December 2

«52 Инвестора»: Эдвард Сейкота. Человек, который научил компьютеры торговать

«Трейдер-неудачник мало что может сделать для того, чтобы стать преуспевающим трейдером. Он потому и неудачник, что не хочет себя переделывать. Это по силам только удачливым трейдерам».

1. Введение

2. Краткая биография и достижения

3. «Торговое племя»

4. Секреты торговли Эдварда Сейкоты

5. Книги Эда Сейкоты

Введение

Эдвард Артур Сейкота: пионер компьютерной торговли, изменивший мир трейдинга

Имя, которое вызывает трепет у любого серьезного трейдера. В конце 1970-х, когда большинство трейдеров еще писали свои стратегии на бумаге, он уже использовал компьютеры для анализа рынков.

Но это не просто истории о раннем освоении технологий. Его система трейдинга стала одной из самых успешных в истории, а подход, который он предложил, до сих пор используется как основа алгоритмической торговли.

Что еще более удивительно — в 1980-х его годовой доход достигал 250%, что для большинства трейдеров казалось немыслимым. Он не только изменил правила игры, но и стал символом нового поколения трейдеров, которые верили в силу данных и автоматизации.

Готовы узнать, как один человек с помощью технологий и уникальной философии стал настоящей иконой в мире финансов? Читайте дальше, чтобы узнать секреты его успеха.

Пока не прочитаете всю литературу по трейдингу и не пообщаетесь с опытными трейдерами, считайте свою торговлю распродажей.

Краткая биография и достижения

Образование

Получил степени по электротехнике и менеджменту в престижном Массачусетском технологическом институте.

Окончив в 1969 году Массачусетский технологический институт по двум специальностям – электротехнике и менеджменту, Эдвард Сейкота, родившийся в 1946 году, уже в молодом возрасте продемонстрировал разносторонние способности. Именно это сочетание технических навыков и понимания бизнес-процессов позволило ему успешно заниматься разработкой программного обеспечения, в том числе и для торговых систем.

Еще будучи студентом, Эдвард Сейкота активно участвовал в торговых операциях, и одним из наиболее запоминающихся эпизодов стало его участие в сделках с серебром. Несмотря на строгое следование разработанной торговой стратегии и преобладающий на рынке бычий тренд, позиция по серебру неожиданно принесла убытки. Такое развитие событий стало для него полной неожиданностью и послужило важным уроком о непредсказуемости финансовых рынков.

Интерес Эда Сейкоты к противоречиям между фундаментальным анализом и реальным движением рынка привел его к изучению трудов Ричарда Дончиана, в частности, к его концепции использования средних скользящих для определения трендов. Параллельно с этим, Сейкота углублялся в классические работы, такие как "Воспоминания биржевого спекулянта" Эдвина Лефевра. Дончиан утверждал, что механическое следование за трендом, определяемым пересечением средних скользящих, может принести прибыль.

Скептически относясь к этой теории, Сейкота решил проверить ее эмпирически, разработав собственную компьютерную программу для анализа данных. Результаты его исследования подтвердили эффективность стратегии Дончиана, хотя точные причины этого явления так и остались для него загадкой.

«Мне кажется, что источником моего успеха является любовь к рынку. В нем – моя жизнь. Я одержим торговлей. Для меня она не просто какое-то хобби, и даже не профессия. Это, бесспорно, именно то, в чем состоит мое призвание»

Начало карьеры

Еще в 1970 году начал разрабатывать компьютерные торговые системы для фьючерсного рынка.

Начав свою карьеру в качестве аналитика в одной из брокерских компаний, Эдвард Сейкота получил возможность протестировать коммерческую программу для управления клиентскими счетами на фьючерсном рынке. Однако результаты, полученные с использованием данной программы, не удовлетворили руководство компании. Впоследствии Сейкота перешел в другую брокерскую фирму, где продолжил совершенствовать свои алгоритмы, используя для этого мощные, но громоздкие компьютеры IBM 360, работавшие на перфокартах.

Инновации

Сейкота был одним из первых, кто понял потенциал компьютеров в анализе рынков и разработке торговых стратегий. Он создал одну из первых автоматизированных торговых систем.

Разработанная Сейкотой масштабная компьютерная система демонстрировала положительную динамику, однако результаты отдельных клиентов не соответствовали прогнозируемой доходностью в 60% годовых. В связи с этим, ему пришлось покинуть аналитический отдел. Тем не менее, обладая статусом брокера, он продолжил управлять собственными средствами и активами некоторых клиентов. Впоследствии Сейкота полностью сосредоточился на управлении инвестиционными портфелями сторонних инвесторов.

В партнерстве с талантливым трейдером Мишелем Маркусом, Эдвард Сейкота основал инвестиционную компанию, специализирующуюся на алгоритмической торговле. Результаты деятельности компании превзошли все ожидания, и уже в начале 1970-х годов она обслуживала портфели полдюжины клиентов.

«Я торгую агрессивнее после удачи и скромнее после неудачи. Обе установки верны. И наоборот: дорого обходятся склонность к перевозбуждению от проигрыша и стремление отыграться с помощью чрезмерно крупной позиции»

Успешная торговая карьера

Его торговые стратегии, основанные на фундаментальном анализе и техническом анализе, приносили стабильную прибыль на протяжении многих лет.

За период с 1972 по 1988 год под управлением Эдварда Сейкоты инвестиции одного из клиентов увеличились более чем в 3000 раз, с 5000 до 15 миллионов долларов США. Примечательно, что эта цифра не учитывает средства, которые клиент выводил со счета в течение этого периода. Таким образом, реальная доходность инвестиций оказалась еще более впечатляющей и, вероятно, не имеет аналогов в истории профессионального трейдинга.

Неудачи в торговой карьере

1980 год стал одним из наиболее сложных периодов в инвестиционной деятельности Эдварда Сейкоты. Несмотря на завершение бычьего тренда и начавшееся снижение цен, он продолжал удерживать позиции, надеясь на скорое восстановление рынка. Однако продолжительное медвежье ралли привело к значительным убыткам. Этот опыт стал важным уроком, подчеркнувшим необходимость адаптации торговых стратегий к меняющимся рыночным условиям.

Чем занимается Эд в наши дни

Отойдя от традиционного образа трейдера, прикованного к экрану, Сейкота выбрал более спокойный ритм работы. Основываясь на своем богатом опыте, он разработал систему, позволяющую ему принимать взвешенные решения на основе долгосрочного анализа рынка.

Автоматизация торговых процессов и глубокое понимание психологии трейдинга позволили Сейкоте не только достичь финансового успеха, но и стать наставником для целого поколения трейдеров, включая таких известных фигур, как М. Маркус и Д. Драз.

«Я придерживаюсь иерархии значимости: 1) долгосрочная тенденция; 2) текущая графическая модель; 3) выбор удачного момента для покупки или продажи. Это три основных элемента торговли»

«Торговое племя»

Эд создал сообщество трейдеров, которое помогало им преодолевать психологические барьеры и совершенствовать свои навыки.

Торговое племя – это не просто группа людей, объединенных общим интересом. Это полноценная система поддержки и развития, основанная на обмене опытом, совместном анализе рынков и взаимной помощи.

Основные принципы Торгового племени:

  • Открытость и доверие: Члены племени делятся своими знаниями, опытом и результатами без страха быть осужденными.
  • Совместное обучение: Регулярные встречи, онлайн-форумы и вебинары позволяют участникам учиться друг у друга и расширять свои знания.
  • Практика и развитие: Члены племени активно применяют полученные знания на практике и получают обратную связь от других участников.
  • Поддержка и мотивация: Взаимная поддержка и мотивация помогают преодолевать трудности и достигать поставленных целей.

Секреты торговли Эдварда Сейкоты

  • Не стоит рисковать больше, чем готов потерять, но достаточно, чтобы получить значимую прибыль.
  • Следование тренду – это умение наблюдать за текущей ситуацией и своевременно на неё реагировать.
  • Чтобы избежать убытков из-за резких ценовых колебаний, лучше приостановить торговлю.
  • Пока вы не изучили специальную литературу и не набрались опыта от успешных трейдеров, ваша торговля остаётся на уровне «супермаркета».

Основные элементы:

  1. Долгосрочный тренд (дает общее понимание рыночной ситуации).
  2. Актуальная графическая модель (помогает анализировать детали текущего состояния).
  3. Оптимальный момент для покупки или продажи.

Методы трейдинга

  1. Использование двух скользящих средних: одна с периодом 11, другая с периодом 56.
  2. Присутствие тренда. Риски должны быть ограничены — сделки не должны превышать 10% депозита.
  3. Отсутствие стопов, хотя Эд рекомендовал ограничивать убытки на уровне 5% от счета.
  4. Вход и выход из сделки определяются пересечением экспоненциальных скользящих средних. Даже случайные сигналы могут быть прибыльными при разумной корректировке стратегии.
  5. Маленькие периоды нежелательны, так как это повышает стоимость сделки и снижает эффективность системы.
  6. Для короткой ЕМА используется период 11, для длинной — 56. Если быстрая ЕМА пересекает медленную снизу вверх, покупка осуществляется на открытии следующего дня. Продажа — при пересечении сверху вниз.
  7. Одновременное открытие длинной позиции.

Эд Сейкота не признает стопов:

Несмотря на то, что Сейкота не является сторонником жестких стоп-лоссов, он подчеркивает важность предварительного планирования выхода из сделки. Размещение защитных стоп-приказов при открытии позиции и их последующее перемещение по мере развития тренда позволяют сохранить прибыль и снизить риски. В случае высокой волатильности рынка, частичная фиксация прибыли помогает стабилизировать портфель и снизить эмоциональную нагрузку на трейдера.

Книги Эда Сейкоты

Прославился Эд благодаря книгам Джека Швагера «Биржевые маги» и Майкла Ковела «Следуя тренду».

И сам является автором книги «Торговое племя»

Торговое Племя зародилось в 1992 году в Лос-Анджелесе как небольшое сообщество трейдеров, стремящихся к совместному росту. Сегодня это глобальное движение, объединяющее людей разных профессий, желающих применять принципы для улучшения своей жизни. Книга рассказывает об истории Племени и приглашает читателей присоединиться к этому уникальному сообществу.

Сейкота известен своим акцентом на отслеживании тенденций и управлении рисками. Он всегда уделял особое внимание использованию системных торговых методов, ориентированных на объективные данные, а не на эмоции.

«Выдающиеся трейдеры - это те, кто одержим талантом. Не они обладают талантом, а он властвует над ними»