United States Oil Fund (USO)

USO - биржевой торгуемый фонд отслеживающий динамику фронтовых фьючерсных контрактов на нефть марки WTI. Является самым крупным фондом, специализирующимся на нефти марки WTI. Серьезное влияние фонд оказал на движение ближайших контрактов на WTI в конце апреля, когда цены уходили в отрицательную область, из-за периода переноса своих позиций в следующие контракты, объемы были настолько большими на тот момент, что цена снизилась более чем вдвое.

С фундаментальной точки зрения рынок нефти находится под серьезным давлением со стороны низкого спроса и высоких запасов в хранилищах, что не позволяет цене вернуться на докризисные уровни. Также не полное исполнение договоренностей участников картеля ОПЕК+ приводят к некоторым существенным просадкам в нефтяных котировках. Повторные закрытия экономик либо локальное закрытие городов (некоторые проявления можно уже видеть в Китае, Германии и тд.) могут привести к значительным распродажам, поэтому целесообразнее искать краткосрочные торговые идеи на шорт нежели на лонг.

Для того чтобы понять потенциальные варианты движения USO стоит обратить внимание на возможные варианты движения бенчмарка, которым в свою очередь будет CLU2020.

На дневном таймфрейме мы имеем четко выраженную дивергенцию между графиком котировок и индексом относительной силы, что является медвежим сигналом. С точки зрения выгодного входа в позицию стоит играть от уровня гэпа, который при его закрытии и движении от него даст еще один медвежий сигнал, стоп-лосс стоило бы поставить выше уровня гэпа. Также наблюдается четкое движение котировок в восходящем параллельном канале, при пробитии нижней границы также могут пойти значительные распродажи.

Рассмотрим 2 варианта:

Если цена идет на закрытие гэпа, шорт от него до нижней границы канала:

S/L: 42.9 OPEN: 42.2-42.6 T/P: 38.6 Profit factor: 5.14 - 13.3

Цена идет на пробитие уровня поддержки канала и ломает восходящий тренд:

S/L: 39.2 OPEN: 38.4 - 38.6 T/P: 35.2 Profit factor: 4-5.67

Так как торговля осуществляется не через фьючерс, а через ETF USO, то экстраполируем все на ETF.

Если цена идет на закрытие гэпа, шорт от него до нижней границы канала:

S/L: 30.02 OPEN: 29.43 - 29.77 T/P: 26.2 Profit factor: 5.33 - 13.6

Цена идет на пробитие уровня поддержки канала и ломает восходящий тренд:

S/L: 26.52 OPEN: 25.87 - 26.24 T/P: 22.67 Profit factor: 4.85 - 11.86