24. Прогрессивный ребаланс цен
План модуля
- Терминология.
- Продвинутая работа с FVG.
- Inversion FVG.
- Balanced Price Range.
- Volume imbalance and Gap.
- Выводы.
1. Терминология
Inversion FVG (I-FVG) - инвертированный FVG. Любой FVG, после того как цена пробивает его (инвалидирует), становится инвертированным и может в моменте выступать поддержкой для цены.
Balanced Price Range (BPR) -сбалансированный ценовой диапазон. Это общая область между двумя противоположными FVG, когда они перекрывают друг друга. Простыми словами - зона пересечения двух FVG.
Volume Imbalance (VI) -видценовой неэффективности, характеризующийся отсутствием тела свечи в определенном диапазоне. Вместо этого мы видим две параллельных друг другу тени. Это говорит о том, что по данным ценам рынок был проторгован неэффективно, баланс между спросом и предложением был нарушен. В дальнейшем, зоны VI будут являться магнитом для цены. Рынок будет стремиться сбалансировать их с той же логикой, что и FVG.
Gap (гэп) - ценовой разрыв. Ситуация, при которой текущая котировка отличается от предыдущей на несколько пунктов, в моменте оставляя пустоту на графике. В основном может возникать после выхода значительных макроэкономических данных, экономических и политических новостей, при форс-мажорных обстоятельствах, на открытии рынка после выходных и праздничных дней.
2. Продвинутая работа с FVG
В лекции “Ценовая неэффективность. FVG” мы изучили, что Fair Value Gap (FVG) является основным базовым графическим представлением ценовой неэффективности. Однако неэффективность может выглядеть на графике по разному, за счет фрактальности свечного графика. Все инструменты, которые представлены в данной лекции являются лишь разновидностью неэффективностей. Все они имеют такую же логику как и Fair Value Gap, однако выглядят по разному. Понимание данных инструментов позволит вам более точно определять зоны интереса и точки входа в позиции.
Из лекции о ценовых неэффективностях вы уже знаете, что FVG имеет уровень 50% (или же 0.5), являющийся основным уровнем удерживающим цену во время ребаланса (теста FVG).
Однако в некоторых моментах FVG может иметь очень большой ценовой диапазон, особенно это касается старших таймфреймов (долгосрочной и среднесрочной перспективы). В таком случае мы получим очень широкую зону интереса, где на младшем таймфрейме будет достаточно сложно определить как наиболее точно войти в позицию.
По этой причине мы можем разделять крупные FVG (к примеру, с месячного, недельного, дневного таймфрейма) на 4 равные зоны. Для этого к сетке Фибоначчи, которой выделяем FVG, необходимо добавить уровни 0.25 и 0.75.
Пример выделения FVG с уровнями 0.25, 0.75 на дневном таймфрейме ETHUSDT
На данном примере мы видим как цена балансирует восходящий FVG, при этом ребаланс происходит несколькими тестами как в форме IOFED, так и уровня 50% (0.5). Однако давайте представим, что мы выделили данный FVG как зону интереса (POI) и хотим войти в лонг позицию на младшем таймфрейме через определенный сетап.
Тот же график ETHUSDT, но на часовом таймфрейме
При переходе на младший таймфрейм можно заметить, как цена тестирует старший FVG, достигая уровней 0.5 и 0.25, каждый раз получая реакции. При каждом тесте одного из уровней мы можем рассматривать вход в позицию как агрессивно, так и консервативно, через изученные модели входа и сетапы.
Важно! Чтобы не путаться в том, какой FVG или любой другой вид неэффективности нам использовать и на каких таймфреймах рассматривать, необходимо строго придерживаться определенного разделения таймфреймов и всегда двигаться от старшего к младшему (мультиструктура).
Примечание. Дополнительные примеры рассмотрим во время стрим-лекции.
3. Inversion FVG
В лекции о ценовых неэффективностях было изучено, что FVG является валидным до того момента, пока не будет полностью пробит телами тестирующих свеч. Как только цена пробивает FVG, у нас есть 2 варианта работы с ним:
Простыми словами, после пробоя зоны FVG зачастую цена может в моменте или через некоторое время протестировать данный пробитый FVG с другой стороны, что может выступить для нас хорошей точкой входа в позицию или зоной интереса. Пробитый FVG будет называться Inversion FVG (I-FVG),от слова “инверсия”.
Когда медвежий FVG не может удержать цену и пробивается, он становится бычьим инвертированным FVG. В этом случае можно ожидать, что цена протестирует его уже с другой стороны.
Когда бычий FVG не может удержать цену, он становится медвежьим инвертированным FVG. Мы также можем ожидать ретест данного FVG.
В основном мы рассматриваем инвертированные FVG во время разворота цены, когда восходящая структура или Order Flow меняется на нисходящую и наоборот, а также в моменте снятия ликвидности, или теста зоны интереса (POI) как модель входа в позицию (изучим в дальнейшем).
Пример I-FVG при развороте цены
Пример I-FVG во время нисходящего движения Order Flow
Примечание. Дополнительные примеры рассмотрим во время стрим-лекции.
4. Balanced Price Range
В примерах выше мы наблюдали как цена работает с пробитым FVG, но что, если открытая зона FVG резко пробивается, формируя противоположный FVG на том же ценовом уровне?
В данном примере мы видим шортовый FVG, однако он не смог удержать цену, при этом был импульсно пробит, сформировав лонговый FVG. В таком случае мы можем выделять зону пересечения, как наиболее точную зону интереса для цены. Данную область в принято называть Balanced Price Range (BPR) или “двойной FVG”.
Balanced Price Range (BPR) -сбалансированный ценовой диапазон. Это общая область между двумя противоположными FVG, когда они перекрывают друг друга. Двойной FVG является наиболее сильной зоной интереса для цены и считается приоритетнее обычного FVG.
Логика ребаланса (теста) двойного FVG абсолютно идентична логике обычного. Цена при тесте также может получить реакцию как с помощью IOFED, так и через уровень 50% или Full Fill.
Формирование BPR и их тесты на примере графика ETHUSDT
Абсолютно неважно какой именно FVG берётся первым (лонговый или шортовый), как и не важно какой из них больше, а какой меньше. Все что нам необходимо - это их параллельное положение и общая зона пересечения. Данная область используется как обычный FVG и может выступать в роли POI на старших таймфреймах, либо точкой входа в определенной модели на младших таймфреймах.
Примечание. Дополнительные примеры рассмотрим во время стрим-лекции.
5. Volume Imbalance and Gap
Volume Imbalance (VI) - видценовой неэффективности, характеризующийся отсутствием тела свечи в определенном диапазоне. Вместо этого мы видим две параллельных друг другу тени. Это говорит нам о том, что по данным ценам рынок был проторгован неэффективно, баланс между спросом и предложением был нарушен.
В дальнейшем зоны VI будут являться магнитом для цены. Рынок будет стремиться сбалансировать их с той же логикой, что и FVG.
VI - отмечается от тела предыдущей свечи, до тела следующей свечи, по параллельным пересекающимся теням обоих свеч. Свечи могут быть любые, как бычьи так и медвежьи.
Примеры Volume Imbalance на графике BTC биржи CME
Gap (гэп) - ситуация, при которой текущая котировка отличается от предыдущей на несколько пунктов, в моменте оставляя пустоту на графике. В основном может возникать после выхода значительных макроэкономических данных, экономических и политических новостей, при форс-мажорных обстоятельствах, на открытии рынка после выходных и праздничных дней.
Gap - отмечается по пустоте между двумя свечами, от тени или тела одной свечи, до тени или тела другой свечи. Свечи могут быть любые, как бычьи так и медвежьи.
Примеры Gap на графике BTC биржи CME
Логика VI и Gap идентична и имеет некоторые отличия от логики FVG. Мы имеем право допускать полное перекрытие при тесте, как телами, так и тенями. Цена может пробивать данные области, причём не один раз. По большей части инструменты выступают истинными уровнями поддержки или сопротивления для цены. На протяжении долгого времени цена может реагировать на данные зоны, то отталкиваясь от них, то пробивая. Понять в какой именно момент определенный VI и Gap перестанут отрабатывать достаточно сложно, по этой причине их не следует использовать как отдельный инструмент, а рассматривать только в полном понимании структуры или текущего Order Flow.
Почему данные пустоты есть не на всех графиках и в чём их логика?
Пустоты образуются на валютном и фондовом рынках, в основном из-за влияния макроэкономических новостей, а также на открытии новой недели, за счёт того что данные рынки работают 24/5, в отличие от криптовалютного рынка, который работает 24/7.
Области можно увидеть и на графике BTC, но только Чикагской товарной биржи (СME), ведь там торговля активом происходит 24/5.
Иногда на графике биткоина могут возникать сильные движения на выходных, за счёт торговли на разных централизованных биржах, например, WhiteBIT. Однако график биткоина на Чикагской товарной бирже (СME) не будет двигаться до самого момента открытия биржи в Понедельник. Из-за этого на СМЕ графике образуется VI или Gap.
Большинство крупных участников предпочитают проводить сделки по покупке или продаже активов, в том числе биткоина, на международных фондовых биржах (например, СМЕ) по причине регулирования. Можно сказать, что графики Чикагской товарной биржи (СME) являются приоритетными в анализе графика BTC.
Как вы можете заметить на примерах выше, цена активно работает и получает достаточно серьезную реакцию от области VI и Gap, причём даже после многочисленных пробоев. Причина этому достаточно простая - для крупных участников (их алгоритмов) пустоты являются наиболее привлекательными зонами для манипуляций с ценой, ведь в пустотах нет сопротивления, а значит цену легче сдвинуть в нужном направлении.
Примечание. На текущем этапе не советуем зацикливаться в изучении Чикагской товарной биржи (СME), ее активов и графиках. Детальный разбор фондовых бирж мы будем проводить в лекции “Индексы” пакета PRO.
6. Выводы
Каждый из инструментов является лишь одним из видов отображения ценовой неэффективности. Они созданы для наиболее точного понимания движения рынков.
Не стоит использовать инструменты как отдельную самостоятельную единицу. При применении необходим определенный контекст, для того, чтобы мы позволили себе его использовать. В первую очередь рассматривайте структурное направление, работу с ликвидностью, Premium/Discount зоны, Order Flow. Только после этого можно использовать изученный инструментарий для определения возможных зон интереса или точек входа в позицию.