Фигуры технического анализа
Фигуры технического анализа – это торговые паттерны (модели), которые повторяются раз за разом и позволяют трейдеру предугадать дальнейшее движение цены. В большинстве случаев, модели технического анализа можно просто найти на ценовом графике, без каких-либо дополнительных инструментов.
Разумеется, все фигуры технического анализа можно (и нужно) подтвердить уровнями поддержки и сопротивления, трендовыми линиями, торговыми индикаторами и т.д., а это говорит нам о том, что все фигуры имеют под собой серьезную основу и многолетний опыт трейдеров. Нам же остается научиться находить эти повторяющиеся модели на графике и научиться их использовать для получения своей прибыли.
Типы фигур технического анализа графиков:
Все фигуры и модели технического анализа графиков можно разделить на три типа:
- Модели продолжения тренда ("Флаг", "Вымпел", "Прямоугольник", "Треугольник");
- Разворотные фигуры ("Двойная вершина" и "Двойное дно", "Голова и плечи" и перевернутая "Голова и плечи", Падающий и растущий "Клин", "Чаша с ручкой" и Перевернутая "Чаша с ручкой");
- Модели неопределенности или двусторонние фигуры (Равнозначный "Треугольник").
Фигуры продолжения тренда указывают на то, что с высокой вероятностью тренд будет продолжен. Эти фигуры так же называются фигурами консолидации, так как формируются во время откатов в трендовых движениях.
Большинство из следующих фигур могут быть так же разворотными – все зависит от того, где эти фигуры образовались.
Фигуры разворота или фигуры смены тренда:
После появления данных фигур технического анализа, стоит готовится к развороту тренда на противоположный:
Фигуры неопределенности или фигуры двусторонние фигуры:
Чаще всего на своей практике вы будете сталкиваться только с одной двусторонней фигурой – это равноценный "Треугольник". Формирование данной фигуры не дает понять, куда именно пойдет цена, но пробой любой из границ указывает на перевес между быками и медведями, что, в дальнейшем, приводит к тренду или трендовому импульсу в сторону пробоя.
Фигура "Флаг" в техническом анализе графиков:
Фигура технического анализа "Флаг" - это очень распространенная и простая фигура, встречающаяся в трендовых движениях цены и сигнализирующая об окончании отката и последующем продолжении тренда.
Давайте разбираться. "Флаг" образуется в волнообразных трендовых движениях цены, а именно во время откатов против тренда. Правильный "Флаг" (тот, который формируется по всем правилам технического анализа) состоит из трех частей:
- Сильное трендовое движение – "флагшток";
- Обновление предыдущего максимума (для восходящего тренда) или предыдущего минимума (для тренда вниз);
- Откат цены – сама фигура "Флаг".
На схеме восходящего тренда это будет выглядеть следующим образом:
Для нисходящего тренда, фигура "Флаг" будет появляться во время откатов наверх (т.е. это откаты цены против текущего тренда):
Обновление предыдущих минимумов или максимумов – это обязательное условие для фигуры технического анализа "Флаг"! Обновился максимум или минимум – ждем образования "Флага". Если после образования "Флага" цена не обновляет предыдущие вершины или впадины, то с большой вероятностью тренд окончен, а искать правильную фигуру "Флаг" бессмысленно.
Сам "Флаг" может состоять из пары свечей или сложных и продолжительных откатов против тренда. Обычно, трейдеры определяют верхнюю и нижнюю границы "Флага", но используют только одну границу – пробой которой продолжит трендовое движение цены, так что вторая граница вспомогательная и служит исключительно для визуального определения "Флага".
Для восходящего тренда нас будет интересовать только верхняя граница "Флага", а для медвежьего тренда – только нижняя граница. Пробой этих границ говорит об окончании отката и продолжении тренда.
Давайте разберем фигуру технического анализа "Флаг" на практике. Для восходящего тренда, "Флаг" будет выглядеть следующим образом:
Чтобы "Флаг" лучше всего себя отрабатывал, "флагшток" должен состоять из хорошего трендового движения цены, желательно без мелких откатов.
В нисходящем тренде, фигура "Флаг" будет выглядеть следующим образом:
Для лучшего определения фигуры, во время отката лучше дождаться небольшого колебания цены в сторону тренда и по этому колебанию выставить главную границу "Флага" – это позволит избежать ошибок при формировании сложных откатов. Сам "Флаг" всегда будет направлен против тренда, но сигналы от него всегда будут в сторону текущей тенденции.
Фигура "Вымпел" в техническом анализе графиков:
"Вымпел" – это фигура технического анализа графиков, указывающая на продолжение тренда. Выглядит она как горизонтальный треугольник, внутри которого колебания цены постепенно затухают. Правильный "Вымпел" приводит к пробитию верхней границы в восходящем тренде и нижней границы в нисходящем тренде.
"Вымпел" в бычьем тренде выглядит следующим образом:
Для медвежьего тренда ситуация полностью противоположна:
Как и в случае с "Флагом", "Вымпел" образуется после сильных трендовых импульсов – эти импульсы называют "Флагшток" или "Древко". Обязательно нужно учитывать обновление вершин или впадин – т.е. "Вымпел" можно рассматривать только в трендовых движениях цены.
Если рассматривать "Вымпел" на реально графике, то в восходящем тренде он будет выглядеть следующим образом:
В медвежьем тренде (тренде вниз), "Вымпел" будет выглядеть вот так:
Не редки случаи, когда трейдеры проторговывают сначала фигуру технического анализа "Флаг" а следом торгуют "Вымпел". Это связанно с тем, что во время формирования цены не совсем понятно, какая именно фигура образуется. "Флаг" формируется в разы быстрее, чем "Вымпел", но т.к. обе эти фигуры имеют одни и те же данные и различаются только формой, то никто не запретит вам получать двойную прибыль.
Если сравнить фигуру "Флаг" и фигуру "Вымпел", то мы получим следующее:
- Обе фигуры образуются после появления "флагштока" - сильного трендового импульса цены;
- Обе фигуры можно рассматривать только после обновления предыдущего максимума (в восходящем тренде) или предыдущего минимума (в нисходящем тренде);
- Обе фигуры являются фигурами продолжения тренда;
- Сделки открываются при пробое границы в сторону текущего тренда.
"Двойная вершина" (паттерн M) – разворотная фигура технического анализа:
"Двойная вершина" – это разворотная модель технического анализа, указывающая на наличие сильной зоны сопротивления, которую не может пробить цена. После появления данной фигуры, восходящий тренд меняется на нисходящий тренд. Бывают случаи, когда вместо двух вершин образуются три вершины, но, по сути, это одна и та же модель, только быки попытались три раза пробить сильную зону сопротивления.
"Двойная вершина" образуется после бычьих трендов на самом верху. Можно рассматривать несколько вариантов "Двойной вершины":
- Первая вершина выше второй – сильный разворотный паттерн;
- Обе вершины на одном ценовом уровне;
- Вторая вершина незначительно выше первой – более слабый, но все равно работающий разворотный паттерн;
- Сама модель технического анализа будет похожа на букву М.
Самая низкая точка, расположенная между двумя вершинами, называется "шеей" или "уровень шеи". Соответственно, расстояние от уровня "шеи" до второй вершины – это примерное расстояние, которое пройдет цена после срабатывания паттерна и смены тренда на нисходящий. Если рассматривать на ценовом графике модель технического анализа "Двойная вершина", то она будет выглядеть так:
"Двойное дно" (паттерн W) – модель смены нисходящего тренда на восходящий:
"Двойное дно" – это фигура технического анализа, которая является зеркальным отражением "Двойной вершины". Т.е., модель говорит об окончании нисходящего тренда и начале восходящего тренда. В данном случае, цена упирается в сильную зону поддержки, которую не может пробить и после двух (иногда трех – тройное дно) попыток, тренд меняется на восходящий.
Все остальные условия формирования точно такие же, как и у "Двойной вершины". "Двойное дно" формируется следующим образом:
- Модель всегда будет находиться в самом низу нисходящего тренда (в боковиках модель не формируется);
- Обе впадины будут примерно на одном уровне;
- Если второе "дно" выше первого, то это сильная модель;
- Расстояние от линии шеи до второй впадины будет примерно равно расстоянию, на которое можно рассчитывать в восходящем тренде, после срабатывания паттерна;
- Сделки открываются: 1) сразу после пробоя линии шеи; 2) после закрытия свечи, которая пробила линию шеи.
На ценовом графике, "Двойное дно" выглядит как буква W:
"Голова и плечи" – разворотная модель технического анализа:
"Голова и плечи" – это модель технического анализа, которая состоит из трех вершин и означает окончание восходящего тренда. Модель формируется на вершинах бычьего тренда.
Если рассмотреть эту модель технического анализа подробней, то получим следующее:
- Первая вершина (левое плечо) формируется в рамках обычного восходящего тренда на уровне сопротивления;
- Вторая вершина (голова) выше первой и формируется после пробоя прошлого уровня сопротивления. Цена поднимается до тех пор, пока не упрется в новый уровень (зону) сопротивления;
- Третья вершина (правое плечо) ниже, чем вторая, а значит, восходящий тренд окончен и стоит готовиться к развороту цены.
Все вершины формируются на уровнях поддержки и сопротивления. Очень часто можно наблюдать симметрию между первой и третьей вершиной, которые формируются на одних и тех же уровнях. Если же правое плечо сформировалось ниже, чем левое, то это говорит о возникновении сильного разворотного паттерна – стоит ожидать устойчивое нисходящее движение цены.
Модель "голова и плечи" буквально показывает нам переход от восходящего тренда к нисходящему тренду.
На ценовом графике, модель технического анализа "Голова и плечи", будет выглядеть следующим образом:
Высота модели технического анализа "Голова и плечи" будет указывать на расстояние, которое, с большой вероятностью, пройдет цена в нисходящем тренде, после полного формирования разворотного паттерна.
Обратная "Голова и плечи" – разворотная модель технического анализа для нисходящего тренда:
Обратная "Голова и плечи" – модель технического анализа, которая полностью повторяет все черты паттерна "Голова и плечи", только появляется после нисходящих трендов и сообщает об окончании медвежьего движения и начале бычьего тренда. Проще говоря – это отзеркаленная разворотная модель.
Как и в прошлом случае, Обратная "Голова и плечи" состоит из трех впадин:
- Впадины формируются на уровнях поддержки и сопротивления;
- Первая впадина (левое плечо) говорит о продолжении тренда;
- "Голова" или вторая впадина обновляет предыдущий минимум;
- Третья впадина (правое плечо) формируется выше, чем впадина "Головы", означая окончание нисходящего тренда и начало бычьей тенденции;
- Сила модели зависит от расположения плеч – сильными считаются модели, где правое плечо образовалось выше, чем левое;
Высота модели обратная "Голова и плечи" будет указывать на расстояние, которое пройдет цена вверх с большой вероятностью, после окончания формирования разворотной модели. На ценовом графике, "обратная "Голова и плечи" выглядит следующим образом:
"Чаша с ручкой" – фигура смены тренда в техническом анализе графиков:
Для простоты понимания графиков, фигурам технического анализа очень часто дают забавные названия. "Чаша с ручкой" - это одно из них.
Фигура выделяет участок графика, где происходит смена нисходящего тренда на восходящий – это и есть "Чаша". Смену тренда можно проследить по впадинам и вершинам – впадины перестают обновляться, а вершины, наоборот, стали обновлять друг друга. В качестве "ручки" выступает первый откат цены в формирующемся восходящем тренде – подтверждение, что нисходящий тренд окончен и сейчас на рынке правят быки. Верхние границы "Чаши" расположены на уровне поддержки и сопротивления, но нас будет интересовать только левая граница, т.к. пробой этой границы и будет означать продолжение тренда.
Перевернутая "Чаша с ручкой" – фигура смены восходящего тренда на нисходящий тренд:
Перевернутая "Чаша с ручкой" – это все та же "Часа с ручкой", только образовавшаяся в восходящем тренде. Фигура говорит об окончании восходящего тренда во время формирования "Чаши", а после подтверждает разворот первым откатом против нисходящего тренда – формирование "ручки".
Как и в обычной модели технического анализа "Чаша с ручкой", края "Чаши" будут находиться на уровне поддержки и сопротивления, но нас будет интересовать только левая часть "Чаши" и ручка, которая так же будет образована слева.
Здесь смену тренда можно просмотреть по вершинам: обновление вершин прекратилось на "дне Чаши", но стали обновляться впадины – явный признак появления нисходящего тренда.
"Прямоугольник" – фигура консолидации (бокового движения) в техническом анализе:
Если на графике начал формироваться боковик, то это говорит, что рынок временно выдохся и ему нужно время, чтобы набраться новой силы.
"Прямоугольник" далеко не всегда говорит о полном окончании тренда. Наоборот, образовавшись в тренде, "Прямоугольник" указывает на сильную зону спроса и предложения, которую не способна пробить цена в ближайшее время, но как только у участников рынка хватит сил – тренд продолжится.
Верхнюю и нижнюю границы "Прямоугольника" формируют зоны поддержки и зоны сопротивления (зоны спроса и предложения).
Так же стоит понимать то, где образовался "Прямоугольник": в восходящем или нисходящем тренде. От этого могут меняться точки входа в рынок.
Фигура "Прямоугольник" в бычьем (восходящем) тренде:
Если рассматривать "Прямоугольник" в восходящем тренде, то стоит обратить внимание на некоторые моменты:
- "Прямоугольник" выступает в роли "отката" - с большой вероятностью, это временное явление;
- Зона поддержки является более сильной – именно от нее стоит открывать сделки;
- Высота "Прямоугольника" приблизительно равна расстоянию, которое пройдет цена после пробоя границ боковика;
- С большей вероятностью произойдет пробой именно верхней границы.
Фигура "Прямоугольник" в медвежьем (нисходящем) тренде:
Фигура "Прямоугольник" в нисходящем или медвежьем тренде так же будет являться моделью продолжения тренда в большинстве случаев.
Правильней будет искать точки входа в медвежьем "Прямоугольнике":
Так же стоит понимать, что образовавшийся "Прямоугольник" можно рассматривать как горизонтальный откат или попытки пробить сильный уровень поддержки. И в одном и в другом случае, "Прямоугольник" будет выступать как фигура продолжения тренда:
Ромб или бриллиант – фигура продолжения тренда в техническом анализе графиков:
Ромб или бриллиант формируется во время сложных откатов в трендовых движениях цены. Данная фигура является моделью продолжения тренда, так как после его формирования ценовое движение продолжается в том же направлении, что и предшествующий модели тренд.
Сама модель представляет из себя ромб, причем, если фигура формируется в восходящем тренде, то нам важны только верхние грани ромба, а если тренд был нисходящий – только нижние грани. Проще говоря, нам нужно определить точки пробоя.
В восходящем тренде, верхние грани ромба определяются по вершинам. Через минимум две вершины проводится верхняя левая грань ромба, а через самую высокую (центральную) и следующую (правую) вершину проводится правая грань ромба – пробой именно этой грани будет говорить нам о продолжении тренда. Нижние грани ромба являются дополнительными и никакой важной информации не несут.
Если рассматривать ромб в нисходящем тренде, то там нижние грани выстраиваются по впадинам. В правильном ромбе обязательно должна выделяться впадина, обозначающая локальный минимум, а справа и слева он нее впадины, которые образовались немного выше. Пробой правой нижней грани сообщает о продолжении тренда:
Растущий "Клин" – фигура технического анализа:
Растущий "Клин" – это фигура, которую можно часто наблюдать на графиках. Фигура является разворотной, но так же относится к фигурам продолжения тренда – все зависит от того, где сформировалась данная модель.
Растущий "Клин" представляет из себя сужающийся треугольник, направленный вверх. Если растущий "Клин" формируется на вершине тренда, то он является разворотной фигурой – стоит ожидать медвежьего движений цены:
Если же растущий "Клин" образовался во время нисходящего или медвежьего тренда, то такая модель является "откатом", а значит стоит ожидать продолжения тренда:
Границы растущего "Клина" указывают на слабость быков, а это означает, что нижняя граница вскоре будет пробита. Расстояние основания "Клина" указывает на вероятное расстояние, которая пройдет цена после выхода из "Клина".
Падающий "Клин" – фигура разворота и продолжения тренда:
Падающий "Клин" – это точно такая же фигура, как и растущий "Клин". Она (фигура) может являться как разворотной (если расположена в нисходящем тренде), так и моделью продолжения тренда (если сформировалась в бычьем тренде).
Ширина основания падающего "Клина" будет указывать на расстояние, которое, вероятно, преодолеет цена после пробоя верхней границы. В отличие от растущего "Клина", в падающем "Клине" стоит ожидать пробоя именно верхней границы. В нисходящем тренде падающий "Клин" выглядит следующим образом:
Если рассматривать падающий "Клин" в восходящем тренде, то он будет являться фигурой продолжения тренда:
Фигура "Треугольник" в техническом анализе ценовых графиков:
"Треугольники" в техническом анализе пользуются не меньшей популярностью, чем "Двойное дно" или "Флаг". "Треугольники" могут являться как моделями продолжения тренда, так и моделями разворота. Все зависит от того:
- Где образовался "Треугольник" – в тренде или нет;
- Какую форму имеет "Треугольник" – какой наклон его граней.
"Треугольники" – это модели, где грани (верхняя и нижняя) выстраиваются по максимумам и минимумам свечей или по локальным максимумам и минимумам. Грани должны или сходиться или расходиться, образуя правильный "Треугольник" (если его острее направленно вправо), либо неправильный расширяющийся "Треугольник" (если его острие направленно влево).
В трендовых движениях, "Треугольники очень часто служат моделями продолжения тренда, обозначая участки графика, где участники рынка набираются сил перед следующим сильным рывком. Например, в восходящем тренде "Треугольник" может выглядеть следующим образом:
В нисходящем тренде "Треугольник" будет выглядеть следующим образом:
Как и с моделью "Флаг" нас будет интересовать в "Треугольнике" только та сторона, которая направлена в сторону текущего тренда – пробой этой границы означает продолжение тренда. Высота основания "Треугольника" будет означать минимальное расстояние, которое пройдет цена после выхода из "Треугольника".
Если же симметричный "Треугольник" образовался после бокового движения цены, то очень трудно угадать, куда именно пойдет цена – на рынке установился баланс между быками и медведями, а цена может пойди как вверх, так и вниз. В таких случаях лучше всего просто ждать – "Треугольник" постепенно будет сжимать цену и она, рано или поздно, пробьет одну из границ. В нашем примере цена пошла вниз, пробив нижнюю границу.
Восходящий "Треугольник" – модель разворота:
Восходящий "Треугольник" – это модель разворота цены в восходящем тренде. Данный "Треугольник" формируется тогда, когда цена не может пробить какой-либо уровень сопротивления. Быки несколько раз пытаются пробить уровень, но у них ничего не получается и цена разворачивается:
Такие "Треугольники" заметны сразу и формируются только на вершинах трендовых движений. Ширина "Треугольника" у основания указывает на минимальное расстояние, которое преодолеет цена, двигаясь вниз. Тут стоит учесть именно расстояние от уровня сопротивления – пробой линии поддержки появление сигнала на понижение может появиться немного ниже, чем сильный уровень, не пустивший цену вверх.
Нисходящий "Треугольник" – разворотная модель:
Нисходящий "Треугольник" – это перевернутый восходящий "Треугольник". Принцип тот же – цена уперлась в уровень, но теперь уже уровень поддержки и не может его пробить. Медведи предпринимают несколько попыток пройти уровень поддержки, но каждая из попыток слабее предыдущей. В итоге уровень остается непробитым, а цена разворачивается – начинается тренд вверх.
Нисходящий "Треугольник" формируется в самом низу медвежьего тренда и означает его скорое окончание.
Стоит заметить то, что "Треугольники", как и любые другие фигуры технического анализа, не дают 100% гарантию, что модель отработает себя так, как задумано. Например, есть случаи, когда после появления нисходящего "Треугольник"а цена пробивала уровень поддержки и шла вниз. Такие случаи редки, но все же такое возможно. Всегда помните, что не существует 100% торговых стратегий и не стоит забывать про риски, которые сопровождают трейдера на всем пути его торговли!
Почему стоит изучать фигуры технического анализа?
Так уж сложилось, что технический анализ построен на анализе ценовых графиков. Графики – наш прямой источник информации. Они рассказывают нам о том, что было и что происходит сейчас. Фигуры технического анализа – это один из способов понять "язык" графика и правильно его использовать. Но наряду с ними, существуют еще инструменты и нюансы, без использования которых, вы не достигните желаемого результата.