ICT Mentorship Core Content - Month 06 - High Probability Swing Trade Setups In Bear Markets

Welcome back, folks. This is lesson five of February 2017's ICT Mentorship, teaching swing trading. This discussion is going to be on high probability swing trade setups in bear markets.

Okay, like we did with the bull setups, the PDA array matrix is included here just as a reference point. I don't know what time you're going to refer back to this video, so this way it saves you some time going back and forth looking for it. We're going to be dealing with the premium side of the PDA array matrix—okay, the bearish monthly, weekly, daily sequential.

On a monthly chart, a premium array has shown to induce selling, as evidenced by price moving lower.

On a weekly chart, we see premium arrays showing the ability to induce selling, and it's evidenced by price moving lower.

On a daily chart, a premium array has shown to induce selling, as evidenced by price moving lower. So, all three time frames—monthly, weekly, and daily—are showing a premium array driving price lower or resisting price. In all time frames, all candles provide new resistance to price, and little to no strength is seen.

Okay, when all three time frames are bearish, you're going to be looking to sell all daily bearish premium arrays. They will be in the form of:
- An old high or low
- A rejection block above the candle's bodies
- A bearish order block
- A fair value gap
- A liquidity void
- A bearish breaker
- Any bearish mitigation block

You're going to sell every four-hour bearish premium array. When the monthly is bearish, the weekly is bearish, and the daily is bullish, that means there's a correction underway on the daily chart.

You're going to sell daily bearish premium arrays at or nested in weekly premium arrays.

You're going to sell four-hour bearish premium arrays at daily and/or nested in weekly bearish premium arrays.

You're going to avoid selling daily premium arrays if the daily has just posted a lower low and rejected. This will be seen as a bullish breaker.

When the monthly is bearish, the weekly is bullish, and the daily is bullish, you're going to sell all daily bearish premium arrays at or nested in the monthly premium arrays.

You're going to sell four-hour bearish premium arrays at weekly and/or nested in monthly bearish premium arrays.

You're going to avoid selling weekly premium arrays if the weekly has just posted a lower low and rejected. This will be seen as a bullish breaker.

Okay, in this example for high probability sales setups, we're going to be looking at the monthly, weekly, and daily sequential with the euro dollar.

Okay, we have the euro dollar here on the monthly chart, and we have 18 months' worth of data highlighted in here. Inside the 18 months' worth of data, we're going to be looking at all the premium PD arrays. We're going to draw out our up candles with the lows to every up candle. Each low is noted.

We're also going to note all of the opens on the up candles, and we're going to drop down into a weekly chart.

Okay, so now we have our monthly levels down on our weekly chart of the euro dollar, and I'm going to refine it to show the weekly levels. Okay, we have our weekly levels here with the low on all the up candles, delineating a bearish order block. Notice also that we're using red trend lines to delineate the weekly bearish order blocks.

We're also going to delineate the mean thresholds of all the bullish candles prior to a down move, which is a bearish order block.

Okay, so now we have all the mean thresholds of the bearish order blocks. This one here overlaps with a monthly order block's open, the mean threshold of the bullish order block in here, combining both the bodies. We have the open on this candle here delineated, and we're going to use one more reference point for this one, delineating the range from this high to this low—the bodies only, not the wicks—and mean threshold right there.

Okay, so we're going to take our levels now and move them down into a daily time frame.

Okay, now we have our daily chart indicating our monthly and weekly PD arrays in the form of bearish order blocks and the openings of those bullish candles. You can see the market did, in fact, trade up into an opening of a monthly bearish order block, where these heavy lines are. The blue lines that are thin are the monthly low. Just keep in mind that the heavier blue lines are the openings on the bearish order blocks on a monthly basis.

So, the price trades up close in this little gap in here, also gives a deep retracement. In terms of the range between this high and this low, would this high be in the premium or the discount range? Clearly, it's in the premium range. The price also trades to a weekly order block. It's bearish; the price hits it perfectly and trades lower. The price trades up into a weekly order block as well here and sells off. The price trades lower and comes all the way back up to a weekly order block PD array, comes back, and retraces one more time.

Now notice it's trading through or deeper into a monthly bullish candle, which is a bearish order block. So, it's trading up into and overlaying inside here with a weekly bearish order block's mean threshold.

So all the dashed lines that are red—that's the mean threshold of a weekly bearish order block. It's hard to see it in here, but it's overlapping with the opening on a monthly bearish order block as well. Price trades up into it, sells off, comes back one more time, hits that level again, trades off one more time, comes back up, and trades into a previous weekly order block level. Just extend it out in time. Let me do that now so you can see it for clarity's sake.

Okay, perfect delivery of price. Price trades down one more time, hits this weekly order block level as well, perfectly. Trades down another weekly order block level on here, trades through it, opens right at that level, expands away from it, and aggressively moves towards this old low, trades through it, comes right back, and hits this low. Remember, a PD array can be an old low.

Trace that old low up to now a daily bearish order block, which is the last up candle before the down move. So, we have a new level we can apply. Okay, so we have a daily bearish order block right here. Price hits it, trades away, comes back up. Notice this rally up in here acts as resistance, trades lower.

Every time price moves lower, it's seeking a discount PD array. In other words, anything that would be bullish like a bullish order block, a liquidity void or gap below price, a rejection block below the bodies of the candles, and an old low—all those ideas that would be viewed as a discount or a buying scenario—that's what price will be looking to seek as a downside objective.

Eventually, price makes a low and starts to move higher. We're not talking about trend reversals in this discussion, so we're going to just delineate this marker here. Just for the sake of discussion, we'll say you took another opportunity to go short in here and it stops you out, to say that there's no argument about cherry-picking.

So, we have all of our levels from the monthly, weekly, and daily on our daily time frame. Monthly and weekly levels transposed to the daily, so our executable time frame is the four-hour chart.

What we do is look for all these levels to be moved to our four-hour chart. Okay, so we have our four-hour chart here, the euro dollar. This is the highest of all the peaks before it started trading lower. We have a big range between this high and this low, and we're going to take a look at that in terms of our low and our high.

We are in a premium area here, above equilibrium, so we are in the selling side of the marketplace. Also, note that it's occurring at a mitigation block—a down candle before the up move that we're below—we traded back up to.

Remove our Fibonacci expansion, okay, so we can have a horizontal line added at this candle's high, and it takes you right to that level here. Notice there's no down candle here—it's all just ranges, just extreme ranges for the void. But we have one little down candle right here waiting for that move, so price trades through that, comes back to it as a mitigation block.

So there was one little pass in here where they did try to get some of the longs off that they would have had here that would be underwater before it took off and went lower. This was their opportunity to unload those longs that were used to drive price up to these levels, and they mitigated those longs here.

So you can see that level is indicated here. Okay, so we've changed this to a short little line here indicating a four-hour mitigation block.

I'm going to start looking at all the up candles prior to the down moves. I'm going to zoom in. Okay, so we have these last two up candles in here that could be a potential bearish order block. We had this last up candle here that hits that same level it left back here—that becomes a potential bearish order block.

Okay, and this one here becomes a potential bearish order block. All these candles in here, their up moves going into this decline, bear shoulder block. Okay, we have a bear shoulder block there.

Okay, bearish order block here. You see that would have been a loss if it was executed on. Okay, so we have a bearish order block here—all three of these candles together is one consecutive candle up right before the down move—that's a potential bearish order block. Trades up into it, also trades into this little one here, but I'm not going to include that here just to keep the charts clean.

Okay, we have one, two, three candles trading up for the down move, potential bearish order block. Trades into it here. This is an overlap right here, this candle right there—that last one. So when price trades away from it, this right here could have been traded as a bearish order block, and it would have been a losing trade there. Price trades all the way back up into an area at which here becomes a bear shoulder block right there, gives you a little bit of a move, then eventually comes back—that would have been a stop-out.

And we have this area up here at an old fractal high right there. Price trades to it here, shoulder block starts to sell off. We have another opportunity presented here.

Okay, last up candle before the down move. Didn't quite get to it there.

We have a bearish order block right here. Hits it, sells off a little bit, trades down into a monthly level. Trades one more time up to it, trades back down to the monthly level again.

We're in a range-bound consolidation, so you have to look outside of the range for where the stops would be—that's back here and below here.

So, when price trades above it, we have an old high. We'll add that as a horizontal line here and change that to a black line just to keep things distinct. Price trades above the old high. Remember, that's a premium PD array—an old high. False break above it, sell-off.

Price trades down. We have a potential bearish order block in here, could be shorted at, okay, and price sells off.

We have a candle right before the down move in here, right there. That's a potential bearish order block right there. Then we have another up candle break before this down move—this moves away from this rally here—that could be a potential selling opportunity.

Okay, here we have one more in here, these last two candles right before the down move—bearish order block. Sell it back in here. We have a fair value gap right between here—this is a potential selling opportunity right there. So, this goes up into that area, we can sell it.

And we have another bearish order block right here. Then price trades down, finds a low, starts coming up. We could look for a selling opportunity at this level here, right there, and you could be selling short here and this would be a stop out.

So you can see there are a lot of potential entries that were profitable, but there are a few that you could have taken that would have stopped you out and resulted in a losing trade. We're focusing only on the sell side, so when we get up into this area here, we're up into a higher level premium.

Price hits an old area of monthly and weekly PD arrays. Okay, we have a breaker in here—two down candles right before it takes out old highs. Price trades back up into that breaker here, spends a little bit of time on the four-hour before it expands and goes lower.

Then we have our one, two candles up before the down move. Too tiny of a body, and it's also encapsulated inside this last up candle. In other words, this little green candle's body is basically inside of this up candle, so we don't look at that as a bearish order block—we use the bigger, beefier body candle, and that would be seen here.

Okay, price trades up into a bearish order block, and also we're seeing the weekly levels coming to fruition in here. Price trades down to a monthly level. Look at the consolidation around that monthly level and the subsequent weekly level. Multiple little bearish order blocks in here. I'll let you study that on your own.

And we have another bearish order block in here. I hate this one here. We have another bearish order block here, but we can also use this last one here—that's the real reference point, right there. Last big candle before the up move starts to come down. So here's your reference point there.

And we have one more here that could have been used as a short that could have eventually led to a losing trade right there.

We have the market trading at an old low as a PD array on a premium basis. Although here, it trades to it there, and we get back up into the weekly and above a monthly PD array. Last up candle before the down move hits it, trades into a bearish order block there, trades lower.

Again, these are swing trades that could be two weeks to one month, but you have to take some profits at a logical area as well. So, you have equal lows here on a four-hour basis. So, shorting from this level here, let's test an idea here for a moment. Let's say, for instance, you are shorting here to get below these lows over here—that's 245 pips just to get below these lows over here. And it moved a range of 289 pips.

That's basically what you're looking at here—that white shaded area is the setup. The move finishes on February 16th of 2012 and begins on February 13th.

So, it's a three-day trade. Not quite a swing trade, but it did pay out a pretty good payout, just didn't fit the time criteria.

Then we have the market trading back up into a monthly order block level, which becomes a weekly order block level as well. At a later time, you see the sensitivity at those levels again over here. Weekly levels, weekly levels in here as well. Trades back up into a bearish order block from here, sells off, spends a lot of time at a monthly level and a subsequent weekly level that's overlapped in here, and it breaks away, trades down into an old low, taking out that low right here with this run.

Trades back up into our weekly levels, and here trades right back up into mitigation blocks. False break above short-term high, trades lower, consolidation and expands again, taking out the sell-side liquidity below the marketplace or a discount PD array. Spends some time around a monthly level and expands away, and price seeks to go lower.

Last two up candles before the down move—this candle becomes made by a valid break of a bearish order block. Trades back into that range here, mean threshold of both the bodies of these candles together, price sells off. Notice how all up candles provide resistance—that's what we're looking for. We're looking for ideas that all green candles are basically resistance levels.

Okay, when price is trading back up into them, we should see that operate as resistance. Even if they end up getting broken at a later time, they still provide the measure of resistance that we would look for institutional sponsorship. For instance, these two candles over here—price trades up into it here, right there—that's an opportunity to sell short.

Look at the move there. I mean, let's take a look at that one. So, getting short there with a range of 536 pips—the low forms on June 1st, 2012. The move begins on May 21st, 2012. So, you can see there's a pretty significant trade there.

Trading again using the ideas—monthly, weekly, daily, and then to four-hour—we see our levels here on a daily time frame. That's what these black lines are. Price trades away from this last up candle before the move, trades back up into it here as a bearish order block, trades lower, and price seeks the move below this low here to get the discount PD array.

Up candle before a down move should act as resistance—it does in here. Here's a potential equal high. Price trades back up into that. We could look for that to be a sell-off. It starts to sell off but then comes down just into a four-hour little shoulder block close in the range—that's all it gives—and it finally starts to trade higher and it's outside of our range for study.

Once you take a look at all of the levels in here that provide potential setups and how much of a range we saw from these price points—now this is a four-hour basis—look at all the sensitivity on these levels.

Now if we drop back up to a daily chart, you'll see the setups actually become less frequent but more stunning in terms of responsiveness. So, you can see all of the opportunities in here on these levels and these four-hour opportunities—these would get you in sync with the higher time frame daily and/or weekly with all of the sensitivity around these levels.

All each individual unique setups—and while not every single one of them is profitable, the vast majority of them are—and they provide you an opportunity to be a short seller at logical levels. If you keep your focus on the monthly and weekly levels, notice how you get far less opportunities to be short, but look at the responses at them.

Here—all these dark blue levels in here—okay, and then you have the weekly levels as well—very stiff resistance, very stiff resistance in here, layered resistance in here, and weekly and monthly layers of resistance. You have the daily level we just outlined over here—that's what that is.

You can see there's a lot of opportunity for pips, but when you drop down to a four-hour time frame, they give you a more refined entry point where it lessens your risk and gives you closer profitability.

Just like we showed on the bullish side of buying with high probability setups for swing trading, the same thing is said on the sell side. You're just looking for the monthly, the weekly, and the daily four-hour—all those levels that go in concert with one another to overlap, to converge. The more levels that converge around a specific price level, the more likely it's going to probably be sensitive.

But you want to focus primarily on the monthly and weekly levels because they're going to be the biggest catalysts for big moves. I'm going to take everything off the chart here with the exception of the monthly and weekly levels again, and I want you to take a look at how much impact it has.

Okay, you can see all of the weekly levels in red and all the monthly levels in blue. Very significant price swings—bearish order blocks, many times trading at that level again. Weekly levels can be retreated to, monthly levels can be retreated to several times because they're higher time frame.

Why do we permit higher time frame levels to be traded to multiple times? Because larger orders and larger positions are built on monthly and weekly levels, so it may require multiple passes into that level to capitalize that particular price level for bearish scenarios or building in bear positions.

The consolidation in here has been retraded to here as well, back up until weekly order block and monthly order block layered in here, and then the responsiveness off of this level—monthly level over here—coupled with the weekly permitting some measure of trading through it. In other words, we're not looking for precision always on a monthly and weekly basis because there's going to be a larger order block there. So we could be trading into the mean threshold or it could be using the low, and that's why we have to consider if we have a layered area of levels on monthly and weekly.

You have to expect potential for maybe getting stopped out but not forgetting the whole idea of the trade or what frames the idea that this market should go lower and take the next setup. Because if you don't do that, you end up missing the move and then you end up looking back saying, "I wish I would have done it one more time."

Again, reaching for old lows here—you see how it stays with weekly levels and finally expands to the downside. Hopefully, this has been insightful to you guys in regards to how you take the levels from the monthly, weekly, and daily, and transfer them to the four-hour chart to look for setups. We're going to build on this model in lesson six and seven, and finally with the million-dollar swing trading model in lesson eight.

UA TEXT

З поверненням, друзі. Це п'ятий урок лютневого курсу ІКТ-наставництва 2017 року, присвячений свінг-трейдингу. Ми поговоримо про високовірогідні свінгові торгові установки на ведмежих ринках.

Як і у випадку з бичачими стратегіями, матриця PDA включена в цей урок лише як орієнтир. Я не знаю, коли ви збираєтеся повернутися до цього відео, так що це заощадить вам час на його пошук. Ми матимемо справу з преміальною стороною матриці масиву PDA - тобто, з ведмежою місячною, тижневою, денною послідовністю.

На місячному графіку преміальний масив спонукає до продажу, про що свідчить зниження ціни.

На тижневому графіку ми бачимо, що преміальні масиви демонструють здатність стимулювати продажі, про що свідчить зниження ціни.

На денному графіку преміальний масив показав здатність стимулювати продажі, про що свідчить рух ціни донизу. Отже, на всіх трьох часових інтервалах - місячному, тижневому і денному - преміальний масив стимулює зниження ціни або чинить опір ціні. На всіх часових інтервалах всі свічки створюють новий опір ціні, і майже не видно ніякої сили.

Отже, коли всі три часові періоди є ведмежими, вам потрібно продати всі щоденні ведмежі преміальні масиви. Вони будуть у вигляді
- Старого максимуму або мінімуму
- Блок відхилення над тілами свічок
- Ведмежий блок ордерів
- Розрив справедливої вартості
- Порожнеча ліквідності
- Ведмежий пробійник
- Будь-який ведмежий блок пом'якшення

Ви продаватимете кожен чотиригодинний ведмежий преміальний масив. Якщо місячний масив ведмежий, тижневий - ведмежий, а денний - бичачий, це означає, що на денному графіку відбувається корекція.

Ви повинні продавати денні ведмежі преміальні масиви одночасно з тижневими преміальними масивами або вкладені в них.

Ви збираєтеся продавати чотиригодинні ведмежі преміальні масиви на денних і/або вкладених в тижневі ведмежі преміальні масиви.

Ви не продаватимете денні преміальні масиви, якщо денний масив щойно встановив нижній мінімум і був відкинутий. Це буде розглядатися як бичачий брейкер.

Коли місячний масив ведмежий, тижневий - бичачий, а денний - бичачий, ви продаєте всі щоденні ведмежі масиви премії одночасно з місячними масивами премії або вкладаєте їх в них.

Ви продаватимете чотиригодинні ведмежі преміальні масиви за тижневими і/або вкладені в місячні ведмежі преміальні масиви.

Ви не продаватимете тижневі преміальні масиви, якщо тижневий масив щойно встановив нижній мінімум і був відкинутий. Це буде розглядатися як бичачий пробій.

Отже, в цьому прикладі для високоімовірних продажів ми розглянемо місячну, тижневу і денну послідовність з євродоларом.

Отже, на місячному графіку ми бачимо євродолар, а тут виділені дані за 18 місяців. Усередині даних за 18 місяців ми розглянемо всі масиви преміальних PD. Ми вималюємо наші свічки вгору з мінімумами для кожної свічки вгору. Кожен мінімум відзначається.

Ми також відзначимо всі відкриття на висхідних свічках і перейдемо до тижневого графіка.

Отже, тепер у нас є наші місячні рівні на тижневому графіку євродолара, і я збираюся вдосконалити його, щоб показати тижневі рівні. Отже, у нас є тижневі рівні з мінімумами всіх висхідних свічок, що окреслюють ведмежий блок ордерів. Зверніть увагу, що ми використовуємо червоні лінії тренду, щоб окреслити тижневі блоки ведмежих ордерів.

Ми також окреслимо середні пороги всіх бичачих свічок перед рухом вниз, який є ведмежим блоком ордерів.

Отже, тепер у нас є всі середні пороги ведмежих блоків ордерів. Ця свічка перетинається з відкритим місячним блоком ордерів, середнім порогом бичачого блоку ордерів тут, об'єднуючи обидва тіла. У нас тут позначено відкриття цієї свічки, і ми використаємо ще одну точку відліку для цієї свічки, окресливши діапазон від цього максимуму до цього мінімуму - тільки тіла, а не гноти, - і середній поріг ось тут.

Отже, тепер ми візьмемо наші рівні і перенесемо їх на денний таймфрейм.

Тепер у нас є денний графік, який показує наші місячні та тижневі масиви PD у вигляді блоків ведмежих ордерів і відкриттів бичачих свічок. Ви можете бачити, що ринок фактично торгувався до відкриття місячного ведмежого блоку ордерів, де знаходяться ці товсті лінії. Тонкі сині лінії - це місячний мінімум. Просто майте на увазі, що більш товсті сині лінії - це відкриття щомісячних ведмежих блоків ордерів.

Отже, ціна торгується впритул в цьому невеликому розриві, що також дає глибоке відновлення. З точки зору діапазону між цим максимумом і цим мінімумом, чи буде цей максимум в діапазоні премії або дисконту? Очевидно, що він знаходиться в преміальному діапазоні. Ціна також торгується до тижневого блоку ордерів. Це ведмежий настрій, ціна досягає його і торгується нижче. Тут ціна також торгується до тижневого блоку ордерів і розпродається. Ціна торгується нижче і повертається назад до масиву PD тижневого блоку ордерів, повертається назад і відкочується ще раз.

Тепер зверніть увагу, що вона торгується через або глибше місячної бичачої свічки, яка є ведмежим блоком ордерів. Отже, вона торгується всередині і накладається на середній поріг тижневого ведмежого блоку ордерів.

Отже, всі пунктирні лінії червоного кольору - це середній поріг тижневого блоку ведмежих ордерів. Тут його важко побачити, але він накладається на відкриття місячного блоку ведмежих ордерів. Ціна торгується до нього, продається, повертається ще раз, знову досягає цього рівня, торгується ще раз, повертається вгору і торгується до попереднього рівня тижневого блоку ордерів. Просто продовжуйте його вчасно. Дозвольте мені зробити це зараз, щоб ви могли побачити це для наочності.

Гаразд, ідеальна доставка ціни. Ціна торгується вниз ще раз, досягає цього рівня тижневого блоку ордерів, також ідеально. Торгується вниз ще на один рівень тижневого блоку ордерів, пробиває його, відкривається прямо на цьому рівні, розширюється від нього і агресивно рухається до старого мінімуму, торгується через нього, повертається назад і досягає цього мінімуму. Пам'ятайте, що PD-масив може бути старим мінімумом.

Простежте цей старий мінімум до сьогоднішнього денного блоку ведмежих ордерів, який є останньою висхідною свічкою перед низхідним рухом. Отже, у нас є новий рівень, який ми можемо застосувати. Отже, у нас є щоденний ведмежий блок ордерів прямо тут. Ціна досягає його, торгується, повертається назад. Зверніть увагу, що цей підйом тут діє як опір, торгується нижче.

Кожного разу, коли ціна рухається нижче, вона шукає масив PD зі знижкою. Іншими словами, все, що може бути бичачим, наприклад, бичачий блок ордерів, порожнеча ліквідності або розрив нижче ціни, блок відхилення нижче тіл свічок і старий мінімум - всі ті ідеї, які будуть розглядатися як дисконт або сценарій покупки - це те, що ціна буде шукати в якості цілі для зниження.

Зрештою, ціна досягає мінімуму і починає рухатися вище. У цій дискусії ми не говоримо про розворот тренду, тому ми просто окреслимо цей маркер. Просто для прикладу, ми скажемо, що ви скористалися ще однією можливістю відкрити коротку позицію тут, і це вас зупинило, щоб сказати, що немає ніяких суперечок про вибір вишень.

Отже, у нас є всі наші рівні - місячний, тижневий і денний - на денному таймфреймі. Місячні і тижневі рівні переносяться на денні, так що наш виконуваний таймфрейм - це чотиригодинний графік.

Ми шукаємо всі ці рівні, які потрібно перенести на наш чотиригодинний графік. Отже, перед нами чотиригодинний графік євродолара. Це найвищий з усіх піків до того, як він почав торгуватися нижче. Ми маємо великий діапазон між цим максимумом і цим мінімумом, і ми подивимося на нього з точки зору нашого мінімуму і нашого максимуму.

Ми знаходимося в преміальній зоні, вище рівноваги, тому ми знаходимося на стороні продавців на ринку. Також зверніть увагу, що це відбувається на блоці пом'якшення - низхідна свічка перед висхідним рухом, до якого ми повернулися і до якого торгувалися.

Видаліть наше розширення Фібоначчі, щоб ми могли додати горизонтальну лінію на максимумі цієї свічки, і вона відведе вас прямо до цього рівня. Зверніть увагу, що тут немає низхідної свічки - це лише діапазони, лише крайні діапазони для порожнечі. Але у нас є одна маленька спадна свічка прямо тут, яка чекає цього руху, тому ціна торгується через неї, повертаючись до неї як до пом'якшувального блоку.

Отже, тут був один невеликий прохід, де вони намагалися зняти деякі лонги, які вони могли б мати тут, які були б під водою, перш ніж ціна злетіла і пішла нижче. Це була їхня можливість розвантажити ті лонги, які використовувалися для підняття ціни до цих рівнів, і вони пом'якшили ці лонги тут.

Тому ви можете бачити, що цей рівень позначений тут. Отже, ми змінили його на коротку лінію, яка вказує на чотиригодинний блок пом'якшення.

Я збираюся почати розглядати всі висхідні свічки, що передують низхідним рухам. Я збираюся збільшити. Отже, у нас тут є дві останні свічки, які можуть бути потенційним ведмежим блоком ордерів. Остання свічка вгору, яка досягла того ж рівня, що і попередня, стає потенційним ведмежим блоком ордерів.

А ось ця свічка стає потенційним ведмежим блоком ордерів. Всі ці свічки тут, їх висхідні рухи, що переходять в цей спад, є ведмежим плечовим блоком. Гаразд, маємо тут ведмежий плечовий блок.

Тут - ведмежий блок ордерів. Ви бачите, що це був би збиток, якби він був виконаний. Отже, ми маємо тут ведмежий блок ордерів - всі три свічки разом становлять одну послідовну свічку вгору прямо перед рухом вниз - це потенційний ведмежий блок ордерів. Торгівля на нього, а також торгівля на ось цю маленьку, але я не буду включати її сюди, щоб зберегти графіки чистими.

Отже, у нас є одна, дві, три свічки, які торгуються вгору для руху вниз, потенційний ведмежий блок ордерів. Торгується тут. Це перекриття ось тут, ця свічка ось тут - остання. Отже, коли ціна торгується в бік від нього, ось тут можна було б торгувати як ведмежим блоком ордерів, і це була б збиткова торгівля. Ціна повертається назад в область, в якій вона стає ведмежим плечовим блоком, дає вам невеликий рух, а потім, врешті-решт, повертається назад - це було б стоп-аутом.

І ми бачимо цю область на старому фрактальному максимумі ось тут. Ціна торгується до нього, плечовий блок починає розпродаватися. У нас є ще одна можливість, представлена тут.

Гаразд, остання висхідна свічка перед низхідним рухом. Не зовсім до цього дійшов.

У нас є ведмежий блок ордерів прямо тут. Досягає його, трохи розпродається, торгується вниз до місячного рівня. Торгується ще раз до нього, знову торгується до місячного рівня.

Ми знаходимося в обмеженому діапазоні консолідації, тому ви повинні дивитися за межі діапазону, щоб побачити, де будуть стопи - тут ззаду і нижче.

Отже, коли ціна торгується вище цього рівня, ми маємо старий максимум. Ми додамо його як горизонтальну лінію тут і змінимо її на чорну лінію, щоб все було зрозуміло. Ціна торгується вище старого максимуму. Пам'ятайте, що це преміальний масив PD - старий максимум. Помилкове пробиття вище нього - розпродаж.

Ціна торгується вниз. У нас є потенційний ведмежий блок ордерів, який може бути закритим, і ціна продається.

У нас є свічка прямо перед низхідним рухом, ось тут, прямо тут. Це потенційний ведмежий блок ордерів. Потім у нас є ще один прорив свічки вгору перед цим рухом вниз - це відхід від цього ралі тут - це може бути потенційною можливістю для продажу.

Гаразд, тут у нас є ще одна свічка, ці дві останні свічки прямо перед низхідним рухом - ведмежий блок ордерів. Продайте їх тут. У нас є розрив у справедливій вартості прямо між цими двома свічками - це потенційна можливість для продажу. Отже, якщо ціна підніметься в цю область, ми зможемо її продати.

І у нас є ще один ведмежий блок ордерів прямо тут. Потім ціна торгується вниз, знаходить мінімум і починає підніматися. Ми можемо шукати можливість для продажу на цьому рівні, ось тут, а ви можете продавати тут, і це буде стоп-аут.

Таким чином, ви бачите, що є багато потенційних угод, які були б прибутковими, але є кілька, які ви могли б взяти, що зупинило б вас і призвело б до збиткової торгівлі. Ми зосереджуємося тільки на стороні продажу, тому, коли ми потрапляємо в цю область, ми отримуємо премію більш високого рівня.

Ціна потрапляє в стару область місячних і тижневих масивів PD. Гаразд, у нас тут є пробій - дві свічки вниз прямо перед тим, як ціна досягне старих максимумів. Ціна торгується назад до цього прориву, витрачає трохи часу на чотиригодинний період, перш ніж розширюється і падає нижче.

Потім у нас є одна, дві свічки вгору перед тим, як почати рух вниз. Занадто крихітне тіло, і воно також інкапсульоване всередині цієї останньої свічки, що піднімається. Іншими словами, тіло цієї маленької зеленої свічки в основному знаходиться всередині цієї висхідної свічки, тому ми не розглядаємо це як ведмежий блок ордерів - ми використовуємо більшу, м'ясистішу свічку з тілом, і це буде видно тут.

Отже, ціна торгується вгору, утворюючи ведмежий блок ордерів, а також ми бачимо, що тижневі рівні досягають тут своїх цілей. Ціна торгується до місячного рівня. Подивіться на консолідацію навколо цього місячного рівня і наступного тижневого рівня. Тут кілька маленьких ведмежих блоків ордерів. Я дозволю вам вивчити це самостійно.

І у нас тут ще один ведмежий блок ордерів. Ненавиджу цей блок. У нас є ще один ведмежий блок ордерів тут, але ми також можемо використовувати цей останній - це справжній орієнтир, ось тут. Остання велика свічка перед початком висхідного руху. Отже, ось ваш орієнтир.

І у нас є ще одна, яка могла бути використана як шорт, що в кінцевому підсумку могло б призвести до збиткової торгівлі ось тут.

У нас є ринок, який торгується на старому мінімумі як PD-масив на преміальній основі. Хоча тут він торгується до нього там, і ми повертаємося до тижневого і вище місячного масиву PD. Остання свічка вгору перед тим, як рух вниз досягне її, торгується в ведмежий блок ордерів, торгується нижче.

Знову ж таки, це свінгові угоди, які можуть тривати від двох тижнів до одного місяця, але ви також повинні отримувати певний прибуток в логічній області. Отже, у вас тут рівні мінімуми на чотиригодинній основі. Отже, шортуючи від цього рівня, давайте протестуємо ідею на мить. Скажімо, наприклад, ви відкриваєте шорт тут, щоб опуститися нижче цих мінімумів ось тут - це 245 пунктів, щоб опуститися нижче цих мінімумів ось тут. І це змістило діапазон на 289 пунктів.

Це, по суті, те, на що ви тут дивитеся - біла заштрихована область є налаштуванням. Рух закінчується 16 лютого 2012 року і починається 13 лютого.

Отже, це триденна торгівля. Не зовсім свінгова торгівля, але вона принесла досить хорошу виплату, просто не вклалася в часові критерії.

Потім ми знову торгуємо на рівні місячного блоку ордерів, який також стає тижневим блоком ордерів. Пізніше ви знову побачите чутливість на цих рівнях ось тут. Тижневі рівні, тижневі рівні також тут. Ціна повертається до ведмежого блоку ордерів звідси, розпродається, проводить багато часу на місячному рівні і наступному тижневому рівні, який перекривається тут, і відривається, торгується вниз до старого мінімуму, пробиваючи цей мінімум ось тут, з цим пробігом.

Торги повертаються до наших тижневих рівнів, і тут торги повертаються назад до блоків пом'якшення. Помилковий прорив вище короткострокового максимуму, торгівля нижче, консолідація і знову розширення, виводячи ліквідність на стороні продажу нижче ринкового рівня або масиву дисконтних PD. Проводить деякий час біля місячного рівня і розширюється, а ціна прагне знизитися.

Дві останні свічки вгору перед рухом вниз - ця свічка стає результатом дійсного прориву ведмежого блоку ордерів. Торгівля повертається в цей діапазон, середній поріг обох тіл цих свічок разом, ціна розпродається. Зверніть увагу, як всі свічки, що піднімаються, чинять опір - це те, що ми шукаємо. Ми шукаємо ідеї про те, що всі зелені свічки в основному є рівнями опору.

Коли ціна повертається до них, ми повинні бачити, що вони діють як опір. Навіть якщо вони в кінцевому підсумку будуть пробиті пізніше, вони все одно забезпечують міру опору, яку ми будемо шукати для інституційної підтримки. Наприклад, ось ці дві свічки - ціна торгується до них тут, прямо тут - це можливість продати короткі позиції.

Подивіться на цей рух. Я маю на увазі, давайте подивимося на цю. Отже, короткі позиції з діапазоном 536 пунктів - мінімум формується 1 червня 2012 року. Рух починається 21 травня 2012 року. Отже, ви можете бачити, що тут досить значна торгівля.

Знову торгуючи з використанням ідей - місячних, тижневих, денних, а потім і чотиригодинних - ми бачимо наші рівні тут на денному часовому інтервалі. Ось що таке ці чорні лінії. Ціна торгується від цієї останньої висхідної свічки перед рухом, повертається до неї як до ведмежого блоку ордерів, торгується нижче, і ціна шукає рух нижче цього мінімуму, щоб отримати масив PD зі знижкою.

Висхідна свічка перед низхідним рухом повинна діяти як опір - вона діє тут. Ось потенційно рівний максимум. Ціна торгується назад до нього. Ми можемо вважати це розпродажем. Вона починає розпродаватися, але потім спускається вниз всього лише в чотиригодинний невеликий плечовий блок, близький до діапазону - це все, що він дає, - і нарешті починає торгуватися вище, і це вже за межами нашого діапазону для вивчення.

Як тільки ви подивитеся на всі рівні, які забезпечують потенційні налаштування, і на те, який діапазон ми бачили з цих цінових точок - тепер це чотиригодинна основа - подивіться на всю чутливість на цих рівнях.

Тепер, якщо ми повернемося до денного графіка, ви побачите, що розвороти стають рідшими, але більш приголомшливими з точки зору швидкості реагування. Отже, ви можете побачити всі можливості на цих рівнях і ці чотиригодинні можливості - вони дозволять вам синхронізуватися з більш високими часовими рамками щодня і/або щотижня з усією чутливістю навколо цих рівнів.

Всі ці індивідуальні унікальні установки - і хоча не кожна з них прибуткова, переважна більшість з них прибуткові - надають вам можливість бути продавцем на коротких позиціях на логічних рівнях. Якщо ви зосередитеся на місячному і тижневому рівнях, то помітите, що у вас набагато менше можливостей для коротких позицій, але подивіться на реакцію на них.

Ось - всі ці темно-сині рівні тут - добре, а потім у вас є тижневі рівні - дуже жорсткий опір, дуже жорсткий опір тут, багаторівневий опір тут, а також тижневі і місячні шари опору. У вас є денний рівень, який ми щойно окреслили ось тут - ось що це таке.

Ви бачите, що є багато можливостей для піпсовки, але коли ви опускаєтеся до чотиригодинного часового інтервалу, він дає вам більш досконалу точку входу, де ви зменшуєте ризик і отримуєте більш високу прибутковість.

Подібно до того, як ми показали на бичачій стороні покупки з високою ймовірністю для свінгової торгівлі, те ж саме можна сказати і на стороні продажу. Ви просто шукаєте місячні, тижневі і денні чотиригодинні рівні - всі ті рівні, які узгоджуються один з одним, перекриваються і зближуються. Чим більше рівнів сходяться навколо певного цінового рівня, тим більша ймовірність того, що він буде чутливим.

Але вам потрібно зосередитися в першу чергу на місячних і тижневих рівнях, тому що вони будуть найбільшими каталізаторами великих рухів. Я знову приберу з графіка все, за винятком місячного і тижневого рівнів, і хочу, щоб ви подивилися, наскільки сильно вони впливають на графік.

Отже, ви бачите всі тижневі рівні червоним кольором, а всі місячні - синім. Дуже значні цінові коливання - ведмежі блоки ордерів, багато разів торгуються на цьому рівні знову. До тижневих рівнів можна повернутися, до місячних рівнів можна повернутися кілька разів, тому що вони мають більший часовий інтервал.

Чому ми дозволяємо торгувати на більш високих таймфреймах кілька разів? Тому що більші ордери і більші позиції будуються на місячних і тижневих рівнях, тому може знадобитися кілька проходів на цей рівень, щоб капіталізувати цей конкретний рівень ціни для ведмежих сценаріїв або створення ведмежих позицій.

Консолідація тут була перенесена сюди ж, аж до тижневого блоку ордерів і місячного блоку ордерів, розташованих тут, а потім реакція від цього рівня - місячного рівня тут - в поєднанні з тижневим дозволяє певною мірою торгувати через нього. Іншими словами, ми не шукаємо точності на щомісячній і щотижневій основі, тому що там буде більший блок замовлень. Таким чином, ми можемо торгувати по середньому порогу або по мінімуму, і тому ми повинні враховувати, чи є у нас багаторівнева область рівнів на щомісячній і щотижневій основі.

Ви повинні очікувати потенційну можливість того, що вас можуть зупинити, але не забувати про всю ідею торгівлі або про те, що формує ідею того, що ринок повинен опуститися нижче і зробити наступне налаштування. Тому що якщо ви цього не зробите, ви в кінцевому підсумку пропустите рух, а потім озирнетеся назад і скажете: "Шкода, що я не зробив це ще раз".

Знову ж таки, тягнучись до старих мінімумів, ви бачите, як він залишається на тижневих рівнях і, нарешті, розширюється до нижчої сторони. Сподіваємося, це допомогло вам зрозуміти, як брати рівні з місячних, тижневих і денних графіків і переносити їх на чотиригодинний графік, щоб шукати розвороти. Ми будемо працювати з цією моделлю в шостому і сьомому уроках, і, нарешті, з моделлю торгівлі свінгами на мільйон доларів у восьмому уроці.