Анализ проектов и что такое DYOR?

Многие слышали про DYOR и анализ проекта. Но в чем же он заключается и как правильно его делать?

Для анализа проектов используют достаточно много основных критериев, а также дополнительных. В статье будем часто использовать следующие сервисы для аналитики:

• CoinMarketCap
• Cryptorank
• Crunchbase
• TwitterScore
• TokenUnlocks

Сохраните их, они вам всегда пригодятся.

Оглавление

Токеномика проекта

Начнем анализ с рыночных метрик, которые влияют на токеномику проекта.

Токеномика - это как экономика в государстве, только в крипте мы смотрим на токены. Другими словами токеномика - это финансовая модель проекта.

На что следует обращать внимание при изучении токеномики проекта:

1. цену монеты
2. рыночную капитализацию
3. циркулирующее предложение
4. общее предложение
5. рыночную капитализацию при полной эмиссии

Цена актива

Первый пункт, который нас интересует, это цена монеты. Для уточнения цены можно воспользоваться сайтом CoinMarketCap, который пригодится нам и для анализа других метрик.

По цене токена мы можем определить какая была минимальная и максимальная цены у актива, а также посмотреть на сколько сильно монета вырастала относительно минимума и на сколько падала относительно максимума.

Но, если проект совсем новый и еще не было листинга на биржах и цена его неизвестна, то мы можем посмотреть на то, как инвесторы вкладывались в проект и по какой цене заходили они.

Цена IDO/IEO

Это более детальный показатель, где мы можем узнать, по какой цене заходили фонды в монету и по какой цене были IDO для ранних инвесторов.

Партнерство с известными фондами и инвесторами часто является хорошим знаком, что проект не окажется скамом. Чем больше партнерских отношений, тем лучше.

Среди основных популярных фондов можно выделить Binance Labs, Polychain Capital, Sequoia Capital, Pantera Capital, CoinCapital. Это далеко не все качественные фонды, но те, что на слуху и приносят результат.

Проверить проект на количество раундов инвестирования, какие фонды вкладывались и сколько проект привлек $ можно узнать на сайтах Cryptorank и Crunchbase.

На примере Ethereum посмотри как его покупали инвесторы. Заходим на сайт Cryptorank и в разделе Token Sale мы видим цену на ICO $0.311, что составляет +994,65%. Вложившись в один эфир, он принес почти +1000% к текущей цене.

Обычно до 1000% считается приемлемым заходить в монету, т.е. когда у ранних инвесторов меньше 10 иксов.

Капитализация проекта

Капитализация складывается из количества актива на рынке и его стоимости. Если взять на примере ETH, его капитализация составляет $371 млрд.

Для соотношения сбора средств на пресейле монеты (ICO) и текущей капитализации необходимо посмотреть сколько средств было собрано (в нашем случае $18,3 млн) и на текущую капитализацию.

Получается, что капитализация, относительно того что собрали на пресейле ранних инвесторов, больше в 20 000 раз или 20 000%.

Так как ETH фундаментальный проект, то такие показатели для него это норма. Если бы это был например Notcoin, то такой дикий и быстрый рост был бы странным для такого волатильного актива. Однако важное замечание: был бы странным, но возможным. Так как в крипте, пока что, может произойти все, что угодно

Эмиссия монет

Эта метрика говорит о том, сколько монет выпущено на сегодняшний день. Есть такие проекты, у которых периодически происходит разблокировка монет. И чем больше уже монет в рынке, тем лучше для нас, так как мы меньше подвержены риску пролива курса из-за разблокировки токенов у фондов.

Для отслеживания разблокировки можно воспользоваться сайтом TokenUnlocks и на примере монеты Aptos можем посмотреть график разлоков и у каждой из групп ранних инвесторов (на сайте необходимо авторизоваться для просмотра графика).

По этому графику можно понять, что впереди нас ждут еще разлоки и, соответственно, в рынок вольется еще больше монет, которые будут проданы и курс монеты может упасть.

Социальные сети проектов

Twitter X

Обязательно изучите медийное поле проекта. Основные соц. сети, которые используют криптопроекты - Telegram, Discord, Medium и Twitter.
Проверьте в них активность, количество подписчиков, посмотрите кто подписан из популярных людей и фондов в Twitter и определите отношение юзеров к коммьюнити.

Важно, чтобы на проект были подписаны:

• фонды
• проекты
• инфлюенсеры
• аудиторские компании

Но особое внимание стоит уделить фондам и проектам, так как в основном с их помощью идут различные коммуникации и финансирование для развития.

Благодаря специальным аналитическим сервисам, вы можете узнать бальную оценку Twitter, кто подписан из топов, кто недавно отписался. Для анализа вы можете использовать сервис TwitterScore (ранее назывался CoinsGuru).

Копируем название аккаунта с @ или ссылку на твиттер и вставляем в поиск. Для примера посмотрим на аккаунт проекта Aptos

Здесь мы видим TwitterScore (баллы аккаунта), который основывается на популярности аккаунта в криптосфере, также есть вкладки с топ фолловерами, кто подписан на проект и другую информацию по твиттеру проекта.

Discord

Еще один важный пункт в соц.сетях - это Discord проекта.

Изначально Discord cоздавался для геймеров, но сейчас эта платформа очень популярна в крипто пространстве. Discord создан для общения - в одном сервере можно создать несколько веток на различные темы.

Там вы можете пообщаться с модераторами, активными пользователями проекта и амбассадорами и узнать какую-нибудь инсайдерскую информацию.

Discord также помогает развивать комьюнити, которое является главным признаком успешности проекта.

GitHub

GitHub - это система управления проектами и версиями кода, а также платформа социальных сетей, созданная для разработчиков. Она позволяет работать совместно с другими людьми по всему миру, планировать проекты и отслеживать свою и чужую работу.

Для того чтобы найти Github того или иного проекта, можно воспользоваться Coinmarketcap, выбрав соответствующую монету, прокрутить вниз и в поле "Official links" нажать на GitHub.

Перейдя на GitHub, мы попадаем в репозитуриум проекта. На что нужно обратить внимание?

1. Contributors — это количество программистов, которые трудятся над проектом. Чем больше, тем лучше.

2. Star — это аналог "лайков" или добавлений в избранное на GitHub.

3. Commits — это дополнительные доработки и исправления в коде проекта.

4. Releases — это важные обновления в программе кода. По типу новой версии Windows или IOS. Важный параметр, который показывает что разработчики постоянно совершенствуют проект.

Хороший GitHub означает, что над проектом действительно работают и постоянно его совершенствуют.

Но имейте ввиду, что некоторые проекты полностью скрывают свой GitHub и мы не можем оценить его по всем вышеперечисленным критериям. Это не плохо и не хорошо, потому что проекты делают это вынужденно по различным причинам. Например, биржевой токен Binance (BNB) скрывает это в целях информационной безопасности, потому что это частная централизованная компания.

Дополнительные критерии

Аудит

Для анализа этой метрики используем CoinMarketCap. Под названием проекта есть раздел Audits, где перечислены партнеры проекта, которые проводят оценку безопасности предоставленного исходного кода.

Иногда партнеры на аналитических сайтах отсутствуют, поэтому обращаемся к white paper проекта, в котором должны быть прописаны аудиторы.

Объём торгов

Переходим на CoinMarketCap и в разделе "Volume 24h" видим какой объём средств за день суммарно купили и продали токен и чем выше этот показатель, тем лучше.

Это влияет на волатильность монеты и показывает сможем ли мы купить или продать токен без особой динамики курса. Также, чем больше объём торгов у токена и ликвидность, тем он стабильнее и вероятность его скама меньше.

Портфель фондов

Интересный показатель, с помощью которого мы можем отследить какие активы держит тот или иной фонд.

Для этого переходим на Cryptorank в разделе фонды и находим любой фонд. Заходим в портфолио и видим, какие активы фонд держит (например, портфель Binance Labs).

Заключение

Теперь вы знаете на какие критерии опираться и как проводить анализ проектов.

Помните, что DYOR не панацея и не всегда может уберечь от неудачной инвестиции.
Искренне надеюсь, что вы нашли здесь много полезного для себя!

Контакты

Мой YouTube: youtube.com/@sixeyde

Мой телеграмм: t.me/sixeyde

Мой инстаграм: instagram.com/baryshev_crypto