ЧТО ТАКОЕ КРИПТО-ЗАЙМЫ И КАК ИХ ИСПОЛЬЗОВАТЬ

Криптозаймы — это финансовая услуга, которая поможет восполнить ваши краткосрочные потребности в ликвидности.

Займы доступны, как на централизованных биржах, таких как OKX, так и на децентрализованных протоколах. Cуществуют даже отдельные "лендинговые" (lend - одалживать) протоколы, главной функцией которых и являются займы например, Сompound finance - лендинговый протокол.

Однако, не будем тянуть, поехали разбираться со всем по порядку!

Давайте рассмотрим как все работает на одном небольшом примере. У нас с вами есть три стороны:

1. Кредитор, который отдает свои деньги под процент.
2. Биржа, которая устанавливает условия.
3. Заемщик, который использует чужие деньги за процент.

Схема работает следующим образом. Биржа устанавливает правила кредитования — определяет ставку и величину залога.

Кредитор размещает на площадке свои средства под определенный процент. Заёмщик, которого устраивают условия получения криптозайма, отправляет заявку на получение займа. Однако, для того, чтобы получить займ ему не нужна какая-либо сложная кредитная история. Если на его счёте имеется достаточно средств для того, чтобы обеспечить займ залогом, то заемщик без проблем получит необходимые ему средства.

Займ происходит за считанные секунды. После этого средства заёмщика, переданные в залог, замораживаются, а ему на счёт зачисляется сумма оформленного криптозайма. После этого он может распоряжаться полученной в долг криптовалютой как хочет, взяв все риски её использования на себя — может обменять её на фиатные деньги, начать торговать ей на бирже, вложить в NFT, принять участие в акции или даже предоставить средства в кредит на другой платформе.

При этом инвестор, предоставляющий криптовалюту в долг, практически ничем не рискует. Ему постоянно начисляются проценты, а залог является гарантией того, что он не лишится капитала, если вдруг заёмщик не отдаст долг.

Таким образом, для заёмщиков криптокредиты являются удобным инструментом получить дополнительные монеты и провести с ними любые операции, направленные на извлечение дохода.

В основном, крипто-займы используют, как средство получения дополнительной ликвидности.

Здесь нам на помощь и приходят крипто-займы, мы можем оставить наши средства в залог, а в займ взять #eth.

Именно поэтому для займов я рекомендую использовать #usdt или подобные довольно стабильные активы, ведь их цена всегда = 1$. Например, вы можете взять в займ под залог своих альткоинов #eth на ByBit, вывести их на ОКХ и использовать их там для акции. Либо же наоборот в зависимости от места необходимости.

Займы, в зависимости от того, где они получены, можно разделить на займы, получаемые на биржах, и займы, получаемые через лендиноговые протоколы.

У каждого из названных видов есть плюсы, однако минусов так же хватает, давайте попробуем разобраться с каждым и начнем мы с лендинговых протоколов. Для примера возьмем Compound и LayerBank

Плюсы:

• Не нужны никакие документы. Чтобы получить займ на бирже вам необходимо пройти КУС (верификацию личности). Децентрализованным обменникам нужен лишь факт владения вами суммой достаточной для залога.
• Ваши средства не подвергнуться блокировке. Если по каким-то причинам биржа посчитает ваше поведение странным или же вы нарушите правила пользования, то ваш аккаунт может быть заблокирован, как и все средства лежавшие на нем. На DEX / Lendings такое невозможно.
• Более высокие проценты. Зачастую DEX / Lendings может предлагать вам более высокие проценты за предоставление ваших средств в чужое пользование.
• Отсутствуют сроки погашения. У вас нет конкретной даты погашения вашего долга, вы можете сделать это в любое удобное для вас время.

Минусы:

• Меньшая безопасность. Подобные платформы всегда менее надежны чем биржи, поэтому существует вероятность, что площадку взломают и вы потеряете свои средства.
• Вероятность скама. Шанс того, что сами разработчики захотят свернуть свой протокол и вывести оттуда все средства тоже существует.

Вкратце, вы выбираете более льготные и свободные условия, жертвуя своей безопасностью.

Теперь давайте попытаемся разобраться с займами с помощью бирж, примером могут выступить уже известные нам OKX, ByBit, Binance

Плюсы:

• Безопасность. Как и было отмечено ранее, биржи обладают куда более высоким уровнем защиты. Поэтому вероятность, что тир-1 биржи взломают и мы потеряем свои средства стремится к нулю
• Более широкий список активов. В лендинговых протоколах вы зачастую ограничены 1-5 активами на выбор. С помощью бирж вы можете занять / сделать обеспечением почти любой токен, торгующийся на бирже.

Минусы:

• Необходимо пройти КУС. Это с трудом можно назвать минусом, ведь вам явно нужен хоть один биржевой аккаунт, зарегистрированный на себя, где вы и сможете взять кредит. Однако, многие данный пункт относят к минусу.
• Риск блокировки. Если вы порядочный пользователь и не пытаетесь абузить систему, используя свой основной аккаунт, то боятся нечего. В противном случае существует вероятность, что ваш аккаунт будет заблокирован вместе со всеми средствами.
• Сроки погашения. У вас есть конкретные сроки (не более 30 дней), за которые вы должны погасить займ, в противном случае вас может "ликвидировать" и вы потеряете все заложенные средства, либо же придется серьезно переплатить по процентам.

Рассмотрим виды-криптозаймов на биржах с помощью бирж OKX и ByBit. На бирже байбит мы можем увидеть:

• гибкий займ.
• фиксированные займы (на 7-14-30 дней).

Основное различие между фиксированным и гибким займом заключается в том, что фиксированный займ:

1. будет иметь фиксированный срок до которого вы обязаны полностью погасить заём и проценты.
2. почасовая процентная ставка будет зафиксирована и не будет меняться (если вы взяли кредит, под часовую ставку 0.002%, то она будет такой на протяжении всего срока).
3. Если фиксированный займ не будет погашен до определенной даты, то будет предоставлен льготный период для возврата заёмных монет. В течение просроченного периода с вас будет взиматься трехкратная почасовая процентная ставка, а ваш залог будет ликвидирован для погашения займа и процентов, если вы не сможете произвести погашение к концу льготного периода.

Гибкий заём (OKX использует только такой вид займа) не будет иметь фиксированной даты погашения, что означает, что заём может быть погашен в любое время. Процентная ставка по гибкому займу не фиксирована и колеблется каждый час в зависимости от рыночных условий. Проценты будут начисляться каждый час до полного погашения займа или срабатывания ликвидации.

Ликвидация сработает в обоих вариантах, в случае того, если сумма вашего займа сравняется / начнет превышать сумму вашего залога, однако об этом мы поговорим детальнее дальше.

Ликвидация - принудительное закрытие позиции из-за частичной или полной потери начальной суммы обеспечения. Иными словами в данном случае, когда сумма вашего займа сравнится / превысит сумму вашего залога, ваша позиция будет принудительно закрыта = ликвидирована

Соотношение займа к стоимости (LTV) — это ключевой показатель, используемый для оценки степени риска для заёмных активов.

Bybit оценивает риск, используя три следующих коэффициента LTV:

• Начальный LTV: Начальный коэффициент LTV определяет первичную сумму займа. Стоит отметить, что начальный коэффициент LTV может различаться для разных активов залога, а значит, и первичная сумма займа будет разной.
• LTV по маржин-коллу: когда значение этого коэффициента превышает обычный LTV, заёмщикам отправляется напоминание (в виде SMS и push-уведомления) о необходимости пополнить спотовый аккаунт залоговыми средствами или вернуть сумму займа для снижения коэффициента LTV и избежания ликвидации.
• LTV к ликвидации: если коэффициент LTV превышает LTV к ликвидации, то Bybit использует ваш залог для погашения займа и процентов в полном объёме.

За своим LTV вы можете следить в центре ордеров в разделе "кредитные ордера". Там же, в любое время вы всегда сможете увеличить свой залог с помощью "Adjust Collateral - Изменить обеспечение".

И тем самым уменьшить свой LTV (избежать ликвидации). Чем меньше % LTV, тем меньше ваш шанс на ликвидацию.

Если вы все же не уследили за LTV и он превысил допустимые лимиты, то ваш залог будет использоваться для автоматического погашения займа и процентов в полном объёме, а также взимается комиссия за ликвидацию в размере 2%.

Комиссия за ликвидацию будет вычтена из суммы залога, а оставшаяся сумма после полного погашения будет возвращена на аккаунт, который вы ранее выбрали для вычета залога.

Для начала работы потребуется зарегистрироваться на бирже и пройти процедуру KYC (верификация личности).

Ранее в обучении я уже показывал, как правильно зарегистрироваться на бирже Bybit. Если ты подзабыл, не переживай — вот тебе статья для напоминания.

Также я объяснял, зачем проходить KYC, какие преимущества это даёт и как сделать всё правильно. Если нужно освежить память, воспользуйся специальным гайдом в боте.

1. Как только мы успешно завершили процедуру КУС, возвращаемся на главную панель и выбираем раздел "Банкинг". В появившемся окне выбираем "Криптозаймы".

2. В открывшемся окне видим страницу займа, где отображены:

• Актив для займа и сумма займа
• Актив для залога и сумма залога
• Срок займа
• Расчетные проценты
• Цену ликвидации

3. Вводим необходимые данные, например возьмем #eth под залог в 100 #usdt на гибкий срок.

Мы видим, что за каждый день пользования нам будет нужно дополнительно вернуть 0.00000174 #eth (0.0057 #usdt). Однако, как мы уже ранее говорили, данное количество является плавающим.

Видим нашу цену ликвидации, если цена за один эфир дойдет до 3 909$, а за 1 #usdt - 0.00025 #eth, то нас ликвидирует.

4. Увидеть текущие займы, наш LVT и выплатить проценты, дабы закрыть займ, мы можем либо нажав "Мои займы" в разделе "Крипто-займы". Либо наведя на главную панель и выбрав "Ордеры" - "Кредитный ордер".

5. Для того, чтобы возвратить займ, заходим в меню кредитных ордеров и выбираем "Repay", если наш LTV становится критическим и мы хотим повысить нашу безопасность, то выбираем "Adjust collateral" - "Добавить обеспечение".

6. Поздравляю, теперь вы специалист в области займов!