В этой статье представлены конкретные идеи, в которые готов инвестировать Electric Capital - тир-1 фонд, который год назад привлек $1 млрд для инвестиций в Web3 сферу. В статье представлено видение фонда относительно будущего криптовалют, отмечены существующие проблемы отрасли и перечислены инициативы, которые фонд готов поддержать финансово.

Материал подготовлен каналом @shitcoinresearch

Оригинал статьи: ссылка

Мы выделяем пять ключевых тенденций:

DAO позволят глобальным сообществам выделять ресурсы на большие и малые инициативы.
NFT сформируют слой активов для Web3 и основу для новых типов финансовых инструментов.
Децентрализованные финансы демократизируют доступ к финансовым продуктам по всему миру.
Децентрализованная инфраструктура позволит разработчикам создавать приложения следующего поколения без централизованной точки отказа или контроля.
Доступный пользовательский интерфейс позволит миллионам пользователей подключиться к Web3.

Вот несколько идей, которые мы рады профинансировать в каждом направлении:

1. DAO

Децентрализованные автономные организации (DAO) — это интернет-организации. DAO могут привлекать клиентов, инвесторов и участников за считанные минуты, открывать банковские счета за считанные секунды, принимать решения прозрачно и т. д. В следующем году мы увидим увеличение экспериментов в DAO - от настройки структур управления до поиска новых способов стимулирования участников.

Конкретные идеи, которые мы хотим профинансировать:

Системы привлечения новых членов, основанные на заслугах DAO станут организациями, привлекающими таланты наравне с лучшими компаниями. Многие люди присоединяются к DAO посредством покупки токенов, но это не может гарантировать присоединение самых талантливых или самых продуктивных участников. Мы хотим финансировать механизмы, которые позволят большему количеству людей вступать в DAO на основе их заслуг.
Агрегаторы управления Людям сложно отслеживать и определять приоритетность новых предложений, особенно в нескольких DAO. Мы хотим финансировать платформы, которые собирают и выкладывают предложения таким образом, чтобы членам сообщества было проще в них участвовать.
Механизмы для улучшения распределенного принятия решений Сегодня многие решения принимаются теми, у кого наибольшее количество токенов. Нам нужны механизмы не только для увеличения числа участников, уровня вовлеченности, но и для обеспечения вовлеченности нужных людей.
Механизмы компенсации Участникам DAO нужна справедливая и прозрачная компенсация. Один из эффективных способов вознаграждения участников за их работу сегодня - это вознаграждения, выдаваемые DAO на таких платформах, как Layer3. Вклад в DAO может быть on-chain или off-chain, разовый или повторяющийся. По мере усложнения DAO эти типы вкладов также будут расти и развиваться. Мы хотим финансировать проекты, которые позволяют DAO справедливо и открыто распределять вознаграждение для всех типов участников.
Платформы обнаружения DAO Скорость создания DAO растет в геометрической прогрессии. Крупнейшие DAO контролируют казну с миллиардными суммами, выдают гранты и нанимают большие команды. Напротив, самые маленькие DAO могут быть небольшой группой, объединившей ресурсы для покупки NFT. Нам нужны платформы, которые позволяют большему количеству пользователей находить и изучать DAO, соответствующие их потребностям и интересам.
Рекрутинговые платформы DAO нуждаются в возможности подключиться к сети талантов и опыту. Такие платформы, как Rabbithole, позволяют пользователям начать зарабатывать учетные данные, которые DAO могут использовать для проверки талантов, точно так же, как мы используем дипломы и сертификаты для подтверждения знаний и опыта. Мы стремимся финансировать различные проекты на всех этапах рекрутинга, которые могут помочь DAO выявлять и нанимать лучшие таланты.
Управление казначейством Сегодня DAO могут иметь сложные казначейства, которые включают в себя смесь различных типов токенов и стейблкоинов. Перед DAO стоит задача эффективного управления своими казначействами с распределенным принятием решений. Такие организации, как LlamaDAO, являются экспертами в создании предложений и помощи DAO в принятии решений казначейства. Мы хотим финансировать больше экономических инструментов, которые позволяют DAO эффективно развивать и использовать свои казначейские обязательства.

Инициативы, которые мы с готовы поддержать в этой вертикали:

Платформы для создания DAO, такие как Syndicate.
Точки входа для талантов, такие как Rabbithole.
Системы вознаграждений, ориентированные на DAO, такие как Layer3.
Платформы для DAO для выполнения инженерных работ, такие как Gitcoin.
Финансовые инструменты для DAO, такие как LlamaDAO.

2. NFT

NFT-искусство - лишь один из вариантов использования этого нового примитива. NFT могут представлять учетные данные, членство, финансовое положение, корзину активов, билеты, музыку, внутриигровые предметы, недвижимость, социальные сети, личности и многое другое. Несмотря на то, что каждый месяц в NFT совершаются транзакции на миллиарды долларов, мы все еще находимся на ранних стадиях раскрытия вариантов использования NFT.

Конкретные идеи, которые мы рады финансировать:

Механизмы ценообразования для NFT Точное ценообразование для NFT является сложной задачей. Отсутствие ценообразования создает две проблемы: (1) большинство NFT не имеют ликвидности, и (2) производные финансовые инструменты не могут формироваться поверх NFT. Проекты, которые позволяют нам точно оценивать NFT, откроют новые варианты использования и более широкое внедрение.
Инфраструктура для поддержки NFT как производственных активов В настоящее время существует два механизма генерирования капитала с помощью NFT: (1) получение дохода за счет аренды, кредитования и т. д. или (2) распределение доходов за счет роялти и дробления. Оба эти механизма находятся в зачаточном состоянии. По мере развития этого пространства мы ожидаем увидеть музыкальные NFT, которые делят гонорары с фанатами, голливудские фильмы, которые делят доход между персонажами, основанными на NFT, и возможность одалживать или арендовать денежный поток от этих NFT. Мы считаем, что вертикальная инфраструктура для поддержки этих типов продуктивных NFT станет одной из самых важных платформ в Web3.
Платформы обнаружения Трудно обнаружить коллекции NFT или узнать о новых минтах. Эффективные платформы для обнаружения увеличат внедрение NFT и позволят большему количеству людей найти свою нишу.
Производные финансовые инструменты NFT Как и активы в реальном мире, мы считаем, что у NFT будут фьючерсные рынки, опционы для хеджирования, страхование и другие виды финансовых производных инструментов. Финансовые продукты, созданные на основе NFT, сделают NFT более полезными.
Гильдии создателей Мы считаем, что создатели будут использовать NFT для монетизации и использовать их для увеличения вовлеченности своих поклонников. Однако сегодня создателям не хватает лучших практик и инфраструктуры для использования NFT. Мы считаем, что гильдии создателей могут позволить им обмениваться такими ресурсами, как комьюнити-менеджеры и фан-базы.
Маркетплейсы Когда NFT могут представлять что угодно, от музыки до земли метавселенной и учетных данных, появятся новые торговые площадки для поддержки конкретных потребностей каждого типа NFT.
Мосты от физического к цифровому NFT могут быть цифровым представлением физического мира. Мы считаем, что в будущем мы увидим более универсальные механизмы получения физического актива путем сжигания цифрового, системы продажи билетов на мероприятия, использующие NFT, NFT в качестве неизменного хранилища медицинских записей, посещаемости курсов, идентификации и многого другого.

Инициативы, которые мы готовы поддерживать в этой вертикали:

Кураторские платформы, такие как JPG.
Социальные платформы, такие как Hyype и Myty.
Кредитные и торговые площадки, такие как Taker Protocol и 4k.

3. DeFi

DeFi превратились из набора экспериментальных финансовых услуг, созданных с использованием смарт-контрактов, в зрелые протоколы, управляющие миллиардами долларов. Мы видим, как экосистема развивается и демократизирует доступ к сложным финансовым инструментам.

Конкретные идеи, которые мы рады финансировать:

Развитие DeFi в сетях, отличных от Ethereum Ethereum представляет собой уникальный набор компромиссов между безопасностью, скоростью и децентрализацией. Сети, не относящиеся к Ethereum, могут стать более доступной платформой для входа в DeFi следующей волны пользователей. Мы видим значительные возможности в создании сервисов DeFi для этих новых пользователей.
Объединение возможностей доходности между сетями По мере того, как все больше пользователей присоединяются к альтернативным блокчейнам, они захотят получить доступ к потенциальным возможностям доходности в этих блокчейнах. Точно так же пользователи Ethereum захотят получить доступ к возможностям доходности, предоставляя капитал в новые сети.
Простое знакомство со сложными стратегиями Такие платформы, как Ribbon, упрощают сложные опционные стратегии. Мы хотим финансировать платформы, которые дают пользователям простой доступ к стратегиям, таким как дельта-нейтральная фарминг, маркет-мейкинг с использованием заемных средств, кредитование с защитой от убытков и другие.
Новая механика для начальной загрузки ликвидности, принадлежащей протоколу По мере запуска и роста числа протоколов потребность в механизмах начальной загрузки ликвидности будет возрастать. Мы считаем, что по мере запуска новых протоколов будут появляться новые, инновационные механизмы начальной загрузки.
Потоки платежей и наделение правами (вестинг) Стандартизация потоков платежей в криптовалюте откроет множество вариантов использования: трудовые договоры, договоры о наделении правами, контракты DAO-to-DAO и даже необеспеченное кредитование.

Инициативы, которые мы готовы поддерживать в этой вертикали:

Доступные решения DeFi, такие как Kresko
Алгоритмические стейблкоины, такие как Frax
Криптобиржи, такие как DerivaDEX, dYdX, Hashflow, Saddle и Slingshot
Системы авторизации DeFi, такие как ARCx
Кредитные платформы, такие как Sublime и Swivel
Агрегаторы ликвидности, такие как Tokemak
Системы управления ликвидностью, такие как Gamma
Опционные протоколы, такие как Primitive и Zeta
Решения для обеспечения конфиденциальности, такие как Anoma
Протоколы защиты, такие как Cosy

4. Децентрализованная инфраструктура

Чтобы реализовать децентрализованное будущее, инфраструктура должна позволить приложениям быть действительно распределенными. Мы хотим финансировать проекты, которые решают уникальные проблемы создания децентрализованных приложений, позволяя разработчикам создавать приложения без централизованных точек отказа.

Конкретные идеи, которые мы готовы финансировать:

Подтвержденный хостинг Взлом BadgerDAO привел к потере средств в размере 120 миллионов долларов, поскольку хакеры внедрили вредоносный код во внешний интерфейс dApp, хотя смарт-контракты были полностью безопасны. Проверенный хостинг поможет гарантировать, что когда пользователь взаимодействует с децентрализованным приложением через свой веб-браузер, это будет безопасно созданная официальная версия. Подобные сервисы снизят нагрузку на разработчиков и повысят удобство использования и доверие.
Децентрализованные вычисления AWS, Azure и Google Cloud сегодня являются ключевыми игроками в технологическом стеке dApps, а также основными источниками централизации. Мы начинаем видеть отделение вычислений от этих служб со специализированными сетями, ориентированными на индексирование, выполнение фоновых задач, хранение общедоступных/частных данных и обслуживание запросов RPC. Например, если разработчики могут создать док-контейнер, который может выражать их бизнес-логику, они могут запускать его в децентрализованной сети и обслуживать результат этих вычислений.
Инструменты разработчика с нулевым разглашением Технология с нулевым разглашением полезна не только для частных платежей и подтверждения достоверности сводных данных, но также полезна для новых интересных вариантов использования, таких как игры. Например, многие игры требуют, чтобы некоторые игровые состояния были скрыты: покер, инвентарь в MMORPG и многое другое. В традиционных играх приватное состояние хранится на стороне сервера, и клиент пользователя отображает это состояние. Технологии конфиденциальности, такие как zk-SNARKs, и инструменты разработчиков для решений конфиденциальности являются необходимым условием для создания неполных информационных игр в открытом доступе.
Проверка безопасности при каждом коммите В DeFi-протоколах заблокированы десятки миллиардов долларов. Безопасность ончейн-активов станет еще более важной из-за неизменности и надежности блокчейна. Мы хотим финансировать инструменты, которые могут проверять безопасность во время разработки.

Инициативы, которые мы с готовы поддержатьв этой вертикали:

Аутентифицированные системы фиксации, такие как Radicle;
Cистемы вознаграждения за ошибки, такие как Immunefi;
Решения для идентификации и данных, принадлежащие пользователям, такие как Spruce;
Решения для децентрализованных вычислений, такие как Internet Computer;
Формальные решения для проверки, такие как Certora.

5. Расширение доступа к Web3

Расширение доступа к Web3

Web3 может быть недоступен для обычных пользователей, что затрудняет появление следующей волны вариантов использования. Мы хотим финансировать проекты, которые сделают Web3 доступным для использования обычными пользователями.

Игры с поддержкой криптовалют и совместимым бэкендом Игры с поддержкой криптовалют имеют потенциал для создания пользовательского опыта, превосходящего традиционные цифровые игры. При наличии полностью совместимого бэкенда любой желающий может легко встроить в игру плагины или моды или иметь возможность без доверия форкнуть игру, тем самым быстро развивая игровой опыт. Мы хотим финансировать игры, которые используют уникальные аспекты крипто-рейлов для создания увлекательных игр, невозможных в традиционных играх.
Мобильные возможности DeFi Сегодня большинство приложений DeFi оптимизированы для работы на компьютерах, мобильные устройства - не используются. Разработчики мобильных приложений также зависят от централизованных магазинов приложений, которые могут блокировать возможности DeFi. Однако по мере того, как сложные стратегии DeFi становятся более простыми, а процессы безопасности и проверки для подключений к кошельку улучшаются, мы хотим финансировать опыт DeFi, который может быть доступен большему количеству пользователей.
Мультичейн кошельки, проверяющие контракты
По мере развития криптовалют возникают новые проблемы. Например, появление нескольких типов Layer 1 создало новые проблемы с точки зрения удобства использования, такие трудности как с перемещением активов между блокчейнами или доступ к нескольким блокчейнам с помощью единого кошелька. Мы хотим финансировать кошельки с инфраструктурой, обеспечивающей бесперебойную работу пользователей, например, проверку контрактов перед подключением или интеграцию с несколькими L1.
Заработок криптовалюты Сейчас есть две ключевые проблемы, которые лишают важные базы пользователей доступа к криптовалюте: (1) у многих людей нет денег, чтобы вкладывать их в криптовалюту, и (2) централизованные биржи не будут поддерживать фиат из каждой страны. Мы хотим финансировать протоколы вознаграждений ("баунти"-платформы), платформы задач, механизмы «играй, чтобы заработать», которые сделают криптовалюту доступной для всех.

Инициативы, которые мы с готовы поддержать в этой вертикали:

Платформы с низкой комиссией и высокой пропускной способностью, такие как Aurora;
Решения для доступа к криптовалюте через традиционные финансовые каналы, такие как Bitwise, Bitnomial и Kraken.

Материал подготовлен каналом @shitcoinresearch

Читайте также: