Простой гайд по арбитражу фандинга в крипте

Что такое арбитраж фандинга?

Арбитраж фандинга — это способ заработка на разнице ставок фандинга на криптобиржах.

Ставка фандинга — это плата, которую трейдеры с длинными (long) или короткими (short) позициями в бессрочных фьючерсах платят друг другу. Она нужна, чтобы цена фьючерса не сильно отклонялась от спотовой цены.

• Положительная ставка: Лонги платят шортам.
• Отрицательная ставка: Шорты платят лонгам.
  

Если ставки фандинга на разных биржах отличаются, ты можешь открыть позиции так, чтобы получать выплаты с обеих сторон, не рискуя из-за движения цены актива. Это и есть арбитраж фандинга — профит с минимальным риском.

Стратегии арбитража фандинга

1. Межбиржевой арбитраж фандинга

• Суть: Открываешь лонг на бирже с отрицательной или низкой ставкой и шорт на бирже с высокой положительной ставкой.
• Пример: Сканер показал связку: на бирже №1 (шорт) платишь 25 USDT фандинга, на бирже №2 (лонг) получаешь 54 USDT. Открываешь позиции, ждёшь начисления. Профит: 54 - 25 = 29 USDT за цикл.
• Лайфхак: Можно зайти за 5 минут до начисления и выйти сразу после, чтобы не держать позиции долго.

2. Внутрибиржевой арбитраж с хеджированием

• Суть: На одной бирже открываешь лонг в бессрочных фьючерсах (где получаешь фандинг) и хеджируешь шортом в другом инструменте, например, квартальных фьючерсах без фандинга.
• Пример: На Deribit лонг в бессрочных фьючерсах BTC (+0.02%) и шорт в квартальных фьючерсах (без фандинга). Зарабатываешь 0.02% за цикл, не рискуя из-за цены.
• Важно: Нужно разбираться в инструментах биржи и точно рассчитывать объёмы.

Как это работает?

1. Разные ставки на биржах: На одной бирже лонги платят шортам (например, +0.02%), на другой — шорты платят лонгам (-0.01%).
2. Открываем позиции: Лонг на бирже с отрицательной ставкой, шорт — с положительной. Позиции должны быть одинакового объёма (в токенах).
3. Зарабатываем: Получаем выплаты фандинга каждые 4-8 часов (зависит от биржи).
   

Пример 1 - неоднозначная ситуация:

На MEXC ставка для BTC -3.5%

на gate -0.986%

Тут обе ставки минусовые, но нужно понимать, что важна именно разница Получается тут у нас на мексе ставка меньше, заничт надо лонговать

А на гейте ставка бльше - надо шортить

При этом нужно не забывать, чтобы спред цен был < спреда фандингов. В данной ситуации, на надо лонговать MEXC, а шортить Gate.

Однако на мексе цена выше и спред по ценам может сойтись. Данная пара (ALPACA) была очень волатильной и там получалось зайти по одинаковым цена, а то еще и спред небольше поймать в сторону фандинга. Ну и конечно же лутать ставку. Из-за разных лимитов бирж открытый интерес на паре очень сильно разнился и можно было спокойно забирать спред цен и ставок. Такое веселье продолжалось 3 дня, а может и больше Так же тут очень важно учитывать разное время рассчета ставки, на гейте оно произодет на час раньше.

Заключение: В такую ситуацию я бы зашел только минимум через 30 минут, чтобы дождаться расчета ставки на гейте. Так же обязательно нужно поймать спред цен, так как в данной ситуации он не в нашу сторону и придется лонговать там где дороже, а шортить где дешевле. Ситуация потенциально интересная, но нужно искать более хорошую твх после рассчета гейта, либо при сравнивании цен с сохранением фандингов. Итак, какие выводы из этой ситуации можно сделать? 1) Не важно какая ставка, важна только разница. Где меньше ставка - лонгуем, где больше шортим. 2) Смотрим обязательно на спред цен и ищем наилучшую точку входа (если спред цен не в нашу сторону - ловим момент когда разница будет минимальной) 3)Следим за временм расчета ставки, оно всегда есть в сообщении с колом.

Пример 2 - изи бабки с фандинга. Тут уже все очень просто. Лучший спред ставок - MEXC(0.122) < gate(0.888). Значит на мексе лонгуем, тк там меньше, а на гейте шортим. При этом тут цена на гейте и так выше и шортить по сути выгодно. В данной ситуации мы лутаем простейший фандинг + спред, ошибиться тут очень трудно. И да, такие ситуации не такая уже и редкость.

P.S. - сверху часть нашего сканера, которая не в паблике, но в ближайшем будушем мы сделаем и Web версию для удобства, но вы уже сейчас можете бесплатно отрабатывать сигналы в нашем ТГ сканере. Главное научиться им пользоваться

Практические советы

1. Выбери биржи: Работай с топами — Gate, OKX, Bitget, MEXC, Kucoin. У них высокая ликвидность и меньше шансов на мутки.
2. Следи за ставками: Используй CoinGlass или Arbitrage Services для мониторинга фандинга в реальном времени. У сканера есть Telegram-боты с уведомлениями.
3. 3.Считай в токенах: Позиции на обеих биржах должны быть одинаковыми по количеству токенов, а не в USDT.
4. Тестируй с малого: Начинай с 100-400$, чтобы понять механику и не словить проскальзывание.
5. Тайминг: Залетай за 5 минут до начисления фандинга и выходи сразу после, если ставка рискует перевернуться.
6. Плечи: Можно использовать плечи (например, 3x), чтобы увеличить профит (с 1% на $1000 до $30 вместо $10), но держи 30% маржи на случай пампа и ставь TP/SL.

Риски и как их обойти

1. Комиссии: Могут съесть профит, если ставка фандинга маленькая. Считай затраты перед входом.
2. Переворот фандинга: Ставка может стать невыгодной после выплаты, особенно на биржах с фиксированной ставкой (например, KuCoin). Следи за рынком и закрывай позиции до начисления, если что-то не так.
3. Проскальзывание: На низколиквидных рынках маркет-ордера дают плохую цену. Только лимитки!
4. Обман бирж: Малоизвестные платформы (XT, LBank) могут манипулировать фандингом. Работай с проверенными биржами.
5. ADL (принудительное закрытие): Если профит слишком большой из-за плечей, биржа может закрыть позицию. Используй кросс-маржу и следи за ADL-метриками.
6. Технические сбои: Задержки на бирже или плохой интернет могут помешать вовремя зайти/выйти. Проверяй соединение и статус биржи.

Почему это работает?

Ставки фандинга различаются из-за дисбаланса между лонгами и шортами на биржах. Где-то больше быков, где-то медведей, и это создаёт возможности для арбитража. Ты просто ловишь эту разницу, пока рынок не выровняется.

Сколько можно заработать?

С $300 можно делать $100-200 в месяц, если ловить хорошие связки.

Итог

Арбитраж фандинга — это твой шанс зарабатывать на крипте с низким риском. Открывай лонг и шорт на разных биржах, лови разницу в ставках, следи за комиссиями и не жадничай с плечами. Используй сканеры, Telegram-каналы и CoinGlass, чтобы находить связки, и начинай с малого. Рынок сейчас даёт кучу возможностей — залетай, но с холодной головой!