Обзор рынка криптовалют: Февраль 2024 года
Февраль оказался одним из самых захватывающих месяцев в криптовалюте за последние годы. Биткоин показал лучший месяц с конца 2020 года, капитализация криптовалютного рынка превысила 2 триллиона долларов, и похоже, что бычий рынок только начинается. Погрузитесь в самые важные события февраля с нашим последним обзором.
Февраль стал лучшим месяцем для биткоина с декабря 2020 года.
DeFi TVL продемонстрировал сильный рост, в основном за счет увеличения Bitcoin, Ethereum и Blast TVL.
Рынок продажи токенов приблизился к максимумам за 1 год.
Биткойн ETFs были основным драйвером роста в прошлом месяце.
Показатели рынка
В феврале криптовалютный рынок стал свидетелем метеоритного взлета, чему способствовало несколько факторов: оживление общего рынка, достижение индексом S&P 500 небывалых высот, надвигающееся событие по сокращению биткоина вдвое и ослабление давления продаж со стороны покупателей Grayscale Bitcoin ETF, которые первоначально приобрели фонд со скидкой.
В начале месяца биткоин и Ethereum, два титана, входящие в десятку крупнейших криптовалют по рыночной капитализации, продемонстрировали впечатляющие скачки. Однако к концу месяца Dogecoin стал лидером, продемонстрировав значительный рост и закрепив за собой позицию лидера среди 10 криптовалют по рыночной капитализации.
Лучший месяц для биткойна за последние годы
Февраль стал для биткоина значительной вехой, продемонстрировав самые впечатляющие показатели с декабря 2020 года. В настоящее время биткоин находится в условиях стечения благоприятных обстоятельств, способствующих его росту. К ним относятся недавнее одобрение ETF и последующий приток свежего капитала на рынок, расширение финансовых рынков, приближающееся событие халвинга, а также развитие экосистемы Bitcoin DeFi наряду с появлением решений второго уровня.
Альткоины взлетели вслед за биткоином
Одновременно со стремительным ростом биткоина февраль оказался исключительно благополучным и для альткоинов. DeFi, Services и GameFi стали ведущими категориями, переживающими значительный рост, благодаря активному развитию и широкой применимости для пользователей по сравнению с другими секторами. В этом ландшафте три ярких представителя - Delysium, Pangolin и Aerodrom - заняли места в тройке лидеров, продемонстрировав устойчивость и потенциал проектов в этих развивающихся секторах.
Рост рынка также ознаменовал время активной торговли мемкоинами. В течение февраля мы видели, как мемкоины демонстрировали огромный рост, и примечательно, что эта криптовалюта переместилась в Solana, сделав ее доступной для многих пользователей благодаря низкой комиссии.
Огромные достижения DeFi TVL
Одновременно с заметным ростом цен в экосистеме блокчейна наблюдается значительный рост общей стоимости, зафиксированной на бирже (TVL). Биткойн занимает первое место в топ-10 блокчейнов по размеру TVL, за ним следуют Solana и Ethereum. Примечательно, что Blast, относительно новый участник, быстро поднимается вверх по рейтингу, заняв место в топ-10 блокчейнов по размеру TVL вскоре после запуска своего мейннета.
Среди проектов лидерами роста по общей стоимости, закрытой в феврале, стали ZKBase, Pulsar Money и Lynex.
Несмотря на общий рост, объем DEX в феврале снизился на -5,4% по сравнению с январем. Лидирующие позиции удерживают прежние биржи на трех крупнейших блокчейнах - Uniswap, PancakeSwap и Orca.
Новые проекты выходят на рынок
Хотя февраль, возможно, и не был отмечен громкими запусками токенов, он стал свидетелем долгожданного появления нескольких ожидаемых airdrop, в частности от таких проектов, как Optimism и Starknet. Однако этот месяц также заложил основу для предстоящего выпуска токенов и аирдропов множества хорошо зарекомендовавших себя проектов в ближайшие месяцы. По мере того как в криптосообществе нарастает ожидание, эти предстоящие запуски способны привлечь внимание и потенциально изменить ландшафт децентрализованной экосистемы.
Февральская активность по привлечению финансирования
Февраль ознаменовался множеством многообещающих раундов финансирования, среди которых лидирует компания EigenLayer, получившая внушительную сумму в 100 миллионов долларов исключительно от Andreessen Horowitz. Кроме того, EtherFi, протокол LRT (liquid restaking) на Ethereum, привлек 27 миллионов долларов. В феврале венчурные капиталисты уделяли особое внимание протоколам LRT, что подчеркивает их растущую важность и потенциал в криптовалютной экосистеме.
В феврале активность по привлечению средств несколько возросла по сравнению с январем, продолжая устойчивую траекторию роста из месяца в месяц, наблюдавшегося в августе 2023 года. Одновременно с этим увеличилось количество раундов финансирования, что отражает устойчивый импульс в криптовалютном пространстве. Примечательно, что значительная часть этих проектов готова выйти на рынок через запуск новых токенов, первичные DEX-предложения (IDO) и аирдропы в будущем.
Одновременно с увеличением объема привлеченных средств и числа раундов финансирования в феврале заметно выросло и количество первичных DEX-предложений (IDO).
Месяц ознаменовался заметными успехами в продажах токенов: Octavia, Forgotten Playeland и Ta-da оказались в числе лидеров. Кроме того, рентабельность инвестиций (ROI) в новые продажи токенов продолжает расти, делая стартапы все более привлекательными объектами для инвестиций.
Лаунчпады снова становятся привлекательными
Рентабельность инвестиций в стартапы в феврале оказалась весьма многообещающей: платформы IDO начали опережать по прибыльности стартапы централизованных бирж (CEX). Эта тенденция говорит о возможности наступления сезона IDO в ближайшем будущем, поскольку инвесторы все больше тяготеют к децентрализованным платформам для сбора средств из-за потенциально более высокой доходности и более низкого барьера для входа.
Розничные инвесторы и криптовалюты
Несмотря на заметный рост криптовалютного рынка в последние недели, интерес к криптовалютам со стороны основной массы населения остается относительно сдержанным. Значения Google Trends для поисковых запросов, связанных с "биткойном" и "криптовалютой", находятся на уровне чуть выше 20. Между тем, поисковые запросы "NFT" приближаются к минимумам всех времен (ATL), что говорит о том, что пользователи и инвесторы, укоренившиеся в технологиях Web2, пока не рассматривают NFT в качестве важной фокусной точки.
Примечательно, что пик интереса к биткоину и криптовалютам пришелся на май 2021 года, что совпадает с максимальной капитализацией рынка за все время (ATH), установленной в ноябре 2021 года, а значения Google Trends достигли примерно 80. В отличие от этого, пик запросов на "NFT" пришелся на начало 2022 года, почти через 10 месяцев после первоначального пика запросов на "Биткойн". Это расхождение подчеркивает эволюционный характер интереса и принятия в криптовалютном пространстве, при этом NFT привлекают значительное внимание на более позднем этапе по сравнению с более устоявшимися криптовалютами, такими как биткойн.
Акции майнинга превзошли биткоин
В феврале более половины акций майнинговых компаний превзошли показатели BTC, что свидетельствует о том, что продолжающееся ралли криптовалют частично поддерживается ростом фондового рынка.
ETFs стимулирует рост цены биткойна
Еще одним важным показателем, проливающим свет на природу текущего роста, является сравнение показателей ETF и биткойна. 27 февраля, в один из самых удачных дней для биткойна, ETF опередили биткойн, что говорит о том, что приток средств с традиционного рынка служит существенной опорой для текущего ралли.
Новый раунд конкуренции между блокчейн-платформами
По мере развития рынка блокчейн-платформы усиливают конкуренцию за DApps, пользователей и общую заблокированную стоимость (TVL). По количеству уникальных адресов лидирующую позицию сохраняет BNB Chain, за ней следует Polygon. Ethereum сохраняет третье место по количеству уникальных адресов. Примечательно, что среди недавно созданных блокчейнов Base выделяется как самый быстрорастущий блокчейн по количеству уникальных адресов.
Еще один показатель, тесно связанный с предыдущим, - количество транзакций, где Solana сохраняет бесспорное лидерство благодаря быстрым и экономичным сделкам. За ней вплотную следует Near, предлагая столь же доступные и быстрые транзакции. Tron, с другой стороны, становится основной цепочкой для транзакций со стабильными монетами, демонстрируя свою значимость для облегчения таких транзакций в экосистеме.
После восхождения на второе место по популярности среди сетей для торговли NFT, Ethereum укрепляет свои позиции наряду с Bitcoin и Solana в качестве ведущих блокчейнов по объему торговли NFT. Ethereum и Bitcoin привлекают пользователей своей надежностью, а Solana отличается низкими транзакционными издержками и активным позиционированием в экосистеме.
Итоги
Февраль отразил позитивные настроения рынка после одобрения ETF в предыдущем месяце, став одним из лучших месяцев для криптовалют, особенно для биткоина. Оптимизм на рынке растет, и первая половина 2024 года выглядит многообещающе для криптовалютного рынка в целом. Многочисленные проекты все еще ожидают выхода на рынок, а приток денег от розничных инвесторов на криптовалютный рынок продолжает расти.