Обзор портфеля 16.10.2024
В портфель "на 100 тысяч" пришли дивиденды от компании Инарктика (AQUA) - 52 руб.
В портфель "на миллион" пришли дивиденды от компании Инарктика (AQUA) - 600 руб. и компании Черкизово (GCHE) - 1112.99 руб.
В ближайший месяц ожидаем получения дивидендов от Новатэка, Газпром нефти, ММК, Алросы, а также по заблокированным зарубежным бумагам.
📌 Комментарий к совершенным сделкам
В портфеле из фондов мы получили более 3 тыс. руб. от продажи заблокированных инструментов и решили разместить всю полученную сумму + сумму пополнения в основных трех классах активов (кэш, облигации и акции РФ) согласно структуре портфеля. По структуре портфеля мы имеем серьезный перебор золота в портфеле, в то время как другие классы активов недоукомплектованы. Продавать золото мы пока не намерены - просто перестали покупать по текущим ценам. Продолжаем двигаться к плановой структуре портфеля.
В портфеле "на 100 тысяч" мы также получили немного рублей от продажи заблокированных активов, но основную ликвидность мы получили от продажи акций компании Алроса (ALRS). Компания остается инвестиционно привлекательной, но скорее в более долгосрочной перспективе, когда цены на алмазы будут восстанавливаться (а есть предположение, что это произойдет даже в следующем году). Пока же есть более интересные истории, чтобы их включить в портфель.
Вырученные от продажи деньги и сумму пополнения почти в полном объеме мы отправили на покупку акций РФ - были увеличены позиции в акциях компаний Яндекс (YDEX) и Новатэк (NVTK), а также добавлены акции новой компании - IVA Technologies (IVAT) или ИВА. Всем этим компаниям, после уточнения прогнозов по финансовым результатам на ближайшие годы, мы присвоили рейтинг "Покупать". Подробнее идею в акция компании ИВА можно посмотреть здесь, а свое мнение по Яндексу и Новатэку мы давали здесь и здесь . Мы продолжаем стараться удерживать в данном портфеле только акции компаний с рейтингом "Покупать" или "Держать/Покупать".
В портфеле "на миллион" после массовой закупки две недели назад, было принято решение продолжить увеличивать позицию в кэше через фонд LQDT, а также на небольшую часть денежных средств купили фонд на долгосрочные ОФЗ (SBLB). Доли акций и облигаций сейчас находятся вблизи плановых значений, поэтому можем себе позволить немного понаблюдать за рынком со стороны и прикупить что-то уже на следующей неделе и возможно по более приятным ценам.
🗒 Ближайшие планы
Что касается портфеля из фондов:
На текущий момент доля акций РФ составляет 57,4% (при плановых 58%), поэтому активно набирать акции по текущим ценам мы не будем. Ввиду этого на следующей неделе мы продолжим покупать инструменты, согласно структуре портфеля. Структуру портфеля пока не планируем менять - она остается 58%/42% (акции/защитные инструменты).
❗️Напоминаем, что для тех кто только начинает формировать портфель или сформировал его относительно недавно, мы рекомендуем вместо фонда TGLD от Т-Капитала брать фонд GOLD от ВИМ Инвестиции. Фонд GOLD инвестпривлекательнее на данный момент, а мы удерживаем позицию в фонде TGLD только ввиду очень высокой прибыли по данному фонду и желанию получить при продаже льготу на долгосрочное владение. Продажа этого фонда у нас запланирована на лето 2025 года, если ничего не поменяется. Это касается всех портфелей клуба.
Что касается портфеля "на 100 тысяч":
Доля акций РФ в портфеле выросла ввиду роста рынка (с 61,61% до 61,9%), но это все еще ниже плановой доли акций РФ в портфеле (63%), поэтому если ничего не поменяется, то на следующей неделе мы продолжим покупку в акциях РФ, в первую очередь отдельных акций РФ. Основное изменение в портфеле мы провели, сменив акции Алросы на ИВА. Думали добавить Хэдхантер, но размер лота (более 4 тыс. руб.) не дает нам возможности для формирования частичной позиции в компании. Замен в портфеле больше пока не планируем.
Что касается портфеля "на миллион":
Доля акций РФ в портфеле немного снизилась (с 58,99% до 58,7%), но все еще немного превышает плановую долю акций РФ в портфеле (58%). Ввиду этого скорее всего в ближайшее время будем увеличивать позицию в кэше и рублевых облигациях. Кроме того мы думаем над сокращением отдельных акций в портфеле - на данный момент имеем уже 31 отдельную акцию и возможно кого-то из портфеля мы все же уберем до конца года, особенно учитывая что с 12 октября по многим бумагам распространяется льгота на долгосрочное владение. У нас есть несколько спорных позиций в портфеле, над которыми необходимо принимать решение, скорее всего решение будет приниматься на следующей неделе.
❗️Напоминаем, что мы выделили заблокированные активы в отдельную категорию и перестали их показывать в разрезе в составе портфелей, а также не корректируем цены на данные активы, чтобы не искажать результаты незаблокированной части. Решение по этой части портфеля будет приниматься позже, когда появятся варианты.
Всю информацию по портфелям и их структуре можно найти в личном кабинете на GetCourse в разделе "Аналитика и портфели"
