Риски накопительной страховки Whole Life

Страховка WL обычно неплохо просчитывается, поскольку наиболее важные параметры известны заранее: комиссионные, штрафы, минимальные взносы, проценты за ссуды (возможен плавающий процент), гарантированный рост накоплений, и т.д. Важный но не гарантированный параметр — это дивиденды, выплачиваемые страховой компанией.

Обязательно делайте симуляцию с гарантированным ростом и со всеми комиссионными. Обращайте внимание на год с которого можно реально начать делать изъятия (через взятие ссуды), а также на точку break-even. Проценты по ссуде должны быть приемлемые (не 6-8%). Штрафы за досрочное изъятие и другие комиссионные могут уничтожить большую часть ваших накоплений.

Нет относитесь к страховке WL, как к инвестициям, в лучшем случае — это "финансовая подушка" (в первые годы менее ликвидная и менее доходная, чем накопления в банке).

Не берите страховку WL, если в состоянии делать только минимальные вклады. Скорее всего ваш Death Benefit завышен (в угоду более высоким комиссионным).

Комиссионные: Front-load, Surrender Fee

Комиссионные могут быть настолько велики, что первые несколько лет (или даже целую декаду), накопленная сумма может быть ниже суммарных взносов. То есть точка break-even может наступить, например, на седьмой год или даже десятый

Более того, закрытие полисы также может оказаться не выгодным шагом из-за высоких штрафов и подоходного налога на прирост.

Фактически можно оказаться в "ловушке". Выйти нельзя — продолжаем платить, а деньги "сжигаются".

Комиссионные за страховой риск

Net Amount at Risk/NAR (чистая сумма под риском) — разница между Death Benefit и накопительным счётом.

Чем выше эта разница (NAR), тем выше комиссионные. Если Death Benefit слишком высок, а накопительный счёт рос слишком медленно, то итоговая сумма комиссионных будет выше, что еще сильнее уменьшит капитал на накопительном счету.

Высокие проценты по ссуде

Даже если удаётся накопить некую сумму в первые годы полисы, взятие ссуды против накоплений может оказаться совершенно не выгодным из-за высоких процентов. Если речь идёт о 6-8% — это однозначно выше, чем возможный годовой прирост. Процент может также быть выше, чем доступные банковские ссуды.

По-какой то причине, обычно не обращают внимание на условия ссуды, а ведь это основной аргумент безналоговых (tax-free) изъятий.

Негарантированные дивиденды

Гарантированный прирост может составлять 1-3%, к которому могут добавляться негарантированные дивиденды, например, 2%. Некоторые компании имеют более длинную историю выплачиваемых дивидендов, фактически по прошлому приходится делать предположения о будущем.

Для получения дивидендов, страховка должна быть типа: Dividend-Paying/Participating WL.

Непосильные премиальные

В случае финансовых затруднений делать взносы (хотя бы на минимальном уровне), необходимо предпринять ряд действий (зависит от ситуации и возможностей полисы).

С низким уровнем накоплений (cash-value) и в отсутствии новых взносов, есть реальный риск того, что страховка может "обнулиться" (lapsed).

Один из вариантов — это превратить страховку в "выплаченную" (Paid Up). При этом Death Benefit понижается до уровня накоплений, и в дальнейшем, взносы производить не требуется. Не все страховые полисы имеют такую возможность.