Нулевые фонды от Fidelity и E*TRADE
Fidelity и E*TRADE предлагают взаимные фонды с 0% expense ratio — звучит круто, но есть нюансы:
- Fidelity ZERO: FZROX, FNILX и др.
- E*TRADE No‑Fee Funds: ETLGX, ETTOX и др.
- Fidelity Go (робосоветник): Flex‑фонды вроде FDFIX
Главная проблема: вас привязывают к платформе.
Фонды ZERO и No-Fee нельзя перевести к другому брокеру. Только продать и перевести кэш — а это уже может иметь налоговые последствия, если счет обычный (не IRA/401k/HSA).
Flex‑фонды — это еще большая ловушка: Доступны только через Fidelity Go. Даже внутри Fidelity вы их не переместите в другой аккаунт. А за автоматическое управление ещё и взимается комиссия (после $25k).
ETF — более гибкая альтернатива:
- Доступны на любой платформе
- Без комиссии за сделки
- Портируемы между брокерами
- Дивиденды — чаще (ежеквартально, а не раз в году, как у фондов ZERO, хотя тут уж надо проверять — все фонды разные)
- Считаются более эффективны с точки зрения налогов (для пенсионных счетов это не важно)
Когда можно использовать mutual funds?
В пенсионных счетах (IRA, Roth, 401k, HSA и т.п.), где нет налогов при продаже. Но даже там — проверяйте, чтобы не было transaction fees.
Фонды с 0% комиссией — хорошая идея. Но если вы инвестируете через брокерский счёт, ETF лучше — более гибки, ликвидны и не привязывают вас к одной платформе.
Помним, что даже если mutual fund доступен на одной платформе без transaction fees, другая платформа может взимать transaction fee за покупку, а иногда и за продажу этого фонда!