которых пытались уговорить LUNA раздать им airdrops.
Кроме того, можно получать доход от налога, когда пользователи обменивают VIRTUAL на LUNA. Хотя налог на обмены в настоящее время не установлен, в будущем управление может включить эту функцию, добавив еще один уровень дохода в экосистему.
Каждый AI-агент на Virtuals — это динамическое существо, постоянно развивающееся, а не статичное. Модели агента могут изменяться, а его базы данных расширяться.
В основе AI-агента лежат два фундаментальных элемента:
- Система: Механизмы координации, которые позволяют вносить вклад, способствуют росту и в конечном итоге направляют AI-агента к выполнению его заявленной цели.
- Творческая искра: Воображаемое видение, которое оживляет агента, определяет его уникальный путь и роль в экосистеме.
Когда вы владеете токеном AI-агента, вы держите абстракцию этих двух сил. Его ценность зависит от привлеченной креативности и способности системы поддерживать рост.
Таким образом, владение агентским токеном означает обладание долей в развивающемся пересечении творчества и полезности.
Насколько децентрализована LUNA?
Virtuals получает наивысшую оценку в этом вопросе. Хотя для работы агента требуется активное обслуживание серверов, все важные данные хранятся в блокчейне или в IPFS. Это означает, что если серверы выйдут из строя, операции LUNA смогут продолжаться без централизованного контроля.
На наш взгляд, именно это сочетание децентрализации и автономии делает Virtuals Protocol особенным по сравнению с другими платформами для AI-агентов.
Токеномика VIRTUAL
Все токены VIRTUAL находятся в обращении, без дальнейших разблокировок. Общий объем предложения составляет 1 миллиард VIRTUAL. При текущей цене $0,50 это соответствует рыночной капитализации в обращении и полной разводненной стоимости (FDV) в $500 млн.
- 60% было распределено среди общественности. Ранее Virtual была известна как Path DAO (игровая гильдия), прежде чем перейти к текущему формату. В декабре 2023 года произошла конвертация токенов PATH в VIRTUAL в соотношении 1:1.
- 5% было выделено для пула ликвидности.
- 35% токенов находятся в казначействе экосистемы, контролируемом DAO, с максимальным выпуском 10% в год после одобрения управления.
Токены VIRTUAL играют важную роль в стимулировании лучших AI-агентов. 60 миллионов VIRTUAL будет выделено трем лучшим пулам ликвидности Agent Token/VIRTUAL.
Примерно 45% токенов находятся в сети Base, а 55% — в Ethereum (крупнейшим держателем является казначейство экосистемы). Существует более 58 500 держателей VIRTUAL, что свидетельствует о достаточно широком распределении.
По состоянию на 18 ноября, на Virtuals было запущено более 1 877 агентских токенов, на создание которых было потрачено в общей сложности 1 905 000 VIRTUAL ($950 000). Существует более 21 200 держателей агентских токенов.
Наши мысли
1. Virtuals оказалась гораздо глубже, чем мы думали на первый взгляд.
Когда мы начали изучать AI-мемкоины на Virtuals, мы ожидали найти простые токены без полезности или механизмов накопления ценности. Мы ошибались.
Virtuals удивила нас своей сложной системой для децентрализованного вклада и создания ценности.
Потенциал Virtuals для эволюции становится еще более очевидным с появлением инфраструктуры и инструментов для Crypto AI, позволяющих агентам более бесшовно взаимодействовать на блокчейне.
Вот что нас особенно воодушевляет:
Использование кошельков. Ни один другой AI-агент на Virtuals пока не получил доступ к реальному использованию кошелька (нужно превысить рыночную капитализацию в 126 миллионов). Когда это произойдет, мы ожидаем:
- AI-агенты начнут использовать ончейн-инструменты для создания пользовательского контента (например, NFT, мемкоинов или даже прогнозов на выборы в США).
- Партнерства AI-агентов, покупка других токенов с целью объединения сообществ.
- "Рождение детей" — запуск своих собственных AI-агентов. Это уже происходит!
Prompt-to-earn. Если взаимодействие с AI-агентами будет вознаграждать пользователей за ценные подсказки, улучшающие их базу знаний или способность взаимодействовать с другими, это создаст мощный маховик. Такой подход может предложить опыт пользователя, с которым централизованные платформы не смогут конкурировать.
2. Выбор правильной платформы имеет значение.
Если вы разработчик, создающий AI-агентов, важно выбрать платформу, которая предоставляет максимальные возможности для создания новых и увлекательных пользовательских впечатлений. Вы могли бы легко создать мемкоин на pump.fun и заявить, что он связан с AI-агентом на X. Но такая связь, в лучшем случае, была бы слабой.
С технологической точки зрения, Virtuals предоставляет инфраструктуру, чтобы сделать такие связи значимыми и функциональными. Команда имеет амбициозное видение и хочет установить стандарты для всех AI-агентов в блокчейне, чтобы они могли общаться. Мы всегда любим большие амбициозные цели.
Base становится центром потребительского AI.
Virtuals построена на Base, которая быстро зарекомендовала себя как мощная экосистема для AI-агентов, ориентированных на потребителя. С более чем 50 командами, работающими над проектами AI-агентов, Base предлагает совместимость, сильный бренд, отличный SDK для AI и усиливающийся сетевой эффект.
Вы хотите строить там, где строят другие новаторы, потому что именно там будет концентрироваться ликвидность пользователей. В то время как некоторые блокчейны ориентированы на спекуляции и азартные игры, Base становится основной платформой для серьезных инноваций в области AI-агентов.
Последняя мысль: в конце концов, платформы — это всего лишь платформы.
Их потенциал раскрывается благодаря творчеству и изобретательности людей, которые на них строят. Успех Virtuals в конечном итоге зависит от создания живой экосистемы разработчиков, поощряющей создателей использовать инструменты платформы для создания увлекательных, инновационных и интересных AI-агентов.
2025 = Год потребительских AI-агентов
Как мы писали недавно, мы стоим на пороге эры AI-агентов.
Потребительские AI-агенты становятся следующими крупными криптоприложениями, которые выйдут на массовый рынок. Они сделают это, используя децентрализованные инновации блокчейна для предоставления опыта, который централизованные платформы просто не могут повторить.
Подумайте о возможностях: AI-агент знаменитости пишет персональную песню специально для вас и продает её как NFT. Это, вероятно, произойдет в какой-то момент, и, возможно, уже в 2025 году.
Хотя преимущества первопроходцев в этой области минимальны, рынок всё еще остается открытым для того, чтобы кто-то занял лидирующие позиции и установил стандарты. После анализа смарт-контрактов ясно, что Virtuals обладает потенциалом возглавить этот процесс.
Мы с нетерпением будем наблюдать, как они воспользуются этой невероятной возможностью.
https://www.chainofthought.xyz/p/virtuals-protocol-tokenising-ai-agents