Как повысить рентабельность

В 2024 году успешный бизнес требует не только качественных продуктов и услуг, но и умения управлять средствами. Рентабельность активов (ROA) — показатель, который помогает предпринимателям оценить, насколько продуктивно работают вложения.

В этой статье рассмотрим, почему ROA так важен для предпринимателя, как рассчитывается рентабельность активов и чем важен этот показатель для бизнеса. Эти знания помогут улучшить финансовое здоровье компании и найти новые пути для роста.

Что такое?

Этот показатель определяет, насколько продуктивно организация использует капитал для получения прибыли. Если окупаемость низкая, это сигнал, что пора что-то менять — либо финансы используются неправильно, либо бизнес не приносит дохода. Высокая окупаемость, напротив, говорит о том, что предприятие работает правильно и приносит стабильную прибыль. Доходность раскрывает, сколько прибыли приносит каждый рубль инвестиций.

Формула

Важным инструментом для планирования будущего является рентабельность активов.

Представьте, что у вас 2 одинаковых дела с одинаковыми активами. Один приносит больше прибыли, чем другой. В чем разница? Скорее, дело в управлении. Если знаете, какой бизнес работает лучше, можете перенять его методы и применить их в своем деле. Более того, окупаемость помогает инвесторам понять, куда вкладывать деньги и какое дело принесет наибольшую отдачу. Рассмотрим, как считать рентабельность активов:

ROA = чистая прибыль / средние активы 100%

Где:

ROA — рентабельность;
чистая прибыль — общая прибыль после уплаты всех налогов и расходов;
средняя стоимость — средняя сумма капитала за определенный отрезок времени.

Например, если чистая прибыль составляет 500 тыс. рублей, а средняя стоимость активов — 2,5 млн рублей, то рентабельность активов ROA будет:

ROA = 500 000 / 2 500 000 * 100% = 20

Это значит, что компания зарабатывает 20 рублей прибыли на каждые 100 рублей.

Активы могут оцениваться 2 способами:

На конец отчетного периода. используют значение средств на последнюю дату отчетного срока.
Средний показатель: используют среднее значение за отчетный период, которое вычисляется как сумма средств на начало и на конец периода, поделенная на два.

Выбор метода оценки зависит от конкретной методологии или предпочтений аналитика, но при использовании среднего значения можно получить более точное представление о прибыли за все отчетное время.

Как определить рентабельность активов по балансу?

Когда хотите понять, насколько эффективно организация использует капитал, смотрите на 2 главных значения в балансе:

Прибыль, которую компания заработала за определенный период.
Сколько в среднем стоили все активы в этот же отрезок времени.

Нужно использовать бухгалтерский баланс (форма 1) и отчет о финансовых результатах (форма 2 для расчета рентабельности активов. Формула выглядит следующим образом:

ROA = строка 2300 формы 2 / (строка 1600 НП формы 1 + строка 1600 КП формы 12) * 100%

Где:

строка 2300 формы 2 — это прибыль до налогообложения, указанная в отчете о финансовых результатах;
строка 1600 НП формы 1 — стоимость на начало отчетного периода, указанная в бухгалтерском балансе;
строка 1600 КП формы 1 — стоимость на конец отчетного периода, указанная в бухгалтерском балансе.

Анализ показателей

Чтобы увидеть, какие части бизнеса работают лучше всего, понадобится оценить рентабельность чистых активов. Например, если у вас есть несколько видов продукции или услуг, анализ ROA для каждого из них покажет, что приносит больше прибыли. Так можно сосредоточиться на более успешных направлениях и отказаться от менее выгодных.

Формула рентабельности собственного капитала (ROE):

ROE = Чистая прибыль / Средняя стоимость собственного капитала * 100%

Отражает доходность, которую акционеры получают от вложений.

Рост ROE говорит прекрасной управленческой политике компании и способности генерировать прибыль для акционеров. Падение ROE сигнализирует о проблемах в управлении или о том, что нужно привлечь дополнительный капитал.

Формула рентабельности продаж (ROS):

ROS = Чистая прибыль / Выручка 100%

Определяет долю прибыли в каждой единице выручки, что позволяет оценить, сколько предприятие зарабатывает на каждую единицу проданного товара.

Высокий уровень ROS говорит о том, что компания имеет достойные маржинальные коэфициенты, способна контролировать расходы и эффективно управлять продажами. Снижение ROS указывает на увеличение затрат или снижение цен.

Формула рентабельности инвестиций (ROI):

ROI = Прибыль от инвестиций - затраты на инвестиции / Затраты на инвестиции * 100%

Показывает, насколько выгодны вложенные инвестиции, и насколько качественно организация использует свои капитальные вложения.

Высокое значение ROI свидетельствует о том, что бизнес правильно использует инвестиционные ресурсы, обеспечивает высокий возврат на вложенные средства. Низкий ROI указывает на недостаточную отдачу от инвестиций или неэффективное их использование.

Каждый бизнес зависит от следующих экономических условий:

конъюнктуры рынка,
инфляции,
валютных курсов.

Компании с высокой доходностью лучше подготовлены к кризисам и внешним шокам, так как имеют больше ресурсов для т преодоления, включая возможность пересмотра ценовой политики или оперативного сокращения затрат.

Как увеличить

Показатель ROA помогает инвесторам и кредиторам оценивать бизнес. Высокая рентабельность активов капитала повышает доверие инвесторов и улучшает условия кредитования. Это важно при планировании привлечения инвестиций или желании взять кредиты для расширения торговли.

Чтобы увеличить прибыльность, сосредоточьтесь на следующих шагах:

развивайте новые направления, чтобы увеличить общий объем выручки;
сократите сроки погашения долгов, чтобы ускорить оборот капитала;
обучайте и развивайте персонал;
анализируйте, какие продукты или услуги приносят наибольшую прибыль, и сосредоточьтесь на их развитии;
избавьтесь от неприбыльных или малоэффективных активов. Вместо этого инвестируйте в те, которые гарантируют стабильный доход;
сократите затраты, улучшите процессы производства и управления, снизьте издержки и улучшите управление ресурсами;
внедряйте новые технологии для повышения продуктивности.

Рассмотрим, как можно использовать эту информацию для экономического роста:

Анализируйте тенденции. Отслеживайте изменения окупаемости с течением времени. Это поможет вам понять, какие изменения приводят к улучшению или ухудшению показателей. Если вы видите рост, это сигнал о том, что ваши стратегии работают. Если рентабельность оборотных активов падает, возможно, стоит пересмотреть подходы и оптимизировать процессы.
Инвестируйте в эффективные активы. Используйте данные о рентабельности, чтобы определить, какие ресурсы или инвестиции приносят наибольшую отдачу. Это поможет принимать решения о том, куда вкладывать деньги и какие активы развивать. Например, если одна из линий продукции приносит больше прибыли, возможно, стоит расширить ее производство.
Установите целевые показатели. Определите оптимальные уровни окупаемости и установите цели. Это поможет оценить успешность инициатив и стратегий. Регулярно сравнивайте фактические значения с целевыми, это позволит быстро реагировать на изменения и корректировать план действий.
Перераспределяйте ресурсы. Например, если вы замечаете, что оборудование или запасы используются без пользы, подумайте о модернизации или перераспределении ресурсов. Высокая краткосрочная доходность не всегда означает долгосрочную устойчивость. Например, агрессивное сокращение затрат может улучшить текущие показатели, но привести к снижению качества или потерям в будущем.
Обсуждайте результаты с командой. Это поможет сотрудникам понять, как их работа влияет на общие результаты бизнеса. Вовлеченность команды в процессы повышает общую продуктивность.

Итоги

Определить, как долго компания сможет оставаться на плаву, помогает рентабельность ROA. Во время экономического спада организации с высокой окупаемостью справляются лучше. У них больше возможностей для маневра: можно временно сократить расходы, перераспределить ресурсы или даже пересмотреть стратегию. ROA — не только индикатор текущей плодотворности, но и подушка безопасности для будущего.

Больше статей у нас на канале: https://t.me/truebusiness