Axelar. Глубокое погружение от Messari

(если не нужна техническая часть, то можете прочитать только основные тезисы в начале и заключение в конце, лайк только не забудьте поставить) Основные тезисы

- Axelar - это децентрализованная сеть, которая действует как оверлейная сеть для обеспечения безопасной связи между блокчейнами.

- Проект Axelar включает в себя протоколы, не зависящие от консенсуса, набор динамических валидаторов и инструменты разработчика для создания кросс-чейн dApps на различных блокчейнах и сетях, в частности, для соединения Cosmos с цепочками EVM.

- Компания начала свою деятельность в 2020 году, и ее основные предложения включают протокол кросс-чейн шлюза (CCGP), протокол кросс-чейн передачи (CCTP), API и SDK, а также приложение-мост satellite.money, используемое для кросс-чейн передачи активов.

- Общая передача сообщений Axelar поддерживает любую кросс-цепочку полезной нагрузки, выходящую за рамки мостовых ресурсов с вызовами функций и произвольными данными.

- Компания Circle недавно заключила партнерство с Axelar для обеспечения композитной ликвидности с USDC. Это партнерство свидетельствует о намерении Axelar реализовать сценарии использования, выходящие за рамки кросс-чейн моста, включая композитную ликвидность, кросс-чейн говернанс и кросс-чейн NFT.

• Текущий рынок предлагает ограниченные возможности для разработчиков, которые хотят включить кросс-чейн возможности между протоколами, построенными на блокчейнах с различными механизмами консенсуса.

• Блокчейн-сети, такие как Cosmos и Polkadot, построили экосистемы отдельных блокчейнов с похожим консенсусом, которые могут взаимодействовать друг с другом.

• Однако рынок не предлагает комплексных решений для разработчиков, которые хотят одним щелчком мыши обеспечить совместимость для своих пользователей, охватывающую множество экосистем.

• Axelar заполняет этот пробел на рынке как оверлейная сеть Web3, предлагающая комплексные ресурсы для разработчиков, которые хотят сделать именно это.

• Проект Axelar предлагает разработчикам безопасную межцепочечную коммуникационную сеть, доступную через API и SDK.

• Эти ресурсы для разработчиков - это в первую очередь простые в использовании интеграционные решения типа "подключи и работай", что делает протокол отличным вариантом для dApp, которые хотят быстро создать кросс-цепочечные возможности.

• Поскольку проект Axelar не зависит от консенсуса, он может называть себя "Stripe для Web3-приложений".

• Технология Axelar направлена на обеспечение более сложных кросс-чейн функций, чем простой перевод обернутых активов на разные блокчейны.

• По своей сути, общая передача сообщений (GMP) Axelar обеспечивает кросс-чейн передачу произвольных данных, позволяя создавать композитную ликвидность, кросс-чейн говернанс и кросс-чейн передачу активов, которые не могут быть обернуты, например, NFT.

General Message Passing (общая передача сообщений) (GMP)

• Общая передача сообщений (GMP) позволяет разработчикам, использующим исходную цепочку, безопасно передавать любую полезную нагрузку по всей цепочке.

• Например, приложение может вызывать любую функцию на любой другой подключенной цепи. Здесь любая функция относится к функциям на прикладном и протокольном уровне, что обеспечивает широкий спектр возможностей для разработки.
На самом высоком уровне функция вызывается из исходной цепи, вызов проверяется через сеть DPoS компании Axelar и выполняется через шлюз в цепи назначения.

Composable Liquidity (составная ликвидность)

• Составная ликвидность относится к возможности Axelar позволить dApps на подключенных цепочках обмениваться ликвидностью между цепочками.

• Эта функциональность будет иметь значительные последствия для многих децентрализованных финансовых протоколов (DeFi).

• Кросс-чейн транзакции в один клик - это отправная точка.

• Далее, представьте, если бы кросс-чейн DEX могли восстанавливать баланс своих пулов ликвидности на одной цепи, заимствуя ликвидность активов на других цепях.
Такая возможность позволила бы минимизировать проскальзывание и непостоянные потери.

• Совместимая ликвидность может также проложить путь для новых изобретений DeFi, которые постепенно принимают на себя все больший риск, поскольку протоколы чувствуют, что у них есть "резервная" или "дополнительная" ликвидность на других цепочках.

Axelar сотрудничает с Circle Finance для создания композитной ликвидности

• Недавно компания Circle решила использовать общую передачу сообщений (GMP) компании Axelar для поддержки протокола межцепочечной передачи данных (CCTP) компании Circle для композитного USDC.

• CCTP компании Circle будет майнить и сжигать нативные USDC для "перемещения" токенов между цепочками и добавит функцию GMP для сопряжения этих транзакций с произвольными данными, такими как вызов функции.

• Это партнерство позволит разработчикам беспрепятственно интегрировать кросс-чейн, нативный USDC в свои dApp. Пользователи смогут перемещаться и обмениваться через несколько блокчейнов с помощью USDC, совершая транзакции в один клик, не заворачивая свои активы.

• USDC играет важную роль во многих протоколах DeFi. Токен присутствует в самых популярных пулах ликвидности, широко используется в криптодеривативах и может быть задействован в механизмах привязки других стабильных монет.

• Композитный USDC расширит возможности блокчейн-экосистем, которые в настоящее время не имеют надежного собственного стейблкоина, одновременно увеличивая конкуренцию для других стейблкоинов.

Услуги газа

• Многие кросс-чейн сети взаимодействия требуют, чтобы пользователи хранили токены газа как на исходной, так и на конечной цепочке.

• Axelar, однако, позволяет оплачивать газ один раз на цепочке назначения и с помощью токена назначения.

• Поскольку Axelar - это блокчейн, соединяющий блокчейны, он может обрабатывать логику смарт-контрактов, а газовые службы Axelar удобно обрабатывают все конвертации, необходимые в межцепочечном потоке транзакций:

- Токены AXL выплачиваются в качестве вознаграждения валидаторам Axelar.

- Токены AXL конвертируются в токен цепочки источников газа.

- Газ покрывает действия, такие как минт токенов или вызов функций, на цепи назначения.

Архитектура Axelar

Cosmos SDK

• Блокчейн Axelar Delegated Proof-of-Stake построен с использованием SDK (набор для разработки программного обеспечения Cosmos), который представляет собой набор инструментов с открытым исходным кодом и готовыми модулями, обеспечивающими кросс-чейн совместимость.

• Cosmos SDK использует консенсус Tendermint, который является моделью, используемой Axelar для проверки запросов в сети источника и подтверждения изменений в сети назначения.

• Консенсус Tendermint обеспечивает мгновенную окончательность и византийскую отказоустойчивость.

• Этот конкретный подход к консенсусу используется для проверки кросс-чейн связи, но Axelar способен подключать различные формы консенсуса.

• Например, Axelar - один из немногих кросс-чейн протоколов для соединения сетей EVM и Cosmos.

Cross-Chain Gateway Protocol (CGP) (протокол кросс-чейн шлюза)

• Протокол межсетевого шлюза Axelar (CGP) работает подобно протоколу пограничного шлюза (BGP) в Интернете.

• BGP - это, по сути, центр ретрансляции, предназначенный для безопасной передачи данных между сетями Интернета, подобно тому, как почтовое отделение сортирует и доставляет почту.

• CGP компании Axelar выполняет две важнейшие функции: синхронизация состояний и передача активов.

• Синхронизация состояний - это именно то, на что похоже: отдельные блокчейны в разных "состояниях", где один блокчейн имеет отдельную информацию от другого.

• CGP синхронизирует информацию таким образом, чтобы оба блокчейна отражали одну и ту же информацию.

• Передача активов относится к соединению активов между различными сетями.

• В обеих ситуациях пользовательский запрос отправляется через API, и активы депонируются в шлюзе Axelar на цепочке исходника.

• Депозит подтверждается после того, как несколько валидаторов достигают соглашения, и на блокчейне назначения чеканятся эквивалентные токены.

Cross-Chain Transfer Protocol (CTP) (протокол кросс-чейн передачи)

• Подобно протоколу передачи гипертекста (HTTP) для Web2, протокол кросс-чейн передачи (CTP) является механизмом передачи файлов на уровне приложений для Web3, который располагается поверх CGP.

• CTP позволяет приложениям взаимодействовать с различными блокчейнами, обеспечивая передачу активов и произвольных сообщений между сетями.

Безопасность сети Axelar

Безопасность Консенсуса Axelar

• В сети Axelar используется механизм консенсуса Delegated Proof-of-Stake (DPoS).

• Особый вид делегированного консенсуса PoS компании Axelar обеспечивает византийскую отказоустойчивость (BFT), позволяя до трети валидаторов выходить из строя без ущерба для безопасности сети.

• Владельцы токена AXL компании Axelar делегируют долю валидаторам; лучшие валидаторы по результатам делегирования входят в активный набор.

• Количество валидаторов в активном наборе определяется через говернанс и на момент написания статьи составляет 70 валидаторов.

• Axelar сохраняет низкие барьеры входа для валидаторов, поощряя внедрение разнообразного программного обеспечения (Ubuntu, Debian и т.д.) и разрешить участие любой организации или физическому лицу.

• Каждому валидатору будет присвоен взвешенный голос, основанный на его доле в протоколе, который он использует для подтверждения точности кросс-чейн сообщений (наряду с другими транзакционными запросами) и создания блоков в сети.

• Валидаторы получают вознаграждение за свои услуги в виде новых токенов AXL и комиссионных за транзакции, оплачиваемых в AXL.

• Каждый механизм консенсуса PoS подвержен риску концентрации права голоса среди нескольких доминирующих стейкхолдеров.

• Axelar снижает этот риск концентрации доли с помощью квадратичного голосования для своего механизма консенсуса DPoS.

• При квадратичном голосовании сила голоса не увеличивается линейно с ростом ставки.

• Чтобы увеличить свой голос, валидаторы Axelar должны увеличивать делегированный им пакет экспоненциально.
(To increase their voting power, Axelar validators must increase their delegated stake exponentially. Не понял, что тут имеется в виду, проясните мне пожалуйста в комментариях).

• Выбранный Axelar механизм консенсуса позволяет валидаторам привлекать делегации от стейкхолдеров и передавать их в качестве залога.

• На практике, в сетях с DPoS, таких как Axelar, это не позволяет валидаторам действовать злонамеренно.

• Если валидатор действует злонамеренно, дезинформируя сеть, залог будет уменьшен, а все потерянные средства будут выплачены через стейк.

• Другими словами, конструкция DPoS компании Axelar по своей сути является экономической моделью, которая делает злонамеренные атаки невыгодными.

• Однако в случаях, когда залог (в AXL) и взломанные средства являются разными активами с разницей в цене, злоумышленник все же может получить прибыль от атаки.

• Кроме того, пользователям может не выплачиваться полная сумма потерянных средств в случаях, когда существует значительная разница между стоимостью залогового актива и стоимостью взломанных средств.

• Эти злоумышленники могут осознать, что вместе они могут организовать атаку, которая скомпрометирует голосование по внешним событиям, обеспечив значительную разницу в стоимости залога и стоимости средств, подлежащих взлому.

• Затем они могут пройти через страховой уровень безопасности.
Однако такая организованная атака маловероятна, поскольку она нанесет репутационный ущерб валидатору.

• Валидаторы Axelar поддерживают ноды в подключенных сетях; многие из них также стейкают и проводят валидацию в этих сетях.

• Такой репутационный ущерб будет дорогостоящим, помимо последствий для экосистемы Axelar.

Усиленные меры безопасности
• Для защиты от потерь в результате атак, Axelar использует лимиты скорости для ограничения объема активов, к которым можно получить доступ в течение определенных периодов времени, так что стоимость взлома никогда не сможет превысить определенный порог.

• В протокол также встроена возможность замораживания переводов с любой конкретной сети, если она окажется скомпрометированной или вредоносной.

• В случае полного замораживания переводов ни входящие, ни исходящие запросы не разрешаются.

• Политика безопасности валидаторов (например, обязательное чередование ключей), аудит и bug bounties также включены в подход к безопасности Axelar для дальнейшего повышения безопасности.

Токеномика Axelar

• Запуск собственных токенов Axelar AXL делает сеть Axelar безразрешительной, позволяя любому участнику накапливать делегированные доли и участвовать в обеспечении безопасности сети.

• Основная функция токена заключается в стимулировании владельцев токенов к делегированию доли в цепочке Axelar, что способствует более широкому распределению доли/голосующих полномочий и безопасности сети.

• Блокчейн-проводник и панель данных Axelarscan, идентифицирует сетевые валидаторы и сообщает о распределении силы голоса в режиме реального времени.

• Axelar также имеет приборную панель данных на Metrika, показывающую производство блоков, генерацию блоков, кросс-чейн деятельность и многое другое.

• Комиссия за транзакцию выплачивается валидаторам и стейкхолдерам в AXL, а конвертация и платежи осуществляются через газовые службы Axelar.

• Новые токены AXL чеканятся для вознаграждения валидаторов, что увеличивает общее предложение и делает AXL инфляционным токеном.

• Однако механика токенов AXL может стать дефляционной в некоторых случаях, если "сдача" от Axelar Gas Services будет использоваться для выкупа или сжигания.

• Один миллиард AXL был выпущен. Инвесторам из посевного раунда, раундов Серии А и Серии В выделено почти 30% предложения токенов.

• 17% запасов токенов AXL предназначено для основной команды, а 12,5% - для операций компании.

• На общественные программы выделено почти 36%, а на паблик сейл приходится 5% от общего количества токенов.

Экосистема Axelar

Привлечение и финансирование
• Одной из главных достопримечательностей Axelar является ее способность соединять сети Cosmos с сетями EVM.

• Однако она также способна соединяться с другими блокчейнами, не относящимися к EVM.

• Совсем недавно компания Axelar объявила о партнерстве с Mysten Labs для обеспечения функций общего обмена сообщениями на блокчейне Sui.

• На момент написания статьи число существующих и действующих интеграций с сетями mainnet составляло 30, включая Avalanche, BNB Chain, Ethereum, Polkadot, Polygon и различные сети на базе Cosmos.

• На данный момент через Axelar прошло более 300 000 транзакций.

• Ethereum, Kujira, Osmosis и Polygon являются ведущими сетями исходников и получателей за 30 дней; AXL, ETH и USDC являются ведущими активами.

• По данным Crunchbase, Axelar привлекла 63,8 млн долларов США от 28 инвесторов.

• 15 февраля 2022 года Coindesk сообщил, что Axelar привлекла в рамках серии B в общей сложности 35 млн долларов, повысив свою оценку до 1 млрд долларов.

• Большинство инвесторов во всех трех раундах были криптовалютными венчурными фондами, включая Dragonfly Capital, Polychain, Blockchange, Node Capital, North Island Ventures и другие.

• Polychain Capital также возглавлял раунд серии А Axelar, который завершился на уровне 25 миллионов долларов.

• Способность Axelar удерживать своих инвесторов на протяжении всех инвестиционных раундов (при более высоких оценках в более зрелых раундах) и особенно в начале охлаждения рынка говорит о том, что протокол успешно справился со стратегическими целями.

Говернанс
• Владельцы AXL также могут голосовать по предложениям, предлагающим различные изменения в протоколе, от модернизации продуктов до изменений в распределении вознаграждений и параметров валидации.

• Некоторые из показателей, которые регулируются децентрализованным управлением, включают цену платы за газ AXL за транзакцию и формулу определения платы за газ.

• Кроме того, Axelar позволяет своему сообществу голосовать по техническим требованиям, включая минимальное количество валидаторов, которым должен соответствовать любой блокчейн, прежде чем он будет интегрирован в Axelar.

Заключение

• Большинство кросс-чейн сообщений Axelar поддерживают передачу токенов в связи с потребностью рынка в высокофункциональных кросс-чейн возможностях.

• Axelar недавно заключила партнерство с компанией Circle, чтобы обеспечить композитность USDC, тем самым создавая возможности для протоколов обмена ликвидностью между сетями и разработки новых приложений DeFi.

• Помимо передачи токенов или композитности, возможности Axelar по передаче произвольных сообщений через сети могут проложить путь для новых инноваций на рынке блокчейна - от управления через кросс-чейн, до блокчейн-решений институционального уровня.

• Компания Axelar предлагает надежное решение, а ее команда имеет все возможности (и хорошие финансовые средства) для налаживания новых партнерских отношений и применения кросс-чейн инфраструктуры.

Послесловие переводчика Что тут сказать. Как сказал Виталик, будущее будет мульти-чейн, а не кросс-чейн, и его прогноз сбывается, глядя на взлёты L2 и зарождающиеся zkEVM.

В том числе поэтому, я обхожу стороной протоколы вроде THORChain (который еще взламывали 2 раза). Ну там хоть биткоин можно менять.

Добавьте сюда откровенно плохую токеномику AXL.

Но разобраться в Axelar было интересно (как обычно, ничего не понял всё равно).

Peace.

Взгляд на Convex от Delphi Digital

Канал про DeFi

Чат defi degens

Чат по SocialFi, On chain games, Narrative trading