Технический анализ. Ликвидность.

Существуют два понятия, которые редко входят в стандартный технический анализ, но помогают повысить его эффективность. Это ликвидность и волатильность. Для трейдера важно уметь различать эти понятия и оценивать их сходу. Разбираясь лишь в этих понятиях, можно с первого взгляда отсеять ненужные торговые инструменты и избежать ненужных торговых сделок.

Общие понятия

Сегодня поговорим о ликвидности. Давайте, для создания интеллектуального образа узнаем научный термин.

Ликвидность - (от лат. liquidus — жидкий, перетекающий) — экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги.

Теперь, когда мы прониклись умными речами, опишем понятными словами и примерами. Грубо говоря, ликвидность — это количество продавцов, покупателей и товаров на точке.

Представьте три места продажи семечек: бабушка у подъезда, торговец на рынке и в супермаркетах. На каждой из точек будет свой объем и свои цены. Бабушка продаст пару стаканов за цену, которая пришла в голову с утра. На рынке объемы уже больше, но цена может легко измениться в зависимости от ситуации и продавца. В супермаркетах постоянные объемы с почти не меняющейся ценой.

Это и есть разница в ликвидности. Рассмотрим более профессионально на акциях.

Виды акций по ликвидности.

Если продавцов или покупателей недостаточно, то вы не сможете быстро реализовать продукт по цене, которая вас устраивает. Из-за этого в слаболиквидной акции образуются большие сперды, и график выглядит рваным, так как объем торгов низкий. Такие акции, если они почему-то попали на лист, стоит выбросить.

Противоположно им – сильноликвидные акции. В них избыток и продавцов,и покупателей. В таких акциях можно не волноваться, что стоп проскользнет или ваш ордер не исполнят. Но такие акции тоже не рекомендуется торговать. Количество участников в них настолько велико, что каждый цент можно считать сопротивлением. А количество торговых роботов просто зашкаливает.

В итоге, они ходят медленно и немного. Не всегда их могут вынудить на сильное движение даже сильные катализаторы (новости, отчет).

Идеальные акции для дейтрейдера те, что находятся посередине – среднеликвидные. Обычно это акции с объемом от 1М до 10М проторгованных акций за день. Они легко и много ходят, при этом в 95% случаев исполняют ордера по заявленной или очень близкой цене.

Заключение.

Ликвидность куда более проста в понимании для дейтрейдера, чем волатильность. Это связано с тем, что существует критерий, по которому можно отбросить неподходящие акции.

Так что при правильных настройках параметров отбора, вы уже в самом начале отбросите все неподходящие по ликвидности акции.