3 лендинг-стратегии в NFTfi

Перевод

Это вольный перевод nftfi.medium.com/3-lending-strategies-on-nftfi-com-dad12c757c5d

Введение

Мы получаем много вопросов о займах и кредитовании с использованием NFTfi, поэтому в этой новой мини-серии собираемся глубже изучить каждую сторону рынка и рассмотреть некоторые стратегии и вопросы, которые следует учесть.

Сначала рассмотрим кредитование.

Кредитование на NFTfi в конечном итоге связано с предоставлением ликвидности другому пользователю, заёмщику. В контракте (например) вы, как кредитор, обмениваете свой займ в wETH на право требования к их NFT, который используется в качестве залога в сделке.

Как кредитор, вы устанавливаете стоимость займа, проценты и срок кредита. Это означает, что полностью контролируете свой собственный риск, как положительный, так и отрицательный. Этот материал направлен на более детальное изучение некоторых из этих факторов и выяснение, как они играют роль в различных стратегиях кредитования.

Кредитование для получения прибыли

Первый подход - самый очевидный. Предоставляйте займы другим людям с целью получения финансового дохода. Мы рассматриваем эту стратегию как конкурентоспособную альтернативу, например, предоставлению ликвидности на Uniswap. С одной стороны, избегаете риска значительных потерь от изменчивости в меньших пулах, а с другой стороны, NFTfi предлагает гораздо более высокую отдачу на ваши средства, чем любой из более крупных пулов.

Этот подход определил большую часть начального использования (описываемой) платформы, поэтому лучше всего его понимаем. Большинство займов на NFTfi на данный момент согласованы в диапазоне 40–100% годовых, что демонстрирует, что предоставление займов другим пользователям может потенциально приносить очень высокую прибыль, увеличивая ваш запас ETH (или DAI) со временем.

Конечно, существуют и риски, но при грамотном управлении NFTfi предоставляет кредиторам возможность получать повышенную отдачу по сравнению с другими платформами DeFi, сохраняя при этом полный контроль над своим риском. В отличие от других займов, мы, например, не обязаны доверять заёмщику.

Ключ к успешному использованию этой стратегии заключается в следующем:

1. Поскольку стремимся получить доход, нужно предоставлять займы. Лучший способ достижения этого - предложение множества займов, одновременно поддерживая строгую формулу для займов с целью минимизации риска каждого займа. После того как подпишетесь на определённый тип NFT-актива, предложения займов для этих активов (станут) бесплатны благодаря использованию wETH, и ваш wETH не (зависнет)... Это означает, что у нас нет никаких негативных последствий от предложения множества займов с использованием нашего wETH, на различные NFT-предметы.

2. Соотношение Займа к Стоимости (LtV) - это то, как много предлагаете в виде займа по сравнению со стоимостью NFT на рынке. Это ваш самый важный инструмент для управления риском, наряду с продолжительностью (t) займа. Если устанавливаете слишком высокую стоимость займа, фактически предоставляете заёмщику опцию выхода из NFT по этой цене в течение срока займа. И чем дольше срок займа, тем дольше предоставляете заёмщику эту опцию, увеличивая свой рыночный риск.

3. Убедитесь, что вам удобно продать NFT через 24–48 часов по цене, которая покроет займ или даже принесёт вам прибыль при продаже. В этой стратегии не хотим застрять с NFT после принудительного взыскания (долга). У нас были случаи, когда NFT увеличивались в 2–4 раза по сравнению со стоимостью займа после ликвидации, так что эта часть стратегии, если её успешно выполнить, даёт вам, как кредитору, возможность получить повышенную прибыль.

4. Не делайте предложение на NFT, если не понимаете, как его оценить. Элементы, такие как последняя цена продажи, ценны, но могут вводить в заблуждение. Стоит перейти на OpenSea, чтобы изучить недавние продажи и минимальную цену также. С другой стороны, кредиторы, которые знают, как оценивать эти NFT, могут использовать свои знания, чтобы точно определить стоимость актива в соотношении займа к риску и получить преимущество на этом конкретном рынке.

5. Долгосрочные займы (30–90 дней) могут быть очень прибыльными, но лучше всего предлагать их для NFT, продемонстрировавших стабильную рыночную стоимость в течение длительного времени.

6. Предлагайте займы в wETH или DAI (или обоих), в зависимости от того, какую экспозицию хотите, и как это соответствует вашему общему портфелю.

2. Займы для приобретения

Этот подход был использован несколькими нашими пользователями, которые также являются обширными коллекционерами NFT, но он может быть очень эффективным способом для, например, крупных NFT DAO, чтобы приобретать NFT в течение времени с минимальными затратами.

Все те же риски (что и описанные выше) применимы (в этом случае), поэтому мы будем иметь в виду раздел 1, пытаясь объяснить, в чём отличие этого подхода к кредитованию.

Ключ к успешному использованию этой стратегии:

Наша основная цель - не столько предоставление займов людям для получения финансовой прибыли при их возврате, сколько возможность приобрести (нужный) NFT по предварительно установленной цене, если заёмщик не выплатит займ.
Прежде всего это означает, что мы должны предлагать займы только на те NFT, которые хотели бы приобрести, и предлагать займы на сумму, которую были бы рады, если бы заёмщик не вернул. Наша цель - приобретение.
Займы, которые действительно возвращаются, приносят нам комиссии, которые будут использоваться для оплаты NFT, которые в конечном итоге изымаем, делая новые приобретения более дешёвыми, бесплатными или даже прибыльными со временем.
При этом подходе у нас есть стратегическое преимущество перед чистыми финансовыми кредиторами. Мы готовы принять более низкую доходность в обмен на опцию изъятия этого актива в случае невозврата заёмщиком. При следовании этой стратегии вы можете предлагать более конкурентоспособные процентные ставки (10–40% годовых), чтобы принимать предложения на ценные произведения от заёмщиков и "выигрывать" займ. Помните, что NFTfi - это рынок p2p, поэтому заёмщик может и, скорее всего, примет наиболее конкурентоспособное предложение, доступное ему.
В целом, мы хотим делать предложения по любому NFT-предмету, который мы хотели бы приобрести быстро, и находиться в рынке большую часть времени. Это доминирующая стратегия, которую я сам преследовал на платформе, и которая должна предоставить экспертам и коллекционерам NFT реальное конкурентное преимущество при покупках в рынке.

3. Безопасные займы для друзей и людей, которых вы хотите поддержать

Малоизвестным и мало-описанным элементом NFTfi является "дружественное кредитование"...

Ключ к успешному использованию этой стратегии:

Как безопасная альтернатива частным внебиржевым займам друзьям. Хотя многие из нас предоставляли займы в ETH другим пользователям NFT и, как правило, доверяем своим друзьям, могут произойти непредвиденные или неприятные ситуации. Даже если друг не намерен разочаровать вас, не выполнив обязательства по возврату, может произойти что-то непредвиденное: утрата доступа к аккаунту, взлом аккаунта или что-то, что мешает возврату в реальном мире. Все эти сценарии являются кошмарами, но их можно избежать.
NFTfi предоставляет вам безопасный и простой способ предоставить займы друзьям бесплатно, но с одним или несколькими из их NFT в качестве залога на случай непредвиденных обстоятельств. Не рискуйте капиталом и дружбой, когда нет необходимости в этом.
Этот подход также может быть использован покровителями, которые хотят предоставить крупную сумму художнику или проекту, но чувствуют себя более комфортно, имея обеспечение для займа. Несмотря на то что NFTfi в настоящее время предлагает займы только на 90 дней, легко можете наложить 2-4 перекрывающихся займов подряд, каждый из которых выплачивает предыдущий и продлевает срок займа. (Для чего?). Возможно, чтобы финансировать большой проект?
Со всех NFTfi займов взимается success-fee 5% от процентов, уплаченных заёмщиком кредитору, но если не было уплачено процентов из-за отсутствия процентов по займу или невозврата заёмщиком, платформа не берёт комиссию вообще.

На (момент написания статья) на NFTfi ожидают предложений более 400 NFT.

Мы стремимся продолжать улучшать знания как кредиторов, так и заёмщиков, и обеспечивать ответственное и прибыльное использование платформы.

Отказ от ответственности: Ни один из контента не предназначен в качестве инвестиционного совета, он предназначен только для информационных и развлекательных целей. Пожалуйста, проводите свои исследования по отдельным NFT или проектам, прежде чем предоставлять займы или заниматься заимствованием.

До!