Барсук про “риск-награда” и коэффициенты Sharpe & Kelly: Как измерить, стоит ли охота добычи
«Соблазн громоздкого сундука велик, но если шанс ловушки 9 из 10 — твоя добыча станет твоей же клеткой. Поэтому я всегда считаю, сколько “золота” получу на каждую единицу риска». — Барсук
-Интуиция подводит. “Выглядит дёшево” ≠ хорошая сделка.
-Сырая доходность — лишь половина истории. Нужно понять,
сколько волатильности (нервов/просадок) вы за это купите.
-Метрики риск-adjusted ставят все активы на одну шкалу:
альткоин, BTC, BRK, акции — легко выбрать лучший.
Sharpe Ratio — классика от мира фондов
Барсучий лайф-хак: считайте Sharpe за 3-месячное «скользящее окно»; крипта меняет «характер» быстрее, чем годовые цифры.
Kelly Criterion — сколько ставить на сделку
Пример: стратегия даёт 55 % побед; средний RR = 1,5:1.
f∗=0,55−0,451,5≈6,7% капитала — оптимальный размер позиции.
«Ставь половину Kelly, если не хочешь ночевать в норе бухгалтерии».
Комбинируем с GameFi-реальностью
1. Ожидаемая доходность ≥ 15 % за период?
2. Sharpe > 1,3? Если ниже — ищу альтернативы.
3. Kelly ≤ 10 % капитала? Сокращаю, если выше.
4. Корреляция с остальными позициями < 0,6?
5. Где стоп? План фиксации при x % drawdown записан в журнал.
-Dashboard в закрытом сообществе: ежедневный Sharpe портфеля «BRK + фарм» vs. «BTC» vs. «ETH».
-Auto-Kelly: калькулятор в личном кабинете предлагает размер позиции в BRK-перпе, если пользователь вводит win-rate и RR своей стратегии.
-Gamification: миссии «Достигни Sharpe 1,5 за неделю» → награды редкими скинами.
1. Возьмите историю цены BRK (или любимого альта) за 90 дней.
2. Посчитайте среднюю дневную доходность и σ (Excel: STDEV.P).