Принятие рисков
«Оставь надежду, всяк сюда входящий» — надпись, размещённая над вратами ада в «Божественной комедии» Данта Алигьери.
Почему я выбрал именно такой эпиграф? Потому что с момента входа на рынок надежда это твой враг. Надеяться на удачный исход самый быстрый путь к ликвидации.
Наш главный противник на рынке отнюдь не маркет-мейкер и даже не биржа-манипулятор. Наш главный противник – это мы сами.
Для выживания животному в период эволюции нужно было калибровать свое поведение.
Поощрять правильные поступки и негативно окрашивать те поступки, которые привели к нежелательным последствиям.
Это называется оперантное обусловливание.
Оперантное обусловливание делится на 1) подкрепление, которое усиливает "правильное" поведение и 2) наказание, которое стремится избавить от "неправильного".
Именно из-за этих двух реакций на окружающие события трейдер катается на морально-психологических качелях всю свою карьеру.
Подкрепление и наказание
На уровне природы в нас заложен крайне простой механизм, который в периоды эволюции не раз спасал нас от истребления. Наша мысленная правота награждается вполне физическими ощущениями.
Каждый раз, когда человек предполагает исход события и оказывается прав – он получает выброс гормонов, которые заставляют чувствовать небольшой прилив радости.
Психологическая награда — это процесс закрепления поведения при помощи приятных ощущений.
То самое окрыляющее чувство, когда ты разгадываешь кроссворд и думаешь “я молодец”. Так ты сам себя награждаешь за серию правильно принятых решений.
В случае же, если человек ошибается – он испытывает почти физическую боль.
Это сделано для того, чтобы мы запоминали как делать не стоит и больше так не делали. Так срабатывает механизм наказания, задача которого, максимально обезопасить поведение от нежелательных последствий.
Вы же считаете стоп-лосс нежелательным последствием?
Естественно считаете. Никто не любит терять деньги. Вот и наша психика не хочет, чтобы мы расстраивались, поэтому как только она заметит связь между открытием сделки и стоп-лоссом - начнет противодействовать открытию новой.
Ведь когда мы в прошлый раз зашли в сделку и у нас она закрывалась по стопу мы чувствовали негативные эмоции.
Увы, наш мозг воспринимает причинно-следственную связь очень плоско, не признавая форс-мажорных обстоятельств, случайностей или технических ошибок в ваших действиях. В последствии бектеста вы можете определить, что при открытии сделок вы не учитывали определенные факторы или допускали ошибки в своем анализе в связи с недостатком опыта.
Однако, пока вы нажимали кнопку открытия позиции и в следствии расстраивались из-за неудачной сделки - подсознательно вырабатывали стереотип о том, что вход в сделку это уже ошибка. И это крайне неочевидная ловушка нашего мышления.
Мы программируем себя на неудачу ещё перед тем, как начнем анализировать график, тем самым уже лишая себя возможности мыслить здраво и беспристрастно.
У всех разные особенности нервной системы:
Кто-то более стабилен и сможет сохранять относительное спокойствие до тех пор, пока не перейдет к обдуманной торговли. А у кого-то достаточно слабая и неадаптивная психика, которая будет доводить до мандража человека, пытающегося нарабатывать практический опыт.
Если вы скорее подходите под второй вариант - трейдинг однозначно принесёт больше страданий, чем удовольствия.
Во многом развитие вопроса психологии и анализу мышления трейдера мир обязан Марку Дугласу, и его книге “Зональный трейдинг”.
Книга быстро завоевала безоговорочное доверие и уважение в индустрии. На данный момент многие люди используют её практически как учебник, а многие советуют начинать изучение вопроса с её глав. И я один из них.
Марк Дуглас пишет, что склад мышления большинства трейдеров в самом начале карьеры находится ближе к идеальному, нежели на всех остальных этапах.
Многие люди начинают торговать, имея далекие от реальности представления о присущих трейдингу опасностях. Если первая сделка закрывается с прибылью, во второй раз они входят в рынок, почти не боясь убытка. Ну, а если и вторая сделка окажется удачной, то при открытии следующей у них вообще могут испариться все мысли о возможном неприятном исходе. Каждая последующая удача убеждает их в том, что бояться нечего, а трейдинг является самым легким из всех возможных способов быстро разбогатеть.
Такое отсутствие страха ведет к состоянию сознания, находясь в котором, человек абсолютно лишен чувства страха и действует инстинктивно.
Он не анализирует различные варианты развития событий, не задумывается над последствиями, не пытается предугадать - он просто это делает. И в итоге оказывается, что его действия были правильными.
Таким образом, автор описывает вторую важнейшую проблему, с которой сталкивается неопытный трейдер – страх потери.
Страх потери
Ваша психика наказывает вас за попытку открыть сделки, а вероятность потерять деньги заставляет нервничать и сомневаться в каждом действии - крайне тяжелая среда для принятия решений.
Страх потери появляется тогда, когда трейдер ещё не имеет своей торговой системы и открывает сделки без комфортного для него % депозита, заложенного в риск на сделку.
Сделки открываются без сглаженной торговой системы и часто потери не только нестабильны, но ещё и их сумма неадекватно завышена. Такое происходит в том числе из-за того, что человек смотрит на свой депозит как на n-ую сумму денег, а не на 100%
Обыватель склонен работать именно с суммой, а не с процентом. Трейдер с выстроенной психологией и пониманием риск-менеджмента работает с процентным соотношением. Более примитивный участник рынка оперирует суммой, и боится её потерять.
У нас баланс на фьючерсах в виде 50$. Мы открываем сделку, закрываем её в плюс и получаем 50$. Баланс становится 100$.
Менее опытный трейдер воспринимает это как +50$. Осознанный трейдер же будет воспринимать это как +100% к балансу.
И это радикально разные взгляды.
Допустим у нас закрывается сделка по стоп-лоссу, и мы теряем 1$, что согласно ситуации выше для нас 1% депозита. Много ли мы потеряли? Нет.
А что, если мы потеряли 1000$? В таком случае у большинства неграмотных участников рынка начнут труситься руки, и они пойдут пить успокоительное. Хотя в процентном соотношении это может быть все ещё 1% от баланса.
Согласитесь, такую потерю намного легче воспринимать как минус 1% чем минус 1000$. И чем сума выше, тем морально нам будет сложнее убедить наше оценочное мышление в том, что мы потеряли не так много.
Для того, чтобы освободиться от зависимости и страха материальных потерь нужно раз и навсегда начать воспринимать свой баланс в процентном соотношении.
Однако даже приняв тот факт, что наш баланс — это только процент, у нас все ещё остается проблема принятия того факта, что потери — это часть рабочего процесса. Что стоп-лосс это нормально.
В случае потери человек начинает винить рынок: телеграмм каналы, маркет-мейкера, кого угодно, но не себя.
В нашем обществе традиционно существует позиция, что ошибки – это плохо, а их признание делает тебя слабым и глупым. Действительно, в школах, университетах, на работе до сих пор, в основном, хвалят за успехи и наказывают за ошибки и промахи. Социальные сети стимулируют демонстрировать свои достижения и скрывать неудачи. Стыдно говорить, что оступился, ошибся, недоглядел. Всегда проще обвинить кого-то другого и снять с себя ответственность. Хотя всегда вина лежит только на одном человеке, том, кто нажал на кнопку входа в сделку.
Обычно человек не любит признавать свои ошибки. Такое поведение формируется в детстве: детям свойственно дразнить друг друга за промахи, а за серьезные просчеты наказывать. Подобное отношение окружающих может проявляться и во взрослой жизни. В результате человеку проще и комфортнее не замечать и не признавать своих ошибок.
Во взрослой жизни такое поведение сложно назвать эффективным. Когда вы замалчиваете, не признаете, отрицаете свою ошибку, то возникает ряд сложностей:
Ответственность за ошибку перекладывается на обстоятельства или других людей. А раз ответственность не на вас, то и потери не по вашей вине. Такое поведение приводит к формированию позиции Жертвы. В дальнейшем такие люди считают, что рынок им “должен” и пытаются отыграться, завышая риск и теряя ещё больше.
Ошибки не исправляется, выводы на будущее не делаются.
Если человек не признает свою ошибку, то он и не осознает ее причин. В таком случае человек не идет учиться, не набирается знаний и новых навыков, а просто разочаровано уходит с рынка. В принципе, лучше так, чем продолжить терять деньги.
Поговорим о признании ошибок:
Ответственность за собственную ошибку остается на вас. Следовательно, вы привыкаете такие ошибки решать самостоятельно. Это формирует ответственное поведение.
Ошибки исправляются, и на будущее делаются выводы.
Человек осознает, что ему чего-то не хватает и он старается себе помочь. Читает литературу, советуется с более опытными трейдерами или идет на обучение к ментору.
Подобьём итоги:
Трейдеры вынуждены принимать риски, чтобы достичь своих финансовых целей. Однако, принятие рисков в трейдинге требует не только знаний и опыта, но и умения правильно оценивать риски и управлять ими.
Без готовности к риску, трейдер не сможет достигать значительных успехов в этой области. Однако, как и в любой другой области, некоторые риски в трейдинге могут быть опасными и могут привести к существенным потерям.
Входить в сделку мы должны только с четким пониманием того, что мы делаем и без эмоционального контекста. Все технические ошибки прошлого незамедлительно должны быть учтены и отработаны, но о переживаниях потерь нужно забыть раз и навсегда.
Стоп-лосс это такая же часть нашей работы, как и тейк-профит. Они всегда будут вместе, наша задача рассчитать нашу сделку так, чтобы риск не был слишком высок по сравнению с возможной прибылью.
Взятие на себя ответственности означает признание и принятие на самом глубинном уровне вашей идентичности, что только вы - вы, а не рынок - целиком и полностью отвечаете и за успехи, и за провалы на рынке.
Спасибо за внимание.
FAQ - больше про блог, поддержка проекта
Must to know. Материалы - знания, чтобы не быть ликвидностью.
На канале ещё много полезного контента на темы:
Трейдинга, психологии, абузов и прочих интересностей.
Крипта, кстати = скам