Облигации

Облигации — это фактически долговые расписки.
Их выпускает эмитент - компания / регион / государство, которому нужны деньги.

Люди покупают облигации и таким образом дают свои деньги взаймы эмитенту, рассчитывая получить определенный доход. Полная сумма, сроки и размер выплат этого дохода (если планируется несколько платежей), как правило, известны при покупке.

Возможность заранее оценить свою выгоду — это то, чем облигация отличается от других ценных бумаг.

Пример: Вы купили облигацию стоимостью 1000 рублей со сроком погашения 1 год и 2 купонами по 100.

Через полгода Вы погасите свой первый купон размером в 100р (эту суммы Вам выплатит эмитент на брокерский счет / кредитную карту), а еще через полгода Вам выплатят второй купон (+100р.) и эмитент полностью погасит стоимость облигации - 1000р.

Итого через год Вы получите - 1200 рублей (+20% годовых)

*Чем дольше срок погашения облигации, тем больше размер выплат купонов они предоставляют! Также возможен вариант облигации с амортизацией. В этом случае стоимость облигации гасится вместе с купонами, если возвращаться к условиям в прошлом примере "Вы купили облигацию стоимостью 1000 рублей со сроком погашения 1 год и 2 купонами по 100р", в первые полгода Вы бы получили 600р (100р купон + 500р стоимость облигации) и во вторые полгод еще 600р(100р купон + 500р стоимость облигации).

Купоны бывают 2х типов:

Фиксированный - чаще всего купоны одинаковые, а их величина определена на момент выпуска облигации.

Плавающий - размер купона переменчив, а его величина зависит от ключевой ставки, доходности ОФЗ, инфляции и др. (ситуации в мире / стране)

Теперь, когда мы понимаем как это работает давайте разберемся каких видов бывают Облигации.

Облигации делятся по эмитенту на три вида: 1. Государственные
2. Муниципальные
3. Корпоративные

Самыми надежными облигациями по праву считаются государственные , на российском рынке представленные в виде ОФЗ (облигации федерального займа), где эмитентом является министерство финансов, но чем выше надежность и предсказуемость инвестиций, тем ниже доходность.

Более высокие по доходости, но вторые по надежности - муниципальные, своего рода золотая середина, которая держит марку надежных выплат и приносит большую доходность нежели государственные.

А самые рискованные, но в тоже время самые высокодоходные облигации - корпоративные. Здесь эмитенты на московской бирже делятся на эшелоны. Самые надежные компании первого эшелона или так называемые голубые фишки. Эти компании являются лидерами в своих отраслях. Купонный доход по ним ниже, чем по облигациям из второго эшелона, но за погашение облигаций эмитентом можно не переживать. Риск дефолта минимальный.

Актуальный список облигаций можно посмотреть на сайте Мосбиржи, в разделе “Индекс голубых фишек”, “База расчёта”.

Ссылка 👉https://www.moex.com/ru/index/MOEXBC/constituents/

Какие конкретно выбирать зависит от Вашей стратегии, цели инвестирования и конечно же риск-профиля. Отбирать облигации к покупке по самым разным критериям можно на сайте 👉https://rusbonds.ru/filters/bonds

*Здесь Вам предложат отобрать облигации по дате погашения, наличию или отсутствию амортизации, типу купона и тд.